Albemarle Corp. (NYSE:ALB)

無形資産の総額は、2018年から2022年まで一貫して200万米ドルを超えている。2019年にはわずかな減少が見られたが、その後2020年に増加し、2021年と2022年にはほぼ横ばいを維持している。

好意

好意は、無形資産の主要な構成要素であり、総額の大部分を占めている。2018年から2022年にかけて、好意は156万7169千米ドルから161万7627千米ドルへと緩やかに増加している。2021年には一時的に減少したが、2022年には再び増加している。

その他の無形資産の総資産価値は、2018年の54万6334千米ドルから2022年の50万7416千米ドルへと減少傾向にある。この減少は、顧客リストとリレーションシップ、商号および商標、特許と技術、その他の無形資産の各項目の減少に起因する。

顧客リストとリレーションシップ

顧客リストとリレーションシップの価値は、2018年の42万8372千米ドルから2022年の41万2670千米ドルへと減少している。この減少は緩やかであり、年間の変動は比較的小さい。

商号および商標

商号および商標の価値は、2018年の1万8453千米ドルから2022年の1万3161千米ドルへと減少している。この減少は比較的大きい。

特許と技術

特許と技術の価値は、2018年の5万5801千米ドルから2022年の4万6399千米ドルへと減少している。この減少も比較的大きい。

その他

その他の無形資産の価値は、2018年の4万3708千米ドルから2022年の3万5186千米ドルへと減少している。この減少は緩やかである。

償却累計額は、2018年の-16万191千米ドルから2022年の-21万9546千米ドルへと増加している。これは、無形資産の価値が時間の経過とともに減少していることを示している。

その他の無形資産の正味簿価は、2018年の38万6143千米ドルから2022年の28万7870千米ドルへと減少している。この減少は、償却累計額の増加と、その他の無形資産の総資産価値の減少に起因する。

のれんおよびその他の無形資産の合計は、2018年から2022年にかけて比較的安定しており、190万米ドル台を維持している。2020年には一時的に201万4625千米ドルに増加したが、その後は減少傾向にある。

総資産は、2018年から2022年にかけて一貫して増加傾向にあります。2018年の7581674千米ドルから、2022年には15456522千米ドルへと、約2倍以上に増加しました。この増加は、特に2021年から2022年にかけて顕著であり、この期間に最も大きな伸びを示しています。

調整後総資産も、総資産と同様に、2018年から2022年にかけて一貫して増加しています。2018年の6014505千米ドルから、2022年には13838895千米ドルへと増加しました。調整後総資産の増加率は、総資産の増加率と概ね一致しています。

株主資本合計は、2018年から2022年にかけて増加傾向にあります。2018年の3585321千米ドルから、2022年には7982627千米ドルへと増加しました。増加のペースは、2020年から2021年にかけて加速しており、この期間に特に大きな増加が見られます。

調整後株主資本合計も、株主資本合計と同様に、2018年から2022年にかけて増加傾向にあります。2018年の2018152千米ドルから、2022年には6365000千米ドルへと増加しました。調整後株主資本合計の増加率は、株主資本合計の増加率よりも高く、特に2020年から2022年にかけてその差が顕著になっています。

総資産の傾向

2018年から2022年にかけて一貫して増加。2021年から2022年にかけて特に大きな増加。

調整後総資産の傾向

総資産と同様に一貫して増加。増加率は総資産と概ね一致。

株主資本合計の傾向

2018年から2022年にかけて増加。2020年から2021年にかけて増加ペースが加速。

調整後株主資本合計の傾向

株主資本合計と同様に増加。増加率は株主資本合計よりも高く、2020年から2022年にかけて差が拡大。

総資産回転率は、2018年から2020年にかけて一貫して低下し、0.45から0.30へと減少しました。その後、2022年には0.47に回復しました。調整後の総資産回転率も同様の傾向を示し、2018年の0.56から2020年の0.36へと低下し、2022年には0.53に上昇しました。この変動は、資産の効率的な活用における変化を示唆しています。

財務レバレッジ比率は、2018年の2.11から2019年の2.51へと増加し、その後2020年の2.45を経て、2021年には1.95、2022年には1.94へと低下しました。調整後の財務レバレッジ比率も同様のパターンを示し、2018年の2.98から2019年の3.52へと上昇し、その後2021年の2.33、2022年の2.17へと減少しました。これらの指標は、負債を利用した財務構造の変化を示しています。

自己資本利益率は、2018年の19.34%から2021年には2.2%まで大幅に低下しました。しかし、2022年には33.7%へと劇的に回復しました。調整後の自己資本利益率も同様の傾向を示し、2018年の34.37%から2021年の3.07%まで低下し、2022年には42.26%へと急増しました。この変動は、自己資本に対する収益性の大きな変化を示唆しています。

総資産利益率は、2018年の9.15%から2021年には1.13%まで低下しました。2022年には17.4%に大幅に上昇しました。調整後の総資産利益率も同様の傾向を示し、2018年の11.53%から2021年の1.32%まで低下し、2022年には19.44%へと増加しました。これらの指標は、資産全体に対する収益性の変化を示しています。

総資産回転率

資産効率の変動を示し、2020年まで低下傾向にあり、その後回復しています。

財務レバレッジ比率

負債の利用度合いの変化を示し、全体的に低下傾向にあります。

自己資本利益率

自己資本に対する収益性の変動が大きく、2022年に大幅に改善しました。

総資産利益率

資産全体に対する収益性の変動を示し、2022年に大幅に改善しました。

財務データに基づき、分析結果を以下に示します。

総資産

総資産は、2018年から2022年にかけて一貫して増加傾向にあります。2018年の7,581,674千米ドルから、2022年には15,456,522千米ドルへと、約2倍に増加しました。特に2021年から2022年にかけての増加幅が大きく、成長が加速していることが示唆されます。

調整後総資産

調整後総資産も、総資産と同様に2018年から2022年にかけて増加傾向にあります。2018年の6,014,505千米ドルから、2022年には13,838,895千米ドルへと増加しました。調整後総資産の増加率は、総資産の増加率と概ね一致しています。

総資産回転率

総資産回転率は、2018年の0.45から2019年の0.36、2020年の0.3、2021年の0.3と低下傾向にありましたが、2022年には0.47に上昇しました。これは、総資産に対する売上高の割合が2022年に改善したことを示唆しています。しかし、2018年の水準にはまだ達していません。

総資産回転率(調整後)

調整後総資産回転率も、総資産回転率と同様に、2018年の0.56から2019年の0.43、2020年の0.36、2021年の0.35と低下傾向にありましたが、2022年には0.53に上昇しました。調整後総資産回転率の上昇は、調整後総資産に対する売上高の割合が改善したことを示しています。調整後回転率は、総資産回転率よりも高い水準を維持しています。

全体として、資産規模は拡大しており、2022年において資産効率を示す回転率が改善傾向にあることが示唆されます。ただし、回転率の改善は、2018年の水準には及んでいません。

総資産は、2018年から2022年にかけて一貫して増加傾向にある。2018年の7,581,674千米ドルから、2022年には15,456,522千米ドルへと、約2倍に増加した。調整後総資産も同様の増加傾向を示しており、2018年の6,014,505千米ドルから2022年には13,838,895千米ドルへと増加している。

株主資本合計も、2018年から2022年にかけて増加している。2018年の3,585,321千米ドルから、2022年には7,982,627千米ドルへと増加した。調整後株主資本合計も同様に増加しており、2018年の2,018,152千米ドルから2022年には6,365,000千米ドルへと増加している。調整後株主資本合計の増加幅は、株主資本合計の増加幅を上回っている。

財務レバレッジ比率

財務レバレッジ比率は、2018年の2.11から2019年の2.51に増加し、2020年には2.45に低下、その後2021年には1.95、2022年には1.94と低下している。これは、負債に対する自己資本の比率が改善していることを示唆する。

財務レバレッジ比率(調整後)

調整後の財務レバレッジ比率は、2018年の2.98から2019年の3.52に増加し、2020年には3.38に低下、その後2021年には2.33、2022年には2.17と低下している。調整後の比率も同様に、負債に対する自己資本の比率が改善していることを示唆する。調整後の比率は、調整前よりも高い水準にあるが、両者ともに一貫して低下傾向にある。

全体として、総資産と株主資本合計は増加しており、財務レバレッジ比率は低下していることから、財務状況は改善傾向にあると考えられる。調整後の財務指標も同様の傾向を示しており、財務の健全性が高まっていることを示唆している。

株主資本合計は、2018年から2022年まで一貫して増加傾向にあります。2018年の3585321千米ドルから、2022年には7982627千米ドルへと、5年間で約122.4%の増加を示しています。この増加は、事業活動による利益の蓄積や、外部からの資金調達などが考えられます。

調整後株主資本合計も、同様に2018年から2022年まで増加しています。2018年の2018152千米ドルから、2022年には6365000千米ドルへと、5年間で約216.2%の増加を示しています。調整後株主資本合計の増加率は、株主資本合計の増加率を上回っており、資本構成の変化を示唆している可能性があります。

自己資本利益率

自己資本利益率は、2018年の19.34%から2019年の13.56%へと低下し、2020年には8.8%、2021年には2.2%と大幅に減少しました。しかし、2022年には33.7%と急上昇しています。この変動は、収益性の変化や、株主資本合計の変動に影響を受けていると考えられます。特に2021年の低い水準から2022年の大幅な上昇は、収益性の改善が顕著であったことを示唆しています。

自己資本利益率(調整後)

調整後自己資本利益率は、2018年の34.37%から2019年の22.66%へと低下し、2020年には14.44%、2021年には3.07%と大幅に減少しました。しかし、2022年には42.26%と急上昇しています。調整後自己資本利益率の変動は、自己資本利益率と同様の傾向を示しており、調整後の株主資本合計の影響を受けていると考えられます。2022年の大幅な上昇は、調整後の収益性の改善が顕著であったことを示唆しています。

自己資本利益率と調整後自己資本利益率の推移を比較すると、調整後の数値の方が高い傾向にあり、調整によって収益性がより高く評価されることを示唆しています。2022年の両指標の急上昇は、事業環境の改善や、効率的な資本運用が貢献したと考えられます。

財務データに基づき、過去5年間の財務状況について分析を行います。

総資産

総資産は、2018年から2022年にかけて一貫して増加傾向にあります。2018年の7,581,674千米ドルから、2022年には15,456,522千米ドルへと、ほぼ倍増しました。特に2021年から2022年にかけての増加幅が大きく、事業拡大や資産の取得が活発に行われた可能性が示唆されます。

調整後総資産

調整後総資産も、総資産と同様に2018年から2022年にかけて増加しています。2018年の6,014,505千米ドルから、2022年には13,838,895千米ドルへと増加しました。調整後総資産は、特定の資産を除外することで、より実態に近い資産規模を示す指標として用いられることがあります。総資産との差額は、無形資産や会計上の調整によるものと考えられます。

総資産利益率

総資産利益率は、2018年の9.15%から2021年には1.13%まで低下しましたが、2022年には17.4%へと大幅に改善しました。2021年の低下は、総資産の増加に対して利益の伸びが鈍化したことを示唆します。しかし、2022年の大幅な改善は、利益の増加が総資産の増加を上回ったことを示しており、収益性の向上が見られます。

総資産利益率(調整後)

調整後総資産利益率も、総資産利益率と同様の傾向を示しています。2018年の11.53%から2021年には1.32%まで低下し、2022年には19.44%へと大幅に改善しました。調整後の利益率は、調整後の資産を基に算出されるため、より本質的な収益性を評価する上で有用です。調整後利益率の改善は、事業効率の向上やコスト削減の効果が示唆されます。

全体として、総資産は着実に増加しており、2022年には収益性が大幅に改善されたことが示唆されます。総資産利益率と調整後総資産利益率の改善は、資産の効率的な活用と収益性の向上が両立していることを示しています。