長期活動比の分析
四半期データ
活動比率は、企業が売掛金の回収や在庫の管理など、日常業務をどれだけ効率的に遂行しているかを測定します。
長期活動比(サマリー)
Baxter International Inc.、長期活動率(四半期データ)
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2016-06-30), 10-Q (報告日: 2016-03-31), 10-K (報告日: 2015-12-31), 10-Q (報告日: 2015-09-30), 10-Q (報告日: 2015-06-30), 10-Q (報告日: 2015-03-31), 10-K (報告日: 2014-12-31), 10-Q (報告日: 2014-09-30), 10-Q (報告日: 2014-06-30), 10-Q (報告日: 2014-03-31), 10-K (報告日: 2013-12-31), 10-Q (報告日: 2013-09-30), 10-Q (報告日: 2013-06-30), 10-Q (報告日: 2013-03-31), 10-K (報告日: 2012-12-31), 10-Q (報告日: 2012-09-30), 10-Q (報告日: 2012-06-30), 10-Q (報告日: 2012-03-31).
固定資産回転率は、2012年3月31日時点の2.48から、2015年3月31日までに1.51まで一貫して低下しました。その後、2015年6月30日には2.73まで大幅に上昇しましたが、その後は2.32まで低下しました。全体として、この期間における固定資産回転率は変動が大きく、特に2015年上半期に顕著な変化が見られます。
- 総資産回転率
- 総資産回転率は、2012年3月31日の0.75から、2015年3月31日には0.45まで低下しました。その後、2015年6月30日には0.59まで回復しましたが、2016年6月30日には0.63まで上昇しました。総資産回転率の低下傾向は、資産の効率的な活用が課題となっている可能性を示唆しています。
自己資本回転率は、2012年3月31日の2.08から、2015年3月31日には1.7まで低下しました。2015年6月30日には1.51までさらに低下し、2016年6月30日には1.18まで減少しました。自己資本回転率の継続的な低下は、自己資本に対する収益性の低下を示唆しています。
これらの財務指標を総合的に見ると、資産の効率的な活用と自己資本に対する収益性の両面で、改善の余地があることが示唆されます。特に、総資産回転率と自己資本回転率の低下は、経営戦略の見直しや資産運用の改善を検討する必要性を示唆しています。
固定資産回転率
Baxter International Inc.、固定資産純回転率、計算式(四半期データ)
| 2016/06/30 | 2016/03/31 | 2015/12/31 | 2015/09/30 | 2015/06/30 | 2015/03/31 | 2014/12/31 | 2014/09/30 | 2014/06/30 | 2014/03/31 | 2013/12/31 | 2013/09/30 | 2013/06/30 | 2013/03/31 | 2012/12/31 | 2012/09/30 | 2012/06/30 | 2012/03/31 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||||||||||||||||||||
| 売り上げ 高 | 2,585) | 2,375) | 2,603) | 2,487) | 2,475) | 2,403) | 4,472) | 4,197) | 4,154) | 3,848) | 4,368) | 3,774) | 3,669) | 3,448) | 3,753) | 3,477) | 3,572) | 3,388) | ||||||
| 有形固定資産、プラントおよび設備、ネット | 4,329) | 4,403) | 4,386) | 4,338) | 8,967) | 8,492) | 8,698) | 8,448) | 8,152) | 7,962) | 7,832) | 7,518) | 6,361) | 6,205) | 6,098) | 5,862) | 5,623) | 5,637) | ||||||
| 長期活動率 | ||||||||||||||||||||||||
| 固定資産回転率1 | 2.32 | 2.26 | 2.27 | 2.73 | 1.51 | 1.79 | 1.92 | 1.96 | 1.98 | 1.97 | 1.95 | 1.95 | 2.26 | 2.30 | 2.33 | 2.39 | 2.50 | 2.48 | ||||||
| ベンチマーク | ||||||||||||||||||||||||
| 固定資産回転率競合 他社2 | ||||||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Elevance Health Inc. | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Intuitive Surgical Inc. | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Medtronic PLC | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| UnitedHealth Group Inc. | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2016-06-30), 10-Q (報告日: 2016-03-31), 10-K (報告日: 2015-12-31), 10-Q (報告日: 2015-09-30), 10-Q (報告日: 2015-06-30), 10-Q (報告日: 2015-03-31), 10-K (報告日: 2014-12-31), 10-Q (報告日: 2014-09-30), 10-Q (報告日: 2014-06-30), 10-Q (報告日: 2014-03-31), 10-K (報告日: 2013-12-31), 10-Q (報告日: 2013-09-30), 10-Q (報告日: 2013-06-30), 10-Q (報告日: 2013-03-31), 10-K (報告日: 2012-12-31), 10-Q (報告日: 2012-09-30), 10-Q (報告日: 2012-06-30), 10-Q (報告日: 2012-03-31).
1 Q2 2016 計算
固定資産回転率 = (売り上げ 高Q2 2016
+ 売り上げ 高Q1 2016
+ 売り上げ 高Q4 2015
+ 売り上げ 高Q3 2015)
÷ 有形固定資産、プラントおよび設備、ネット
= (2,585 + 2,375 + 2,603 + 2,487)
÷ 4,329 = 2.32
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
売上高は、2012年3月31日時点の3388百万米ドルから、2013年12月31日時点の4368百万米ドルまで、概ね増加傾向を示しました。その後、2014年12月31日時点の4472百万米ドルでピークに達した後、2015年3月31日時点の2403百万米ドルまで大幅に減少しました。2015年6月30日以降は、緩やかな回復傾向が見られ、2016年6月30日時点の2585百万米ドルまで増加しています。
- 有形固定資産、プラントおよび設備、ネット
- 有形固定資産、プラントおよび設備、ネットは、2012年3月31日時点の5637百万米ドルから、2013年12月31日時点の7832百万米ドルまで増加しました。その後、2014年12月31日時点の8698百万米ドルでピークに達し、2015年3月31日時点の4338百万米ドルまで大幅に減少しました。2015年6月30日以降は、緩やかな増加傾向が見られ、2016年6月30日時点の4386百万米ドルまで増加しています。
固定資産回転率は、2012年3月31日時点の2.48から、2012年12月31日時点の2.33まで低下しました。2013年9月30日と2013年12月31日には1.95と低い水準で推移しました。2014年を通して1.92から1.98の間で推移し、2015年3月31日時点の1.79まで低下しました。2015年9月30日時点の2.73と一時的に上昇しましたが、その後2016年6月30日時点の2.32まで低下しています。固定資産回転率の変動は、売上高と有形固定資産の変動に影響を受けていると考えられます。
全体として、売上高は2015年に大幅な減少を経験し、その後回復傾向にあります。有形固定資産も同様に、2015年に大幅な減少を見せています。固定資産回転率は、売上高と有形固定資産の変動を反映して、変動しています。
総資産回転率
Baxter International Inc.、総資産回転率、計算式(四半期データ)
| 2016/06/30 | 2016/03/31 | 2015/12/31 | 2015/09/30 | 2015/06/30 | 2015/03/31 | 2014/12/31 | 2014/09/30 | 2014/06/30 | 2014/03/31 | 2013/12/31 | 2013/09/30 | 2013/06/30 | 2013/03/31 | 2012/12/31 | 2012/09/30 | 2012/06/30 | 2012/03/31 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||||||||||||||||||||
| 売り上げ 高 | 2,585) | 2,375) | 2,603) | 2,487) | 2,475) | 2,403) | 4,472) | 4,197) | 4,154) | 3,848) | 4,368) | 3,774) | 3,669) | 3,448) | 3,753) | 3,477) | 3,572) | 3,388) | ||||||
| 総資産 | 15,982) | 17,350) | 20,975) | 20,172) | 30,015) | 24,861) | 25,917) | 25,563) | 25,629) | 25,261) | 25,869) | 25,250) | 23,751) | 20,318) | 20,390) | 19,825) | 18,446) | 18,784) | ||||||
| 長期活動率 | ||||||||||||||||||||||||
| 総資産回転率1 | 0.63 | 0.57 | 0.48 | 0.59 | 0.45 | 0.61 | 0.64 | 0.65 | 0.63 | 0.62 | 0.59 | 0.58 | 0.60 | 0.70 | 0.70 | 0.71 | 0.76 | 0.75 | ||||||
| ベンチマーク | ||||||||||||||||||||||||
| 総資産回転率競合 他社2 | ||||||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Elevance Health Inc. | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Intuitive Surgical Inc. | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Medtronic PLC | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| UnitedHealth Group Inc. | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2016-06-30), 10-Q (報告日: 2016-03-31), 10-K (報告日: 2015-12-31), 10-Q (報告日: 2015-09-30), 10-Q (報告日: 2015-06-30), 10-Q (報告日: 2015-03-31), 10-K (報告日: 2014-12-31), 10-Q (報告日: 2014-09-30), 10-Q (報告日: 2014-06-30), 10-Q (報告日: 2014-03-31), 10-K (報告日: 2013-12-31), 10-Q (報告日: 2013-09-30), 10-Q (報告日: 2013-06-30), 10-Q (報告日: 2013-03-31), 10-K (報告日: 2012-12-31), 10-Q (報告日: 2012-09-30), 10-Q (報告日: 2012-06-30), 10-Q (報告日: 2012-03-31).
1 Q2 2016 計算
総資産回転率 = (売り上げ 高Q2 2016
+ 売り上げ 高Q1 2016
+ 売り上げ 高Q4 2015
+ 売り上げ 高Q3 2015)
÷ 総資産
= (2,585 + 2,375 + 2,603 + 2,487)
÷ 15,982 = 0.63
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
財務データに基づき、売上高は2012年3月期から2014年12月期にかけて概ね増加傾向を示しました。特に2013年12月期には顕著な増加が見られます。しかし、2015年3月期以降は大幅に減少し、その後は緩やかな回復傾向にあるものの、2014年12月期の水準には達していません。
総資産は2012年3月期から2013年12月期にかけて増加し、その後は2014年12月期までほぼ横ばいを維持しました。2015年3月期には大幅に増加しましたが、その後は減少傾向に転じ、2016年6月期には最低水準を記録しています。
- 総資産回転率
- 総資産回転率は、2012年3月期から2014年12月期にかけて緩やかに上昇しました。しかし、2015年3月期には大幅に低下し、その後は変動しながらも低い水準で推移しています。2016年6月期には一時的に上昇が見られますが、全体として回転効率は低下傾向にあります。
売上高の増加と総資産の増加が必ずしも連動しているとは限らず、総資産回転率の低下は、資産の効率的な活用が課題となっている可能性を示唆しています。特に、2015年以降の売上高の減少と総資産回転率の低下は、事業運営における効率性の低下を示していると考えられます。
総資産の変動は、事業拡大や資産の売却、減価償却などの要因によって影響を受ける可能性があります。総資産回転率の変動は、売上高の変動だけでなく、総資産の構成の変化によっても影響を受ける可能性があります。
自己資本回転率
Baxter International Inc.、自己資本回転率、計算式(四半期データ)
| 2016/06/30 | 2016/03/31 | 2015/12/31 | 2015/09/30 | 2015/06/30 | 2015/03/31 | 2014/12/31 | 2014/09/30 | 2014/06/30 | 2014/03/31 | 2013/12/31 | 2013/09/30 | 2013/06/30 | 2013/03/31 | 2012/12/31 | 2012/09/30 | 2012/06/30 | 2012/03/31 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||||||||||||||||||||
| 売り上げ 高 | 2,585) | 2,375) | 2,603) | 2,487) | 2,475) | 2,403) | 4,472) | 4,197) | 4,154) | 3,848) | 4,368) | 3,774) | 3,669) | 3,448) | 3,753) | 3,477) | 3,572) | 3,388) | ||||||
| バクスターの株主資本合計 | 8,509) | 9,019) | 8,846) | 7,824) | 7,988) | 7,258) | 8,120) | 8,404) | 8,662) | 8,671) | 8,463) | 7,749) | 7,282) | 6,961) | 6,938) | 7,129) | 6,551) | 6,725) | ||||||
| 長期活動率 | ||||||||||||||||||||||||
| 自己資本回転率1 | 1.18 | 1.10 | 1.13 | 1.51 | 1.70 | 2.10 | 2.05 | 1.97 | 1.86 | 1.81 | 1.80 | 1.89 | 1.97 | 2.05 | 2.05 | 1.97 | 2.14 | 2.08 | ||||||
| ベンチマーク | ||||||||||||||||||||||||
| 自己資本回転率競合 他社2 | ||||||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Elevance Health Inc. | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Intuitive Surgical Inc. | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Medtronic PLC | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| UnitedHealth Group Inc. | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2016-06-30), 10-Q (報告日: 2016-03-31), 10-K (報告日: 2015-12-31), 10-Q (報告日: 2015-09-30), 10-Q (報告日: 2015-06-30), 10-Q (報告日: 2015-03-31), 10-K (報告日: 2014-12-31), 10-Q (報告日: 2014-09-30), 10-Q (報告日: 2014-06-30), 10-Q (報告日: 2014-03-31), 10-K (報告日: 2013-12-31), 10-Q (報告日: 2013-09-30), 10-Q (報告日: 2013-06-30), 10-Q (報告日: 2013-03-31), 10-K (報告日: 2012-12-31), 10-Q (報告日: 2012-09-30), 10-Q (報告日: 2012-06-30), 10-Q (報告日: 2012-03-31).
1 Q2 2016 計算
自己資本回転率 = (売り上げ 高Q2 2016
+ 売り上げ 高Q1 2016
+ 売り上げ 高Q4 2015
+ 売り上げ 高Q3 2015)
÷ バクスターの株主資本合計
= (2,585 + 2,375 + 2,603 + 2,487)
÷ 8,509 = 1.18
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
売り上げ高は、2012年3月期から2012年12月期にかけて増加傾向を示し、3388百万米ドルから3753百万米ドルへと推移した。その後、2013年3月期に一時的に減少し3448百万米ドルとなったが、2013年12月期には4368百万米ドルとピークに達した。2014年も引き続き高い水準を維持し、4472百万米ドルを記録したが、2015年3月期以降は大幅に減少し、2603百万米ドルまで落ち込んだ。2016年6月期には若干回復し2585百万米ドルとなった。
- 株主資本合計
- 株主資本合計は、2012年3月期から2013年12月期にかけて一貫して増加し、6725百万米ドルから8463百万米ドルへと拡大した。2014年3月期には8671百万米ドルと最高値を記録したが、その後は減少傾向に転じ、2015年12月期には8846百万米ドル、2016年3月期には9019百万米ドルと一時的に増加したものの、2016年6月期には8509百万米ドルに減少した。
- 自己資本回転率
- 自己資本回転率は、2012年3月期から2012年6月期にかけて上昇し、2.08から2.14へと推移した。その後、2012年9月期に1.97に低下し、2013年3月期には2.05に回復した。2013年9月期以降は徐々に低下し、2013年12月期には1.80となった。2014年も引き続き低下傾向が続き、2015年3月期には2.10、2015年6月期には1.70、2015年9月期には1.51、2015年12月期には1.13と大幅に低下した。2016年3月期には1.10、2016年6月期には1.18と低い水準で推移した。
売り上げ高の変動と自己資本回転率の低下は、収益性の悪化を示唆している可能性がある。株主資本合計は比較的安定しているものの、自己資本回転率の低下は、資産の効率的な活用が課題となっている可能性を示唆している。