総資産利益率 (ROA)
2005年以降
計算
HP Inc.、 ROA、長期トレンド計算
| ROA | = | 100 | × | 当期純利益(損失)1 | ÷ | 総資産1 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2018/10/31 | 15.39% | = | 100 | × | 5,327) | ÷ | 34,622) |
| 2017/10/31 | 7.67% | = | 100 | × | 2,526) | ÷ | 32,913) |
| 2016/10/31 | 8.60% | = | 100 | × | 2,496) | ÷ | 29,010) |
| 2015/10/31 | 4.26% | = | 100 | × | 4,554) | ÷ | 106,882) |
| 2014/10/31 | 4.86% | = | 100 | × | 5,013) | ÷ | 103,206) |
| 2013/10/31 | 4.84% | = | 100 | × | 5,113) | ÷ | 105,676) |
| 2012/10/31 | -11.63% | = | 100 | × | (12,650) | ÷ | 108,768) |
| 2011/10/31 | 5.46% | = | 100 | × | 7,074) | ÷ | 129,517) |
| 2010/10/31 | 7.04% | = | 100 | × | 8,761) | ÷ | 124,503) |
| 2009/10/31 | 6.67% | = | 100 | × | 7,660) | ÷ | 114,799) |
| 2008/10/31 | 7.35% | = | 100 | × | 8,329) | ÷ | 113,331) |
| 2007/10/31 | 8.19% | = | 100 | × | 7,264) | ÷ | 88,699) |
| 2006/10/31 | 7.56% | = | 100 | × | 6,198) | ÷ | 81,981) |
| 2005/10/31 | 3.10% | = | 100 | × | 2,398) | ÷ | 77,317) |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2018-10-31), 10-K (報告日: 2017-10-31), 10-K (報告日: 2016-10-31), 10-K (報告日: 2015-10-31), 10-K (報告日: 2014-10-31), 10-K (報告日: 2013-10-31), 10-K (報告日: 2012-10-31), 10-K (報告日: 2011-10-31), 10-K (報告日: 2010-10-31), 10-K (報告日: 2009-10-31), 10-K (報告日: 2008-10-31), 10-K (報告日: 2007-10-31), 10-K (報告日: 2006-10-31), 10-K (報告日: 2005-10-31).
1 百万米ドル
- 全体傾向の要約
- 期間前半は安定した純利益の推移と資産規模の拡大がみられ、ROAは概ね5%前後から8%台で推移していた。2012年に大幅な赤字を計上してROAが大幅に低下する局面がある。その後は黒字化が続くものの利益水準は低位で推移し、資産は2012年以降大幅に縮小して2016年には約29,010百万米ドルまで落ち込む。一方、2017年以降は資産が一定水準で回復し、2018年にはROAが大きく改善して15.39%へ達している。
- 当期純利益の推移
- 2005年から2011年にかけては純利益が増加傾向を示し、2008年には最高水準の約8,329百万米ドル、2010年には約8,761百万米ドルに達した。2012年には約-12,650百万米ドルの大幅赤字へ転じ、その後2013年に回復して約5,113百万米ドル、2014年約5,013百万米ドル、2015年約4,554百万米ドルと黒字を維持する。2016年は約2,496百万米ドル、2017年は約2,526百万米ドルと低水準が続き、2018年には約5,327百万米ドルへ再び改善した。
- 総資産の推移
- 2005年から2011年にかけて総資産は増加し、2011年には約129,517百万米ドルへ達成した。その後2012年に約108,768百万米ドルへ減少、2013年約105,676百万米ドル、2014年約103,206百万米ドル、2015年約106,882百万米ドルと横ばい・小幅推移。2016年には大幅に約29,010百万米ドルへ縮小し、その後2017年約32,913百万米ドル、2018年約34,622百万米ドルへ回復した。
- ROAの推移
- ROAは2005年3.1%、2006年7.56%、2007年8.19%、2008年7.35%、2009年6.67%、2010年7.04%、2011年5.46%と、資産規模の拡大とともに安定的な収益性を示した。2012年は-11.63%と大幅に悪化。2013年4.84%、2014年4.86%、2015年4.26%と回復・安定化をみせ、2016年には8.6%と高水準を記録。2017年7.67%、2018年には15.39%へ大幅に改善している。
- 洞察・解釈
- 前半期間は資産規模の拡大とともに安定した利益水準を維持していたが、2012年の大幅赤字によりROAがマイナスへ転じ、財務効率の改善に時間を要した。2013-2015は黒字を継続するものの利益水準は初期のピークには及ばず、資産は2012年以降縮小傾向を示した。2016年には資産の大幅縮小にもかかわらずROAが8.6%と高水準を維持しており、資産規模の縮小がROAの水準を押し上げる効果を示している。2018年には黒字の拡大と資産の相対的な安定化によりROAが15.39%へ大きく改善している。全体として、資産の増減がROAの動向に強く影響しており、特に2012年の赤字と2016年の資産縮小が転換点として読み取られる。
競合他社との比較
HP Inc.、 ROA、長期トレンド、競合他社との比較
| HP Inc. | Apple Inc. | Arista Networks Inc. | Cisco Systems Inc. | Dell Technologies Inc. | Lumentum Holdings Inc. | Super Micro Computer Inc. | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2018/10/31 | 15.39% | 16.28% | 10.65% | 0.10% | — | 15.69% | 2.61% |
| 2017/10/31 | 7.67% | 12.88% | 17.20% | 7.40% | — | -8.31% | 4.41% |
| 2016/10/31 | 8.60% | 14.20% | 10.65% | 8.83% | — | 1.28% | 6.18% |
| 2015/10/31 | 4.26% | 18.38% | 10.44% | 7.91% | — | -0.66% | 9.35% |
| 2014/10/31 | 4.86% | 17.04% | 10.71% | 7.47% | — | — | 6.80% |
| 2013/10/31 | 4.84% | 17.89% | — | 9.87% | — | — | 3.37% |
| 2012/10/31 | -11.63% | 23.70% | — | 8.76% | — | — | 5.07% |
| 2011/10/31 | 5.46% | 22.28% | — | 7.45% | — | — | 8.66% |
| 2010/10/31 | 7.04% | 18.64% | — | 9.57% | — | — | 7.26% |
| 2009/10/31 | 6.67% | 10.59% | — | 9.00% | — | — | 5.69% |
| 2008/10/31 | 7.35% | 12.22% | — | 13.71% | — | — | 9.61% |
| 2007/10/31 | 8.19% | 13.79% | — | 13.75% | — | — | 9.41% |
| 2006/10/31 | 7.56% | 11.56% | — | 12.88% | — | — | — |
| 2005/10/31 | 3.10% | 11.56% | — | 16.94% | — | — | — |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2018-10-31), 10-K (報告日: 2017-10-31), 10-K (報告日: 2016-10-31), 10-K (報告日: 2015-10-31), 10-K (報告日: 2014-10-31), 10-K (報告日: 2013-10-31), 10-K (報告日: 2012-10-31), 10-K (報告日: 2011-10-31), 10-K (報告日: 2010-10-31), 10-K (報告日: 2009-10-31), 10-K (報告日: 2008-10-31), 10-K (報告日: 2007-10-31), 10-K (報告日: 2006-10-31), 10-K (報告日: 2005-10-31).
産業部門との比較: テクノロジーハードウェア&機器
HP Inc.、 ROA、長期トレンド、産業部門との比較: テクノロジーハードウェア&機器
| HP Inc. | テクノロジーハードウェア&機器 | |
|---|---|---|
| 2018/10/31 | 15.39% | 12.53% |
| 2017/10/31 | 7.67% | 11.43% |
| 2016/10/31 | 8.60% | 12.68% |
| 2015/10/31 | 4.26% | 15.39% |
| 2014/10/31 | 4.86% | 14.03% |
| 2013/10/31 | 4.84% | 15.23% |
| 2012/10/31 | -11.63% | 18.55% |
| 2011/10/31 | 5.46% | 15.91% |
| 2010/10/31 | 7.04% | 13.92% |
| 2009/10/31 | 6.67% | 9.70% |
| 2008/10/31 | 7.35% | 13.10% |
| 2007/10/31 | 8.19% | 13.75% |
| 2006/10/31 | 7.56% | 12.51% |
| 2005/10/31 | 3.10% | 15.57% |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2018-10-31), 10-K (報告日: 2017-10-31), 10-K (報告日: 2016-10-31), 10-K (報告日: 2015-10-31), 10-K (報告日: 2014-10-31), 10-K (報告日: 2013-10-31), 10-K (報告日: 2012-10-31), 10-K (報告日: 2011-10-31), 10-K (報告日: 2010-10-31), 10-K (報告日: 2009-10-31), 10-K (報告日: 2008-10-31), 10-K (報告日: 2007-10-31), 10-K (報告日: 2006-10-31), 10-K (報告日: 2005-10-31).
業界との比較: 情報技術
HP Inc.、 ROA、長期トレンド、業界との比較: 情報技術
| HP Inc. | 情報技術 | |
|---|---|---|
| 2018/10/31 | 15.39% | 10.94% |
| 2017/10/31 | 7.67% | 9.03% |
| 2016/10/31 | 8.60% | 9.79% |
| 2015/10/31 | 4.26% | 11.53% |
| 2014/10/31 | 4.86% | 12.37% |
| 2013/10/31 | 4.84% | 13.26% |
| 2012/10/31 | -11.63% | 14.08% |
| 2011/10/31 | 5.46% | 15.12% |
| 2010/10/31 | 7.04% | 14.52% |
| 2009/10/31 | 6.67% | 10.09% |
| 2008/10/31 | 7.35% | 12.00% |
| 2007/10/31 | 8.19% | 12.05% |
| 2006/10/31 | 7.56% | 12.22% |
| 2005/10/31 | 3.10% | 12.77% |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2018-10-31), 10-K (報告日: 2017-10-31), 10-K (報告日: 2016-10-31), 10-K (報告日: 2015-10-31), 10-K (報告日: 2014-10-31), 10-K (報告日: 2013-10-31), 10-K (報告日: 2012-10-31), 10-K (報告日: 2011-10-31), 10-K (報告日: 2010-10-31), 10-K (報告日: 2009-10-31), 10-K (報告日: 2008-10-31), 10-K (報告日: 2007-10-31), 10-K (報告日: 2006-10-31), 10-K (報告日: 2005-10-31).