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経済的利益
Netflix Inc.、経済的利益計算
千米ドル
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31).
税引後営業利益 (NOPAT)
Netflix Inc., NOPAT計算
千米ドル
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31).
1 繰延税金費用の排除. 詳しく見る »
2 繰延収益の増加(減少)の追加について.
3 当期純利益に対する持分換算額の増加(減少)の追加.
4 2024 計算
資産計上されたオペレーティング・リースの支払利息 = オペレーティングリースの負債 × 割引率
= × =
5 2024 計算
支払利息の税制上の優遇措置 = 調整後支払利息 × 法定所得税率
= × 21.00% =
6 当期純利益への税引後支払利息の追加.
7 2024 計算
投資収益の税金費用(利益) = 投資収益(税引前) × 法定所得税率
= × 21.00% =
8 税引き後の投資収益の排除。
- 純利益の推移
- 2020年から2024年にかけて、ネットフリックスの純利益（手取り）は持続的に増加傾向にあります。2020年の約2,761,395千米ドルから2024年には8,711,631千米ドルに達し、約三倍の成長を示しています。この傾向は、同期間において収益性と収益基盤の拡大を反映していると考えられます。
- 税引後営業利益（NOPAT）の動向
- 税引後営業利益も同様に、2020年から2024年にかけて増加しています。2020年の3,693,653千米ドルから2024年には8,600,341千米ドルへと、約2.3倍の増加率を示しています。これは、売上やその他の業績指標の改善により、純粋な営業利益の伸びが見られることを反映しています。
- 損益の相関性と経営のパフォーマンス
- 両指標において一貫した増加が観察されており、収益性の向上とともに経営効率も改善している可能性が示唆されます。特に、2024年の純利益と税引後営業利益の大幅な増加は、収益基盤が堅牢化していることを示すとともに、投資者や経営陣にとって良好な財務状況を示しています。
- 総合的見解
- 全体として、期間中の財務データは、安定した成長と収益性の向上を示しており、これはビジネスモデルや市場環境の好調さを反映していると解釈されます。継続的な利益拡大により、今後の事業展開や投資活動においても良好なファンダメンタルズが維持されていると考えられます。
現金営業税
Netflix Inc.、現金営業税計算
千米ドル
| 12ヶ月終了 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 法人税引当金 | ||||||
| レス： 繰延法人税費用(利益) | ||||||
| もっとその： 支払利息からの節税 | ||||||
| レス： 投資所得に対する税金 | ||||||
| 現金営業税 |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31).
- 法人税引当金の推移
- 法人税引当金は2020年から2024年にかけて着実に増加しており、特に2024年には大幅な伸びを示している。これは、税金負債の増加または将来の税負担見込みの増大を反映している可能性がある。
- 現金営業税の推移
- 現金営業税も同様に、2020年の約5.46億ドルから2024年の約19.52億ドルまで増加しており、一定のペースで拡大していることを示している。増加率が高いため、営業活動による税負担や現金準備の積み増しが進行していると考えられる。
- 全体的な傾向
- 両項目ともに、数年を通じて継続的な増加傾向を示している。ただし、法人税引当金の増加速度が現金営業税よりも大きく、将来的な税負担の増大や税金関連の計上が重要な経営要素となっていることがうかがえる。一方、現金営業税の着実な増加は、営業活動の拡大や収益増に伴う税負担増を反映している可能性が高い。これらの傾向は、企業の税務戦略の変化や収益構造の変動を示唆していると考えられる。
投下資本
Netflix Inc.、投下資本計算 (資金調達アプローチ)
千米ドル
| 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 短期借入金 | ||||||
| 長期借入金 | ||||||
| オペレーティングリースの負債1 | ||||||
| 報告された負債とリースの合計 | ||||||
| 株主資本 | ||||||
| 正味繰延税金(資産)負債2 | ||||||
| 繰延収益3 | ||||||
| 株式同等物4 | ||||||
| その他の包括損失(利益)累計額(税引後)5 | ||||||
| 調整後自己資本 | ||||||
| 資本開発中の作業6 | ||||||
| 短期投資7 | ||||||
| 投下資本 |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31).
1 資産計上オペレーティング・リースの追加。
2 資産および負債からの繰延税金の排除. 詳しく見る »
3 繰延収益の追加.
4 株主資本への株式同等物の追加.
5 その他の包括利益の累計額の除去。
6 資本仕掛品の減算.
7 短期投資の減算.
- 負債とリースの合計
- 2020年から2022年にかけて負債の総額は減少の傾向を示しており、2023年にはやや増加に転じた。一方で、2024年には再び増加し、負債水準は高水準に保たれていることが観察できる。
- 株主資本
- 株主資本は2020年から着実に増加しており、2024年にはピークを記録している。この増加は、純資産の蓄積とともに株主の持ち分が拡大していることを示唆するものである。特に、2021年から2022年にかけて著しい伸びを示しており、その後も継続的な増加を維持している。
- 投下資本
- 投下資本は年度を追うごとに増加している。特に2020年から2024年にかけて大幅な伸びを示しており、事業規模の拡大または資本投資の増加を反映していると考えられる。投下資本の増加に伴い、株主資本も堅調に増加していることから、資本効率や投資の収益性に対する注目が必要である。
- 総合評価
- 全体として、負債は変動を伴いながらも安定または上昇傾向にあり、株主資本は顕著に増加している。これらの動きは、資本構造の変化と事業拡大を示しており、資本効率の維持と負債の適切な管理が今後の課題とされる。投下資本の増加は、規模拡大の意図を反映しており、持続的な収益性の向上に向けた投資が継続していることがうかがえる。
資本コスト
Netflix Inc.、資本コスト計算
| 資本金(公正価値)1 | 重み | 資本コスト | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 株主資本2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| シニアノート3 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| オペレーティングリースの負債4 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| トータル: | |||||||||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31).
| 資本金(公正価値)1 | 重み | 資本コスト | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 株主資本2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| シニアノート3 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| オペレーティングリースの負債4 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| トータル: | |||||||||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31).
| 資本金(公正価値)1 | 重み | 資本コスト | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 株主資本2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| シニアノート3 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| オペレーティングリースの負債4 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| トータル: | |||||||||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2022-12-31).
| 資本金(公正価値)1 | 重み | 資本コスト | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 株主資本2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| シニアノート3 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| オペレーティングリースの負債4 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| トータル: | |||||||||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2021-12-31).
| 資本金(公正価値)1 | 重み | 資本コスト | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 株主資本2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| シニアノート3 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| オペレーティングリースの負債4 | ÷ | = | × | × (1 – 21.00%) | = | ||||||||
| トータル: | |||||||||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2020-12-31).
経済スプレッド比率
Netflix Inc.、経済普及率計算、ベンチマークとの比較
| 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| 経済的利益1 | ||||||
| 投下資本2 | ||||||
| パフォーマンス比 | ||||||
| 経済スプレッド比率3 | ||||||
| ベンチマーク | ||||||
| 経済スプレッド比率競合 他社4 | ||||||
| Alphabet Inc. | ||||||
| Charter Communications Inc. | ||||||
| Comcast Corp. | ||||||
| Meta Platforms Inc. | ||||||
| Walt Disney Co. | ||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31).
経済利益率率
Netflix Inc.、経済利益率率計算、ベンチマークとの比較
| 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| 経済的利益1 | ||||||
| 収益 | ||||||
| もっとその： 繰延収益の増加(減少) | ||||||
| 調整後収益 | ||||||
| パフォーマンス比 | ||||||
| 経済利益率率2 | ||||||
| ベンチマーク | ||||||
| 経済利益率率競合 他社3 | ||||||
| Alphabet Inc. | ||||||
| Charter Communications Inc. | ||||||
| Comcast Corp. | ||||||
| Meta Platforms Inc. | ||||||
| Walt Disney Co. | ||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31).