HCA Healthcare Inc. (NYSE:HCA)

流動流動性比率は、2018年の第1四半期から第4四半期にかけて1.39から1.35へとわずかに低下しました。その後、2019年の第1四半期には1.05まで低下しましたが、第2四半期から第4四半期にかけて1.44、1.51、1.44と上昇しました。2020年には、1.57、1.09、1.13、1.42と変動し、2021年には1.39、1.45、1.38、1.41と推移しました。2022年の第1四半期には1.43と報告されています。全体として、この比率は期間中に変動しており、2019年以降は1.00から1.60の範囲で推移しています。

迅速な流動性比率

迅速な流動性比率は、2018年の第1四半期から第4四半期にかけて0.99から0.96へとわずかに低下しました。2019年には、0.76から1.08へと上昇し、その後1.08、1.03と推移しました。2020年には、1.09、0.84、0.91、1.02と変動し、2021年には0.98、1.02、0.98、1.00と報告されました。2022年の第1四半期には1.04と報告されています。この比率は、流動流動性比率と同様に、期間中に変動しており、0.70から1.10の範囲で推移しています。

現金流動性比率

現金流動性比率は、2018年の第1四半期から第4四半期にかけて0.15から0.07へと大幅に低下しました。2019年には、0.05から0.08へとわずかに上昇し、その後0.08と推移しました。2020年には、0.10、0.36、0.46、0.21と大きく変動し、2021年には0.12、0.13、0.11、0.15と報告されました。2022年の第1四半期には0.23と報告されています。この比率は、他の2つの比率と比較して、より低い水準で推移しており、期間中に大きな変動が見られます。特に2020年の第2四半期と第3四半期には、高い値を示しています。

全体的に見て、これらの流動性比率は、短期的な債務を履行する能力を示しています。流動流動性比率と迅速な流動性比率は比較的安定していますが、現金流動性比率はより変動しやすく、現金および現金同等物の割合に大きく影響されます。2020年の現金流動性比率の変動は、事業活動や資金調達戦略の変化を反映している可能性があります。

流動資産は、2018年3月31日時点の10391百万米ドルから、2022年3月31日時点の15006百万米ドルへと、全体的に増加傾向を示しています。特に2020年6月30日には14031百万米ドルと大幅に増加し、その後も高水準を維持しています。

流動負債も、2018年3月31日時点の7478百万米ドルから、2022年3月31日時点の10518百万米ドルへと増加しています。2020年6月30日には12856百万米ドルと大幅に増加し、その後も増加傾向が続いています。

流動流動性比率

流動流動性比率は、2018年の1.39から2019年の1.44まで上昇した後、2020年には一時的に1.09まで低下しました。その後は、2021年の1.45を経て、2022年には1.43と、概ね1.4前後の水準で推移しています。2020年の低下は、流動負債の増加が流動資産の増加を上回ったことによるものです。

流動資産と流動負債は共に増加していますが、流動負債の増加ペースが流動資産の増加ペースを上回る時期があり、その結果、流動流動性比率が変動しています。全体として、流動流動性比率は1.0を上回っており、短期的な支払い能力は概ね確保されていると考えられます。しかし、2020年の比率低下は、短期的な資金繰りに対する注意が必要であることを示唆しています。

2021年以降、流動資産は安定的に増加しており、流動負債の増加も抑制されていることから、流動流動性比率は比較的安定した水準を維持しています。この傾向は、財務状況の改善を示唆している可能性があります。

四半期ごとのクイックアセットの合計は、2018年の第1四半期から第4四半期にかけて、7418百万米ドルから7291百万米ドルへとわずかに減少しました。その後、2019年の第1四半期には7951百万米ドルまで増加し、第2四半期には9649百万米ドルと大幅に増加しました。しかし、その後の第3四半期と第4四半期にはそれぞれ7690百万米ドル、8001百万米ドルと減少しました。

2020年には、第1四半期に7621百万米ドル、第2四半期に10777百万米ドルと大幅な増加が見られました。第3四半期には13021百万米ドルとピークに達し、第4四半期には8844百万米ドルへと減少しました。2021年には、緩やかな増加傾向が示され、第1四半期から第4四半期にかけて、8454百万米ドルから9546百万米ドルへと推移しました。

2022年の第1四半期には、10891百万米ドルと最高値を記録しました。

流動負債は、2018年の第1四半期から第4四半期にかけて、7478百万米ドルから7569百万米ドルへとわずかに増加しました。2019年には、第1四半期に10531百万米ドルと大幅に増加し、第2四半期には8961百万米ドルへと減少しました。その後、第3四半期と第4四半期にはそれぞれ7124百万米ドル、7757百万米ドルと推移しました。

2020年には、第1四半期に7019百万米ドル、第2四半期に12856百万米ドルと大幅な増加が見られました。第3四半期には14379百万米ドルとピークに達し、第4四半期には8704百万米ドルへと減少しました。2021年には、第1四半期から第4四半期にかけて、8642百万米ドルから9582百万米ドルへと増加しました。

2022年の第1四半期には、10518百万米ドルと最高値を記録しました。

迅速な流動性比率

迅速な流動性比率は、2018年の第1四半期から第4四半期にかけて、0.99から0.96へとわずかに減少しました。2019年の第2四半期には1.08まで上昇し、その後は1.03から1.08の間で変動しました。2020年の第2四半期には0.84まで低下し、第3四半期には0.91まで回復しました。2021年には、0.98から1.02の間で変動し、2022年の第1四半期には1.04と最高値を記録しました。全体的に、この比率は1.0を上回ることが多く、短期的な流動性の観点からは比較的安定していると考えられます。

クイックアセットの合計と流動負債の変動は、迅速な流動性比率に影響を与えています。特に2020年には、流動負債の急増とクイックアセットの変動により、比率が一時的に低下しました。しかし、その後は回復し、2022年には比較的高い水準を維持しています。

現金資産総額は、2018年3月31日の10億8600万米ドルから、2022年3月31日には23億7100万米ドルへと、全体的に増加傾向を示しています。ただし、2018年3月31日から2018年12月31日までの期間には減少が見られ、その後は増加に転じています。2020年3月31日には一時的に46億3800万米ドルまで増加しましたが、その後は減少傾向を経て、再び増加しています。

流動負債は、2018年3月31日の74億7800万米ドルから、2022年3月31日には105億1800万米ドルへと、一貫して増加しています。特に、2020年6月30日には128億5600万米ドル、2020年12月31日には143億7900万米ドルと、大幅な増加が見られます。その後も増加傾向は続いています。

現金流動性比率

現金流動性比率は、2018年3月31日の0.15から、2018年12月31日には0.07まで低下しました。その後、2020年6月30日には0.36まで上昇しましたが、2021年9月30日には0.11まで低下し、2022年3月31日には0.23まで回復しています。この比率は、短期的な流動性を示す指標であり、変動が比較的大きいことが特徴です。全体として、比率は0.1から0.46の間で推移しており、期間によって流動性の状況が変化していることが示唆されます。

現金資産総額の増加と流動負債の増加を比較すると、流動負債の増加ペースが速いことがわかります。現金流動性比率の変動は、この2つの項目のバランスの変化を反映していると考えられます。特に、2020年における流動負債の急増は、現金流動性比率の低下に寄与していると考えられます。しかし、2022年3月期には現金流動性比率が回復しており、流動性の改善が見られます。