Chevron Corp. (NYSE:CVX)

総資産は、2020年から2022年まで増加傾向にあり、その後2023年まで横ばい、2024年には減少しています。2020年の239790百万米ドルから2022年には257709百万米ドルへと増加し、2024年には256938百万米ドルとなっています。調整後総資産も同様の傾向を示しており、2020年の235388百万米ドルから2022年には252987百万米ドルへと増加し、2024年には252360百万米ドルとなっています。

総資産の推移

2020年：239790百万米ドル

2021年：239535百万米ドル

2022年：257709百万米ドル

2023年：261632百万米ドル

2024年：256938百万米ドル

株主資本合計は、2020年から2023年まで一貫して増加傾向にありましたが、2024年には減少しています。2020年の131688百万米ドルから2023年には160957百万米ドルへと増加し、2024年には152318百万米ドルとなっています。調整後株主資本合計も同様のパターンを示しており、2020年の127286百万米ドルから2023年には156235百万米ドルへと増加し、2024年には147740百万米ドルとなっています。

株主資本合計の推移

2020年：131688百万米ドル

2021年：139067百万米ドル

2022年：159282百万米ドル

2023年：160957百万米ドル

2024年：152318百万米ドル

総資産と株主資本の推移を比較すると、両者とも2020年から2023年まで増加し、2024年に減少するという共通の傾向が見られます。ただし、株主資本の増加率は総資産の増加率よりも高い傾向にあり、2024年の減少幅も株主資本の方が大きくなっています。調整後の数値も同様の傾向を示しています。

総資産回転率は、2020年から2024年にかけて変動している。2020年の0.39から2022年には0.91まで増加し、その後2023年と2024年には0.75で安定している。調整後の総資産回転率も同様の傾向を示し、2022年には0.93に達し、その後は0.77で推移している。このことから、資産の効率的な活用度合いは改善されたものの、その効果は近年では横ばいになっていることが示唆される。

財務レバレッジ比率は、2020年の1.82から2024年の1.69まで一貫して低下傾向にある。調整後の財務レバレッジ比率も同様の傾向を示し、2024年には1.71となっている。これは、負債に対する自己資本の比率が相対的に増加していることを意味し、財務リスクの軽減を示唆している可能性がある。

自己資本利益率は、2020年には-4.21%とマイナスであったが、2021年には11.24%に上昇し、2022年には22.27%と大幅に増加した。2023年には13.28%に低下し、2024年には11.59%となっている。調整後の自己資本利益率も同様の傾向を示し、2022年には22.95%に達し、その後は低下している。このことから、自己資本に対する収益性は大幅に改善されたものの、近年ではその勢いが弱まっていることがわかる。

総資産利益率は、2020年には-2.31%とマイナスであったが、2021年には6.52%に上昇し、2022年には13.76%と大幅に増加した。2023年には8.17%に低下し、2024年には6.87%となっている。調整後の総資産利益率も同様の傾向を示し、2022年には14.02%に達し、その後は低下している。これは、総資産に対する収益性が改善されたものの、近年ではその伸びが鈍化していることを示唆している。

総資産回転率

2020年から2022年にかけて増加し、その後横ばいになっている。

財務レバレッジ比率

一貫して低下傾向にある。

自己資本利益率

2020年にマイナスであったが、その後大幅に改善し、近年は低下傾向にある。

総資産利益率

2020年にマイナスであったが、その後大幅に改善し、近年は低下傾向にある。

総資産は、2020年から2022年まで増加傾向にあり、2022年には2577億米ドルに達した。その後、2023年には2616億米ドルに若干増加したが、2024年には2569億米ドルに減少した。調整後総資産も同様の傾向を示し、2022年に2529億米ドル、2023年に2569億米ドル、2024年に2523億米ドルとなっている。

総資産回転率

総資産回転率は、2020年の0.39から2021年には0.65に大幅に上昇し、2022年には0.91にさらに上昇した。しかし、2023年には0.75に低下し、2024年も0.75で横ばいとなった。この変動は、収益の増加と資産規模の変化に影響を受けている可能性がある。

調整後総資産回転率

調整後総資産回転率も、総資産回転率と同様のパターンを示している。2020年の0.4から2021年には0.66に上昇し、2022年には0.93に達した。その後、2023年には0.77に低下し、2024年も0.77で推移している。調整後の回転率は、調整されていない回転率とほぼ一致しており、調整項目の影響は限定的であると考えられる。

全体として、資産効率を示す総資産回転率および調整後総資産回転率は、2020年から2022年にかけて改善したが、2023年以降は低下または横ばいとなっている。この傾向は、収益成長の鈍化や資産規模の拡大が考えられる。2023年と2024年の回転率がほぼ同等であることから、近年の事業環境が安定している可能性が示唆される。

総資産は、2020年から2022年まで増加傾向にあり、2022年には257709百万米ドルに達した。しかし、2023年には261632百万米ドルとさらに増加した後、2024年には256938百万米ドルと減少した。調整後総資産も同様の傾向を示しており、2022年に252987百万米ドル、2023年に256910百万米ドル、2024年に252360百万米ドルとなっている。

株主資本合計は、2020年から2022年まで一貫して増加し、2022年には159282百万米ドルに達した。2023年には160957百万米ドルとわずかに増加したが、2024年には152318百万米ドルと大幅に減少した。調整後株主資本合計も同様のパターンを示しており、2022年に154560百万米ドル、2023年に156235百万米ドル、2024年には147740百万米ドルとなっている。

財務レバレッジ比率

財務レバレッジ比率は、2020年の1.82から2021年の1.72、2022年の1.62へと一貫して低下した。2023年には1.63にわずかに上昇したが、2024年には1.69と再び上昇した。

財務レバレッジ比率(調整後)

調整後の財務レバレッジ比率も、2020年の1.85から2021年の1.75、2022年の1.64へと一貫して低下した。2023年には1.64で横ばいだったが、2024年には1.71と上昇した。

全体として、総資産と株主資本は2020年から2022年まで増加傾向にあったが、2023年以降は減少または横ばいとなっている。財務レバレッジ比率は、2022年まで低下傾向にあったが、2024年には上昇に転じている。調整後の財務レバレッジ比率も同様の傾向を示している。

株主資本合計は、2020年から2022年まで一貫して増加傾向にあります。2020年末の1316億8800万米ドルから、2022年末には1592億8200万米ドルへと増加しました。しかし、2023年末には1609億5700万米ドルとわずかに増加したものの、2024年末には1523億1800万米ドルへと減少しています。

株主資本調整後総計も、株主資本合計と同様の傾向を示しています。2020年末の1272億8600万米ドルから、2022年末には1545億6000万米ドルへと増加しました。2023年末には1562億3500万米ドルと小幅な増加が見られましたが、2024年末には1477億4000万米ドルへと減少しています。株主資本合計の減少と連動した動きが見られます。

自己資本利益率

自己資本利益率は、2020年に-4.21%とマイナス値を記録した後、2021年には11.24%に上昇し、2022年には22.27%と大幅に増加しました。2023年には13.28%に低下し、2024年には11.59%となりました。全体として、2020年から2022年にかけては顕著な改善が見られましたが、その後は低下傾向にあります。

自己資本利益率(調整後)

自己資本利益率(調整後)も、自己資本利益率と同様のパターンを示しています。2020年には-4.35%とマイナス値を記録し、2021年には11.6%に上昇、2022年には22.95%と大幅に増加しました。2023年には13.68%に低下し、2024年には11.95%となりました。調整後の自己資本利益率も、調整前と同様に、2020年から2022年にかけての改善と、その後の低下傾向を示しています。調整前後の値は概ね一致しており、調整による影響は限定的であると考えられます。

全体として、株主資本は増加傾向から減少傾向へと変化しており、自己資本利益率は大幅な改善を経て低下しています。これらの動向は、外部環境の変化や経営戦略の調整が影響している可能性を示唆しています。

財務データに基づき、過去5年間の業績を分析します。総資産は、2020年から2022年まで増加傾向にあり、2022年には257709百万米ドルに達しました。しかし、2023年と2024年にはそれぞれ261632百万米ドル、256938百万米ドルと、若干の減少が見られます。

調整後総資産も、総資産と同様の傾向を示しています。2020年から2022年にかけて増加し、2022年には252987百万米ドルとなりました。その後、2023年に256910百万米ドル、2024年に252360百万米ドルと減少しています。調整後総資産は、総資産よりも一貫して低い水準を維持しています。

総資産利益率

総資産利益率は、2020年に-2.31%とマイナスでしたが、2021年には6.52%に上昇し、2022年には13.76%と大幅に改善しました。2023年には8.17%に低下し、2024年には6.87%となりました。全体として、2020年から2022年にかけては改善傾向にありましたが、2022年以降は低下傾向にあります。

調整後総資産利益率

調整後総資産利益率は、総資産利益率と同様に、2020年に-2.35%とマイナスでしたが、2021年には6.64%に上昇し、2022年には14.02%と大幅に改善しました。2023年には8.32%に低下し、2024年には7.00%となりました。調整後総資産利益率は、総資産利益率よりも若干高い水準を維持しています。調整後の数値の方が、より本質的な収益性を反映している可能性があります。

総資産利益率と調整後総資産利益率の推移から、2022年が最も好調な年であり、2023年と2024年で利益率が低下していることがわかります。この低下は、総資産の減少と相まって、収益性の悪化を示唆している可能性があります。調整後総資産利益率の方が高いことから、特定の資産や会計処理が利益率に影響を与えている可能性も考えられます。