収益率の分析
収益率は、企業がそのリソース(資産)から収益性の高い売上を生み出す能力を測定します。
収益率(サマリー)
Sherwin-Williams Co.、収益率
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
近年の財務データに基づき、収益性と効率性に関するいくつかの傾向が観察されます。
- 売上総利益率
- 売上総利益率は、2021年の42.83%から2022年の42.1%にわずかに低下しましたが、その後一貫して上昇し、2025年には48.85%に達しました。この傾向は、コスト管理の改善または製品ミックスの変化を示唆している可能性があります。
- 営業利益率
- 営業利益率は、2021年の12.83%から2022年の13.56%に増加し、2023年には15.48%まで上昇しました。2024年には16.5%と最高値を記録しましたが、2025年には16.17%に若干低下しました。全体として、営業利益率は改善傾向にあり、事業運営の効率化を示唆しています。
- 純利益率
- 純利益率は、2021年の9.35%から2022年の9.12%にわずかに低下しましたが、その後上昇し、2024年には11.61%に達しました。2025年には10.9%に低下しましたが、依然として2021年よりも高い水準を維持しています。純利益率の改善は、収益性の向上を示唆しています。
- 自己資本利益率 (ROE)
- 自己資本利益率は、2021年の76.5%から2022年の65.12%に大幅に低下し、2023年には64.29%で底打ちしました。2024年には66.19%に回復しましたが、2025年には55.86%に再び低下しました。ROEの変動は、株主資本に対する収益性の変化を示しています。資本構成の変化や利益の変動が影響している可能性があります。
- 総資産利益率 (ROA)
- 総資産利益率は、2021年の9.02%から2022年の8.94%にわずかに低下しましたが、その後上昇し、2024年には11.35%に達しました。2025年には9.92%に低下しました。ROAの改善は、資産の効率的な活用を示唆しています。しかし、2025年の低下は、資産効率の低下を示唆している可能性があります。
全体として、収益性指標（売上総利益率、営業利益率、純利益率）は概ね改善傾向にありますが、資本効率性指標（ROE、ROA）は変動しています。これらの指標の変化は、経営戦略、市場環境、および資本構成の変化を反映している可能性があります。
売上高利益率
投資収益率
売上総利益率
Sherwin-Williams Co.、売上総利益率計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| 粗利 | 11,515,500) | 11,195,100) | 10,758,100) | 9,325,100) | 8,542,700) | |
| 売り上げ 高 | 23,574,300) | 23,098,500) | 23,051,900) | 22,148,900) | 19,944,600) | |
| 収益率 | ||||||
| 売上総利益率1 | 48.85% | 48.47% | 46.67% | 42.10% | 42.83% | |
| ベンチマーク | ||||||
| 売上総利益率競合 他社2 | ||||||
| Linde plc | 48.83% | 48.06% | 46.76% | 41.70% | 43.03% | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
売上総利益率 = 100 × 粗利 ÷ 売り上げ 高
= 100 × 11,515,500 ÷ 23,574,300 = 48.85%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
近年の財務データから、売上高と粗利は一貫して増加傾向にあることが示唆されます。2021年から2025年までの期間において、売上高は19,944,600千米ドルから23,574,300千米ドルへと、約18.18%の増加を記録しています。
粗利も同様に増加しており、2021年の8,542,700千米ドルから2025年には11,515,500千米ドルへと、約34.78%の増加を示しています。粗利の増加率は売上高の増加率を上回っており、収益性の改善を示唆しています。
- 売上総利益率
- 売上総利益率は、2021年の42.83%から2022年の42.1%にわずかに低下しましたが、その後は上昇傾向に転じ、2023年には46.67%、2024年には48.47%、そして2025年には48.85%と、継続的に改善しています。この傾向は、コスト管理の効率化や、より高付加価値な製品へのシフトなどが考えられます。
全体として、これらの財務指標は、事業の健全な成長と収益性の向上を示唆しています。売上高と粗利の増加に加え、売上総利益率の改善は、長期的な持続可能性を裏付ける要素となり得ます。
営業利益率
Sherwin-Williams Co.、営業利益率計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| 営業利益 | 3,812,900) | 3,811,800) | 3,567,700) | 3,002,900) | 2,558,900) | |
| 売り上げ 高 | 23,574,300) | 23,098,500) | 23,051,900) | 22,148,900) | 19,944,600) | |
| 収益率 | ||||||
| 営業利益率1 | 16.17% | 16.50% | 15.48% | 13.56% | 12.83% | |
| ベンチマーク | ||||||
| 営業利益率競合 他社2 | ||||||
| Linde plc | 26.25% | 26.16% | 24.42% | 16.09% | 16.19% | |
| 営業利益率セクター | ||||||
| 化学薬品 | 22.13% | 22.19% | 20.73% | 15.08% | 14.87% | |
| 営業利益率産業 | ||||||
| 料 | 23.07% | 23.68% | 22.62% | 19.68% | 21.62% | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
営業利益率 = 100 × 営業利益 ÷ 売り上げ 高
= 100 × 3,812,900 ÷ 23,574,300 = 16.17%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
近年の財務実績を分析すると、一連の明確な傾向が明らかになります。
- 営業利益
- 営業利益は、2021年の2558900千米ドルから、2025年には3812900千米ドルへと一貫して増加しています。2021年から2023年までの増加率は著しく、その後の2023年から2025年までの増加率は鈍化しています。2024年から2025年の増加はわずかであり、成長の勢いが弱まっている可能性を示唆しています。
- 売り上げ高
- 売り上げ高も、2021年の19944600千米ドルから2025年の23574300千米ドルへと増加傾向にあります。しかし、営業利益と同様に、増加率は時間の経過とともに低下しています。2022年から2023年の増加が最も大きく、2024年から2025年の増加は最小限に留まっています。
- 営業利益率
- 営業利益率は、2021年の12.83%から2023年には15.48%へと着実に改善しました。この改善は、売り上げ高の増加と、それ以上に営業利益の増加によって推進されたと考えられます。2024年には16.5%に達し、最高値を記録しましたが、2025年にはわずかに低下し16.17%となりました。この低下は、売り上げ高の増加が営業利益の増加に追いつかなかったことを示唆しています。
全体として、この期間を通じて収益性と効率性は向上しましたが、最近のデータは成長の鈍化を示唆しています。営業利益と売り上げ高の増加率は低下しており、営業利益率もわずかに減少しています。これらの傾向は、今後の事業戦略を評価する上で考慮すべき重要な要素です。
純利益率
Sherwin-Williams Co.、純利益率計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| 手取り | 2,568,500) | 2,681,400) | 2,388,800) | 2,020,100) | 1,864,400) | |
| 売り上げ 高 | 23,574,300) | 23,098,500) | 23,051,900) | 22,148,900) | 19,944,600) | |
| 収益率 | ||||||
| 純利益率1 | 10.90% | 11.61% | 10.36% | 9.12% | 9.35% | |
| ベンチマーク | ||||||
| 純利益率競合 他社2 | ||||||
| Linde plc | 20.30% | 19.89% | 18.87% | 12.43% | 12.42% | |
| 純利益率セクター | ||||||
| 化学薬品 | 16.45% | 16.48% | 15.36% | 11.11% | 11.22% | |
| 純利益率産業 | ||||||
| 料 | 13.98% | 13.65% | 13.25% | 12.31% | 13.59% | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
純利益率 = 100 × 手取り ÷ 売り上げ 高
= 100 × 2,568,500 ÷ 23,574,300 = 10.90%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
近年の財務実績を分析すると、売上高は一貫した成長を示している。2021年の1994万4600千米ドルから、2025年には2357万4300千米ドルへと増加している。ただし、2024年から2025年にかけての成長率は鈍化していることが観察される。
手取り額も同様に増加傾向にある。2021年の186万4400千米ドルから、2023年には238万8800千米ドルまで増加したが、2024年には268万1400千米ドルとさらに増加し、2025年には256万8500千米ドルに減少している。2024年から2025年にかけての手取り額の減少は、売上高の成長鈍化と相まって、収益性の変化を示唆している可能性がある。
純利益率は、分析期間を通じて変動している。2021年の9.35%から2022年には9.12%にわずかに低下したが、その後、2023年には10.36%に上昇し、2024年には11.61%と最高値を記録した。2025年には10.9%に低下している。純利益率の変動は、売上高の成長、コスト管理、およびその他の財務要因の影響を受けていると考えられる。
- 売上高の成長
- 2021年から2024年まで一貫して増加しているが、2024年から2025年にかけての成長率は鈍化している。
- 手取り額の動向
- 2021年から2024年まで増加しているが、2025年には減少している。これは、収益性の変化を示唆している可能性がある。
- 純利益率の変動
- 分析期間を通じて変動しており、2024年に最高値を記録した後、2025年には低下している。これは、売上高の成長、コスト管理、およびその他の財務要因の影響を受けていると考えられる。
自己資本利益率 (ROE)
Sherwin-Williams Co.、 ROE計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| 手取り | 2,568,500) | 2,681,400) | 2,388,800) | 2,020,100) | 1,864,400) | |
| 株主資本 | 4,598,300) | 4,051,200) | 3,715,800) | 3,102,100) | 2,437,200) | |
| 収益率 | ||||||
| ROE1 | 55.86% | 66.19% | 64.29% | 65.12% | 76.50% | |
| ベンチマーク | ||||||
| ROE競合 他社2 | ||||||
| Linde plc | 18.04% | 17.23% | 15.61% | 10.36% | 8.69% | |
| ROEセクター | ||||||
| 化学薬品 | 22.10% | 21.94% | 19.77% | 14.30% | 12.24% | |
| ROE産業 | ||||||
| 料 | 18.90% | 18.64% | 17.36% | 16.42% | 16.54% | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
ROE = 100 × 手取り ÷ 株主資本
= 100 × 2,568,500 ÷ 4,598,300 = 55.86%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
財務データに基づき、過去5年間の業績を分析します。手取り額は、2021年から2023年まで一貫して増加傾向にあり、2022年には186億4400万ドルから2023年には238億8800万ドルへと大幅な増加を示しました。しかし、2024年には268億1400万ドルまで増加した後、2025年には256億8500万ドルに減少しています。
- 株主資本
- 株主資本は、2021年の24億3720万ドルから2025年の45億9830万ドルへと着実に増加しています。この増加は、利益の再投資や追加の資本調達によるものと考えられます。増加率は、2021年から2022年にかけて最も大きく、その後は緩やかになっています。
自己資本利益率（ROE）は、2021年の76.5%から2022年の65.12%へと低下しました。その後、2023年には64.29%とほぼ横ばいでしたが、2024年には66.19%に上昇しました。しかし、2025年には55.86%に低下しており、手取り額の減少と相関関係がある可能性があります。ROEの変動は、収益性に対する株主資本の効率的な活用度の変化を示唆しています。
全体として、手取り額と株主資本は増加傾向にありますが、2025年には手取り額が減少し、ROEも低下しています。この傾向は、将来の収益性に影響を与える可能性があり、注意深く監視する必要があります。
総資産利益率 (ROA)
Sherwin-Williams Co.、 ROA計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| 手取り | 2,568,500) | 2,681,400) | 2,388,800) | 2,020,100) | 1,864,400) | |
| 総資産 | 25,901,700) | 23,632,600) | 22,954,400) | 22,594,000) | 20,666,700) | |
| 収益率 | ||||||
| ROA1 | 9.92% | 11.35% | 10.41% | 8.94% | 9.02% | |
| ベンチマーク | ||||||
| ROA競合 他社2 | ||||||
| Linde plc | 7.95% | 8.19% | 7.67% | 5.21% | 4.69% | |
| ROAセクター | ||||||
| 化学薬品 | 8.40% | 8.91% | 8.28% | 6.03% | 5.56% | |
| ROA産業 | ||||||
| 料 | 6.83% | 7.02% | 6.68% | 6.28% | 6.65% | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
ROA = 100 × 手取り ÷ 総資産
= 100 × 2,568,500 ÷ 25,901,700 = 9.92%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
近年の財務実績を分析すると、手取り額は全体的に増加傾向にあることが示唆されます。2021年の18億6440万ドルから2023年には23億8880万ドルへと増加し、2024年には26億8140万ドルに達しました。しかし、2025年には25億6850万ドルに減少し、成長の鈍化を示しています。
総資産は一貫して増加しています。2021年の206億6670万ドルから、2025年には259億170万ドルへと増加しており、資産規模の拡大が確認できます。この増加は、事業の拡大や戦略的な投資を反映している可能性があります。
- ROA (総資産利益率)
- ROAは、2021年の9.02%から2022年の8.94%にわずかに低下しましたが、その後、2023年には10.41%に上昇し、2024年には11.35%と最高値を記録しました。2025年には9.92%に低下しており、収益性の改善とそれに続く調整が見られます。ROAの変動は、資産の効率的な活用度合いの変化を示唆しており、手取り額の増加と総資産の増加との関係性を考慮すると、資産の運用効率が改善された時期と、その後の調整時期が存在すると考えられます。
全体として、手取り額と総資産は増加傾向にありますが、ROAの変動は、収益性の持続的な改善には課題が残る可能性を示唆しています。2025年の手取り額の減少は、今後の事業戦略の見直しや、外部環境の変化への対応が必要となる可能性を示唆しています。