ソルベンシー比率の分析
ソルベンシー比率は、長期負債比率とも呼ばれ、企業が長期債務を履行する能力を測定します。
ソルベンシー比率(サマリー)
Alphabet Inc.、ソルベンシーレシオ
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
財務データに基づき、いくつかの重要な傾向が観察されます。負債資本比率は、2021年から2023年まで0.06から0.05へと一貫して低下しましたが、2025年には0.12へと大幅に上昇しました。オペレーティング・リース負債を含む負債資本比率も同様の傾向を示し、2021年から2023年まで0.11から0.11で横ばいでしたが、2025年には0.16へと増加しました。
総資本に対する負債比率も、2021年から2023年まで0.06から0.05へと減少しましたが、2025年には0.11へと上昇しました。オペレーティングリース負債を含む総資本に対する負債比率も同様のパターンを示し、2021年から2023年まで0.1から0.1で安定した後、2025年には0.14へと増加しました。
負債総資産比率は、2021年から2024年まで0.04で安定していましたが、2025年には0.09へと上昇しました。オペレーティング・リース負債を含む負債総額比率も同様の傾向を示し、2021年から2024年まで0.08で安定した後、2025年には0.11へと増加しました。
財務レバレッジ比率は、2021年の1.43から2024年の1.39へと緩やかに低下しましたが、2025年には再び1.43へと上昇しました。インタレスト・カバレッジ・レシオは、2021年の263.24から2022年の200.8へと低下しましたが、その後2023年の279.3、2024年の448.07と大幅に改善し、2025年には216.8へと再び低下しました。
固定料金カバー率は、2021年の30.8から2022年の22.9へと低下しましたが、その後2023年の24.36、2024年の34.54、2025年の39.92と一貫して上昇しました。全体として、負債関連の指標は2025年にかけて上昇傾向にあり、財務レバレッジ比率の変動とインタレスト・カバレッジ・レシオの変動が組み合わさって、財務リスクの変化を示唆しています。
- 負債資本比率
- 2025年に大幅に上昇。
- インタレスト・カバレッジ・レシオ
- 変動が大きいが、全体的に高い水準を維持。
- 固定料金カバー率
- 一貫して上昇傾向。
負債比率
カバレッジ率
負債資本比率
Alphabet Inc.、負債資本比率計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 現在のファイナンスリース負債 | 441) | 235) | —) | —) | —) | |
| 短期借入金 | 1,996) | 3,299) | 1,363) | 298) | 113) | |
| 長期借入金(当期部分を除く) | 46,547) | 10,883) | 13,253) | 14,701) | 14,817) | |
| 長期ファイナンス・リース負債 | 2,059) | 1,442) | —) | —) | —) | |
| 総負債 | 51,043) | 15,859) | 14,616) | 14,999) | 14,930) | |
| 株主資本 | 415,265) | 325,084) | 283,379) | 256,144) | 251,635) | |
| ソルベンシー比率 | ||||||
| 負債資本比率1 | 0.12 | 0.05 | 0.05 | 0.06 | 0.06 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 負債資本比率競合 他社2 | ||||||
| Comcast Corp. | 1.02 | 1.16 | 1.17 | 1.17 | 0.99 | |
| Meta Platforms Inc. | 0.28 | 0.16 | 0.12 | 0.08 | 0.00 | |
| Netflix Inc. | 0.54 | 0.63 | 0.71 | 0.69 | 0.97 | |
| Trade Desk Inc. | — | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |
| Walt Disney Co. | 0.38 | 0.46 | 0.47 | 0.51 | 0.62 | |
| 負債資本比率セクター | ||||||
| メディア & エンターテイメント | — | 0.29 | 0.30 | 0.32 | 0.31 | |
| 負債資本比率産業 | ||||||
| 通信サービス | — | 0.56 | 0.62 | 0.65 | 0.65 | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
負債資本比率 = 総負債 ÷ 株主資本
= 51,043 ÷ 415,265 = 0.12
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
分析期間において、総負債は変動しながらも増加傾向を示しています。2021年末の14,930百万米ドルから2023年末には14,616百万米ドルまで減少しましたが、2024年末には15,859百万米ドルに増加し、2025年末には大幅に増加して51,043百万米ドルとなりました。
株主資本は一貫して増加しています。2021年末の251,635百万米ドルから、2022年末には256,144百万米ドル、2023年末には283,379百万米ドル、2024年末には325,084百万米ドル、そして2025年末には415,265百万米ドルへと増加しています。
- 負債資本比率
- 負債資本比率は、2021年末と2022年末の0.06で横ばいでしたが、2023年末と2024年末には0.05に低下しました。しかし、2025年末には0.12に上昇し、負債の構成に変化が生じていることを示唆しています。負債資本比率の上昇は、財務レバレッジの増加を示唆する可能性があります。
株主資本の継続的な増加と、総負債の増加、特に2025年末の顕著な増加を考慮すると、財務構造に変化が生じていることが示唆されます。負債資本比率の上昇は、この変化を裏付けています。全体として、財務健全性は依然として良好ですが、負債の増加傾向は注視する必要があります。
負債資本比率(オペレーティング・リース負債を含む)
Alphabet Inc.、負債資本比率(オペレーティングリース負債を含む)計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 現在のファイナンスリース負債 | 441) | 235) | —) | —) | —) | |
| 短期借入金 | 1,996) | 3,299) | 1,363) | 298) | 113) | |
| 長期借入金(当期部分を除く) | 46,547) | 10,883) | 13,253) | 14,701) | 14,817) | |
| 長期ファイナンス・リース負債 | 2,059) | 1,442) | —) | —) | —) | |
| 総負債 | 51,043) | 15,859) | 14,616) | 14,999) | 14,930) | |
| 当座のオペレーティング・リース負債(未払費用およびその他の負債に含まれる) | 3,209) | 2,887) | 2,791) | 2,477) | 2,189) | |
| 長期オペレーティング・リース負債 | 12,744) | 11,691) | 12,460) | 12,501) | 11,389) | |
| 総負債(オペレーティング・リース負債を含む) | 66,996) | 30,437) | 29,867) | 29,977) | 28,508) | |
| 株主資本 | 415,265) | 325,084) | 283,379) | 256,144) | 251,635) | |
| ソルベンシー比率 | ||||||
| 負債資本比率(オペレーティング・リース負債を含む)1 | 0.16 | 0.09 | 0.11 | 0.12 | 0.11 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 負債資本比率(オペレーティング・リース負債を含む)競合 他社2 | ||||||
| Comcast Corp. | 1.08 | 1.23 | 1.25 | 1.26 | 1.06 | |
| Meta Platforms Inc. | 0.39 | 0.27 | 0.25 | 0.22 | 0.12 | |
| Netflix Inc. | 0.64 | 0.73 | 0.82 | 0.81 | 1.14 | |
| Trade Desk Inc. | — | 0.11 | 0.11 | 0.12 | 0.19 | |
| Walt Disney Co. | 0.41 | 0.49 | 0.51 | 0.55 | 0.66 | |
| 負債資本比率(オペレーティング・リース負債を含む)セクター | ||||||
| メディア & エンターテイメント | — | 0.35 | 0.37 | 0.39 | 0.38 | |
| 負債資本比率(オペレーティング・リース負債を含む)産業 | ||||||
| 通信サービス | — | 0.69 | 0.76 | 0.80 | 0.79 | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
負債資本比率(オペレーティング・リース負債を含む) = 総負債(オペレーティング・リース負債を含む) ÷ 株主資本
= 66,996 ÷ 415,265 = 0.16
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
分析期間において、総負債は緩やかな増加傾向を示しています。2021年末の28508百万米ドルから2024年末には30437百万米ドルまで増加しましたが、2025年末には66996百万米ドルへと大幅に増加しました。この増加は、事業拡大や戦略的投資に関連している可能性があります。
一方、株主資本は一貫して増加しています。2021年末の251635百万米ドルから、2025年末には415265百万米ドルまで増加しており、これは利益の蓄積、株式の発行、またはその他の資本増加活動を示唆しています。
- 負債資本比率
- 負債資本比率は、2021年末の0.11から2022年末には0.12に上昇した後、2023年末には0.11に低下し、2024年末には0.09まで低下しました。しかし、2025年末には0.16へと大幅に上昇しました。この比率の変動は、負債と資本の構成の変化を反映しており、特に2025年末の急上昇は、負債の増加が株主資本の増加を上回ったことを示しています。
株主資本の増加と総負債の緩やかな増加は、財務の健全性を示唆しています。しかし、2025年末の負債の急増は、今後の財務リスクを評価する上で注意が必要です。負債資本比率の上昇は、財務レバレッジの増加を示しており、金利変動や事業環境の変化に対する脆弱性が高まる可能性があります。
総資本に対する負債比率
Alphabet Inc.、総資本に対する負債比率計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 現在のファイナンスリース負債 | 441) | 235) | —) | —) | —) | |
| 短期借入金 | 1,996) | 3,299) | 1,363) | 298) | 113) | |
| 長期借入金(当期部分を除く) | 46,547) | 10,883) | 13,253) | 14,701) | 14,817) | |
| 長期ファイナンス・リース負債 | 2,059) | 1,442) | —) | —) | —) | |
| 総負債 | 51,043) | 15,859) | 14,616) | 14,999) | 14,930) | |
| 株主資本 | 415,265) | 325,084) | 283,379) | 256,144) | 251,635) | |
| 総資本金 | 466,308) | 340,943) | 297,995) | 271,143) | 266,565) | |
| ソルベンシー比率 | ||||||
| 総資本に対する負債比率1 | 0.11 | 0.05 | 0.05 | 0.06 | 0.06 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 総資本に対する負債比率競合 他社2 | ||||||
| Comcast Corp. | 0.51 | 0.54 | 0.54 | 0.54 | 0.50 | |
| Meta Platforms Inc. | 0.22 | 0.14 | 0.11 | 0.08 | 0.00 | |
| Netflix Inc. | 0.35 | 0.39 | 0.41 | 0.41 | 0.49 | |
| Trade Desk Inc. | — | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |
| Walt Disney Co. | 0.28 | 0.31 | 0.32 | 0.34 | 0.38 | |
| 総資本に対する負債比率セクター | ||||||
| メディア & エンターテイメント | — | 0.22 | 0.23 | 0.24 | 0.24 | |
| 総資本に対する負債比率産業 | ||||||
| 通信サービス | — | 0.36 | 0.38 | 0.39 | 0.40 | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
総資本に対する負債比率 = 総負債 ÷ 総資本金
= 51,043 ÷ 466,308 = 0.11
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
分析期間において、総負債は変動しながらも増加傾向を示しています。2021年末の14,930百万米ドルから2023年末には14,616百万米ドルまで減少しましたが、2024年末には15,859百万米ドルに増加し、2025年末には大幅に増加して51,043百万米ドルとなりました。
総資本金は一貫して増加しています。2021年末の266,565百万米ドルから、2025年末には466,308百万米ドルまで増加しています。この増加は、継続的な事業成長と利益の蓄積を示唆しています。
- 総資本に対する負債比率
- 総資本に対する負債比率は、2021年末から2024年末にかけて比較的安定しており、0.05から0.06の間で推移していました。しかし、2025年末には0.11に上昇し、負債が総資本に占める割合が大幅に増加したことを示しています。この上昇は、総負債の急増に起因すると考えられます。
総資本金の増加と総負債の増加を比較すると、2025年末における負債比率の上昇は、資本の増加に比べて負債の増加が著しいことを示唆しています。これは、財務レバレッジの増加、または資金調達戦略の変化を示している可能性があります。負債比率の動向は、今後の財務リスク評価において重要な要素となります。
総資本に対する負債比率(オペレーティングリース負債を含む)
Alphabet Inc.、総資本に対する負債比率(オペレーティングリース負債を含む)計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 現在のファイナンスリース負債 | 441) | 235) | —) | —) | —) | |
| 短期借入金 | 1,996) | 3,299) | 1,363) | 298) | 113) | |
| 長期借入金(当期部分を除く) | 46,547) | 10,883) | 13,253) | 14,701) | 14,817) | |
| 長期ファイナンス・リース負債 | 2,059) | 1,442) | —) | —) | —) | |
| 総負債 | 51,043) | 15,859) | 14,616) | 14,999) | 14,930) | |
| 当座のオペレーティング・リース負債(未払費用およびその他の負債に含まれる) | 3,209) | 2,887) | 2,791) | 2,477) | 2,189) | |
| 長期オペレーティング・リース負債 | 12,744) | 11,691) | 12,460) | 12,501) | 11,389) | |
| 総負債(オペレーティング・リース負債を含む) | 66,996) | 30,437) | 29,867) | 29,977) | 28,508) | |
| 株主資本 | 415,265) | 325,084) | 283,379) | 256,144) | 251,635) | |
| 総資本金(オペレーティング・リース負債を含む) | 482,261) | 355,521) | 313,246) | 286,121) | 280,143) | |
| ソルベンシー比率 | ||||||
| 総資本に対する負債比率(オペレーティングリース負債を含む)1 | 0.14 | 0.09 | 0.10 | 0.10 | 0.10 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 総資本に対する負債比率(オペレーティングリース負債を含む)競合 他社2 | ||||||
| Comcast Corp. | 0.52 | 0.55 | 0.56 | 0.56 | 0.52 | |
| Meta Platforms Inc. | 0.28 | 0.21 | 0.20 | 0.18 | 0.10 | |
| Netflix Inc. | 0.39 | 0.42 | 0.45 | 0.45 | 0.53 | |
| Trade Desk Inc. | — | 0.10 | 0.10 | 0.11 | 0.16 | |
| Walt Disney Co. | 0.29 | 0.33 | 0.34 | 0.35 | 0.40 | |
| 総資本に対する負債比率(オペレーティングリース負債を含む)セクター | ||||||
| メディア & エンターテイメント | — | 0.26 | 0.27 | 0.28 | 0.28 | |
| 総資本に対する負債比率(オペレーティングリース負債を含む)産業 | ||||||
| 通信サービス | — | 0.41 | 0.43 | 0.44 | 0.44 | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
総資本に対する負債比率(オペレーティングリース負債を含む) = 総負債(オペレーティング・リース負債を含む) ÷ 総資本金(オペレーティング・リース負債を含む)
= 66,996 ÷ 482,261 = 0.14
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
総負債は、2021年末の28,508百万米ドルから2023年末の29,867百万米ドルへと緩やかな増加傾向を示しました。2024年末には30,437百万米ドルと若干増加しましたが、2025年末には66,996百万米ドルへと大幅に増加しました。この急増は、負債構成の変化を示唆している可能性があります。
総資本金は、2021年末の280,143百万米ドルから2025年末の482,261百万米ドルへと一貫して増加しています。この増加は、2021年末から2022年末にかけて286,121百万米ドル、2023年末には313,246百万米ドル、2024年末には355,521百万米ドルと、年々増加を続けています。資本金の増加は、事業の成長や利益の再投資、または外部からの資金調達による可能性があります。
- 総資本に対する負債比率
- 総資本に対する負債比率は、2021年末から2024年末にかけて0.1から0.09へと低下しました。これは、資本金の増加に比べて負債の増加が緩やかであったことを示しています。しかし、2025年末には0.14へと上昇しており、負債の増加が資本金の増加を上回っていることを示唆しています。この比率の上昇は、財務レバレッジの増加を示している可能性があり、将来的な財務リスクに注意が必要です。
全体として、資本金は着実に増加している一方で、負債は2025年末に大幅な増加を見せています。負債比率の上昇は、財務構造の変化を示しており、今後の事業戦略や資金調達計画を注視する必要があります。
負債総資産比率
Alphabet Inc.、負債総資産比率計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 現在のファイナンスリース負債 | 441) | 235) | —) | —) | —) | |
| 短期借入金 | 1,996) | 3,299) | 1,363) | 298) | 113) | |
| 長期借入金(当期部分を除く) | 46,547) | 10,883) | 13,253) | 14,701) | 14,817) | |
| 長期ファイナンス・リース負債 | 2,059) | 1,442) | —) | —) | —) | |
| 総負債 | 51,043) | 15,859) | 14,616) | 14,999) | 14,930) | |
| 総資産 | 595,281) | 450,256) | 402,392) | 365,264) | 359,268) | |
| ソルベンシー比率 | ||||||
| 負債総資産比率1 | 0.09 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | 0.04 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 負債総資産比率競合 他社2 | ||||||
| Comcast Corp. | 0.36 | 0.37 | 0.37 | 0.37 | 0.34 | |
| Meta Platforms Inc. | 0.16 | 0.11 | 0.08 | 0.06 | 0.00 | |
| Netflix Inc. | 0.26 | 0.29 | 0.30 | 0.30 | 0.35 | |
| Trade Desk Inc. | — | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |
| Walt Disney Co. | 0.21 | 0.23 | 0.23 | 0.24 | 0.27 | |
| 負債総資産比率セクター | ||||||
| メディア & エンターテイメント | — | 0.17 | 0.17 | 0.17 | 0.17 | |
| 負債総資産比率産業 | ||||||
| 通信サービス | — | 0.25 | 0.26 | 0.26 | 0.27 | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
負債総資産比率 = 総負債 ÷ 総資産
= 51,043 ÷ 595,281 = 0.09
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
分析期間において、総資産は一貫して増加傾向を示しています。2021年末の359,268百万米ドルから、2025年末には595,281百万米ドルへと、着実に規模を拡大しています。
総負債も増加傾向にありますが、そのペースは総資産の増加に比べて緩やかです。2021年末の14,930百万米ドルから2025年末には51,043百万米ドルへと増加しています。特に2024年末から2025年末にかけての増加幅が大きくなっています。
- 負債総資産比率
- 負債総資産比率は、分析期間を通じて概ね安定しており、2021年末から2024年末までは0.04で推移しています。しかし、2025年末には0.09へと上昇しており、財務レバレッジが増加していることを示唆しています。これは、総資産の増加に比べて負債の増加が相対的に大きくなったことを意味します。
総資産の増加と負債総資産比率の上昇を総合的に見ると、事業規模の拡大に伴い、財務リスクが若干高まっている可能性があります。ただし、負債総資産比率が0.09と依然として低い水準にあるため、直ちに懸念される状況とは言えません。今後の動向を注視し、負債の増加が事業成長に適切に裏付けられているかを確認する必要があります。
負債総額比率(オペレーティング・リース負債を含む)
Alphabet Inc.、負債総資産比率(オペレーティングリース負債を含む)計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 現在のファイナンスリース負債 | 441) | 235) | —) | —) | —) | |
| 短期借入金 | 1,996) | 3,299) | 1,363) | 298) | 113) | |
| 長期借入金(当期部分を除く) | 46,547) | 10,883) | 13,253) | 14,701) | 14,817) | |
| 長期ファイナンス・リース負債 | 2,059) | 1,442) | —) | —) | —) | |
| 総負債 | 51,043) | 15,859) | 14,616) | 14,999) | 14,930) | |
| 当座のオペレーティング・リース負債(未払費用およびその他の負債に含まれる) | 3,209) | 2,887) | 2,791) | 2,477) | 2,189) | |
| 長期オペレーティング・リース負債 | 12,744) | 11,691) | 12,460) | 12,501) | 11,389) | |
| 総負債(オペレーティング・リース負債を含む) | 66,996) | 30,437) | 29,867) | 29,977) | 28,508) | |
| 総資産 | 595,281) | 450,256) | 402,392) | 365,264) | 359,268) | |
| ソルベンシー比率 | ||||||
| 負債総額比率(オペレーティング・リース負債を含む)1 | 0.11 | 0.07 | 0.07 | 0.08 | 0.08 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 負債総額比率(オペレーティング・リース負債を含む)競合 他社2 | ||||||
| Comcast Corp. | 0.39 | 0.40 | 0.39 | 0.39 | 0.37 | |
| Meta Platforms Inc. | 0.23 | 0.18 | 0.17 | 0.15 | 0.09 | |
| Netflix Inc. | 0.31 | 0.34 | 0.35 | 0.35 | 0.41 | |
| Trade Desk Inc. | — | 0.05 | 0.05 | 0.06 | 0.08 | |
| Walt Disney Co. | 0.23 | 0.25 | 0.25 | 0.26 | 0.29 | |
| 負債総額比率(オペレーティング・リース負債を含む)セクター | ||||||
| メディア & エンターテイメント | — | 0.20 | 0.21 | 0.21 | 0.21 | |
| 負債総額比率(オペレーティング・リース負債を含む)産業 | ||||||
| 通信サービス | — | 0.30 | 0.32 | 0.33 | 0.33 | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
負債総額比率(オペレーティング・リース負債を含む) = 総負債(オペレーティング・リース負債を含む) ÷ 総資産
= 66,996 ÷ 595,281 = 0.11
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
分析期間において、総資産は一貫して増加傾向を示しています。2021年末の359,268百万米ドルから、2025年末には595,281百万米ドルへと、着実に規模を拡大しています。
総負債（オペレーティング・リース負債を含む）も増加していますが、そのペースは総資産の増加に比べて緩やかです。2021年末の28,508百万米ドルから2025年末には66,996百万米ドルへと増加しています。特に2024年末から2025年末にかけての増加幅が大きくなっています。
- 負債総額比率（オペレーティング・リース負債を含む）
- 負債総額比率は、分析期間を通じて比較的安定しており、2021年末から2023年末にかけては0.08から0.07へとわずかに低下しています。しかし、2025年末には0.11へと上昇しており、負債の増加が総資産の増加に追いついていない状況を示唆しています。この比率の上昇は、財務レバレッジの増加を示している可能性があります。
総資産の増加と負債の増加を比較すると、資産の増加が負債の増加を上回っているため、全体的な財務健全性は維持されていると考えられます。ただし、2025年末の負債総額比率の上昇は、今後の財務状況を注意深く監視する必要があることを示唆しています。
財務レバレッジ比率
Alphabet Inc.、財務レバレッジ比率計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 総資産 | 595,281) | 450,256) | 402,392) | 365,264) | 359,268) | |
| 株主資本 | 415,265) | 325,084) | 283,379) | 256,144) | 251,635) | |
| ソルベンシー比率 | ||||||
| 財務レバレッジ比率1 | 1.43 | 1.39 | 1.42 | 1.43 | 1.43 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 財務レバレッジ比率競合 他社2 | ||||||
| Comcast Corp. | 2.81 | 3.11 | 3.20 | 3.18 | 2.87 | |
| Meta Platforms Inc. | 1.68 | 1.51 | 1.50 | 1.48 | 1.33 | |
| Netflix Inc. | 2.09 | 2.17 | 2.37 | 2.34 | 2.81 | |
| Trade Desk Inc. | — | 2.07 | 2.26 | 2.07 | 2.34 | |
| Walt Disney Co. | 1.80 | 1.95 | 2.07 | 2.14 | 2.30 | |
| 財務レバレッジ比率セクター | ||||||
| メディア & エンターテイメント | — | 1.73 | 1.80 | 1.83 | 1.82 | |
| 財務レバレッジ比率産業 | ||||||
| 通信サービス | — | 2.27 | 2.39 | 2.45 | 2.43 | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
財務レバレッジ比率 = 総資産 ÷ 株主資本
= 595,281 ÷ 415,265 = 1.43
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
総資産は、2021年末の359,268百万米ドルから、2025年末には595,281百万米ドルへと増加傾向にあります。この5年間で、総資産は約66.2%増加しました。特に、2024年末から2025年末にかけての増加幅が大きく、成長が加速していることが示唆されます。
株主資本も、2021年末の251,635百万米ドルから、2025年末には415,265百万米ドルへと増加しています。この期間における株主資本の増加率は約65.2%であり、総資産の増加率とほぼ同程度です。これは、企業の自己資本の充実を示唆しています。
- 財務レバレッジ比率
- 財務レバレッジ比率は、2021年末と2022年末の1.43から、2023年末には1.42、2024年末には1.39へと低下しました。しかし、2025年末には再び1.43へと上昇しています。この比率の変動は、負債と自己資本の構成の変化を示唆しており、全体としては安定した水準を維持していると考えられます。2024年末の低下は、負債の削減または自己資本の増加による可能性がありますが、2025年末にはその傾向が反転しています。
総資産と株主資本は一貫して増加しており、財務レバレッジ比率は比較的安定していることから、全体として健全な財務状況が維持されていると解釈できます。ただし、財務レバレッジ比率の2025年末の上昇は、今後の負債増加の可能性を示唆しており、継続的なモニタリングが必要と考えられます。
インタレスト・カバレッジ・レシオ
Alphabet Inc.、インタレスト・カバレッジ・レシオ計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 手取り | 132,170) | 100,118) | 73,795) | 59,972) | 76,033) | |
| もっとその： 所得税費用 | 26,656) | 19,697) | 11,922) | 11,356) | 14,701) | |
| もっとその： 利息 | 736) | 268) | 308) | 357) | 346) | |
| 利息・税引前利益 (EBIT) | 159,562) | 120,083) | 86,025) | 71,685) | 91,080) | |
| ソルベンシー比率 | ||||||
| インタレスト・カバレッジ・レシオ1 | 216.80 | 448.07 | 279.30 | 200.80 | 263.24 | |
| ベンチマーク | ||||||
| インタレスト・カバレッジ・レシオ競合 他社2 | ||||||
| Comcast Corp. | 6.84 | 5.52 | 6.01 | 3.38 | 5.46 | |
| Meta Platforms Inc. | 74.76 | 99.83 | 107.34 | 164.74 | 3,153.27 | |
| Netflix Inc. | 17.38 | 14.87 | 9.87 | 8.45 | 8.63 | |
| Trade Desk Inc. | — | 336.07 | 162.83 | 32.73 | 119.48 | |
| Walt Disney Co. | 7.62 | 4.66 | 3.42 | 4.41 | 2.66 | |
| インタレスト・カバレッジ・レシオセクター | ||||||
| メディア & エンターテイメント | — | 29.73 | 22.94 | 18.96 | 24.82 | |
| インタレスト・カバレッジ・レシオ産業 | ||||||
| 通信サービス | — | 12.39 | 10.22 | 8.51 | 11.90 | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
インタレスト・カバレッジ・レシオ = EBIT ÷ 利息
= 159,562 ÷ 736 = 216.80
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
分析期間において、利息・税引前利益（EBIT）は変動を示しています。2021年から2022年にかけては減少傾向にあり、71685百万米ドルまで低下しました。しかし、2022年以降は回復基調に転じ、2023年には86025百万米ドル、2024年には120083百万米ドルと増加しました。2025年にはさらに増加し、159562百万米ドルに達しています。このEBITの推移は、事業活動における収益性の変化を示唆しています。
- 利息
- 利息は、分析期間を通じて一貫して低い水準で推移しています。2021年の346百万米ドルから、2022年には357百万米ドルに増加しましたが、その後は減少傾向にあり、2023年には308百万米ドル、2024年には268百万米ドル、2025年には736百万米ドルとなっています。利息の変動は、負債構成や金利環境の変化に影響を受けていると考えられます。
インタレスト・カバレッジ・レシオは、EBITが利息支払いをどの程度カバーできるかを示す指標です。2021年には263.24と高い水準にありましたが、2022年には200.8に低下しました。その後、2023年には279.3に回復し、2024年には大幅に上昇して448.07となりました。2025年には216.8に低下していますが、依然として高い水準を維持しています。インタレスト・カバレッジ・レシオの推移は、財務的な安定性を示唆しており、利息支払いのリスクは比較的低いと考えられます。EBITの増加と利息の抑制が、このレシオの改善に寄与していると考えられます。
固定料金カバー率
Alphabet Inc.、固定料金カバー率計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 手取り | 132,170) | 100,118) | 73,795) | 59,972) | 76,033) | |
| もっとその： 所得税費用 | 26,656) | 19,697) | 11,922) | 11,356) | 14,701) | |
| もっとその： 利息 | 736) | 268) | 308) | 357) | 346) | |
| 利息・税引前利益 (EBIT) | 159,562) | 120,083) | 86,025) | 71,685) | 91,080) | |
| もっとその： オペレーティングリース費用 | 3,345) | 3,304) | 3,362) | 2,900) | 2,699) | |
| 固定費・税引前利益 | 162,907) | 123,387) | 89,387) | 74,585) | 93,779) | |
| 利息 | 736) | 268) | 308) | 357) | 346) | |
| オペレーティングリース費用 | 3,345) | 3,304) | 3,362) | 2,900) | 2,699) | |
| 定額料金 | 4,081) | 3,572) | 3,670) | 3,257) | 3,045) | |
| ソルベンシー比率 | ||||||
| 固定料金カバー率1 | 39.92 | 34.54 | 24.36 | 22.90 | 30.80 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 固定料金カバー率競合 他社2 | ||||||
| Comcast Corp. | 5.59 | 4.50 | 4.87 | 2.82 | 4.48 | |
| Meta Platforms Inc. | 22.68 | 23.99 | 19.69 | 15.18 | 31.41 | |
| Netflix Inc. | 9.55 | 8.20 | 5.64 | 5.00 | 5.46 | |
| Trade Desk Inc. | — | 9.70 | 6.30 | 3.28 | 3.35 | |
| Walt Disney Co. | 5.64 | 3.53 | 2.71 | 3.25 | 2.07 | |
| 固定料金カバー率セクター | ||||||
| メディア & エンターテイメント | — | 14.84 | 11.52 | 9.52 | 12.97 | |
| 固定料金カバー率産業 | ||||||
| 通信サービス | — | 6.66 | 5.47 | 4.31 | 6.03 | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
固定料金カバー率 = 固定費・税引前利益 ÷ 定額料金
= 162,907 ÷ 4,081 = 39.92
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
固定費・税引前利益は、2021年から2025年にかけて変動を示しています。2022年には93,779百万米ドルから74,585百万米ドルへと減少しましたが、その後2023年には89,387百万米ドルに回復しました。2024年には123,387百万米ドルと大幅に増加し、2025年には162,907百万米ドルへとさらに増加しています。全体として、この期間における固定費・税引前利益は増加傾向にあります。
- 定額料金
- 定額料金は、2021年の3,045百万米ドルから2025年の4,081百万米ドルへと一貫して増加しています。増加率は緩やかですが、着実な成長を示しています。
固定料金カバー率は、固定費・税引前利益と定額料金の関係を示す指標です。2021年の30.8から2022年には22.9へと低下しましたが、2023年には24.36に回復しました。その後、2024年には34.54、2025年には39.92と大幅に上昇しています。この上昇は、固定費・税引前利益の増加と、定額料金の増加が組み合わさった結果と考えられます。固定料金カバー率の上昇は、固定費をカバーする能力が向上していることを示唆しています。
全体として、固定費・税引前利益の増加と固定料金カバー率の上昇は、収益性の改善と財務の安定性を示唆しています。定額料金の着実な増加も、事業の成長を示唆する要素です。