Boeing Co. (NYSE:BA)

総資産回転率は、2021年から2023年まで一貫して上昇し、0.45から0.57へと改善しました。しかし、2024年には0.43に低下し、2025年には0.53に若干回復しました。調整後の総資産回転率も同様の傾向を示しています。

流動性比率

流動性比率は、2021年の1.33から2023年の1.14まで低下傾向にありましたが、2024年には1.32に上昇し、2025年には1.19となりました。調整後の流動性比率も同様のパターンを示しています。

負債資本比率は2025年に9.92、調整後の有利子負債比率は6.68と報告されています。総資本に対する負債比率は、2021年の1.35から2023年の1.49まで増加し、その後2024年には1.08、2025年には0.91に低下しました。調整後の総資本に対する負債比率も同様の傾向を示しています。

財務レバレッジ比率

財務レバレッジ比率は2025年に30.85、調整後の財務レバレッジ比率は19.93と報告されています。

純利益率は、2021年の-6.75%から2024年の-17.77%まで悪化しましたが、2025年には2.5%に大きく改善しました。調整後の当期純利益率も同様の変動を示し、2025年には4.05%となりました。自己資本利益率は2025年に40.98%（調整後では42.93%）と報告されています。

総資産利益率は、2021年の-3.03%から2024年の-7.56%まで低下しましたが、2025年には1.33%に改善しました。調整後の総資産利益率も同様の傾向を示し、2025年には2.15%となりました。

財務データに基づき、収益は2021年から2023年まで一貫して増加傾向にあります。2021年の62286百万米ドルから2023年には77794百万米ドルへと増加しましたが、2024年には66517百万米ドルに減少し、その後2025年には89463百万米ドルに再び増加しています。この変動は、外部環境の変化や事業戦略の調整によるものと考えられます。

総資産は、2021年の138552百万米ドルから2023年までほぼ横ばいを維持し、137012百万米ドルとなりました。しかし、2024年には156363百万米ドルに増加し、2025年には168235百万米ドルへとさらに増加しています。資産の増加は、事業拡大や投資活動によるものと推測されます。

総資産回転率

総資産回転率は、2021年の0.45から2023年には0.57へと上昇し、収益に対する資産の効率的な活用が改善されたことを示唆しています。しかし、2024年には0.43に低下し、その後2025年には0.53に回復しています。この変動は、収益の変動と資産規模の変化に起因すると考えられます。

調整後総資産は、総資産と同様の傾向を示しており、2021年の138865百万米ドルから2023年までほぼ横ばいを維持し、137042百万米ドルとなりました。2024年には156270百万米ドルに増加し、2025年には168204百万米ドルへと増加しています。調整後総資産回転率も、総資産回転率と同様のパターンを示しており、資産効率の変動を反映しています。

全体として、収益と総資産は変動しながらも増加傾向にあり、総資産回転率は資産効率の改善と低下を繰り返しています。これらの指標は、事業環境の変化に対する適応と、資産運用の戦略的な調整を示唆しています。

分析期間において、流動資産は全体的に増加傾向にある。2021年末の108,666百万米ドルから2025年末には128,459百万米ドルへと増加している。ただし、2022年末と2023年末ではわずかな減少が見られる。

流動負債もまた、分析期間を通じて一貫して増加している。2021年末の81,992百万米ドルから2025年末には108,115百万米ドルへと増加している。この増加は、流動資産の増加よりも大きいペースで進んでいる。

流動流動性比率

流動流動性比率は、2021年末の1.33から2023年末には1.14まで低下した後、2024年末には1.32に回復し、2025年末には1.19となっている。この変動は、流動負債の増加と流動資産の変動に起因すると考えられる。全体として、比率は1.0を上回っており、短期的な債務履行能力は維持されていると考えられる。

調整流動資産は、流動資産と同様に、2021年末の109,056百万米ドルから2025年末には128,535百万米ドルへと増加している。調整後流動負債も、2021年末の80,092百万米ドルから2025年末には105,318百万米ドルへと増加している。

現在の流動性比率(調整後)

現在の流動性比率(調整後)は、2021年末の1.36から2023年末には1.17まで低下した後、2024年末には1.35に回復し、2025年末には1.22となっている。この変動は、調整後流動負債の増加と調整流動資産の変動に起因すると考えられる。流動流動性比率と同様に、比率は1.0を上回っており、短期的な債務履行能力は維持されていると考えられる。

全体として、流動資産と流動負債はともに増加しているが、流動負債の増加ペースが流動資産の増加ペースを上回っているため、流動性比率は変動している。調整後の数値においても同様の傾向が見られる。これらの指標は、短期的な財務健全性を評価する上で重要であり、継続的なモニタリングが必要である。

総負債は、2021年末の58102百万米ドルから2023年末には52307百万米ドルまで減少傾向にありましたが、2024年末には53864百万米ドル、2025年末には54098百万米ドルと、再び増加に転じています。調整後総負債も同様の傾向を示し、2021年末の59641百万米ドルから2023年末には54121百万米ドルまで減少した後、2024年末には55958百万米ドル、2025年末には56365百万米ドルと増加しています。

株主資本

株主資本は、2021年末から2023年末にかけて一貫して減少しており、それぞれ-14999百万米ドル、-15883百万米ドル、-17233百万米ドルとなっています。しかし、2024年末には-3908百万米ドルと大幅に改善し、2025年末には5454百万米ドルとプラスに転換しています。この変化は、資本構成に大きな影響を与えていると考えられます。

調整後総資本も株主資本と同様の傾向を示しており、2021年末の-12415百万米ドルから2023年末には-14521百万米ドルまで減少した後、2024年末には-1752百万米ドル、2025年末には8439百万米ドルと改善しています。この資本の改善は、負債資本比率と有利子負債比率に影響を与えています。

負債資本比率

負債資本比率は2025年末に9.92と報告されています。これは、負債が資本の約9.92倍であることを示唆しています。

有利子負債比率(調整後)

有利子負債比率(調整後)は2025年末に6.68と報告されています。これは、調整後総負債に対する有利子負債の割合を示しており、財務リスクの指標となります。

全体として、負債は減少傾向から増加傾向に転じていますが、株主資本は大幅に改善しており、資本構成が変化していることが示唆されます。負債資本比率と有利子負債比率は、財務レバレッジの状況を示しており、継続的なモニタリングが必要です。

総負債は、2021年の58102百万米ドルから2023年には52307百万米ドルまで減少傾向にありましたが、2024年には53864百万米ドル、2025年には54098百万米ドルと増加に転じています。一方、総資本金は2021年の43103百万米ドルから2023年には35074百万米ドルまで減少しましたが、2024年には49956百万米ドル、2025年には59552百万米ドルと大幅に増加しています。

総資本に対する負債比率

2021年の1.35から2023年には1.49まで上昇し、負債が資本を上回る傾向を示していました。しかし、2024年には1.08、2025年には0.91と低下しており、財務レバレッジが改善していることを示唆しています。

調整後総負債は、2021年の59641百万米ドルから2023年には54121百万米ドルまで減少しましたが、2024年には55958百万米ドル、2025年には56365百万米ドルと増加しています。調整後総資本は、2021年の47226百万米ドルから2023年には39600百万米ドルまで減少しましたが、2024年には54206百万米ドル、2025年には64804百万米ドルと大幅に増加しています。

総資本に対する負債比率(調整後)

2021年の1.26から2023年には1.37まで上昇し、調整後負債も資本を上回る傾向を示していました。しかし、2024年には1.03、2025年には0.87と低下しており、調整後財務レバレッジも改善していることを示唆しています。調整後の負債比率の低下幅は、調整されていない負債比率の低下幅よりも大きくなっています。

全体として、負債は2023年まで減少傾向にありましたが、その後増加に転じています。しかし、資本金の増加がより顕著であり、その結果、負債比率は改善傾向にあります。調整後の負債比率の改善幅が、調整されていない負債比率よりも大きいことから、負債構造の改善も示唆されます。

総資産は、2021年から2023年までほぼ横ばいを維持した後、2024年と2025年にかけて増加傾向を示しています。2021年の138552百万米ドルから、2025年には168235百万米ドルへと増加しています。

株主資本は、2021年から2023年まで一貫して減少しており、マイナスの状態が続いています。2021年の-14999百万米ドルから、2023年には-17233百万米ドルまで低下しました。しかし、2024年と2025年には改善が見られ、2025年には5454百万米ドルとプラスに転換しています。

財務レバレッジ比率は、2025年に初めて30.85と報告されています。これは、負債が自己資本に対して高い割合を占めていることを示唆しています。

調整後総資産は、総資産と同様に、2021年から2023年までほぼ横ばいを維持し、その後2024年と2025年にかけて増加しています。2021年の138865百万米ドルから、2025年には168204百万米ドルへと増加しています。

調整後総資本も、株主資本と同様の傾向を示しており、2021年から2023年まで減少した後、2024年と2025年にかけて改善しています。2021年の-12415百万米ドルから、2025年には8439百万米ドルへと増加しています。

調整後財務レバレッジ比率は、2025年に19.93と報告されています。これは、調整後の負債が調整後の自己資本に対して高い割合を占めていることを示唆しています。調整後の財務レバレッジ比率は、通常の財務レバレッジ比率よりも低い値を示しています。

総資産の動向

2024年と2025年にかけて増加傾向。

株主資本の動向

2021年から2023年まで減少、2024年と2025年に改善しプラスに転換。

財務レバレッジ比率

2025年に30.85と報告され、負債比率が高いことを示唆。

調整後総資産の動向

総資産と同様に、2024年と2025年にかけて増加傾向。

調整後総資本の動向

株主資本と同様に、2021年から2023年まで減少、2024年と2025年に改善。

調整後財務レバレッジ比率

2025年に19.93と報告され、通常の財務レバレッジ比率よりも低い。

当期純利益は、2021年から2023年まで一貫してマイナスであり、2021年には-4202百万米ドル、2022年には-4935百万米ドル、2023年には-2222百万米ドルと記録されています。2024年には大幅な損失を計上し、-11817百万米ドルに達しましたが、2025年には2235百万米ドルと黒字転換しています。

収益は、2021年の62286百万米ドルから2023年には77794百万米ドルへと増加傾向にありましたが、2024年には66517百万米ドルと減少しました。しかし、2025年には89463百万米ドルと再び増加しています。

純利益率は、2021年の-6.75%から2024年には-17.77%へと悪化しましたが、2025年には2.5%と大幅に改善しています。この変動は、当期純利益の変動と収益の変動に起因すると考えられます。

調整後当期純利益も、当期純利益と同様の傾向を示しています。2021年には660百万米ドルとプラスでしたが、2022年には-2854百万米ドル、2023年には-2821百万米ドルとマイナスに転じました。2024年には-13053百万米ドルと大幅な損失を計上しましたが、2025年には3623百万米ドルと黒字転換しています。

調整後当期純利益率は、2021年の1.06%から2024年には-19.62%へと大きく低下しましたが、2025年には4.05%と改善しています。調整後の数値も、調整前と同様に、収益と利益の変動の影響を受けていると考えられます。

当期純利益の変動

2021年から2024年までマイナスが続き、2024年に大幅な損失を計上した後、2025年に黒字転換しました。

収益の変動

2021年から2023年まで増加傾向にありましたが、2024年に減少した後、2025年に再び増加しました。

利益率の変動

純利益率と調整後当期純利益率は、当期純利益と調整後当期純利益の変動に連動し、2024年に大幅に低下した後、2025年に改善しました。

当期純利益は、2021年から2023年まで一貫して損失を計上しており、2021年には-4202百万米ドル、2022年には-4935百万米ドル、2023年には-2222百万米ドルであった。しかし、2024年には損失が拡大し-11817百万米ドルに達したものの、2025年には2235百万米ドルと大幅な黒字転換を果たした。

株主資本は、2021年から2023年まで減少傾向にあり、2021年には-14999百万米ドル、2022年には-15883百万米ドル、2023年には-17233百万米ドルであった。2024年には-3908百万米ドルと減少幅が縮小し、2025年には5454百万米ドルと大幅な増加を示した。この変動は、当期純利益の変動と相関関係にあると考えられる。

自己資本利益率は、2024年に初めて40.98%と報告されており、2025年には42.93%に上昇している。この指標は、株主資本に対する利益の創出効率を示しており、改善傾向にある。

調整後当期純利益は、2021年に660百万米ドルと利益を計上したが、2022年には-2854百万米ドル、2023年には-2821百万米ドルと損失に転落した。2024年には損失が拡大し-13053百万米ドルに達したが、2025年には3623百万米ドルと黒字に転換した。調整後当期純利益の変動は、当期純利益の変動と類似したパターンを示している。

調整後総資本は、2021年から2023年まで減少傾向にあり、2021年には-12415百万米ドル、2022年には-13290百万米ドル、2023年には-14521百万米ドルであった。2024年には-1752百万米ドルと減少幅が縮小し、2025年には8439百万米ドルと大幅な増加を示した。調整後総資本の変動は、調整後当期純利益の変動と相関関係にあると考えられる。

自己資本利益率(調整後)は、2024年に初めて42.93%と報告されており、調整後当期純利益と調整後総資本に基づいて算出されている。この指標は、調整後の数値に基づいた株主資本に対する利益の創出効率を示しており、高い水準にある。

当期純利益(損失)は、2021年から2024年まで一貫してマイナスであり、2024年には大幅な損失を計上した。しかし、2025年には正の利益に転換し、顕著な改善が見られた。

総資産は、2021年から2023年までほぼ横ばいだったが、2024年と2025年には増加傾向を示した。特に2025年には、総資産の増加幅が拡大している。

総資産利益率は、2021年から2024年までマイナスを維持し、2024年には大幅に低下した。しかし、2025年には正の値に転換し、利益率が改善された。

調整後当期純利益(損失)も、当期純利益(損失)と同様に、2021年から2024年までマイナスであり、2024年には大幅な損失を計上した。2025年には正の利益に転換し、改善が見られた。

調整後総資産は、総資産と同様に、2021年から2023年までほぼ横ばいだったが、2024年と2025年には増加傾向を示した。2025年には、調整後総資産の増加幅が拡大している。

調整後総資産利益率は、2021年には正の値を示したが、2022年から2024年までマイナスに転換し、2024年には大幅に低下した。2025年には正の値に転換し、利益率が改善された。

当期純利益(損失)の傾向

2021年から2024年まで損失が継続し、2024年に最大損失を計上。2025年に大幅な改善が見られた。

総資産の傾向

2021年から2023年まで横ばい。2024年、2025年に増加し、2025年の増加幅が大きくなった。

総資産利益率の傾向

2021年から2024年までマイナス。2024年に最低値を記録し、2025年にプラスに転換。

調整後当期純利益(損失)の傾向

当期純利益(損失)と同様の傾向を示し、2025年に大幅な改善が見られた。

調整後総資産の傾向

総資産と同様の傾向を示し、2025年の増加幅が大きくなった。

調整後総資産利益率の傾向

2021年にプラスだったが、2022年から2024年までマイナスに転換。2025年にプラスに転換。