長期活動比の分析
活動比率は、企業が売掛金の回収や在庫の管理など、日常業務をどれだけ効率的に遂行しているかを測定します。
長期活動比(サマリー)
Etsy Inc.、長期活動比
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31).
- 固定資産回転率
- 2017年から2018年にかけては、固定資産回転率はやや増加し、2018年から2019年にかけては緩やかな上昇を示している。この期間の上昇は、固定資産の効率的な利用を示唆している可能性がある。しかし、2020年に大きく上昇し、15.34に達した後、2021年にはやや低下し8.47となっている。これらの変動は、一時的な資産の最適化や投資の成果の反映と解釈できる。一方、オペレーティングリースや使用権資産を含む場合も同様の傾向を示し、資産効率の変動が表れている。
- 総資産回転率
- 総資産回転率は2017年から2019年にかけて減少傾向を示し、2019年には0.53に低下しているが、2020年に回復し0.72となった。その後、2021年には0.61にやや低下している。これにより、資産の効率的な運用は2019年までに一旦低下したものの、2020年に改善の兆しが見られることが示唆される。ただし、全体的な変動幅は比較的小さく、一定の変動性を持つことが伺える。
- 自己資本回転率
- 自己資本回転率は2017年には1.11と比較的低い水準から始まり、次第に改善している。2018年には1.51に上昇し、その後も2021年には3.71まで増加している。これは、株主資本に対して売上や資産がより効果的に運用されていることを示しており、自己資本の効率的な利用が進展していることを表す。特に2020年以降の上昇は、財務構造の改善や事業活動の効率化の成果と考えられる。
固定資産回転率
Etsy Inc.、固定資産純回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | 2017/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| 収入 | 2,329,114) | 1,725,625) | 818,379) | 603,693) | 441,231) | |
| 有形固定資産、ネット | 275,062) | 112,495) | 144,864) | 120,179) | 117,617) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 固定資産回転率1 | 8.47 | 15.34 | 5.65 | 5.02 | 3.75 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 固定資産回転率競合 他社2 | ||||||
| Amazon.com Inc. | 2.93 | 3.41 | — | — | — | |
| Home Depot Inc. | 5.35 | 4.84 | — | — | — | |
| Lowe’s Cos. Inc. | 4.68 | 3.86 | — | — | — | |
| TJX Cos. Inc. | 6.38 | 7.83 | — | — | — | |
| 固定資産回転率セクター | ||||||
| 消費者裁量流通・小売 | 3.46 | 3.82 | — | — | — | |
| 固定資産回転率産業 | ||||||
| 消費者裁量 | 3.32 | 3.38 | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31).
1 2021 計算
固定資産回転率 = 収入 ÷ 有形固定資産、ネット
= 2,329,114 ÷ 275,062 = 8.47
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 収入の推移
- 2017年から2021年にかけて、売上高は全期間を通じて増加傾向にある。特に2020年から2021年にかけての伸びは顕著であり、約35%以上の増加が見られる。これは、同期間中の事業拡大や市場の成長を反映している可能性がある。
- 有形固定資産の変動
- 有形固定資産は2017年から2019年にかけて緩やかに増加したのち、2020年に一時的に減少している。しかし、2021年には大きく増加し、約275,000千米ドルに達している。この増加は、新たな設備投資や資産の更新を示唆している可能性がある。
- 固定資産回転率の変動
- 固定資産回転率は2017年の3.75から2019年には5.65に上昇し、効率的な資産運用を示している。その後、2020年に一時的に15.34と著しい増加を見せているが、2021年には8.47に若干低下している。これらの変動は、資産の効率的利用や事業運営の変化を反映していると考えられる。
- 総括
- 全体として、売上高の継続的な拡大とともに有形固定資産も増加しており、これは事業の拡大や投資活動の増加を示している。固定資産回転率の変動は、一時的な効率向上や資産効率の変動を示しており、投資の効果や資産管理の改善の兆候と解釈できる。総じて、この期間においては、企業が積極的に成長戦略を展開していることが観察できる。
固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)
Etsy Inc.、固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)計算、ベンチマークとの比較
| 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | 2017/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| 収入 | 2,329,114) | 1,725,625) | 818,379) | 603,693) | 441,231) | |
| 有形固定資産、ネット | 275,062) | 112,495) | 144,864) | 120,179) | 117,617) | |
| オペレーティング・リース使用権(ROU)資産(その他資産に含まれる) | 45,951) | 19,563) | 24,362) | —) | —) | |
| 有形固定資産(オペレーティング・リース、使用権資産を含む) | 321,013) | 132,058) | 169,226) | 120,179) | 117,617) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)1 | 7.26 | 13.07 | 4.84 | 5.02 | 3.75 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)競合 他社2 | ||||||
| Amazon.com Inc. | 2.17 | 2.56 | — | — | — | |
| Home Depot Inc. | 4.31 | 3.89 | — | — | — | |
| Lowe’s Cos. Inc. | 3.90 | 3.20 | — | — | — | |
| TJX Cos. Inc. | 2.29 | 2.90 | — | — | — | |
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)セクター | ||||||
| 消費者裁量流通・小売 | 2.55 | 2.83 | — | — | — | |
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)産業 | ||||||
| 消費者裁量 | 2.52 | 2.58 | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31).
1 2021 計算
固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む) = 収入 ÷ 有形固定資産(オペレーティング・リース、使用権資産を含む)
= 2,329,114 ÷ 321,013 = 7.26
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 収入の推移について
- 2017年から2021年までの期間において、Etsy Inc.の収入は一貫して増加しており、特に2020年から2021年にかけての伸び率が顕著である。2017年の約441億ドルから2021年には約2,329億ドルへと成長しており、市場拡大や事業拡張の効果が表れていると考えられる。
- 有形固定資産の変動
- 有形固定資産は総じて増加傾向にあるが、2020年には一時的に減少し、その後再び大きく増加している。2021年の有形固定資産は約321億ドルとなり、資産基盤の拡充や新たな投資活動の結果と推測される。特に、オペレーティング・リースや使用権資産も含めて総資産の拡大に寄与していることが示唆される。
- 固定資産回転率の動向
- 固定資産回転率は全体として上昇傾向にあるが、2020年のピークである13.07から2021年には大きく減少している。この指標は、資産に対してどれだけ収入を生み出しているかを示し、2020年には効率的に資産運用が行われていたと考えられるが、その後の減少は資産の効率性の低下を示唆している可能性がある。
- 総合的な観察
- 総じて、Etsy Inc.は過去数年間にわたり持続的な成長を遂げてきたことが伺える。売上高の増加は積極的な事業拡大を反映しており、資産面では拡張期にあるとともに資産効率性に一時的な変動も見られる。今後は資産の有効活用や効率化を図ることが、更なる成長の鍵となる可能性がある。
総資産回転率
Etsy Inc.、総資産回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | 2017/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| 収入 | 2,329,114) | 1,725,625) | 818,379) | 603,693) | 441,231) | |
| 総資産 | 3,831,809) | 2,404,489) | 1,542,352) | 901,851) | 605,583) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 総資産回転率1 | 0.61 | 0.72 | 0.53 | 0.67 | 0.73 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 総資産回転率競合 他社2 | ||||||
| Amazon.com Inc. | 1.12 | 1.20 | — | — | — | |
| Home Depot Inc. | 1.87 | 2.15 | — | — | — | |
| Lowe’s Cos. Inc. | 1.92 | 1.83 | — | — | — | |
| TJX Cos. Inc. | 1.04 | 1.73 | — | — | — | |
| 総資産回転率セクター | ||||||
| 消費者裁量流通・小売 | 1.27 | 1.40 | — | — | — | |
| 総資産回転率産業 | ||||||
| 消費者裁量 | 0.88 | 0.84 | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31).
1 2021 計算
総資産回転率 = 収入 ÷ 総資産
= 2,329,114 ÷ 3,831,809 = 0.61
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 収入の推移
- 2017年から2021年にかけて、収入は着実に増加しており、特に2020年以降に顕著な伸びが見られる。2017年の約441,231千米ドルから2021年には約2,329,114千米ドルへと、約5倍以上に拡大している。
- 総資産の変動
- 総資産も同様に増加傾向にあり、2017年の約605,583千米ドルから2021年には約3,831,809千米ドルに達している。資産の拡大は、収益の増加に伴う投資や事業拡大の結果と推測される。
- 総資産回転率の傾向
- 総資産回転率は、2017年の0.73から2019年にかけて低下し、次いで2020年にやや改善しているが、2021年には再び低下している。これは、資産に対する収益効率が変動していることを示し、2019年ごろに効率性が一時的に低下した可能性があることを示唆している。
- 全体的な傾向
- これらのデータから、Etsy Inc.は2017年から2021年にかけて、売上高と資産の両面で大きな成長を遂げており、事業規模が拡大していることが確認できる。一方で、総資産回転率の変動からは資産の効率性において一定の課題も示唆されるため、事業の効率性改善が今後の課題となり得る。
自己資本回転率
Etsy Inc.、自己資本回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | 2017/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| 収入 | 2,329,114) | 1,725,625) | 818,379) | 603,693) | 441,231) | |
| 株主資本 | 628,619) | 742,424) | 406,634) | 400,898) | 396,894) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 自己資本回転率1 | 3.71 | 2.32 | 2.01 | 1.51 | 1.11 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 自己資本回転率競合 他社2 | ||||||
| Amazon.com Inc. | 3.40 | 4.13 | — | — | — | |
| Home Depot Inc. | 40.05 | — | — | — | — | |
| Lowe’s Cos. Inc. | 62.35 | 36.59 | — | — | — | |
| TJX Cos. Inc. | 5.51 | 7.01 | — | — | — | |
| 自己資本回転率セクター | ||||||
| 消費者裁量流通・小売 | 4.86 | 6.21 | — | — | — | |
| 自己資本回転率産業 | ||||||
| 消費者裁量 | 3.70 | 4.73 | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31).
1 2021 計算
自己資本回転率 = 収入 ÷ 株主資本
= 2,329,114 ÷ 628,619 = 3.71
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 収入の推移
- 対象期間において収入は一貫して増加しており、2017年の約4億4123万ドルから2021年の約2億3291万ドルへと、四年間で大幅な成長を示している。この増加は、逐次的に加速度的に進行しており、特に2020年以降の伸びが顕著であることから、事業拡大または市場需要の増加が影響している可能性がある。
- 株主資本の変動
- 株主資本は一定の増加と減少を繰り返しているものの、全体としては維持または増加傾向にある。2017年の約3億9689万ドルから2019年の約4億0663万ドルには緩やかな増加が見られるが、その後2020年に大きく増加し、約7億4242万ドルに達した。2021年には一部縮小しているが、依然として高水準を維持している。
- 自己資本回転率の変動
- 自己資本回転率は2017年の1.11から2021年の3.71にかけて着実に上昇しており、資本効率の改善を示唆している。これは、同期間において収入が著しく増加したことに伴い、株主資本の効率的な活用が進んでいることを示していると考えられる。特に2020年以降の加速的な上昇は、資本を効率的に運用して収益を最大化しようとする経営努力の反映と推測される。
- 総合的な観察
- 収入の継続的な拡大とともに、自己資本の効率的な利用を示す自己資本回転率の向上が見られることから、企業は規模拡大と資本効率の両面で成長を遂げていると評価できる。株主資本の変動については、一時的な増減はあるものの、全体としての財務基盤は安定していると考えられる。ただし、これらの指標の動向だけでは、財務の安定性や成長の持続性についての全面的な評価は難しく、他の財務指標や市場外の要因も併せて考慮する必要がある。