長期活動比の分析
活動比率は、企業が売掛金の回収や在庫の管理など、日常業務をどれだけ効率的に遂行しているかを測定します。
長期活動比(サマリー)
Kraft Heinz Co.、長期活動比
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2019-12-28), 10-K (報告日: 2018-12-29), 10-K (報告日: 2017-12-30), 10-K (報告日: 2016-12-31), 10-K (報告日: 2015-12-31).
- 固定資産回転率の動向
- 2015年から2019年にかけて、固定資産回転率は全体的に昇順に推移しており、2016年には最も高い値を示した。その後はやや減少しつつも、2018年までは横ばいまたは緩やかな減少傾向が見られる。特に、オペレーティングリースや使用権資産を含めた場合は、2019年にかけてやや低下している。これにより、固定資産の効率的な運用能力は一時的に向上したものの、最新の年度では再び減少している傾向が示唆される。
- 総資産回転率の推移
- 総資産回転率は2015年に0.15と低い水準から始まり、その後、2016年から2018年にかけて緩やかに上昇し、2019年には0.25に達している。このことは、総資産に対する販売効率が全体として改善していることを示しており、資産の効率的な使用や収益性向上の兆しと解釈できる。
- 自己資本回転率の変動
- 自己資本回転率は2015年に0.32と低い水準から始まり、2016年に0.46とピークに達した後、2017年は0.4に低下したものの、2018年には再び0.51と高水準に回復している。2019年にはやや低下して0.48になるが、それでも2015年時点よりは高い水準を維持している。これにより、自己資本の効率的な運用能力は2016年と2018年を中心に高まり、その後も比較的良好を維持していることが示唆される。
- 総合的な考察
- これらの指標からは、企業の資産運用と資本効率に一定の改善傾向が見られる一方、固定資産の効率性についてはやや横ばいまたは低下傾向も示されている。特に、総資産回転率の向上は収益効率の改善を示唆しており、過去数年間にわたって資産の効率的な活用が進展していると評価できる。一方で、固定資産回転率の減少は、資産の運用効率の課題を示している可能性も考えられるため、今後の資産管理の最適化が望まれる。
固定資産回転率
Kraft Heinz Co.、固定資産純回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2019/12/28 | 2018/12/29 | 2017/12/30 | 2016/12/31 | 2015/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 売り上げ 高 | 24,977) | 26,268) | 26,232) | 26,487) | 18,338) | |
| 有形固定資産、プラントおよび設備、ネット | 7,055) | 7,078) | 7,120) | 6,688) | 6,524) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 固定資産回転率1 | 3.54 | 3.71 | 3.68 | 3.96 | 2.81 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 固定資産回転率競合 他社2 | ||||||
| Coca-Cola Co. | — | — | — | — | — | |
| Mondelēz International Inc. | — | — | — | — | — | |
| PepsiCo Inc. | — | — | — | — | — | |
| Philip Morris International Inc. | — | — | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2019-12-28), 10-K (報告日: 2018-12-29), 10-K (報告日: 2017-12-30), 10-K (報告日: 2016-12-31), 10-K (報告日: 2015-12-31).
1 2019 計算
固定資産回転率 = 売り上げ 高 ÷ 有形固定資産、プラントおよび設備、ネット
= 24,977 ÷ 7,055 = 3.54
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 売り上げ高
- 2015年から2019年にかけて、売り上げ高は一時的に増加した後、2016年に大きく上昇し、その後やや減少傾向にある。特に2016年には約1万8千米ドルから2万6千米ドルへと顕著に伸び、その後は横ばいまたはわずかな減少にとどまっている。全体的には、全期間を通じて高い売上高を維持しているが、2019年には前年度比で減少していることから、売上の成長ペースは鈍化または縮小傾向にあると考えられる。
- 有形固定資産、プラントおよび設備、ネット
- 有形固定資産の規模は、2015年から2019年にかけてほぼ横ばいで推移している。2015年の6524百万米ドルから2019年の7055百万米ドルまで微増しており、一定の設備投資や更新が行われていることを示唆している。この間の変動は小さく、会社は固定資産の保有を維持しつつ、財務状況に大きな変化は見られない。
- 固定資産回転率
- 固定資産回転率については、2015年の2.81から2019年には3.54へと上昇している。これは、同じ資産規模で見た場合に、売上高が相対的に増加していることを示している。特に2016年以降には回転率が上昇しており、資産の効率的な活用が進んだと考えられる。一方で、2019年の値は2016年以降のピークに比べるとやや低下しているが、依然として高い水準を維持している。
固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)
Kraft Heinz Co.、固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)計算、ベンチマークとの比較
| 2019/12/28 | 2018/12/29 | 2017/12/30 | 2016/12/31 | 2015/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 売り上げ 高 | 24,977) | 26,268) | 26,232) | 26,487) | 18,338) | |
| 有形固定資産、プラントおよび設備、ネット | 7,055) | 7,078) | 7,120) | 6,688) | 6,524) | |
| 使用権資産、オペレーティング・リース | 542) | —) | —) | —) | —) | |
| 有形固定資産(オペレーティング・リース、使用権資産を含む) | 7,597) | 7,078) | 7,120) | 6,688) | 6,524) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)1 | 3.29 | 3.71 | 3.68 | 3.96 | 2.81 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)競合 他社2 | ||||||
| Coca-Cola Co. | — | — | — | — | — | |
| Mondelēz International Inc. | — | — | — | — | — | |
| PepsiCo Inc. | — | — | — | — | — | |
| Philip Morris International Inc. | — | — | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2019-12-28), 10-K (報告日: 2018-12-29), 10-K (報告日: 2017-12-30), 10-K (報告日: 2016-12-31), 10-K (報告日: 2015-12-31).
1 2019 計算
固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む) = 売り上げ 高 ÷ 有形固定資産(オペレーティング・リース、使用権資産を含む)
= 24,977 ÷ 7,597 = 3.29
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 売上高の推移
- 2015年から2016年にかけて、売上高は約8,149百万米ドルの増加を示し、成長傾向が顕著であった。2017年にはわずかに減少したものの、2018年は再度増加し、年間のピークに近い水準となった。しかし、2019年には再び減少し、前年に比べて約2,291百万米ドルの減少を示している。この動きからは、販売規模の変動が見られ、比較的安定している一方で、短期的な売上の変動も存在したことが示唆される。
- 有形固定資産の推移
- 有形固定資産については、2015年から2019年にかけて緩やかに増加しており、203百万米ドルの増加を示している。2016年には微増し、その後も一貫して増加傾向にあり、使用権資産を含む全体資産の拡大を反映していると考えられる。これにより、資産規模の拡大や設備投資の継続が確認できる。
- 固定資産回転率
- 固定資産回転率は、2015年の2.81から2016年には3.96へと大幅に上昇し、資産効率の向上を示した。その後は徐々に低下し、2019年には3.29となった。これは、資産の効率性が一時的に向上した後、やや効率が低下したことを意味している。資産の運用効率を維持・向上させるための改善傾向が必要と考えられる。
総資産回転率
Kraft Heinz Co.、総資産回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2019/12/28 | 2018/12/29 | 2017/12/30 | 2016/12/31 | 2015/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 売り上げ 高 | 24,977) | 26,268) | 26,232) | 26,487) | 18,338) | |
| 総資産 | 101,450) | 103,461) | 120,232) | 120,480) | 122,973) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 総資産回転率1 | 0.25 | 0.25 | 0.22 | 0.22 | 0.15 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 総資産回転率競合 他社2 | ||||||
| Coca-Cola Co. | — | — | — | — | — | |
| Mondelēz International Inc. | — | — | — | — | — | |
| PepsiCo Inc. | — | — | — | — | — | |
| Philip Morris International Inc. | — | — | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2019-12-28), 10-K (報告日: 2018-12-29), 10-K (報告日: 2017-12-30), 10-K (報告日: 2016-12-31), 10-K (報告日: 2015-12-31).
1 2019 計算
総資産回転率 = 売り上げ 高 ÷ 総資産
= 24,977 ÷ 101,450 = 0.25
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 売上高の推移
- 2015年から2019年までを見ると、売上高は増加傾向にあり、2016年にピークを迎えた後、わずかに減少傾向を示している。2015年の18338百万米ドルから2016年の26487百万米ドルに大幅に増加したが、その後は2017年と2018年にほぼ横ばいで推移し、2019年に再び減少している。この動向は、売上高の成長が一時的なピークを迎え、その後は横ばいまたはやや縮小傾向にあることを示している。
- 総資産の推移
- 総資産は2015年から2019年まで減少傾向にある。2015年の122,973百万米ドルから2019年には101,450百万米ドルまで縮小しており、規模の縮小が見られる。特に2018年から2019年にかけて大きく減少していることから、資産の縮小に伴う事業構造の変化や負債の縮小が考えられる。ただし、資産の縮小は必ずしも負の側面を示すわけではなく、効率的な資産運用や組織の整理が進んだ可能性も考えられる。
- 総資産回転率の動向
- 総資産回転率は2015年の0.15から2019年の0.25まで徐々に上昇している。これは、総資産の縮小にもかかわらず、売上高が比較的維持または増加していることを反映しており、資産効率の向上を示唆している。回転率の改善は、資産の効率的な活用や収益力の向上を示しており、企業の資産運用の効果が高まっている可能性がある。
自己資本回転率
Kraft Heinz Co.、自己資本回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2019/12/28 | 2018/12/29 | 2017/12/30 | 2016/12/31 | 2015/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 売り上げ 高 | 24,977) | 26,268) | 26,232) | 26,487) | 18,338) | |
| 株主資本 | 51,623) | 51,657) | 66,034) | 57,358) | 57,685) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 自己資本回転率1 | 0.48 | 0.51 | 0.40 | 0.46 | 0.32 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 自己資本回転率競合 他社2 | ||||||
| Coca-Cola Co. | — | — | — | — | — | |
| Mondelēz International Inc. | — | — | — | — | — | |
| PepsiCo Inc. | — | — | — | — | — | |
| Philip Morris International Inc. | — | — | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2019-12-28), 10-K (報告日: 2018-12-29), 10-K (報告日: 2017-12-30), 10-K (報告日: 2016-12-31), 10-K (報告日: 2015-12-31).
1 2019 計算
自己資本回転率 = 売り上げ 高 ÷ 株主資本
= 24,977 ÷ 51,623 = 0.48
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 売上高の推移について
- 2015年から2017年にかけて売上高は堅調に推移し、2016年には大幅な増加を示したが、その後2018年にほぼ横ばいとなり、2019年には再び減少傾向に転じている。全体としては、売上高の増加と減少を繰り返す動きが見られる。
- 株主資本の変動に関して
- 株主資本は2015年から2017年にかけて増加し、2017年のピークを迎えた後、2018年と2019年には減少している。特に2018年に大きく低下していることから、当期純利益の減少または配当や自社株買いの増加が要因と考えられる。
- 自己資本回転率の分析
- 自己資本回転率は2015年に比べて2016年に顕著に上昇し、その後2017年から2019年にかけてやや低下または横ばいを示している。これは、資産の効率的な運用が2016年に改善されたものの、その効率がやや鈍化した可能性を示唆している。
- 総合的な見解
- 売上高が2016年にピークを迎え、その後は横ばいまたは減少に転じているのに対し、株主資本は一時的に増加した後に減少しており、資本効率および収益性に変調の兆しが見られる。自己資本回転率の変動は、資産運用の効率性の変化を反映しており、経営の収益性や資産管理に一定の変動があったことを示している。