Sysco Corp. (NYSE:SYY)

固定資産の構成要素における長期的な傾向として、建物と改善、フリートと機器、コンピュータのハードウェアとソフトウェア、およびコストのかかるプラントと設備において、一貫した増加が見られます。この増加は、事業運営の拡大または近代化を示唆している可能性があります。

建物と改善

2019年の4545百万米ドルから2024年には5976百万米ドルへと増加しており、この期間を通じて着実な成長を示しています。この増加は、物理的なインフラへの継続的な投資を示唆しています。

フリートと機器

2019年の3697百万米ドルから2024年には4788百万米ドルへと増加しています。この増加は、輸送能力の拡大や機器の更新を示唆している可能性があります。

コンピュータのハードウェアとソフトウェア

2019年の1214百万米ドルから2024年には1769百万米ドルへと増加しており、技術への投資の増加を示しています。この傾向は、業務効率の向上やデジタル化戦略を反映している可能性があります。

コストのかかるプラントと設備

2019年の9954百万米ドルから2024年には13023百万米ドルへと大幅に増加しています。これは、主要な資産への大規模な投資を示唆しており、事業能力の拡大または重要な設備の更新に関連している可能性があります。

減価償却累計額は、2019年の-5453百万米ドルから2024年には-7526百万米ドルへと一貫して減少（絶対値の増加）しています。これは、固定資産の減価償却が進んでいることを示しています。

プラントおよび装置、ネット

減価償却累計額の増加と、コストのかかるプラントと設備の増加を考慮すると、プラントおよび装置、ネットは2019年の4502百万米ドルから2024年には5497百万米ドルへと増加しています。これは、資産の取得が減価償却を上回っていることを示唆しており、固定資産の全体的な価値が増加していることを示しています。

全体として、データは固定資産への継続的な投資と、それらの資産の価値の増加を示しています。この傾向は、長期的な成長と事業運営の近代化へのコミットメントを示唆している可能性があります。

分析期間において、平均年齢比は全体的に上昇傾向を示しました。2019年の57.66%から2021年には62.35%まで増加し、その後2023年には61.78%に、2024年には60.05%に低下しています。この変動は、資産構成の変化や、新規資産の導入と老朽化のバランスの変化を示唆している可能性があります。

推定総耐用期間

推定総耐用期間は、2019年から2022年まで一貫して増加しました。14年から17年まで伸びましたが、2024年には17年に戻りました。この傾向は、より長期的な資産への投資、または資産の減価償却方法の見直しによる影響が考えられます。

推定年齢、購入からの経過時間は、2019年から2021年まで増加し、8年から10年に達しました。その後、2023年と2024年には11年、10年と推移しており、資産の更新サイクルが変化している可能性を示唆しています。これは、投資戦略や経済状況の変化に起因する可能性があります。

推定余寿命

推定余寿命は、2019年から2022年まで6年で安定していましたが、2023年と2024年には7年に増加しました。これは、資産の維持管理が改善されたか、またはより新しい資産が導入された結果として、資産の利用可能な寿命が延びたことを示唆しています。

これらの指標を総合的に見ると、資産の老朽化が進む一方で、資産の維持管理や更新戦略によって、その影響を緩和しようとする動きが見られます。特に、推定余寿命の増加は、資産効率の改善を示唆する可能性があります。ただし、平均年齢比の変動は、今後の資産管理において注意すべき点です。

過去6年間の財務データから、いくつかの顕著な傾向が観察されます。

減価償却累計額

減価償却累計額は、2019年の5453百万米ドルから2024年の7526百万米ドルへと一貫して増加しています。この増加は、固定資産の継続的な使用と、それに伴う価値の減少を示唆しています。増加率は、期間によって変動していますが、全体としては着実な上昇傾向が見られます。

コストのかかるプラントと設備

コストのかかるプラントと設備の金額も、2019年の9954百万米ドルから2024年の13023百万米ドルへと増加しています。この増加は、事業運営に必要な固定資産への投資を示唆しています。減価償却累計額の増加と合わせて考えると、既存資産の利用に加え、新たな資産の取得が行われている可能性が考えられます。

土地

土地の金額は、2019年から2023年まで498百万米ドルから493百万米ドルへとわずかに減少しましたが、2024年には490百万米ドルで安定しています。土地の金額は比較的安定しており、大きな変動は見られません。

平均年齢比

平均年齢比は、2019年の57.66%から2021年には62.35%へと上昇しましたが、その後は2022年の63%を経て、2023年の61.78%、2024年の60.05%と低下しています。この変動は、固定資産の更新サイクルや、新たな資産の導入による影響が考えられます。2021年以降の低下傾向は、比較的新しい資産が導入されたことを示唆している可能性があります。

全体として、固定資産への投資と、それに伴う減価償却の進行が確認できます。平均年齢比の変動は、資産の更新戦略や、事業運営における固定資産の構成の変化を示唆しています。

固定資産の規模は、2019年から2024年にかけて一貫して増加傾向にある。2019年の9,954百万米ドルから2024年には13,023百万米ドルへと、約31%の増加を示している。この増加は、事業拡大や設備投資の活発化を示唆している可能性がある。

土地の規模は、概ね安定している。2019年の498百万米ドルから2024年の490百万米ドルまで、わずかな変動にとどまっている。これは、土地の取得が活発ではないか、あるいは既存の土地の有効活用に注力している可能性を示唆している。

減価償却費は、2019年の657百万米ドルから2024年の728百万米ドルへと増加している。この増加は、固定資産の規模拡大と相まって、資産の陳腐化が進んでいることを示唆している。ただし、増加率は緩やかであり、固定資産の更新サイクルが比較的安定していると考えられる。

推定総耐用期間

推定総耐用期間は、2019年の14年から2021年の16年、2022年の17年、2023年の18年と徐々に長期化しているが、2024年には17年に短縮されている。この変動は、取得する資産の種類や技術革新の速度の変化を反映している可能性がある。長期化傾向は、より耐久性の高い資産への投資が増加していることを示唆する一方、短縮傾向は、技術革新の加速により資産の陳腐化が早まっている可能性を示唆する。

全体として、固定資産への投資は継続的に行われており、事業の成長を支えていると考えられる。減価償却費の増加と耐用期間の変動は、資産管理戦略や技術革新への対応を考慮する必要性を示唆している。

分析期間において、減価償却累計額は一貫して増加傾向を示しています。2019年の5453百万米ドルから2024年には7526百万米ドルへと、年々増加しています。この増加は、固定資産への継続的な投資と、それらの資産の減価償却の進行を示唆しています。

減価償却累計額の増加率

2020年は5.4%増、2021年は11.1%増、2022年は6.3%増、2023年は5.8%増、2024年は5.3%増と推移しており、増加率は徐々に鈍化しています。これは、過去の投資規模が安定しているか、あるいは新たな投資のペースが鈍化している可能性を示唆します。

キャピタルリースの償却を含む減価償却費は、2019年の657百万米ドルから2020年の705百万米ドルへ増加した後、2021年の635百万米ドルで一時的に減少しました。その後、2022年の641百万米ドル、2023年の650百万米ドルと緩やかに増加し、2024年には728百万米ドルへと増加しています。この変動は、リース契約の条件変更や、新たなリース契約の締結、あるいは資産の耐用年数の見直しなどが影響している可能性があります。

減価償却費の変動

2020年の増加は、リース資産の増加またはリース条件の変更による可能性があります。2021年の減少は、リース資産の償却完了や、リース契約の終了などが考えられます。2024年の増加は、新たなリース資産の導入や、既存のリース資産の償却期間の延長などが考えられます。

推定年齢、購入からの経過時間は、2019年から2021年まで8年、10年と増加しましたが、2022年と2023年には11年と一定でした。2024年には10年と若干減少しています。この変動は、資産の入れ替えサイクルや、新たな資産の導入時期の変化を示唆しています。推定年齢の減少は、比較的新しい資産の導入を示している可能性があります。

資産の経過年数の変化

経過年数の変動は、資産の更新戦略や、事業運営における技術革新のスピードを反映している可能性があります。経過年数の減少は、より効率的な資産管理や、最新技術への投資を積極的に行っていることを示唆している可能性があります。

プラントおよび装置のネットブックバリューは、2019年から2021年にかけて減少傾向を示しました。2019年の4502百万米ドルから2021年には4326百万米ドルへと低下しています。しかし、2022年には4456百万米ドルと増加に転じ、2023年には4915百万米ドル、2024年には5497百万米ドルと、継続的な増加を示しています。この増加傾向は、投資活動の活発化を示唆している可能性があります。

土地の価値は、2019年から2024年まで比較的安定しており、490百万米ドルから498百万米ドル程度の範囲で推移しています。2020年と2021年にわずかな減少が見られますが、全体として大きな変動はありません。

減価償却費は、2019年の657百万米ドルから2020年には705百万米ドルへと増加しました。その後、2021年には635百万米ドル、2022年には641百万米ドルと減少傾向にありましたが、2023年には650百万米ドル、2024年には728百万米ドルと再び増加しています。減価償却費の増加は、プラントおよび装置のネットブックバリューの増加と相関している可能性があります。

推定余寿命は、2019年から2023年まで6年と一定でした。2024年には7年と増加しており、これは、資産の耐用年数の見直し、または新たな資産の導入による平均余寿命の延長を示唆している可能性があります。

全体的な傾向

プラントおよび装置のネットブックバリューは、一時的な減少の後、回復し、増加傾向にあります。土地は安定しており、減価償却費は変動しながらも増加傾向にあります。推定余寿命は、2024年に増加しました。