GE Aerospace (NYSE:GE)

総資産回転率は、2021年から2023年まで緩やかに上昇し、その後2024年に低下、2025年に若干回復する傾向を示しています。調整後の総資産回転率も同様のパターンを示していますが、全体的に数値はやや高くなっています。

流動性比率

流動流動性比率は、2021年から2025年にかけて一貫して低下しています。現在の流動性比率も同様の傾向を示しており、短期的な支払い能力が徐々に低下していることが示唆されます。調整後の数値も同様の傾向を示しています。

負債資本比率は、2021年から2023年まで低下した後、2024年に上昇し、2025年にはさらに上昇しています。調整後の有利子負債比率も同様の傾向を示しており、財務リスクが増加している可能性があります。総資本に対する負債比率も、2021年から2023年まで低下した後、2024年と2025年に上昇しています。調整後の数値も同様の傾向を示しています。

財務レバレッジ

財務レバレッジ比率は、2021年から2025年にかけて一貫して上昇しています。調整後の財務レバレッジ比率も同様の傾向を示しており、財務リスクが増加していることが示唆されます。

純利益率は、2021年に大幅な損失を計上した後、2022年から2025年にかけて大幅に改善しています。調整後の当期純利益率も、2021年に損失を計上した後、2024年に大幅に改善し、2025年には若干低下しています。

収益性比率

自己資本利益率は、2021年に大幅な損失を計上した後、2022年から2025年にかけて大幅に改善しています。調整後の自己資本利益率も同様の傾向を示しており、自己資本に対する収益性が向上していることが示唆されます。総資産利益率も、2021年に損失を計上した後、2022年から2025年にかけて改善しています。調整後の数値も同様の傾向を示しています。

全体として、収益性は大幅に改善している一方で、負債比率と財務レバレッジが増加しており、流動性比率が低下していることから、財務リスクが増加している可能性があります。これらの傾向は、今後の財務戦略において注意深く監視する必要があります。

機器・サービスの販売高は、2021年から2022年にかけて増加傾向にあるものの、2023年以降は減少に転じている。2024年には大幅な減少が見られ、2025年には若干の回復が見られるものの、2021年の水準を下回っている。

総資産は、2021年から2023年にかけて一貫して減少している。2024年にはさらに減少が加速しているが、2025年にはわずかに増加している。この傾向は、資産規模の縮小を示唆している。

総資産回転率

総資産回転率は、2021年の0.36から2022年には0.39に上昇し、2023年には0.40に達した。しかし、2024年には0.29に低下し、2025年には0.33に若干回復した。この変動は、資産の利用効率の変化を示している可能性がある。

設備・サービスの調整後売上高は、機器・サービスの販売高と同様の傾向を示している。2021年から2022年にかけて増加し、2023年以降は減少している。2024年には大幅な減少が見られ、2025年には若干の回復が見られるものの、2021年の水準を下回っている。

調整後総資産は、総資産と同様に、2021年から2023年にかけて一貫して減少している。2024年にはさらに減少が加速しているが、2025年にはわずかに増加している。調整後の資産規模の縮小も確認できる。

総資産回転率(調整後)

調整後の総資産回転率は、2021年の0.38から2022年には0.42に上昇し、2023年には0.42で横ばいとなった。しかし、2024年には0.30に低下し、2025年には0.34に若干回復した。調整後の資産回転率の変動は、調整後の資産の利用効率の変化を示している可能性がある。

全体として、売上高と資産規模は減少傾向にある。総資産回転率および調整後総資産回転率の低下は、資産の利用効率が低下している可能性を示唆している。2025年には若干の回復が見られるものの、全体的な傾向は依然として慎重に評価する必要がある。

近年の財務データから、いくつかの重要な傾向が観察されます。流動資産は、2021年から2023年まで減少傾向にあり、66348百万米ドルから59799百万米ドルへと低下しました。2024年にはさらに減少し37635百万米ドルとなりましたが、2025年には若干回復し40596百万米ドルとなりました。

流動負債も同様に、2021年の51953百万米ドルから2024年の34392百万米ドルまで減少しています。2025年には38980百万米ドルと増加傾向を示しています。

流動流動性比率

流動流動性比率は、2021年の1.28から2025年の1.04まで一貫して低下しています。この減少は、短期的な債務を支払うための流動資産の相対的な減少を示唆しています。

調整後の流動資産は、2021年の67422百万米ドルから2023年の60446百万米ドルへと減少しました。2024年には37741百万米ドルまで大幅に減少し、2025年には40690百万米ドルと若干の回復が見られます。

調整後の流動負債は、2021年の49027百万米ドルから2024年の33441百万米ドルまで減少しています。2025年には38068百万米ドルと増加しています。

現在の流動性比率(調整後)

現在の流動性比率(調整後)は、2021年の1.38から2025年の1.07まで一貫して低下しています。この傾向は、調整後の流動資産で調整された短期的な債務を支払う能力が低下していることを示唆しています。流動流動性比率と同様に、この比率の低下は、流動性の悪化を示唆する可能性があります。

全体として、データは流動資産と流動負債の両方が減少していることを示していますが、流動負債の減少幅が流動資産の減少幅よりも大きい傾向にあります。その結果、流動性比率は全体的に低下しており、短期的な流動性に対する懸念が高まる可能性があります。

財務データに基づき、過去5年間の負債および資本構成の推移を分析します。総負債は、2021年の35185百万米ドルから2023年には20964百万米ドルまで減少傾向にありましたが、2024年と2025年にはそれぞれ19273百万米ドル、20494百万米ドルと緩やかな増加に転じています。

株主資本は、2021年の40310百万米ドルから2025年には18677百万米ドルまで一貫して減少しています。この減少傾向は、負債資本比率の変化にも反映されており、2021年の0.87から2024年には1.00、2025年には1.10へと上昇しています。これは、資本構成における負債の割合が増加していることを示唆します。

調整後総負債も、総負債と同様に2023年まで減少傾向にありましたが、2024年と2025年には増加しています。調整後総資本は、2021年の37546百万米ドルから2025年には13510百万米ドルまで大幅に減少しており、株主資本の減少と合わせて、資本基盤の縮小を示唆しています。

有利子負債比率(調整後)は、2021年の1.01から2025年には1.60へと上昇しています。この上昇は、調整後総負債の増加と調整後総資本の減少が組み合わさった結果であり、財務レバレッジが増加していることを示しています。これは、金利上昇や経済状況の悪化に対する脆弱性が高まっている可能性を示唆します。

総負債

2021年から2023年まで減少、その後増加。

株主資本

一貫して減少。

負債資本比率

2024年、2025年に上昇し、負債の割合が増加。

調整後総負債

総負債と同様の傾向。

調整後総資本

大幅な減少。

有利子負債比率(調整後)

一貫して上昇し、財務レバレッジが増加。

分析期間において、総負債は一貫した減少傾向を示し、35,185百万米ドルから20,964百万米ドルへと減少しました。しかし、2024年度には19,273百万米ドルまで減少した後、2025年度には20,494百万米ドルへと若干増加しました。

総資本金も同様に減少傾向にあり、75,495百万米ドルから48,342百万米ドルへと減少しました。2024年度には38,615百万米ドルまで減少しましたが、2025年度には39,171百万米ドルへと小幅な増加が見られました。

総資本に対する負債比率は、2021年度と2022年度は0.47で横ばいでしたが、2023年度には0.43へと低下しました。その後、2024年度には0.5に上昇し、2025年度には0.52へとさらに上昇しました。これは、負債が資本に占める割合が増加していることを示唆しています。

調整後総負債も、総負債と同様に減少傾向にあり、38,033百万米ドルから22,937百万米ドルへと減少しました。2024年度には20,378百万米ドルまで減少した後、2025年度には21,557百万米ドルへと若干増加しました。

調整後総資本も、総資本金と同様に減少傾向にあり、75,579百万米ドルから45,551百万米ドルへと減少しました。2024年度には34,901百万米ドルまで減少しましたが、2025年度には35,067百万米ドルへと小幅な増加が見られました。

調整後総資本に対する負債比率は、2021年度の0.5から2022年度の0.51へと若干上昇しました。その後、2023年度には0.5に低下しましたが、2024年度には0.58へと上昇し、2025年度には0.61へとさらに上昇しました。この比率の上昇は、調整後負債が調整後資本に占める割合が増加していることを示しています。

総負債の傾向

一貫した減少傾向が見られるものの、2025年度には若干増加。

総資本金の傾向

一貫した減少傾向が見られるものの、2025年度には若干増加。

総資本に対する負債比率の傾向

2023年度に低下した後、2024年度と2025年度に上昇。

調整後総負債の傾向

総負債と同様に、一貫した減少傾向が見られるものの、2025年度には若干増加。

調整後総資本金の傾向

総資本金と同様に、一貫した減少傾向が見られるものの、2025年度には若干増加。

調整後総資本に対する負債比率の傾向

2024年度と2025年度に上昇し、負債の割合が増加。

総資産は、2021年から2024年まで一貫して減少傾向にあります。2021年の198874百万米ドルから、2024年には123140百万米ドルまで減少しています。しかし、2025年には130169百万米ドルと若干の増加が見られます。

株主資本も、2021年から2025年まで一貫して減少しています。2021年の40310百万米ドルから、2025年には18677百万米ドルまで減少しています。この減少傾向は、総資産の減少と並行して見られます。

財務レバレッジ比率は、2021年から2025年まで一貫して上昇しています。2021年の4.93から、2025年には6.97まで上昇しています。これは、負債に対する自己資本の割合が増加していることを示唆します。

調整後総資産も、2021年から2024年まで一貫して減少傾向にあります。2021年の189093百万米ドルから、2024年には116135百万米ドルまで減少しています。2025年には122804百万米ドルと若干の増加が見られます。

調整後総資本も、2021年から2025年まで一貫して減少しています。2021年の37546百万米ドルから、2025年には13510百万米ドルまで減少しています。この減少傾向は、株主資本の減少と類似しています。

調整後財務レバレッジ比率は、2021年から2025年まで一貫して上昇しています。2021年の5.04から、2025年には9.09まで上昇しています。この上昇幅は、財務レバレッジ比率の上昇幅よりも大きいです。これは、調整後の負債に対する自己資本の割合が、調整前よりも大きく増加していることを示唆します。

総資産の傾向

2021年から2024年まで減少、2025年に若干増加。

株主資本の傾向

2021年から2025年まで一貫して減少。

財務レバレッジ比率の傾向

2021年から2025年まで一貫して上昇。

調整後総資産の傾向

2021年から2024年まで減少、2025年に若干増加。

調整後総資本の傾向

2021年から2025年まで一貫して減少。

調整後財務レバレッジ比率の傾向

2021年から2025年まで一貫して上昇。調整前よりも上昇幅が大きい。

当期純利益は、2021年に65億2000万米ドルの損失から、2023年には94億8100万米ドルの利益へと大きく改善しました。2024年には65億5600万米ドル、2025年には87億400万米ドルと、その利益水準を維持しています。

機器・サービスの販売高は、2021年の710億9000万米ドルから2022年の736億200万米ドルへと増加しましたが、その後2023年には645億6500万米ドル、2024年には351億2100万米ドルと減少傾向にあります。2025年には423億2200万米ドルと若干の回復が見られます。

純利益率は、2021年には-9.17%でしたが、2022年には0.31%に改善し、2023年には14.68%と大幅に上昇しました。2024年には18.67%、2025年には20.57%と、継続的に上昇しています。

調整後当期純利益は、2021年に79億5000万米ドル、2022年に-24億500万米ドルの損失でしたが、2023年には56億8900万米ドルの利益に転換しました。2024年には89億9700万米ドル、2025年には77億5600万米ドルと、高い利益水準を維持しています。

設備・サービスの調整後売上高は、2021年の713億5600万米ドルから2022年の737億3600万米ドルへと増加しましたが、その後2023年には645億400万米ドル、2024年には350億9800万米ドルと減少しています。2025年には423億3200万米ドルと回復傾向を示しています。

調整後当期純利益率は、2021年には11.14%でしたが、2022年には-3.26%に低下しました。その後、2023年には8.82%に改善し、2024年には25.63%と大幅に上昇しました。2025年には18.32%と、依然として高い水準を維持しています。

当期純利益の傾向

損失から大幅な利益へと転換し、その後も安定した利益を維持しています。

売上高の傾向

2024年まで減少傾向にありましたが、2025年には回復の兆しが見られます。

利益率の傾向

純利益率と調整後当期純利益率ともに、大幅な改善が見られ、高い水準を維持しています。

当期純利益(損失)は、2021年に大きな損失を計上した後、2022年に大幅に改善し、2023年と2024年には顕著な増加を示しました。2025年には若干の減少が見られますが、依然として高い水準を維持しています。

株主資本は、2021年から2024年にかけて一貫して減少傾向にあります。2024年から2025年にかけての減少幅は縮小しています。

自己資本利益率は、2021年の大幅なマイナスから、2022年にプラスに転換し、2023年、2024年と増加しました。2025年にはさらに上昇し、高い水準に達しています。この傾向は、利益の増加と株主資本の減少が複合的に影響したと考えられます。

調整後当期純利益(損失)は、2021年に利益を計上した後、2022年に損失に転じました。その後、2023年以降は再び利益を計上し、2024年に大幅に増加しました。2025年には若干の減少が見られますが、依然として高い水準を維持しています。

調整後総資本は、2021年から2025年にかけて一貫して減少傾向にあります。この減少は、資産の売却や負債の返済などが考えられます。

自己資本利益率(調整後)は、2021年に高い水準を示した後、2022年に大幅に低下しました。その後、2023年以降は増加し、2024年には大幅な上昇を見せました。2025年には若干の減少が見られますが、依然として高い水準を維持しています。調整後の利益の増加と調整後総資本の減少が、この上昇に寄与していると考えられます。

当期純利益(損失)

2021年の損失から回復し、2023年以降は高い利益を維持。2025年に若干の減少。

株主資本

2021年から2024年にかけて一貫して減少。2024年から2025年にかけての減少幅は縮小。

自己資本利益率

2021年のマイナスから回復し、2025年に高い水準に達。

調整後当期純利益(損失)

2022年に損失を計上した後、2023年以降は高い利益を維持。2025年に若干の減少。

調整後総資本

2021年から2025年にかけて一貫して減少。

自己資本利益率(調整後)

2022年に低下した後、2023年以降は増加し、2025年に高い水準を維持。

当期純利益(損失)は、2021年に大きな損失を計上した後、2022年に大幅に改善し、2023年と2024年には顕著な増加を示しました。2025年には若干の減少が見られますが、依然として2021年の損失から大きく改善されています。

総資産は、2021年から2024年にかけて一貫して減少傾向にありましたが、2025年にはわずかな増加を示しました。この減少傾向は、資産規模の縮小を示唆しています。

総資産利益率

総資産利益率は、2021年のマイナス3.28%から、2022年には0.12%に改善し、2023年には5.81%と大幅に上昇しました。2024年には5.32%に若干低下しましたが、2025年には6.69%と再び上昇しています。この指標は、資産効率の改善を示唆しています。

調整後当期純利益(損失)は、2021年にプラスでしたが、2022年にはマイナスに転じました。その後、2023年と2024年には大幅に増加し、2025年には若干の減少が見られます。調整後の利益は、特定の項目を除外することで、より実質的な収益性を反映している可能性があります。

調整後総資産は、総資産と同様に、2021年から2024年にかけて一貫して減少傾向にありましたが、2025年にはわずかな増加を示しました。調整後の資産規模の変動は、特定の資産の売却や評価変更に関連している可能性があります。

総資産利益率(調整後)

調整後の総資産利益率は、2021年には4.2%でしたが、2022年にはマイナス1.36%に低下しました。その後、2023年には3.72%に改善し、2024年には7.75%と大幅に上昇しました。2025年には6.32%に若干低下しています。調整後の利益率の変動は、調整対象となった項目の影響を受けていると考えられます。

全体として、当期純利益と調整後当期純利益は改善傾向にありますが、総資産は減少傾向にあります。総資産利益率と調整後総資産利益率の上昇は、資産効率の改善を示唆しています。ただし、2025年の若干の減少は、今後の動向を注視する必要性を示唆しています。