Abbott Laboratories (NYSE:ABT)

財務データに基づき、流動資産および調整流動資産の推移を分析します。

流動資産

2020年から2021年にかけて、流動資産は20441百万米ドルから24239百万米ドルへと増加しました。この増加率は約18.5%です。

2021年から2022年にかけては、24239百万米ドルから25224百万米ドルへと緩やかな増加が見られました。増加率は約4.0%です。

2022年から2023年にかけては、25224百万米ドルから22670百万米ドルへと大幅な減少が見られました。減少率は約10.1%です。

2023年から2024年にかけては、22670百万米ドルから23656百万米ドルへと小幅な増加が見られました。増加率は約4.3%です。

調整流動資産

調整流動資産は、2020年から2021年にかけて、20729百万米ドルから24552百万米ドルへと増加しました。増加率は約18.5%です。

2021年から2022年にかけては、24552百万米ドルから25486百万米ドルへと緩やかな増加が見られました。増加率は約3.8%です。

2022年から2023年にかけては、25486百万米ドルから22911百万米ドルへと大幅な減少が見られました。減少率は約10.4%です。

2023年から2024年にかけては、22911百万米ドルから23903百万米ドルへと小幅な増加が見られました。増加率は約4.3%です。

流動資産と調整流動資産は、2020年から2022年まで一貫して増加傾向にありましたが、2023年には大幅な減少が見られました。2024年には、両資産とも小幅な回復傾向を示しています。流動資産と調整流動資産の推移はほぼ一致しており、両者の間の差は期間を通じて比較的安定しています。

総資産は、2020年から2023年まで緩やかな減少傾向を示し、その後2024年に大幅な増加が見られます。2020年末の72548百万米ドルから、2023年末には73214百万米ドルまで減少しましたが、2024年末には81414百万米ドルへと増加しました。この変動は、事業戦略の変更、買収、または資産売却などの要因によって説明できる可能性があります。

総資産の推移

2020年：72548百万米ドル

2021年：75196百万米ドル

2022年：74438百万米ドル

2023年：73214百万米ドル

2024年：81414百万米ドル

調整後総資産も、総資産と同様のパターンを示しています。2020年末の71673百万米ドルから、2023年末には72473百万米ドルまで減少しましたが、2024年末には73038百万米ドルへと増加しました。調整後総資産の変動幅は総資産の変動幅よりも小さく、調整項目の影響が限定的であることを示唆しています。

調整後総資産の推移

2020年：71673百万米ドル

2021年：74303百万米ドル

2022年：73656百万米ドル

2023年：72473百万米ドル

2024年：73038百万米ドル

総資産と調整後総資産の推移を比較すると、両者の間には一貫した差が存在し、その差は期間を通じて比較的安定しています。この差は、無形資産、繰延税金資産、その他の調整項目に起因する可能性があります。2024年の総資産の顕著な増加は、調整後総資産の増加よりも大きく、無形資産の増加またはその他の調整項目の影響が大きくなった可能性を示唆しています。

総負債および調整後総負債は、2020年から2024年にかけて一貫して減少傾向を示しています。

総負債

2020年の39545百万米ドルから、2024年には33513百万米ドルまで、5年間で6032百万米ドル減少しました。減少率は約15.27%です。年間の減少幅は、2021年が-373百万米ドル、2022年が-1640百万米ドル、2023年が-3146百万米ドル、2024年が-874百万米ドルと、年々減少幅が大きくなっています。

調整後総負債

調整後総負債も同様に、2020年の38069百万米ドルから、2024年には32992百万米ドルまで、5年間で5077百万米ドル減少しました。減少率は約13.33%です。年間の減少幅は、2021年が-476百万米ドル、2022年が-1310百万米ドル、2023年が-625百万米ドル、2024年が-519百万米ドルです。調整後総負債の減少幅は、総負債の減少幅と比較して小さくなっています。

総負債と調整後総負債の減少は、財務リスクの軽減を示唆する可能性があります。調整後総負債の減少幅が総負債の減少幅よりも小さいことから、負債構成の変化、または調整項目の影響が考えられます。継続的な負債削減は、財務の健全性を示す指標となり得ます。

総株主投資額は、2020年から2024年にかけて一貫して増加傾向にあります。2020年の32,784百万米ドルから、2024年には47,664百万米ドルへと、この5年間で約45.4%の増加を示しています。

2020年から2021年

総株主投資額は3,018百万米ドル増加し、35,802百万米ドルとなりました。これは約9.2%の増加率です。

2021年から2022年

総株主投資額は804百万米ドル増加し、36,606百万米ドルとなりました。増加率は約2.2%です。2020年から2021年の増加率と比較すると、伸びが鈍化しています。

2022年から2023年

総株主投資額は1,917百万米ドル増加し、38,603百万米ドルとなりました。増加率は約5.2%です。2021年から2022年の増加率からは回復傾向が見られます。

2023年から2024年

総株主投資額は9,061百万米ドル増加し、47,664百万米ドルとなりました。増加率は約23.5%であり、過去5年間で最も高い増加率です。

調整後株主総投資額も、2020年から2024年にかけて一貫して増加しています。2020年の33,604百万米ドルから、2024年には40,046百万米ドルへと、約19.2%の増加を示しています。

2020年から2021年

調整後株主総投資額は3,003百万米ドル増加し、36,607百万米ドルとなりました。増加率は約8.9%です。

2021年から2022年

調整後株主総投資額は763百万米ドル増加し、37,370百万米ドルとなりました。増加率は約2.1%です。総株主投資額と同様に、伸びが鈍化しています。

2022年から2023年

調整後株主総投資額は1,342百万米ドル増加し、38,712百万米ドルとなりました。増加率は約3.6%です。2021年から2022年の増加率からは回復傾向が見られます。

2023年から2024年

調整後株主総投資額は1,334百万米ドル増加し、40,046百万米ドルとなりました。増加率は約3.4%です。総株主投資額の増加率と比較すると、調整後株主総投資額の増加率は低い水準にあります。

総株主投資額と調整後株主総投資額は類似した傾向を示していますが、2023年から2024年にかけて、総株主投資額の増加率が調整後株主総投資額の増加率を大きく上回っている点が注目されます。この差は、投資額の調整に影響を与える要因を調査することで、より詳細な分析が可能になる可能性があります。

総負債は、2020年から2024年にかけて一貫して減少傾向にあります。2020年の18747百万米ドルから、2024年には14125百万米ドルまで減少しています。この減少は、負債管理の改善を示唆している可能性があります。

株主の投資総額は、2020年から2024年にかけて増加傾向にあります。2020年の32784百万米ドルから、2024年には47664百万米ドルまで増加しています。この増加は、投資家からの信頼の表れ、または自社株買いなどの要因による可能性があります。

総資本金は、2020年から2022年まで増加し、2023年にわずかに減少した後、2024年に再び増加しています。2020年の51531百万米ドルから、2024年には61789百万米ドルまで増加しています。資本金の変動は、負債と株主投資の変化に影響されます。

調整後総負債も、総負債と同様に、2020年から2024年にかけて一貫して減少傾向にあります。2020年の19890百万米ドルから、2024年には15275百万米ドルまで減少しています。調整後の負債の減少は、財務リスクの軽減を示唆している可能性があります。

調整後株主総投資額は、株主の投資総額と同様に、2020年から2024年にかけて増加傾向にあります。2020年の33604百万米ドルから、2024年には40046百万米ドルまで増加しています。調整後の株主投資額の増加は、資本構成の変化を示唆している可能性があります。

調整後総資本は、2020年から2021年にかけて増加し、その後2022年から2023年にかけてわずかに減少した後、2024年に再び増加しています。2020年の53494百万米ドルから、2024年には55321百万米ドルまで増加しています。調整後の資本金の変動は、調整後の負債と調整後の株主投資の変化に影響されます。

総負債の傾向

一貫した減少

株主投資総額の傾向

一貫した増加

総資本金の傾向

全体的な増加、一時的な減少を伴う

調整後総負債の傾向

一貫した減少

調整後株主投資総額の傾向

一貫した増加

調整後総資本金の傾向

全体的な増加、一時的な減少を伴う

当期純利益は、2020年から2023年まで変動する傾向を示しました。2020年の4495百万米ドルから2021年には7071百万米ドルへと大幅に増加しましたが、2022年には6933百万米ドル、2023年には5723百万米ドルと減少しました。しかし、2024年には13402百万米ドルと急増し、過去最高値を更新しました。

当期純利益の変動要因

2021年の大幅な増加は、事業環境の改善や特定の事業部門の好調な業績が考えられます。2022年と2023年の減少は、競争激化、原材料費の高騰、または特定の事業部門の不調などが要因として考えられます。2024年の急増は、新規製品の成功、買収効果、またはコスト削減策の奏功などが考えられます。

調整後純利益も、当期純利益と同様の傾向を示しています。2020年の3933百万米ドルから2021年には7173百万米ドルへと増加し、2022年には6718百万米ドル、2023年には5270百万米ドルと減少しました。2024年には5331百万米ドルと増加しましたが、当期純利益の増加幅には及びません。

調整後純利益と当期純利益の比較

調整後純利益は、当期純利益から特定の非経常的な項目を除外したものであり、企業の継続的な収益力をより正確に反映すると考えられます。両者の数値の差は、非経常的な項目の影響を示唆しています。2024年の当期純利益の増加幅が調整後純利益よりも大きいことは、非経常的な利益が貢献した可能性を示唆しています。

全体として、収益性は2020年から2023年まで変動し、2024年に大幅に改善しました。この改善は、当期純利益と調整後純利益の両方で確認できます。今後の動向を評価するためには、これらの変動の根本的な原因を特定し、持続可能性を評価することが重要です。