流動性比率の分析
流動性比率は、企業が短期的な義務を果たす能力を測定するものです。
流動性比率(サマリー)
GE Aerospace、流動性比率
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 流動流動性比率 | 1.04 | 1.09 | 1.18 | 1.16 | 1.28 | |
| 迅速な流動性比率 | 0.71 | 0.78 | 0.78 | 0.81 | 0.93 | |
| 現金流動性比率 | 0.32 | 0.42 | 0.45 | 0.44 | 0.54 |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
近年の流動性比率の推移を分析すると、全体的に低下傾向が認められます。これは、短期的な支払い能力が徐々に低下している可能性を示唆しています。
- 流動流動性比率
- 2021年末の1.28から、2025年末には1.04まで低下しています。この比率は、短期負債に対する流動資産の割合を示しており、1を下回ると短期的な支払い能力に懸念が生じる可能性があります。緩やかな低下傾向ではあるものの、継続的な監視が必要です。
- 迅速な流動性比率
- 2021年末の0.93から、2025年末には0.71まで低下しています。この比率は、在庫を含まない流動資産で短期負債をどれだけカバーできるかを示します。流動流動性比率と同様に、1を下回る傾向は、より厳格な流動性評価を必要とします。2022年末以降、低下幅が小さくなっていますが、依然として低下傾向にあります。
- 現金流動性比率
- 2021年末の0.54から、2025年末には0.32まで低下しています。この比率は、最も流動性の高い資産（現金および現金同等物）で短期負債をどれだけカバーできるかを示します。他の流動性比率と比較して、より大幅な低下が見られ、短期的な資金繰りのリスクが高まっている可能性を示唆しています。2023年末から2025年末にかけての低下幅が大きくなっています。
これらの比率の同時低下は、現金および容易に換金可能な資産の割合が、短期負債の増加または流動資産の構成の変化によって相対的に減少していることを示唆しています。流動性の維持には、運転資本管理の改善や、資金調達戦略の見直しが求められる可能性があります。
流動流動性比率
GE Aerospace、流動流動性比率計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 流動資産 | 40,596) | 37,635) | 59,799) | 66,234) | 66,348) | |
| 流動負債 | 38,980) | 34,392) | 50,876) | 56,947) | 51,953) | |
| 流動性比率 | ||||||
| 流動流動性比率1 | 1.04 | 1.09 | 1.18 | 1.16 | 1.28 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 流動流動性比率競合 他社2 | ||||||
| Boeing Co. | 1.19 | 1.32 | 1.14 | 1.22 | 1.33 | |
| Caterpillar Inc. | — | 1.42 | 1.35 | 1.39 | 1.46 | |
| Eaton Corp. plc | — | 1.50 | 1.51 | 1.38 | 1.04 | |
| Honeywell International Inc. | — | 1.31 | 1.27 | 1.25 | 1.30 | |
| Lockheed Martin Corp. | 1.09 | 1.13 | 1.21 | 1.32 | 1.42 | |
| RTX Corp. | — | 0.99 | 1.04 | 1.09 | 1.19 | |
| 流動流動性比率セクター | ||||||
| 資本財 | — | 1.23 | 1.18 | 1.22 | 1.31 | |
| 流動流動性比率産業 | ||||||
| 工業 | — | 1.19 | 1.16 | 1.20 | 1.29 | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
流動流動性比率 = 流動資産 ÷ 流動負債
= 40,596 ÷ 38,980 = 1.04
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
近年の財務データに基づき、流動資産、流動負債、流動流動性比率の推移を分析します。
- 流動資産
- 流動資産は、2021年末の66348百万米ドルをピークに、2023年末には59799百万米ドルまで減少しました。その後、2024年末には37635百万米ドルと大幅な減少を見せましたが、2025年末には40596百万米ドルと若干の回復傾向を示しています。全体として、流動資産は減少傾向にありますが、2025年末には底打ちの兆候が見られます。
- 流動負債
- 流動負債は、2022年末に56947百万米ドルとピークを迎え、その後2023年末には50876百万米ドル、2024年末には34392百万米ドルと減少傾向にあります。2025年末には38980百万米ドルと増加していますが、2022年末のピークを下回っています。流動負債は全体的に減少傾向にあり、財務リスクの軽減に貢献している可能性があります。
- 流動流動性比率
- 流動流動性比率は、2021年末の1.28から、2022年末には1.16、2023年末には1.18と低下しました。2024年末には1.09まで低下し、2025年末には1.04とさらに低下しています。この比率の継続的な低下は、短期的な債務履行能力の低下を示唆しており、注意が必要です。1.0を下回る水準は、短期的な財務の脆弱性を示している可能性があります。
これらの指標を総合的に見ると、流動資産と流動負債は減少傾向にあるものの、流動流動性比率の低下が懸念されます。流動資産の減少幅が流動負債の減少幅を上回っているため、短期的な財務の安定性が低下していると考えられます。2025年末には流動資産が若干回復しているものの、流動流動性比率の低下傾向は継続しており、今後の動向を注視する必要があります。
迅速な流動性比率
GE Aerospace、クイック流動性比率計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 現金、現金同等物、制限付き現金 | 12,392) | 13,619) | 16,967) | 17,262) | 15,770) | |
| 投資有価証券 | —) | 982) | 5,706) | 7,609) | 12,297) | |
| 現在の債権 | 11,773) | 9,327) | 15,466) | 17,976) | 15,620) | |
| 現在の契約資産 | 3,511) | 2,982) | 1,500) | 3,088) | 4,881) | |
| クイックアセットの合計 | 27,676) | 26,910) | 39,639) | 45,935) | 48,568) | |
| 流動負債 | 38,980) | 34,392) | 50,876) | 56,947) | 51,953) | |
| 流動性比率 | ||||||
| 迅速な流動性比率1 | 0.71 | 0.78 | 0.78 | 0.81 | 0.93 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 迅速な流動性比率競合 他社2 | ||||||
| Boeing Co. | 0.38 | 0.39 | 0.28 | 0.32 | 0.34 | |
| Caterpillar Inc. | — | 0.80 | 0.74 | 0.79 | 0.89 | |
| Eaton Corp. plc | — | 0.85 | 0.91 | 0.73 | 0.54 | |
| Honeywell International Inc. | — | 0.88 | 0.84 | 0.88 | 0.94 | |
| Lockheed Martin Corp. | 0.90 | 0.92 | 0.99 | 1.09 | 1.15 | |
| RTX Corp. | — | 0.60 | 0.63 | 0.69 | 0.81 | |
| 迅速な流動性比率セクター | ||||||
| 資本財 | — | 0.62 | 0.60 | 0.64 | 0.71 | |
| 迅速な流動性比率産業 | ||||||
| 工業 | — | 0.69 | 0.66 | 0.72 | 0.80 | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
迅速な流動性比率 = クイックアセットの合計 ÷ 流動負債
= 27,676 ÷ 38,980 = 0.71
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
近年の財務データから、いくつかの重要な傾向が観察されます。
- クイックアセットの合計
- 2021年末の485億6800万米ドルから、2023年末には396億3900万米ドルまで減少傾向にあります。2024年末には269億1000万米ドルとさらに減少しましたが、2025年末には276億7600万米ドルと若干の回復が見られます。全体として、クイックアセットの合計は減少傾向にあり、2024年末に底打ちし、わずかな増加を示唆しています。
- 流動負債
- 2022年末に569億4700万米ドルとピークに達した後、2024年末には343億9200万米ドルまで減少しています。2025年末には389億8000万米ドルと増加していますが、依然として2021年末の519億5300万米ドルを下回っています。流動負債は全体的に減少傾向にあり、2025年末には増加に転じています。
- 迅速な流動性比率
- 2021年末の0.93から、2023年末には0.78まで低下しています。2024年末も0.78で横ばいでしたが、2025年末には0.71とさらに低下しています。この比率は一貫して1を下回っており、短期的な負債をカバーするのに十分な流動資産がないことを示唆しています。また、比率の継続的な低下は、流動性の悪化を示唆しています。
クイックアセットの合計の減少と流動負債の減少は、財務状況の改善を示唆する可能性がありますが、迅速な流動性比率の低下は、短期的な流動性リスクの増加を示唆しています。これらの指標を総合的に考慮すると、流動性の管理には注意が必要であることが示唆されます。
現金流動性比率
GE Aerospace、現金流動性比率計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 現金、現金同等物、制限付き現金 | 12,392) | 13,619) | 16,967) | 17,262) | 15,770) | |
| 投資有価証券 | —) | 982) | 5,706) | 7,609) | 12,297) | |
| 現金資産総額 | 12,392) | 14,601) | 22,673) | 24,871) | 28,067) | |
| 流動負債 | 38,980) | 34,392) | 50,876) | 56,947) | 51,953) | |
| 流動性比率 | ||||||
| 現金流動性比率1 | 0.32 | 0.42 | 0.45 | 0.44 | 0.54 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 現金流動性比率競合 他社2 | ||||||
| Boeing Co. | 0.27 | 0.27 | 0.17 | 0.19 | 0.20 | |
| Caterpillar Inc. | — | 0.21 | 0.20 | 0.22 | 0.31 | |
| Eaton Corp. plc | — | 0.26 | 0.34 | 0.09 | 0.08 | |
| Honeywell International Inc. | — | 0.52 | 0.44 | 0.51 | 0.59 | |
| Lockheed Martin Corp. | 0.18 | 0.13 | 0.09 | 0.16 | 0.26 | |
| RTX Corp. | — | 0.11 | 0.14 | 0.16 | 0.22 | |
| 現金流動性比率セクター | ||||||
| 資本財 | — | 0.26 | 0.24 | 0.26 | 0.32 | |
| 現金流動性比率産業 | ||||||
| 工業 | — | 0.31 | 0.29 | 0.32 | 0.39 | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
現金流動性比率 = 現金資産総額 ÷ 流動負債
= 12,392 ÷ 38,980 = 0.32
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
近年の財務データから、現金資産総額は一貫して減少傾向にあることが示唆されます。2021年末の28067百万米ドルから、2025年末には12392百万米ドルまで減少しています。この減少は、2021年から2024年までの期間で特に顕著です。
一方、流動負債は変動しています。2022年末に56947百万米ドルとピークに達した後、2024年末には34392百万米ドルまで減少しましたが、2025年末には38980百万米ドルと再び増加しています。全体として、流動負債は2021年末の51953百万米ドルから2025年末には38980百万米ドルへと減少傾向にありますが、その過程で変動が見られます。
- 現金流動性比率
- 現金流動性比率は、2021年末の0.54から、2025年末には0.32まで一貫して低下しています。この低下は、現金資産総額の減少と、流動負債の変動が組み合わさった結果と考えられます。特に、2024年末から2025年末にかけての低下幅が大きくなっています。この比率の低下は、短期的な支払い能力の低下を示唆する可能性があります。
これらの指標を総合的に見ると、現金ポジションの弱体化と、それに伴う短期的な流動性リスクの増大が示唆されます。流動負債の変動も考慮すると、財務戦略における流動性管理の重要性が高まっていると考えられます。