Sherwin-Williams Co. (NYSE:SHW)

分析期間において、現在の資産は変動を示しています。2021年には大幅な減少が見られましたが、その後は増加傾向に転じ、2024年まで一貫して増加しています。2020年から2024年にかけての全体的な増加傾向が認められます。

現在の資産

2020年の634,100千米ドルから2021年には464,500千米ドルへと減少しました。その後、2022年には697,800千米ドル、2023年には810,000千米ドルと増加し、2024年には845,300千米ドルに達しました。

遅延資産は、分析期間を通じて負の値を示しており、負債または将来の費用を表していると考えられます。2020年から2024年にかけて、その絶対値は減少傾向にあります。これは、遅延資産に関連するリスクまたは負債が軽減されていることを示唆する可能性があります。

遅延資産

2020年の-145,300千米ドルから、2021年には-80,300千米ドル、2022年には-144,800千米ドル、2023年には-88,900千米ドル、そして2024年には-74,900千米ドルへと推移しました。絶対値で見ると、2020年と2022年で大きな値を示し、その後は減少しています。

所得税に関する引当金は、分析期間を通じて一貫して増加しています。これは、将来の所得税負債に対する準備金が増加していることを示しています。増加率は一定ではなく、年によって変動が見られます。

所得税に関する引当金

2020年の488,800千米ドルから、2021年には384,200千米ドルへと減少しましたが、その後は増加に転じ、2022年には553,000千米ドル、2023年には721,100千米ドル、そして2024年には770,400千米ドルに達しました。2023年から2024年の増加幅は、それ以前の期間と比較して縮小しています。

実効税率は、分析期間において変動が見られます。2020年の19.4%から2021年には17.1%に低下しましたが、その後2022年には21.5%に上昇し、2023年には23.2%と最高値を記録しました。2024年には若干低下し、22.3%となりました。

州および地方の所得税

州および地方の所得税率は、2020年の2.5%から2021年には2.2%に低下した後、2022年には2.8%に上昇し、2023年には3.0%に、2024年には3.2%と一貫して上昇傾向にあります。

投資ビークルに関連する税効果は、マイナスであり、一貫して税負担を軽減する効果をもたらしています。この効果は、2020年の-0.8%から2022年には-0.4%に縮小しましたが、2023年と2024年にはそれぞれ-0.5%で安定しています。

従業員持分ベースの支払い

従業員持分ベースの支払いは、税負担にマイナスの影響を与えます。2020年の-3.8%から2021年には-4.8%に拡大しましたが、その後2022年には-1.4%に大幅に縮小し、2023年には-1.1%とさらに縮小しました。しかし、2024年には-2.1%に再び増加しました。

研究開発クレジットは、税負担を軽減する効果をもたらしており、その効果は2020年の-0.5%から2024年には-0.3%に若干縮小しています。

修正された返品と返金

修正された返品と返金は、税負担に影響を与えます。2020年には0.3%でしたが、2021年には0.2%に低下し、2022年には0.4%に上昇、2023年には0.2%に低下し、2024年には-0.2%とマイナスに転じました。

米国以外の税金収益は、2021年にはマイナスでしたが、その後2022年には0.2%、2023年には0.8%、2024年には1.1%と増加し、税負担を増加させる方向に寄与しています。

その他、ネットの税効果は、2020年の0.7%から2021年には0.3%に低下し、2022年には-0.5%に転じ、2023年には0.2%に、2024年には0.1%に変動しています。

環境・その他これに類するものについては、2020年から2021年にかけて減少した後、2022年にわずかに増加し、2023年に再び増加しましたが、2024年には減少しました。全体的な傾向としては、比較的安定していると言えます。

従業員関連および福利厚生項目は、2020年から2021年にかけてわずかに増加し、2022年に減少しましたが、2023年を過ぎて2024年には増加しました。この項目は、全体的に見て緩やかな増加傾向にあります。

オペレーティング・リース負債は、2020年から2024年まで一貫して増加しています。この増加は、リース契約の増加または条件の変更を示唆している可能性があります。

研究開発の資本化は、2022年からデータが利用可能であり、2022年から2024年にかけて一貫して増加しています。これは、研究開発への投資の増加を示唆しています。

その他のアイテム（正の項目）は、2020年から2021年にかけて減少した後、2022年から2024年にかけて比較的安定しています。

繰延税金資産は、2020年から2021年にかけて減少した後、2022年から2024年にかけて一貫して増加しています。これは、将来の税制上のメリットの増加を示唆しています。

無形固定資産・有形固定資産は、2020年から2024年まで一貫して減少しています。これは、減価償却、資産の売却、または減損による可能性があります。

"LIFO インベントリ"は、2020年から2024年まで一貫して減少しています。これは、在庫評価方法の変更、または在庫レベルの減少を示唆している可能性があります。

オペレーティングリース使用権資産は、2020年から2024年まで一貫して減少しています。これは、リース期間の経過、またはリース資産の減損による可能性があります。

その他のアイテム（負の項目）は、2020年から2023年まで比較的安定していましたが、2024年には大幅に減少しました。この減少の理由は不明です。

繰延税金負債は、2020年から2024年まで一貫して減少しています。これは、将来の税制上の負担の減少を示唆しています。

"正味繰延税金資産 (負債)"は、2020年から2024年まで一貫して増加しています。これは、繰延税金資産の増加と繰延税金負債の減少によるものです。全体として、税制上のポジションが改善されていることを示唆しています。

分析期間において、繰延税金資産と繰延税金負債の両方に変動が見られます。

繰延税金資産

2020年から2021年にかけて減少した後、2022年に増加しました。2022年以降は横ばいを維持し、2024年には再び減少傾向に転じています。全体として、期間中の変動幅は比較的大きいです。

繰延税金負債

2020年から2021年にかけて大幅な減少を示し、その後2022年と2023年はほぼ横ばいでした。2024年には、より顕著な減少が見られます。この負債の減少は、税務上の影響を考慮すると、将来の税負担の軽減を示唆する可能性があります。

繰延税金負債の減少幅が、繰延税金資産の減少幅を上回っていることから、全体として税務上のポジションが改善されている可能性があります。ただし、これらの変動が具体的な税務戦略や会計上の変更によるものかどうかを判断するには、追加の情報が必要です。

両項目の変動を総合的に見ると、税務上の計画や会計処理において、継続的な調整が行われていることが示唆されます。これらの変動が将来の財務パフォーマンスに与える影響を評価するためには、さらなる分析が必要です。

総資産は、2020年から2024年にかけて一貫して増加傾向にある。2020年の20401600千米ドルから2024年には23632600千米ドルへと、約16%の増加を示している。調整後総資産も同様の傾向を示し、2020年の20334000千米ドルから2024年の23565100千米ドルへと増加している。

総負債は2020年から2021年にかけて大幅に増加したが、その後は比較的安定している。2020年の16790800千米ドルから2021年には18229500千米ドルへと増加し、2023年には19238600千米ドルまで減少した後、2024年には19581400千米ドルとなっている。調整後総負債も同様のパターンを示している。

株主資本は、2020年から2021年にかけて減少したが、その後は増加に転じている。2020年の3610800千米ドルから2021年には2437200千米ドルへと減少したが、2024年には4051200千米ドルへと増加している。調整後株主資本も同様の傾向を示し、2024年には4591200千米ドルとなっている。

手取りは、2020年から2024年にかけて一貫して増加している。2020年の2030400千米ドルから2024年には2681400千米ドルへと、約32%の増加を示している。

調整後当期純利益も、2020年から2024年にかけて一貫して増加している。2020年の1885100千米ドルから2024年には2606500千米ドルへと、約38%の増加を示している。手取りと調整後当期純利益の増加は、収益性の改善を示唆している。

総資産の傾向

一貫した増加傾向。

総負債の傾向

2020年から2021年にかけて増加、その後は比較的安定。

株主資本の傾向

2020年から2021年にかけて減少、その後は増加。

手取りの傾向

一貫した増加傾向。

調整後当期純利益の傾向

一貫した増加傾向。

純利益率は、2020年の11.06%から2021年に9.35%へと低下した後、2022年には9.12%とさらに減少しました。しかし、2023年には10.36%に回復し、2024年には11.61%と上昇しています。調整後の当期純利益率も同様の傾向を示しており、2024年には11.28%に達しています。

総資産回転率は、2020年の0.9から2021年、2022年と緩やかに上昇し、それぞれ0.97、0.98となりました。2023年には1.0に達しましたが、2024年には0.98に若干低下しています。調整後の総資産回転率も同様のパターンを示し、2023年には1.01に達しています。

財務レバレッジ比率は、2020年の5.65から2021年には8.48へと大幅に増加しました。その後、2022年には7.28、2023年には6.18、2024年には5.83と低下傾向にあります。調整後の財務レバレッジ比率も同様の傾向を示しており、2024年には5.13となっています。

自己資本利益率は、2020年の56.23%から2021年には76.5%へと大幅に上昇しました。その後、2022年には65.12%に低下し、2023年には64.29%と横ばいの状態が続きました。2024年には66.19%に若干上昇しています。調整後の自己資本利益率も同様の傾向を示し、2024年には56.77%に達しています。

総資産利益率は、2020年の9.95%から2021年には9.02%へと低下し、2022年には8.94%とさらに減少しました。しかし、2023年には10.41%に回復し、2024年には11.35%と上昇しています。調整後の総資産利益率も同様の傾向を示しており、2024年には11.06%となっています。

純利益率

2020年から2024年にかけて、全体的に上昇傾向にあります。特に2023年と2024年の上昇が顕著です。

総資産回転率

2020年から2023年にかけて上昇傾向にありましたが、2024年には若干低下しています。全体としては安定した水準を維持しています。

財務レバレッジ比率

2021年に一時的に上昇しましたが、その後は一貫して低下傾向にあります。財務リスクの軽減を示唆している可能性があります。

自己資本利益率

2021年に大幅に上昇した後、2022年と2023年に低下しましたが、2024年には若干回復しています。自己資本の効率的な活用を示しています。

総資産利益率

純利益率と同様に、2020年から2024年にかけて全体的に上昇傾向にあります。資産の収益性が向上していることを示唆しています。

近年の財務実績を分析すると、手取り額は変動しながらも全体的な増加傾向を示しています。2021年には減少が見られましたが、その後2022年、2023年、2024年と継続的に増加し、2020年の水準を上回っています。

調整後当期純利益も同様に、2021年に減少した後、2022年以降は増加傾向にあります。2024年には、調整後当期純利益は2606500千米ドルに達し、過去最高を記録しています。

純利益率

純利益率は2020年の11.06%から2021年には9.35%に低下しましたが、その後は緩やかに回復し、2024年には11.61%に上昇しました。この上昇は、収益性の改善を示唆しています。

当期純利益率(調整後)

調整後当期純利益率は、純利益率と同様の傾向を示しています。2021年には8.95%に低下しましたが、その後は着実に上昇し、2024年には11.28%に達しました。調整後の利益率の上昇は、コスト管理や効率性の向上による収益性の改善を示唆している可能性があります。

全体として、手取り額と利益の増加、および利益率の上昇は、事業運営の改善と収益性の向上を示唆しています。特に、2024年の実績は、過去のパフォーマンスを上回っており、好調な事業展開を示していると考えられます。

総資産は、2020年から2024年にかけて一貫して増加傾向にある。2020年の2040万1600千米ドルから、2024年には2363万2600千米ドルへと、5年で約15.8%増加した。調整後総資産も同様の増加傾向を示しており、2020年の2033万4000千米ドルから、2024年には2356万5100千米ドルへと、約15.4%増加している。

総資産回転率

総資産回転率は、2020年の0.9から2023年には1.0まで上昇し、その後2024年には0.98に低下した。これは、資産を売上高に変換する効率が2023年にピークに達し、その後わずかに低下したことを示唆している。

調整後総資産回転率

調整後総資産回転率も、総資産回転率と同様の傾向を示している。2020年の0.9から2023年には1.01まで上昇し、その後2024年には0.98に低下した。調整後の回転率は、調整されていない回転率よりもわずかに高い傾向にあるが、全体的なパターンは類似している。調整後の回転率の上昇は、資産効率の改善を示唆しているが、2024年の低下は、効率の低下または資産構成の変化を示唆している可能性がある。

総資産と調整後総資産の増加は、事業規模の拡大または資産の取得を示唆している。一方、総資産回転率と調整後総資産回転率の変動は、売上高の成長と資産利用効率の変化を反映している。2023年のピーク後の2024年の回転率の低下は、今後の事業戦略や市場環境の変化を考慮する必要があることを示唆している。

総資産は、2020年から2024年まで一貫して増加傾向にある。2020年の2040万1600千米ドルから、2024年には2363万2600千米ドルへと、5年で約15.8%増加した。調整後総資産も同様の増加傾向を示しており、2020年の2033万4000千米ドルから、2024年には2356万5100千米ドルへと、約15.4%増加している。

株主資本は、2020年から2024年にかけて変動している。2020年の361万800千米ドルから2021年には243万7200千米ドルへと減少したが、その後は増加に転じ、2024年には405万1200千米ドルとなった。調整後株主資本も同様のパターンを示しており、2020年の438万9300千米ドルから2021年には314万2600千米ドルへと減少した後、2024年には459万1200千米ドルへと増加している。

財務レバレッジ比率

財務レバレッジ比率は、2020年の5.65から2021年には8.48へと上昇したが、その後は低下傾向にある。2024年には5.83となった。これは、総資産に対する株主資本の割合が変化していることを示唆する。

財務レバレッジ比率(調整後)

調整後の財務レバレッジ比率も、同様の傾向を示している。2020年の4.63から2021年には6.56へと上昇した後、2024年には5.13となった。調整後の比率は、調整前の比率よりも低い値を示しており、調整によって財務レバレッジが抑制されている可能性が考えられる。

全体として、総資産と調整後総資産は着実に増加している一方、株主資本は変動している。財務レバレッジ比率は、2021年をピークに低下傾向にあるが、依然として高い水準を維持している。調整後の財務レバレッジ比率は、調整前の比率よりも低い値を示しており、財務構造の安定化に向けた取り組みが伺える。

財務データに基づき、いくつかの重要な傾向が観察される。手取りは、2020年から2021年にかけて減少した後、2022年に増加し、2023年と2024年にかけてさらに増加している。この傾向は、収益性の改善を示唆している可能性がある。

調整後当期純利益は、2020年から2021年にかけてわずかに減少したが、その後2022年、2023年、2024年と一貫して増加している。この増加は、コスト管理の改善、売上高の増加、またはその両方によるものである可能性がある。

株主資本は、2020年から2021年にかけて大幅に減少したが、その後2022年と2023年にかけて増加し、2024年も増加を継続している。この変動は、株式の発行、自社株買い、または利益の再投資などの要因によって引き起こされた可能性がある。

調整後株主資本も、株主資本と同様のパターンを示している。2020年から2021年にかけて減少した後、2022年以降は一貫して増加している。調整後株主資本は、株主資本に特定の調整を加えたものであり、より正確な財務状況を反映している可能性がある。

自己資本利益率（ROE）は、2020年の56.23%から2021年の76.5%に大幅に増加し、その後2022年には65.12%に低下、2023年には64.29%と推移し、2024年には66.19%に上昇している。この変動は、利益の変動と株主資本の変動の両方の影響を受けている。全体的に見て、ROEは比較的高く、資本を効率的に活用していることを示唆している。

調整後自己資本利益率も、ROEと同様のパターンを示している。2020年の42.95%から2021年の56.77%に増加し、その後2022年には50.59%に低下、2023年には53.22%と推移し、2024年には56.77%に上昇している。調整後ROEは、調整後の株主資本を使用しているため、より正確な資本効率を反映している可能性がある。

手取り

2020年から2021年にかけて減少した後、2022年以降は増加傾向にある。

調整後当期純利益

2020年から2021年にかけてわずかに減少したが、その後一貫して増加している。

株主資本

2020年から2021年にかけて大幅に減少したが、その後増加傾向にある。

調整後株主資本

株主資本と同様のパターンを示し、2022年以降は一貫して増加している。

自己資本利益率

変動はあるものの、全体的に比較的高く、資本を効率的に活用していることを示唆している。

調整後自己資本利益率

自己資本利益率と同様のパターンを示し、調整後の資本効率を反映している可能性がある。

財務データに基づき、いくつかの重要な傾向が観察されます。手取りは、2020年から2021年にかけて減少した後、2022年に増加し、2023年と2024年にさらに増加しました。2020年の2030400千米ドルから2024年には2681400千米ドルへと、全体的な増加傾向を示しています。

調整後当期純利益も同様の傾向を示しており、2020年の1885100千米ドルから2024年には2606500千米ドルへと増加しています。2021年にはわずかな減少が見られますが、その後は一貫して増加しています。

総資産は、2020年から2022年まで増加し、2023年と2024年には比較的安定しています。2020年の20401600千米ドルから2024年には23632600千米ドルへと増加しています。調整後総資産も同様のパターンを示しています。

総資産利益率は、2020年の9.95%から2021年には9.02%に低下しましたが、その後、2024年には11.35%まで上昇しています。この上昇傾向は、収益性の改善を示唆しています。

調整後総資産利益率も、総資産利益率と同様の傾向を示しています。2020年の9.27%から2021年には8.66%に低下し、その後、2024年には11.06%まで上昇しています。調整後の指標も、収益性の改善を示唆しています。

手取り

2020年から2021年にかけて減少した後、2022年から2024年にかけて一貫して増加しました。

調整後当期純利益

手取りと同様に、2021年にわずかな減少が見られた後、一貫して増加しました。

総資産

2020年から2022年まで増加し、その後は比較的安定しています。

総資産利益率

2021年に一時的に低下しましたが、その後、2024年までに大幅に改善しました。

調整後総資産利益率

総資産利益率と同様に、2024年までに改善しました。