長期活動比の分析
活動比率は、企業が売掛金の回収や在庫の管理など、日常業務をどれだけ効率的に遂行しているかを測定します。
長期活動比(サマリー)
UnitedHealth Group Inc.、長期活動比
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
固定資産回転率は、2021年から2023年まで比較的安定しており、31.81から32.1へと緩やかな上昇を示しています。しかし、2024年には37.44に大きく上昇し、2025年には41.22へとさらに増加しています。この傾向は、固定資産をより効率的に活用して収益を上げている可能性を示唆しています。
固定資産回転率（オペレーティングリース、使用権資産を含む）も同様の傾向を示しています。2021年から2023年まで21.54から22.48へと緩やかに上昇し、2024年には25.58、2025年には28.85と大幅に増加しています。この上昇は、オペレーティングリースや使用権資産の活用が、固定資産の効率的な利用に貢献している可能性を示唆しています。
総資産回転率は、2021年の1.34から2022年の1.31へわずかに低下した後、2023年には1.34に回復しました。2024年には1.32に若干低下しましたが、2025年には1.43へと上昇しています。この変動は比較的緩やかであり、全体的な資産の効率的な活用が維持されていることを示唆しています。
自己資本回転率は、2021年の3.98から2022年の4.14、2023年の4.14へと上昇し、2024年には4.26、2025年には4.71と継続的に増加しています。この傾向は、自己資本を効率的に活用して収益を上げていることを示しており、投資家へのリターンの増加を示唆している可能性があります。
- 固定資産回転率
- 固定資産の収益を生み出す効率性を示す指標。数値が高いほど効率的であることを意味します。
- 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)
- オペレーティングリースや使用権資産を含めた固定資産の収益を生み出す効率性を示す指標。数値が高いほど効率的であることを意味します。
- 総資産回転率
- 総資産を収益を生み出す効率性を示す指標。数値が高いほど効率的であることを意味します。
- 自己資本回転率
- 自己資本を収益を生み出す効率性を示す指標。数値が高いほど効率的であることを意味します。
固定資産回転率
UnitedHealth Group Inc.、固定資産純回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 収益、顧客数 | 443,647) | 395,076) | 367,533) | 322,132) | 285,273) | |
| 有形固定資産および資産計上ソフトウェア(減価償却累計額控除後) | 10,762) | 10,553) | 11,450) | 10,128) | 8,969) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 固定資産回転率1 | 41.22 | 37.44 | 32.10 | 31.81 | 31.81 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 固定資産回転率競合 他社2 | ||||||
| Abbott Laboratories | 3.75 | 3.94 | 3.95 | 4.76 | 4.81 | |
| Elevance Health Inc. | 42.23 | 37.66 | 39.05 | 36.07 | 34.94 | |
| Intuitive Surgical Inc. | 1.88 | 1.80 | 2.01 | 2.62 | 3.04 | |
| Medtronic PLC | 4.91 | 5.28 | 5.61 | 5.85 | 5.77 | |
| 固定資産回転率セクター | ||||||
| ヘルスケア機器&サービス | 18.49 | 17.82 | 17.57 | 17.82 | 17.31 | |
| 固定資産回転率産業 | ||||||
| 医療 | 7.09 | 7.29 | 7.22 | 7.88 | 7.74 | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
固定資産回転率 = 収益、顧客数 ÷ 有形固定資産および資産計上ソフトウェア(減価償却累計額控除後)
= 443,647 ÷ 10,762 = 41.22
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
分析期間において、収益は一貫して増加傾向を示しています。2021年の2852億7300万米ドルから、2025年には4436億4700万米ドルへと、着実な成長を遂げています。この5年間の収益成長率は、約55.5%に達しています。
有形固定資産および資産計上ソフトウェア（減価償却累計額控除後）は、2021年から2023年まで増加傾向にありましたが、2024年と2025年にはわずかな減少、または横ばいの状態を示しています。2021年の89億6900万米ドルから2023年には114億5000万米ドルまで増加し、その後2025年には107億6200万米ドルとなっています。
- 固定資産回転率
- 固定資産回転率は、2021年から2023年まで比較的安定していましたが、2024年と2025年には顕著な上昇が見られます。2021年と2022年は31.81であったのに対し、2025年には41.22に達しています。この上昇は、収益の増加に比べて固定資産の増加が抑制されたことを示唆しており、資産の効率的な活用が進んでいる可能性があります。
収益の継続的な増加と、固定資産回転率の上昇は、全体として事業の効率性と収益性の改善を示唆しています。固定資産の規模は横ばいである一方、収益が大幅に増加していることから、既存の資産をより効果的に活用し、収益を最大化する戦略が奏功していると考えられます。
固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)
UnitedHealth Group Inc.、固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 収益、顧客数 | 443,647) | 395,076) | 367,533) | 322,132) | 285,273) | |
| 有形固定資産および資産計上ソフトウェア(減価償却累計額控除後) | 10,762) | 10,553) | 11,450) | 10,128) | 8,969) | |
| オペレーティング・リース使用権(ROU)資産(その他資産に含まれる) | 4,615) | 4,889) | 4,898) | 4,830) | 4,273) | |
| 有形固定資産および資産計上ソフトウェア(減価償却累計額および償却累計額(オペレーティング・リース、使用権資産を含む)を差し引いたもの) | 15,377) | 15,442) | 16,348) | 14,958) | 13,242) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)1 | 28.85 | 25.58 | 22.48 | 21.54 | 21.54 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)競合 他社2 | ||||||
| Abbott Laboratories | 3.43 | 3.58 | 3.56 | 4.25 | 4.26 | |
| Elevance Health Inc. | 38.51 | 33.57 | 34.43 | 31.64 | 30.12 | |
| Intuitive Surgical Inc. | 1.83 | 1.75 | 1.97 | 2.53 | 2.93 | |
| Medtronic PLC | 4.23 | 4.53 | 4.72 | 5.06 | 4.84 | |
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)セクター | ||||||
| ヘルスケア機器&サービス | 15.55 | 14.73 | 14.40 | 14.39 | 13.89 | |
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)産業 | ||||||
| 医療 | 6.33 | 6.46 | 6.36 | 6.90 | 6.75 | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む) = 収益、顧客数 ÷ 有形固定資産および資産計上ソフトウェア(減価償却累計額および償却累計額(オペレーティング・リース、使用権資産を含む)を差し引いたもの)
= 443,647 ÷ 15,377 = 28.85
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
分析期間において、収益は一貫して増加傾向を示している。2021年の2852億7300万米ドルから、2025年には4436億4700万米ドルへと、着実に成長を遂げている。この5年間の収益成長率は、平均して年間約12.8%である。
有形固定資産および資産計上ソフトウェアは、2021年から2023年まで増加傾向にあった。2021年の132億4200万米ドルから、2023年には163億4800万米ドルへと増加した。しかし、2024年と2025年にはそれぞれ154億4200万米ドル、153億7700万米ドルと減少している。この減少は、資産の売却、減損、または償却の加速による可能性がある。
- 固定資産回転率
- 固定資産回転率は、分析期間を通じて一貫して上昇している。2021年の21.54から、2025年には28.85へと上昇している。この上昇は、収益に対する固定資産の効率的な活用を示唆している。固定資産回転率の上昇は、収益の増加が資産の増加よりも大きいことを意味し、資産の利用効率が向上していることを示している。特に2024年から2025年にかけての増加幅が大きく、効率化の進展が加速していると考えられる。
収益の増加と固定資産回転率の上昇を総合的に見ると、事業運営の効率性が向上し、収益性を高めていることが示唆される。一方で、有形固定資産および資産計上ソフトウェアの減少は、将来の成長戦略における資産構成の変化、またはコスト削減策の一環として実施された可能性がある。
総資産回転率
UnitedHealth Group Inc.、総資産回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 収益、顧客数 | 443,647) | 395,076) | 367,533) | 322,132) | 285,273) | |
| 総資産 | 309,581) | 298,278) | 273,720) | 245,705) | 212,206) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 総資産回転率1 | 1.43 | 1.32 | 1.34 | 1.31 | 1.34 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 総資産回転率競合 他社2 | ||||||
| Abbott Laboratories | 0.51 | 0.52 | 0.55 | 0.59 | 0.57 | |
| Elevance Health Inc. | 1.63 | 1.50 | 1.56 | 1.51 | 1.41 | |
| Intuitive Surgical Inc. | 0.49 | 0.45 | 0.46 | 0.48 | 0.42 | |
| Medtronic PLC | 0.37 | 0.36 | 0.34 | 0.35 | 0.32 | |
| 総資産回転率セクター | ||||||
| ヘルスケア機器&サービス | 1.16 | 1.08 | 1.10 | 1.06 | 1.02 | |
| 総資産回転率産業 | ||||||
| 医療 | 0.67 | 0.65 | 0.63 | 0.66 | 0.62 | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
総資産回転率 = 収益、顧客数 ÷ 総資産
= 443,647 ÷ 309,581 = 1.43
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
分析期間において、収益は一貫して増加傾向を示しています。2021年の2852億7300万米ドルから2025年には4436億4700万米ドルへと、着実な成長を遂げています。特に2024年から2025年にかけての増加幅が大きく、成長が加速していることが示唆されます。
総資産もまた、分析期間を通じて増加しています。2021年の2122億600万米ドルから2025年には3095億8100万米ドルへと増加しており、事業規模の拡大と対応しています。ただし、2024年から2025年にかけての増加幅は、収益の増加幅に比べて小さくなっています。
- 総資産回転率
- 総資産回転率は、2021年の1.34から2022年の1.31へわずかに低下した後、2023年には1.34に回復しました。2024年には1.32に再び低下しましたが、2025年には1.43へと大幅に上昇しています。この上昇は、資産の効率的な活用が進んでいることを示唆しており、収益の増加に貢献していると考えられます。総資産回転率の上昇は、収益の増加が資産の増加に比例していないことを意味し、資産の利用効率が向上していることを示しています。
収益の増加と総資産回転率の上昇を総合的に見ると、事業の成長と効率性の向上が同時に進んでいることが示唆されます。総資産の増加ペースが収益の増加ペースに追いついていない状況は、将来的な成長の持続可能性を評価する上で注視すべき点です。
自己資本回転率
UnitedHealth Group Inc.、自己資本回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 収益、顧客数 | 443,647) | 395,076) | 367,533) | 322,132) | 285,273) | |
| ユナイテッドヘルス・グループに帰属する株主資本 | 94,110) | 92,658) | 88,756) | 77,772) | 71,760) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 自己資本回転率1 | 4.71 | 4.26 | 4.14 | 4.14 | 3.98 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 自己資本回転率競合 他社2 | ||||||
| Abbott Laboratories | 0.85 | 0.88 | 1.04 | 1.19 | 1.20 | |
| Elevance Health Inc. | 4.50 | 4.24 | 4.33 | 4.29 | 3.80 | |
| Intuitive Surgical Inc. | 0.56 | 0.51 | 0.54 | 0.56 | 0.48 | |
| Medtronic PLC | 0.70 | 0.64 | 0.61 | 0.60 | 0.59 | |
| 自己資本回転率セクター | ||||||
| ヘルスケア機器&サービス | 2.85 | 2.63 | 2.66 | 2.61 | 2.42 | |
| 自己資本回転率産業 | ||||||
| 医療 | 1.82 | 1.78 | 1.69 | 1.69 | 1.67 | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
自己資本回転率 = 収益、顧客数 ÷ ユナイテッドヘルス・グループに帰属する株主資本
= 443,647 ÷ 94,110 = 4.71
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
分析期間において、収益は一貫して増加傾向を示しています。2021年の2852億7300万米ドルから、2025年には4436億4700万米ドルへと、着実な成長を遂げています。この成長率は、期間全体を通して加速しているように見受けられます。
- 株主資本
- 株主資本もまた、2021年の717億6000万米ドルから2025年の941億1000万米ドルへと増加しています。しかし、収益の増加と比較すると、株主資本の増加率は緩やかです。
自己資本回転率は、分析期間を通じて上昇傾向にあります。2021年の3.98から、2025年には4.71へと上昇しています。この上昇は、収益の増加が株主資本の増加を上回っていることを示唆しており、資本効率の改善を示している可能性があります。
- 収益成長
- 収益成長率は、2022年から2023年にかけて加速し、2024年から2025年にかけてもその傾向が続いています。これは、事業運営の効率化、市場シェアの拡大、または新規事業の成功によるものと考えられます。
自己資本回転率の上昇は、収益を上げるための資本の利用効率が向上していることを示唆しています。これは、経営陣の戦略的な意思決定や、資産の効率的な活用によるものと考えられます。全体として、財務データは、安定した成長と資本効率の改善を示唆しています。