Philip Morris International Inc. (NYSE:PM)

会社概要

フィリップモリスインターナショナルインクに関する基本情報。

損益計算書

損益計算書 (収益計算書) は、営業活動の結果である Philip Morris International Inc.の業績を報告します。

包括利益計算書

包括利益とは、非所有者のソースからの取引やその他のイベントや状況からの期間中の Philip Morris International Inc. の資本(純資産)の変化です。これには、所有者による投資および所有者への分配から生じるものを除き、期間中の株式のすべての変更が含まれます。

貸借対照表：資産

資産は、Philip Morris InternationalInc。が所有または管理する主要なクラスとリソースの量を報告します。

貸借対照表：負債と株主資本

負債と株主資本は、資産と所有者の資本拠出、およびその他の内部で生成された資本源に関する外部請求の主要なクラスと金額を報告します。

キャッシュフロー計算書

キャッシュ フロー計算書は、会計期間中の現金受領書と Philip Morris International Inc. の現金支払に関する情報を提供し、これらのキャッシュ フローが、 Philip Morris International Inc.の貸借対照表に示された期末の現金残高をリンクする方法を示します。

損益計算書の構造

総売上高のパーセンテージとして表示される損益計算書の構成要素（収益と費用）。

貸借対照表の構造：資産 

総資産のパーセンテージとして表示される資産コンポーネント。

貸借対照表の構造：負債と株主資本

負債と株主資本の合計のパーセンテージとして示される負債と株主資本の構成要素。

収益率の分析

Philip Morris International Inc.の収益と投資資本に対する収入を測定します。

• 収益率（概要）
• 売上総利益率
• 営業利益率
• 純利益率
• 株主資本利益率 (ROE)
• 資産利益率 (ROA)

流動比率の分析

短期的な現金債務を満たすために、 Philip Morris International Inc. の現金資源の妥当性を測定します。

• 当座比率（概要）
• 現在の流動比率
• 当座比率
• 現金流動比率

ソルベンシー比率の分析

資金調達源の組み合わせと、長期的な債務と投資義務を満たす会社の能力の観点から、 Philip Morris International Inc. の資本構造を調べる。

• 支払能力比率（要約）
• 株主資本比率に対する負債
• 株主資本比率に対する負債(営業リース負債を含む)
• 負債対資本比率
• 負債対資本比率(オペレーティングリース負債を含む)
• 負債対資産比率
• 負債対資産比率(オペレーティングリース負債を含む)
• 財務レバレッジ比率
• 金利カバレッジ比率
• 固定充電カバレッジ比

短期活動比率の分析

Philip Morris International Inc.の資産によって生成された収益と生産を評価します。業績比率は、Philip Morris International Inc.の運営レベルと、事業活動を維持するために必要な資産との関係を示します。

• 短期活動比率（概要）
• 在庫回転率
• 債権回転率
• 買掛金回転率
• 運転資本回転率
• 在庫のローテーションの日数
• 売掛金のローテーション日数
• 運用サイクル
• 買掛金のローテーション日数
• キャッシュコンバージョンサイクル

長期活動率の分析 

フィリップモリスインターナショナルインクが固定資産または総資産への投資からどの程度効率的に収益を生み出しているかを測定します。

• 長期活動率（まとめ）
• 固定資産回転率
• 固定資産回転率(オペレーティング・リース、使用権資産を含む)
• 総資産回転率
• 株主資本の回転率

デュポンの分析： ROE、 ROA、 および純利益率の分解 

自己資本利益率、資産利益率、および他の財務比率の積算 Philip Morris International Inc. の純利益率を分解するアプローチ。

• ROEを2つのコンポーネントに分解
• ROEを3つのコンポーネントに分解
• ROEを5つのコンポーネントに分解
• ROAを2つのコンポーネントに分解
• ROAを4つのコンポーネントに分解
• 純利益率の分解

地理的領域の分析

Philip Morris International Inc. 6つの地域で動作します:欧州連合地域(EU)。東ヨーロッパ地域 (EE);中東・アフリカ地域 (ME&A);南および東南アジア地域(S&SA);東アジア・オーストラリア地域 (EA&A);南北アメリカ地域(AMCS)。

• エリア利益率
• 面積の資産利益率
• エリア資産回転率
• エリア設備投資対減価償却率
• 純収入
• 営業利益（損失）
• 減価償却費
• 資本支出
• 長寿命資産

普通株式の評価比率 

相対評価手法は、株価を、収益、簿価、売上などの株価価値に影響を与える関連変数と比較する複数の相対比率に基づいて、類似のエンティティ (業種やセクターなど) と比較して、 Philip Morris International Inc. の価値を決定します。

• 現在の評価比率
• 過去の評価比率（要約）
• 価格対純利益率 (P/E)
• 営業利益率に対する価格 (P/OP)
• 価格対収益比率 (P/S)
• 価格対簿価比率 (P/BV)

企業価値 (EV)

企業価値は、会社の総価値（普通株式、負債、優先株式の市場価値）から現金と短期投資の価値を差し引いたものです。

• 現在のEV
• 歴史的なEV

企業価値対 EBITDA 比率 (EV/EBITDA) 

EBITDAアナリストを計算するには、純利益から始めます。その収益数に、利息、税金、減価償却、および償却が追加されます。利息前の数値としてのEBITDAは、すべての資本提供者への流れです。

• 利息、税金、減価償却費および償却前利益 (EBITDA)
• EV 対 EBITDA 比、電流
• EV 対 EBITDA 比、過去

企業価値対 FCFF 比率 (EV/FCFF) 

会社へのフリーキャッシュフローは、すべての営業費用が支払われ、労働と固定資本に必要な投資が行われた後、 Philip Morris International Inc. の資本のサプライヤーが利用できるキャッシュフローです。

• 会社へのフリーキャッシュフロー (FCFF)
• 支払利息、税控除後
• EV 対 FCFF 比、電流
• EV 対 FCFF 比、過去

価格対 FCFE 比率 (P/FCFE)

株式へのフリーキャッシュフローは、すべての営業費用、利息、元本支払いが支払われ、労働および固定資本に必要な投資が行われた後、 Philip Morris International Inc. の株主が利用できるキャッシュフローです。

• エクイティへのフリーキャッシュフロー (FCFE)
• 価格対 FCFE 比率、現在
• 価格対 FCFE 比率、過去

資本資産価格モデル (CAPM)

CAPMは、資産の体系的なリスクレベルに基づいて、リスクのある資産の期待収益率を導き出すことに集中した理論です。システマティックリスクは、すべてのリスクのある資産に影響を与えるマクロ経済的要因に起因するリターンの変動性です。多様化によって排除することはできません。

• 収益率
• 分散と共分散
• 体系的なリスク推定 (β)
• 期待収益率

配当割引モデル (DDM)

配当割引モデル(DDM)は、将来の配当金の現在価値として、 Philip Morris International Inc. の普通株式発行の株式の価値を見積もる技術です。

• 本質的株価（評価の概要）
• 必要な収益率 (r)
• 配当成長率 (g)

エクイティへのフリーキャッシュフローの現在価値 (FCFE)

FCFE評価アプローチでは、必要な資本収益率で割り引いた将来のFCFEの現在価値として、資本の価値を見積もっています。

• 本質的株価（評価の概要）
• 必要な収益率 (r)
• FCFEの成長率 (g)

選択した財務データ
2008年以降

Philip Morris International Inc.の主な財務諸表 。

• 損益計算書
• 貸借対照表：資産
• 貸借対照表：負債と株主資本
• キャッシュフロー計算書
• 1株あたりのデータ

純利益率
2008年以降

利益で割った利益 Philip Morris International Inc. の収益性率。

• 計算
• 競合他社との比較
• 産業部門との比較： Food, Beverage & Tobacco
• 業界との比較： Consumer Staples

営業利益率
2008年以降

利益で割った利益 Philip Morris International Inc. 利益率。

• 計算
• 競合他社との比較

株主資本利益率 (ROE)
2008年以降

Philip Morris International Inc.の収益性率は、株主資本で割った純利益として計算されます。

• 計算
• 競合他社との比較
• 産業部門との比較： Food, Beverage & Tobacco
• 業界との比較： Consumer Staples

資産利益率 (ROA)
2008年以降

Philip Morris International Inc.の収益性率は、純資産で割った純利益として計算されます。

• 計算
• 競合他社との比較
• 産業部門との比較： Food, Beverage & Tobacco
• 業界との比較： Consumer Staples

現在の流動比率
2008年以降

流動資産を流動負債で割った Philip Morris International Inc. の流動性比率。

• 計算
• 競合他社との比較
• 産業部門との比較： Food, Beverage & Tobacco
• 業界との比較： Consumer Staples

株主資本比率に対する負債
2008年以降 

Philip Morris International Inc.ソルベンシー比率は、負債総額を株主資本の合計で割った値で算出されます。

• 計算
• 競合他社との比較
• 産業部門との比較： Food, Beverage & Tobacco
• 業界との比較： Consumer Staples

総資産回転率
2008年以降

総収益を総資産で割った Philip Morris International Inc. の活動比率。

• 計算
• 競合他社との比較
• 産業部門との比較： Food, Beverage & Tobacco
• 業界との比較： Consumer Staples

価格対純利益率 (P/E)
2008年以降 

利益対当期比は、 Philip Morris International Inc. の普通株式の投資家が現在の収益の1ドル当たりにいくら支払うかをアナリストに伝えます。

• 計算
• 競合他社との比較
• 産業部門との比較： Food, Beverage & Tobacco
• 業界との比較： Consumer Staples

営業利益率に対する価格 (P/OP)
2008年以降

当期純利益率は純利益を用いて計算されるため、非経常利益や資本構造に敏感な比率となり、アナリストは価格対営業利益率を使用する可能性があります。

• 計算
• 競合他社との比較

価格対簿価比率 (P/BV)
2008年以降 

簿価率は、必要な Philip Morris International Inc. 収益率と実際の収益率との関係に関する市場判断の指標として解釈されます。

• 計算
• 競合他社との比較
• 産業部門との比較： Food, Beverage & Tobacco
• 業界との比較： Consumer Staples

価格対収益比率 (P/S)
2008年以降

価格対収益比率の根拠は、損益計算書のトップラインである売上高は、一般的にEPSや簿価などの他のファンダメンタルズよりも歪みや操作の対象が少ないことです。売上も収益よりも安定しており、マイナスになることは決してありません。

• 計算
• 競合他社との比較
• 産業部門との比較： Food, Beverage & Tobacco
• 業界との比較： Consumer Staples

収益の分析 

債務の分析

• 総負債（帳簿価額）
• 総負債（公正価値）
• 債務の加重平均金利

総見越額

財務報告の質は、フィリップ・モリス・インターナショナル社が財務諸表を報告した正確性に関し、業績と将来のキャッシュフロー予測の有用性に関連しています。
Philip Morris International Inc.収益の見越し計上の要素のメジャーを導集計。

• 貸借対照表ベースの見越比率
• キャッシュフロー計算書ベースの発生率