長期活動比の分析
活動比率は、企業が売掛金の回収や在庫の管理など、日常業務をどれだけ効率的に遂行しているかを測定します。
長期活動比(サマリー)
Boston Scientific Corp.、長期活動比
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31).
- 固定資産回転率の推移
- 2018年から2022年にかけて、固定資産回転率は一部で若干の変動を示しているものの、比較的安定した水準で推移している。特に2020年にかけてやや低下したが、2021年以降に回復傾向を示し、2022年には再び5前後の水準に戻っている。これにより、固定資産の効率的な活用状況は安定していると考えられる。
- 固定資産回転率（リース含む）の傾向
- オペレーティングリースや使用権資産を含めた測定では、2018年から2022年にかけて明確な低下と回復を繰り返している。2020年に向かって一時的に低下したものの、その後2021年、2022年にかけて回復しており、リース負債を含めても総合的に資産の効率性は改善もしくは安定化してきていることが示唆される。
- 総資産回転率の変動
- 総資産回転率は2018年から2020年にかけて顕著に低下し、0.47から0.32にまで下落している。これは資産に対する売上高の効率が低下したことを示しており、2021年から2022年にかけて若干の回復を示しているが、2020年以前の水準には及んでいない。この傾向から、資産運用の効率性が一時的に低下した可能性があると理解できる。
- 自己資本回転率の動向
- 2018年には1.13であった自己資本回転率は、その後2019年に0.77、2020年に0.65と低下を続け、2021年および2022年には0.72の水準でやや安定している。この変動は、資本に対する売上の効率性が低下した期間を反映している。低下期間は企業の収益性や資本効率の一時的な悪化を示唆していると解釈される。
固定資産回転率
Boston Scientific Corp.、固定資産純回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 売り上げ 高 | 12,682) | 11,888) | 9,913) | 10,735) | 9,823) | |
| 有形固定資産、プラントおよび設備、ネット | 2,446) | 2,252) | 2,084) | 2,079) | 1,782) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 固定資産回転率1 | 5.18 | 5.28 | 4.76 | 5.16 | 5.51 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 固定資産回転率競合 他社2 | ||||||
| Abbott Laboratories | 4.76 | 4.81 | 3.83 | — | — | |
| Elevance Health Inc. | 36.07 | 34.94 | 34.69 | — | — | |
| Intuitive Surgical Inc. | 2.62 | 3.04 | 2.76 | — | — | |
| Medtronic PLC | 5.85 | 5.77 | 5.99 | — | — | |
| UnitedHealth Group Inc. | 31.81 | 31.81 | 29.64 | — | — | |
| 固定資産回転率セクター | ||||||
| ヘルスケア機器&サービス | 17.82 | 17.31 | 16.13 | — | — | |
| 固定資産回転率産業 | ||||||
| 医療 | 7.88 | 7.74 | 7.00 | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31).
1 2022 計算
固定資産回転率 = 売り上げ 高 ÷ 有形固定資産、プラントおよび設備、ネット
= 12,682 ÷ 2,446 = 5.18
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 全体的な売上高の推移
- 2018年から2022年にかけて、売上高はおおむね増加傾向にあります。特に2021年に売上高が大きく増加し、その後2022年も引き続き高水準を維持しています。これは、市場での需要拡大や販売戦略の効果によるものと考えられます。
- 資産の推移と固定資産の増減
- 有形固定資産は年々増加しており、2022年には2446百万米ドルに達しています。これは、設備投資や生産能力の拡大を目的とした資本支出が続いていることを示唆しています。特に2020年から2022年にかけての増加幅が顕著であり、事業拡大の動きが活発であった可能性があります。
- 固定資産回転率の変動
- 固定資産回転率は年間を通じて変動していますが、全体としては安定しており、2018年の5.51から2022年の5.18までの範囲内で推移しています。2020年には一時的に4.76とやや低下していますが、その後回復しています。これは資産効率の維持に努めつつ、市場環境や投資活動の調整を反映していると考えられます。
固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)
Boston Scientific Corp.、固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)計算、ベンチマークとの比較
| 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 売り上げ 高 | 12,682) | 11,888) | 9,913) | 10,735) | 9,823) | |
| 有形固定資産、プラントおよび設備、ネット | 2,446) | 2,252) | 2,084) | 2,079) | 1,782) | |
| オペレーティングリース使用権資産 | 386) | 435) | 458) | 336) | —) | |
| 有形固定資産(オペレーティング・リース、使用権資産を含む) | 2,832) | 2,687) | 2,542) | 2,415) | 1,782) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)1 | 4.48 | 4.42 | 3.90 | 4.45 | 5.51 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)競合 他社2 | ||||||
| Abbott Laboratories | 4.25 | 4.26 | 3.42 | — | — | |
| Elevance Health Inc. | 31.64 | 30.12 | 29.26 | — | — | |
| Intuitive Surgical Inc. | 2.53 | 2.93 | 2.66 | — | — | |
| Medtronic PLC | 5.06 | 4.84 | 5.02 | — | — | |
| UnitedHealth Group Inc. | 21.54 | 21.54 | 19.55 | — | — | |
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)セクター | ||||||
| ヘルスケア機器&サービス | 14.39 | 13.89 | 12.79 | — | — | |
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)産業 | ||||||
| 医療 | 6.90 | 6.75 | 6.14 | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31).
1 2022 計算
固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む) = 売り上げ 高 ÷ 有形固定資産(オペレーティング・リース、使用権資産を含む)
= 12,682 ÷ 2,832 = 4.48
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 売上高の推移
- 2018年から2022年にかけて、売上高はおおむね増加傾向を示している。2018年の9,823百万米ドルから2022年には12,682百万米ドルに達しており、平均して年々著しい成長が見られる。この増加は、企業の規模拡大や市場シェアの向上を示唆するものであり、事業の収益性が向上している可能性がある。
- 有形固定資産の変動
- 有形固定資産は2018年の1,782百万米ドルから2022年には2,832百万米ドルに増加している。これは、設備投資や資産の更新、拡充による資産基盤の強化を示していると考えられる。一方、年度ごとの増加幅にはばらつきが見られ、特定年度における投資活動の集中や資産の効率性変化を反映している可能性もある。
- 固定資産回転率の動向
- 固定資産回転率は、2018年の5.51から2022年の4.48まで低下傾向にある。これは、売上高に対する固定資産の割合が高まっていることを示しており、資産の効率性に一時的な低下が生じている可能性を示唆する。特に2020年にかけての回転率の低下は、新型コロナウイルス感染症の影響や、それに伴う投資増加に起因している可能性がある。2021年以降は若干の回復が見られるものの、依然として2018年の水準を下回っている。
- 総合的な評価
- 全体として、売上高は成長を続けているが、有形固定資産の増加とともに資産効率性の低下が観察される。企業は引き続き事業規模を拡大している一方で、資産の効率的な運用に課題がある可能性がある。今後は、資産の最適化による収益性の向上や、固定資産管理の効率化が重要となると考えられる。
総資産回転率
Boston Scientific Corp.、総資産回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 売り上げ 高 | 12,682) | 11,888) | 9,913) | 10,735) | 9,823) | |
| 総資産 | 32,469) | 32,229) | 30,777) | 30,565) | 20,999) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 総資産回転率1 | 0.39 | 0.37 | 0.32 | 0.35 | 0.47 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 総資産回転率競合 他社2 | ||||||
| Abbott Laboratories | 0.59 | 0.57 | 0.48 | — | — | |
| Elevance Health Inc. | 1.51 | 1.41 | 1.39 | — | — | |
| Intuitive Surgical Inc. | 0.48 | 0.42 | 0.39 | — | — | |
| Medtronic PLC | 0.35 | 0.32 | 0.32 | — | — | |
| UnitedHealth Group Inc. | 1.31 | 1.34 | 1.30 | — | — | |
| 総資産回転率セクター | ||||||
| ヘルスケア機器&サービス | 1.06 | 1.02 | 0.97 | — | — | |
| 総資産回転率産業 | ||||||
| 医療 | 0.66 | 0.62 | 0.57 | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31).
1 2022 計算
総資産回転率 = 売り上げ 高 ÷ 総資産
= 12,682 ÷ 32,469 = 0.39
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 売上高の推移
- 売上高は、2018年から2022年にかけて一貫して増加傾向を示している。特に2021年にかけて大きく伸び、その後2022年に再び増加していることから、全体的に売上規模は拡大していると判断できる。これにより、商品の需要拡大や市場シェアの拡大が一因と推察される。
- 総資産の推移
- 総資産は2018年から2022年にかけて増加しており、特に2019年に一時的に大きく伸び、その後も継続的に拡大している。総資産の増加は、資産規模の拡大とともに、企業の成長投資や資産運用の拡大を示唆している。
- 総資産回転率の推移
- 総資産回転率は2018年に0.47と高い水準から始まり、その後2019年には0.35に低下し、その後は0.32から0.39の範囲で変動している。全体としては減少傾向からやや回復傾向に転じていることが分かる。これは、資産に対して売上が相対的に減少した時期もあったが、その後、効率的な資産運用や営業効率の改善により回復しつつあることを示している。
自己資本回転率
Boston Scientific Corp.、自己資本回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 売り上げ 高 | 12,682) | 11,888) | 9,913) | 10,735) | 9,823) | |
| 株主資本 | 17,573) | 16,622) | 15,326) | 13,877) | 8,726) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 自己資本回転率1 | 0.72 | 0.72 | 0.65 | 0.77 | 1.13 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 自己資本回転率競合 他社2 | ||||||
| Abbott Laboratories | 1.19 | 1.20 | 1.06 | — | — | |
| Elevance Health Inc. | 4.29 | 3.80 | 3.64 | — | — | |
| Intuitive Surgical Inc. | 0.56 | 0.48 | 0.45 | — | — | |
| Medtronic PLC | 0.60 | 0.59 | 0.57 | — | — | |
| UnitedHealth Group Inc. | 4.14 | 3.98 | 3.90 | — | — | |
| 自己資本回転率セクター | ||||||
| ヘルスケア機器&サービス | 2.61 | 2.42 | 2.31 | — | — | |
| 自己資本回転率産業 | ||||||
| 医療 | 1.69 | 1.67 | 1.63 | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31).
1 2022 計算
自己資本回転率 = 売り上げ 高 ÷ 株主資本
= 12,682 ÷ 17,573 = 0.72
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 売上高の推移について
- 2018年から2022年にかけて、売上高は比較的堅調に推移している。特に2021年と2022年には増加傾向が顕著であり、2021年には前年比で約20%の増加を示し、2022年も継続して増加していることから、売上高の成長が持続していることが伺える。
- 株主資本の変動について
- 株主資本は2018年から徐々に増加し、2022年には約17,573百万米ドルに達している。特に2019年から2020年にかけての増加幅が大きく、これは内部留保や株式発行等による資本増強の結果と考えられる。一方で、増加ペースは比較的穏やかであり、大きな変動は見られない。
- 自己資本回転率の動向について
- 自己資本回転率は2018年に1.13と高い値を示した後、2019年から2020年にかけて徐々に低下し、2020年には0.65にまで落ち込んでいる。その後、2021年と2022年には0.72で安定している。これは、資本に対する売上高の効率性が2020年に一時的に低下したものの、その後回復し、安定した状態にあることを示している。
- 総合的な傾向と示唆
- 全体として、売上高と株主資本は堅調に推移しており、企業の収益基盤は安定していると考えられる。一方、自己資本回転率の低下とその後の回復は、資本の運用効率に一時的な変動があったことを示唆しており、企業は2020年の状況を踏まえつつ、資本の効率的運用を再度強化していると推測される。これらの動きは、企業の健全な財務状況と持続的な成長戦略の一端を反映していると評価できる。