Booking Holdings Inc. (NASDAQ:BKNG)

分析対象の企業における無形固定資産の動向を、過去5年間のデータに基づいて考察する。

好意

2020年から2021年にかけて好意は大幅に増加したが、その後は緩やかな減少傾向を示している。2021年の2887百万米ドルをピークに、2024年には2799百万米ドルまで減少した。この変動は、企業買収や事業再編の影響を示唆する可能性がある。

商号

商号は概ね安定しており、2020年から2024年にかけて1824百万米ドルから1802百万米ドルへとわずかな減少にとどまっている。大きな変動は見られない。

供給および流通契約

供給および流通契約は、2020年から2021年にかけて増加したが、その後は減少傾向にある。2021年の1407百万米ドルから2024年には1377百万米ドルまで減少しており、契約内容の見直しや事業戦略の変更が影響している可能性がある。

その他の無形資産

その他の無形資産は、2020年から2021年にかけて増加した後、2022年から2024年にかけて緩やかに減少している。2021年の340百万米ドルから2024年には326百万米ドルまで減少しており、資産の減損や償却の影響が考えられる。

無形固定資産、総帳簿価額

無形固定資産の総帳簿価額は、2021年に3561百万米ドルとピークを迎えた後、2024年には3505百万米ドルまで減少している。全体としては安定しているが、わずかな減少傾向が見られる。

償却累計額

償却累計額は一貫して増加しており、2020年の-1368百万米ドルから2024年には-2123百万米ドルまで増加している。これは、無形固定資産の価値が時間経過とともに減少していることを示している。

無形固定資産、ネット帳簿価額

無形固定資産のネット帳簿価額は、2021年に2057百万米ドルとピークを迎えた後、2024年には1382百万米ドルまで大幅に減少している。これは、償却累計額の増加と、総帳簿価額の減少が組み合わさった結果である。

のれんと無形固定資産

のれんと無形固定資産の合計額は、2021年に4944百万米ドルとピークを迎えた後、2024年には4181百万米ドルまで減少している。この減少は、好意の減少やその他の無形資産の減少が主な要因と考えられる。

全体として、無形固定資産のネット帳簿価額は減少傾向にあり、これは償却の影響や、企業戦略の変化による無形資産の価値調整を示唆している可能性がある。好意の変動は、企業買収活動の状況を反映していると考えられる。

総資産は、2020年から2024年にかけて一貫して増加傾向にある。2020年の21874百万米ドルから2024年には27708百万米ドルへと、5年で約27%増加した。調整後総資産も同様の傾向を示し、2020年の19979百万米ドルから2024年には24909百万米ドルへと、約25%増加している。

自己資本

自己資本は、2020年の4893百万米ドルから2022年の2782百万米ドルまで減少した後、2023年には-2744百万米ドルとマイナスに転落し、2024年には-4020百万米ドルへとマイナス幅が拡大している。調整後自己資本も同様の傾向を示し、2020年の2998百万米ドルから2024年には-6819百万米ドルへとマイナスに転落し、そのマイナス幅も拡大している。

手取りは、2020年の59百万米ドルから2024年には5882百万米ドルへと大幅に増加している。この増加は、2021年から顕著であり、5年間で約99倍の増加率を示している。調整後当期純利益も同様の傾向を示し、2020年の1121百万米ドルから2024年には5882百万米ドルへと、5年間で約5倍の増加率を示している。手取りと調整後当期純利益の値は一致している。

総資産と調整後総資産の増加傾向は、事業規模の拡大を示唆している。一方で、自己資本と調整後自己資本の減少、特にマイナスへの転落は、財務レバレッジの増加や、損失の発生を示唆している可能性がある。手取りと調整後当期純利益の大幅な増加は、収益性の改善を示しているが、自己資本の状況と合わせて、詳細な分析が必要である。

純利益率は、2020年から2024年にかけて一貫して上昇傾向にあります。2020年の0.87%から、2024年には24.78%へと大幅に増加しています。調整後の当期純利益率も同様に、2020年の16.49%から2024年の24.78%へと上昇しています。両指標の値は2021年以降、ほぼ同値を示しています。

総資産回転率

総資産回転率は、2020年の0.31から2023年の0.88まで増加傾向にありましたが、2024年には0.86にわずかに低下しています。調整後の総資産回転率も同様の傾向を示し、2020年の0.34から2023年の0.99まで増加し、2024年には0.95となっています。

財務レバレッジ比率は、2020年の4.47から2022年の9.12まで増加しましたが、2023年以降のデータは提供されていません。調整後の財務レバレッジ比率も、2020年の6.66から2021年の6.31まで低下した後、データが途絶えています。

自己資本利益率

自己資本利益率は、2020年の1.21%から2022年の109.92%へと劇的に上昇しましたが、2023年以降のデータは提供されていません。調整後の自己資本利益率も、2020年の37.39%から2021年の35.4%へとわずかに低下した後、データが途絶えています。

総資産利益率は、2020年の0.27%から2024年の21.23%へと一貫して上昇しています。調整後の総資産利益率も同様に、2020年の5.61%から2024年の23.61%へと増加しています。これらの指標は、資産の効率的な活用と収益性の向上を示唆しています。

財務データに基づき、過去5年間の業績を分析します。手取り額は、2020年の59百万米ドルから2024年には5882百万米ドルへと大幅に増加しています。この増加傾向は、2021年から2024年にかけて加速しており、特に2023年から2024年にかけて顕著です。

調整後当期純利益も同様に、2020年の1121百万米ドルから2024年には5882百万米ドルへと大幅な増加を示しています。この増加は、手取り額の増加とほぼ一致しており、収益性の改善を示唆しています。

純利益率

純利益率は、2020年の0.87%から2024年には24.78%へと大幅に改善しています。この改善は、2021年以降、一貫して上昇しており、収益性の向上が著しいことを示しています。2020年は例外的に低い値を示しており、その後の改善がより際立っています。

当期純利益率(調整後)

調整後当期純利益率は、2020年の16.49%から2024年には24.78%へと増加しています。純利益率と同様に、2021年以降一貫して上昇しており、調整後の収益性も改善されていることを示しています。調整後の利益率は、純利益率よりも高い水準で推移しており、調整項目の影響が収益性を押し上げている可能性が考えられます。

全体として、過去5年間で手取り額、調整後当期純利益ともに大幅な増加を示しており、純利益率および調整後当期純利益率も著しく改善されています。これらの指標は、収益性の継続的な向上を示唆しており、事業運営の効率化や市場環境の改善が寄与していると考えられます。

総資産は、2020年から2024年にかけて一貫して増加傾向にある。2020年の21,874百万米ドルから2024年には27,708百万米ドルへと、約27%の増加を示している。ただし、2023年から2024年の増加幅は、以前の期間と比較してやや鈍化している。

調整後総資産も同様に、2020年から2024年にかけて増加している。2020年の19,979百万米ドルから2024年には24,909百万米ドルへと、約25%の増加となっている。調整後総資産の増加傾向は、総資産の増加傾向と概ね一致している。

総資産回転率

総資産回転率は、2020年の0.31から2023年の0.88へと大幅に上昇した。これは、資産の効率的な活用が進んだことを示唆している。しかし、2024年には0.86に低下しており、効率性の改善ペースが鈍化している可能性がある。

調整後総資産回転率

調整後総資産回転率も、総資産回転率と同様に、2020年の0.34から2023年の0.99へと大幅に上昇した。調整後総資産回転率は、総資産回転率よりも高い水準で推移しており、調整後の資産を活用した収益性の高さを示唆している。2024年には0.95に低下しており、総資産回転率と同様に、効率性の改善ペースが鈍化している可能性がある。

総資産回転率および調整後総資産回転率の推移を比較すると、調整後の数値の方が常に高い値を示しており、調整によって資産の効率的な活用状況がより明確に示されていることがわかる。2023年から2024年にかけての回転率の低下は、今後の事業戦略の見直しや、資産運用の効率化を検討する上で重要なポイントとなる可能性がある。

総資産は、2020年から2024年にかけて一貫して増加傾向にある。2020年の21874百万米ドルから2024年には27708百万米ドルへと、5年で約27%増加した。調整後総資産も同様の傾向を示し、2020年の19979百万米ドルから2024年には24909百万米ドルへと、約25%増加している。

自己資本は、2020年から2022年まで増加したが、2023年以降は減少に転じている。2020年の4893百万米ドルから2022年には2782百万米ドルへと減少した後、2023年には-2744百万米ドル、2024年には-4020百万米ドルと、赤字に転落し、その赤字幅は拡大している。調整後自己資本も同様の傾向を示し、2020年の2998百万米ドルから2022年には-25百万米ドルへと減少、2023年には-5570百万米ドル、2024年には-6819百万米ドルと、赤字が拡大している。

財務レバレッジ比率

財務レバレッジ比率は、2020年の4.47から2021年の3.83へと低下した後、2022年には9.12へと大幅に上昇した。2023年以降のデータは提供されていない。

財務レバレッジ比率(調整後)

調整後の財務レバレッジ比率は、2020年の6.66から2021年の6.31へとわずかに低下したが、2022年以降のデータは提供されていない。

自己資本の減少と財務レバレッジ比率の上昇は、財務リスクの増加を示唆している可能性がある。特に、自己資本が赤字に転落していることは、財務の健全性に対する懸念を引き起こす可能性がある。総資産の増加と自己資本の減少の組み合わせは、負債の増加が資産増加の主な要因となっている可能性を示唆している。

財務データに基づき、過去5年間の業績を分析します。手取り額は、2020年の59百万米ドルから2024年の5882百万米ドルへと大幅に増加しています。この増加傾向は、2021年から2023年にかけて特に顕著です。

調整後当期純利益も同様に、2020年の1121百万米ドルから2024年の5882百万米ドルへと増加しています。手取り額と同様に、2021年から2023年にかけての増加が目立ちます。調整後当期純利益は手取り額とほぼ同額であり、その変動パターンも一致しています。

自己資本は、2020年の4893百万米ドルから2022年の2782百万米ドルまで減少した後、2023年には-2744百万米ドル、2024年には-4020百万米ドルと赤字に転落しています。この減少傾向は、特に2022年以降に加速しています。

調整後自己資本も同様に、2020年の2998百万米ドルから2024年の-6819百万米ドルへと減少しています。自己資本と同様に、2022年以降に減少幅が拡大し、2023年と2024年には大幅な赤字となっています。

自己資本利益率は、2020年の1.21%から2021年の18.86%へと大幅に上昇し、2022年には109.92%に達しています。しかし、2023年以降のデータは提供されていません。

調整後自己資本利益率は、2020年の37.39%から2021年の35.4%へとわずかに低下しています。2022年以降のデータは提供されていません。

手取り額の増加

2020年から2024年にかけて、手取り額は大幅に増加しました。これは、事業活動の拡大や収益性の向上を示唆しています。

自己資本の減少

自己資本は、2020年から2024年にかけて一貫して減少しており、2023年以降は赤字となっています。これは、損失の蓄積、配当の支払い、または自社株買いなどの要因が考えられます。

利益率の変動

自己資本利益率は2022年にピークに達しましたが、2023年以降のデータはありません。調整後自己資本利益率は2021年にわずかに低下し、2022年以降のデータはありません。

財務データに基づき、過去5年間の業績を分析します。手取り額は、2020年の59百万米ドルから2024年の5882百万米ドルへと大幅に増加しました。この増加は、2021年から2024年にかけて加速しています。

調整後当期純利益も同様に、2020年の1121百万米ドルから2024年の5882百万米ドルへと大幅な増加を示しています。手取り額と同様に、増加のペースは2021年から2024年にかけて加速しています。手取り額と調整後当期純利益は、2023年と2024年の値がほぼ一致しています。

総資産は、2020年の21874百万米ドルから2024年の27708百万米ドルへと増加しました。しかし、2022年から2023年にかけては一時的に減少が見られます。調整後総資産も同様の傾向を示し、2020年の19979百万米ドルから2024年の24909百万米ドルへと増加しています。調整後総資産も2022年から2023年にかけて減少しています。

総資産利益率

総資産利益率は、2020年の0.27%から2024年の21.23%へと大幅に改善しました。この改善は、2021年から顕著になり、2022年、2023年、2024年と一貫して上昇しています。

調整後総資産利益率

調整後総資産利益率も、2020年の5.61%から2024年の23.61%へと大幅に改善しました。総資産利益率と同様に、2021年以降、一貫して上昇傾向にあります。調整後総資産利益率は、総資産利益率よりも高い水準を維持しています。

全体として、収益性と資産効率は過去5年間で大幅に改善されています。特に、総資産利益率と調整後総資産利益率の増加は、資産の有効活用が進んでいることを示唆しています。総資産の推移には一時的な減少が見られるものの、全体的な傾向としては増加しており、収益の増加に貢献していると考えられます。