企業価値対 EBITDA 比率 (EV/EBITDA)
利息、税金、減価償却費、償却前利益(EBITDA)
Align Technology Inc., EBITDA計算
千米ドル
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31).
- 総合的な収益傾向
- 同社の税引前利益（EBT）は、2018年から2020年にかけて減少傾向にあったが、2021年に著しい回復を示し、その後2022年にはさらに増加した。特に2021年には前年に比べて約2.7倍に増加しており、事業の収益性が大きく改善したことが示されている。
- 営業利益の動向
- 利息・税前利益（EBIT）は、EBTとほぼ一致しており、同様の傾向を示す。2018年から2020年にかけて低迷したが、2021年に急激に回復し、2022年に至っても高水準を維持していることから、営業活動の改善や一時的な要因による利益の増加が考えられる。
- キャッシュフローの指標
- 利息・税・減価償却費・償却前利益（EBITDA）は、2018年から2020年にかけて堅調に推移していたものの、2021年に大きく増加し、2022年も高い水準を保持している。これにより、営業キャッシュフローの増加やコスト管理の改善が示唆される。特に2022年の数値は過去最高水準であり、収益性とキャッシュフローの両面で好調を維持していることを示している。
- 全体的な分析
- これらのデータは、2021年から2022年にかけて会社の収益とキャッシュフローの大幅な改善を裏付けており、事業の回復と成長を示唆している。2020年のコロナ禍などの外部要因による一時的なマイナス影響からの回復を経て、2021年以降の収益性とキャッシュフローの強化が見られる。これにより、財務の安定性と長期的な成長の可能性が高まっていることが推察される。
企業価値 EBITDA 比率現在の
Align Technology Inc., EV/EBITDA計算、ベンチマークとの比較
| 選択した財務データ (千米ドル) | |
| 企業価値 (EV) | 14,122,171) |
| 利息、税金、減価償却費、償却前利益(EBITDA) | 724,850) |
| バリュエーション比率 | |
| EV/EBITDA | 19.48 |
| ベンチマーク | |
| EV/EBITDA競合 他社1 | |
| Abbott Laboratories | 22.16 |
| Elevance Health Inc. | 6.38 |
| Intuitive Surgical Inc. | 50.16 |
| Medtronic PLC | 15.23 |
| UnitedHealth Group Inc. | 13.27 |
| EV/EBITDAセクター | |
| ヘルスケア機器&サービス | 14.45 |
| EV/EBITDA産業 | |
| 医療 | 14.89 |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2022-12-31).
1 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
会社のEV / EBITDAがベンチマークのEV / EBITDAよりも低い場合、会社は比較的過小評価されています。
そうでなければ、企業のEV/EBITDAがベンチマークのEV/EBITDAよりも高い場合、その企業は相対的に過大評価されています。
企業価値 EBITDA 比率史的
Align Technology Inc., EV/EBITDA計算、ベンチマークとの比較
| 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| 企業価値 (EV)1 | 22,338,984) | 39,216,076) | 43,916,116) | 16,327,126) | 19,979,482) | |
| 利息、税金、減価償却費、償却前利益(EBITDA)2 | 724,850) | 1,121,152) | 472,487) | 634,113) | 512,685) | |
| バリュエーション比率 | ||||||
| EV/EBITDA3 | 30.82 | 34.98 | 92.95 | 25.75 | 38.97 | |
| ベンチマーク | ||||||
| EV/EBITDA競合 他社4 | ||||||
| Abbott Laboratories | 15.85 | 17.42 | 25.99 | — | — | |
| Elevance Health Inc. | 10.26 | 10.05 | 7.57 | — | — | |
| Intuitive Surgical Inc. | 41.52 | 44.54 | 59.12 | — | — | |
| Medtronic PLC | 14.99 | 24.41 | 17.92 | — | — | |
| UnitedHealth Group Inc. | 15.11 | 17.39 | 13.39 | — | — | |
| EV/EBITDAセクター | ||||||
| ヘルスケア機器&サービス | 15.27 | 18.06 | 16.63 | — | — | |
| EV/EBITDA産業 | ||||||
| 医療 | 14.00 | 14.33 | 18.21 | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31).
1 詳しく見る »
2 詳しく見る »
3 2022 計算
EV/EBITDA = EV ÷ EBITDA
= 22,338,984 ÷ 724,850 = 30.82
4 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 企業価値（EV）の推移について
- 2018年から2022年までの期間で、企業価値は一時的に減少した後、2020年に大きく増加し、その後再び減少傾向をたどっている。特に2020年には、COVID-19パンデミックの影響や市場の変動に伴い大きな変動が見られ、その後の回復過程においても変動要因が存在したと考えられる。
- EBITDAの動向と収益性の変化
- EBITDAは2018年から2019年にかけて増加傾向を示し、その後2020年にやや減少したものの、2021年に急激に増加して高水準に達している。この間の推移は、会社の収益性や営業活動の効率化を示唆しており、2021年の大きな増加は重要なポジティブなシグナルと解釈できる。一方、2022年には減少に転じている。
- EV/EBITDAの比率変動
- この財務比率は、2018年から2019年の間に大きく低下し、2020年には異常に高い値を示した。その後、2021年には再び低下する傾向を見せ、2022年にはさらに低下している。これにより、2020年の比率の高騰は、企業価値とEBITDAの乖離や投資家の評価の変動を示唆していると考えられる。比率の低下は、市場や投資家の評価が調整された可能性を示すものである。