長期活動比の分析
活動比率は、企業が売掛金の回収や在庫の管理など、日常業務をどれだけ効率的に遂行しているかを測定します。
長期活動比(サマリー)
First Solar Inc.、長期活動比
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31).
- 固定資産回転率の推移
- 2019年から2023年にかけて、固定資産回転率は一貫して低下傾向を示しており、2022年と2023年にはほぼ横ばいとなっている。これは、固定資産の効率的利用が相対的に鈍化していることを示唆している可能性がある。また、オペレーティングリースや使用権資産を考慮した場合も似通った動きとなっており、資産の活用効率の低下が見受けられる。
- 総資産回転率の傾向
- 総資産回転率は2019年から2022年まで緩やかに低下し、その後2023年もほぼ変わらず推移している。これは、資産全体の収益性や効率が相対的に低下していることを示しており、売上に対して資産の利用度が減少している可能性が考えられる。
- 自己資本回転率の動き
- 自己資本回転率は2019年から2021年にかけてやや低下した後、2022年に若干下げ止まり、2023年には再び上昇に転じている。この動きは、自己資本の効率的な活用に改善の兆しが見られることを示しており、一部の期間において収益性の向上や資本の効率的利用が促進されている可能性がある。
- 総括
- これらの財務比率の動向から、期間を通じて資産の効率的な活用の低下傾向が継続していることが伺える。ただし、2023年の自己資本回転率の改善は、資本の効率的な利用や経営改善の兆しとして捉えられる。一方、固定資産や総資産の回転効率の鈍化は、収益性改善のための施策や資産構成の見直しが必要な局面を示唆している。
固定資産回転率
First Solar Inc.、固定資産純回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| 売り上げ 高 | 3,318,602) | 2,619,319) | 2,923,377) | 2,711,332) | 3,063,117) | |
| 有形固定資産(ファイナンスリース資産を含む) | 4,414,334) | 3,536,902) | 2,649,587) | 2,402,285) | 2,181,149) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 固定資産回転率1 | 0.75 | 0.74 | 1.10 | 1.13 | 1.40 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 固定資産回転率競合 他社2 | ||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | 14.27 | 15.60 | 23.41 | — | — | |
| Analog Devices Inc. | 3.82 | 5.00 | 3.70 | 5.00 | — | |
| Applied Materials Inc. | 9.37 | 11.18 | 11.93 | 10.72 | — | |
| Broadcom Inc. | 16.63 | 14.94 | 11.69 | 9.52 | — | |
| Intel Corp. | 0.56 | 0.78 | 1.25 | — | — | |
| KLA Corp. | 10.17 | 10.84 | 10.44 | 11.17 | — | |
| Lam Research Corp. | 9.39 | 10.46 | 11.22 | 9.37 | — | |
| Micron Technology Inc. | 0.41 | 0.80 | 0.83 | 0.69 | — | |
| NVIDIA Corp. | 7.09 | 9.69 | 7.76 | 6.52 | — | |
| Qualcomm Inc. | 7.10 | 8.55 | 7.36 | 6.34 | — | |
| Texas Instruments Inc. | 1.75 | 2.91 | 3.57 | — | — | |
| 固定資産回転率セクター | ||||||
| 半導体・半導体装置 | 1.66 | 2.11 | 2.31 | — | — | |
| 固定資産回転率産業 | ||||||
| 情報技術 | 3.79 | 4.45 | 4.75 | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31).
1 2023 計算
固定資産回転率 = 売り上げ 高 ÷ 有形固定資産(ファイナンスリース資産を含む)
= 3,318,602 ÷ 4,414,334 = 0.75
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 売り上げ高の推移
- 売上高は2019年から2020年にかけて減少し、その後2021年に再び上昇傾向を示した後、2022年に再び減少したが、2023年に大幅に増加している。特に2023年は前年度比で顕著な成長を示しており、市場の需要拡大や事業拡大の兆候と解釈できる。
- 有形固定資産の推移
- 有形固定資産は継続的に増加している。2019年の218億ドルから2023年には441億ドルにほぼ倍増しており、資産の規模拡大を示している。これにより、資本設備投資や設備の拡充を積極的に行っている可能性が示唆される。
- 固定資産回転率の動向
- 固定資産回転率は2019年の1.4から2020年と2021年にかけて減少し、2022年・2023年には0.74と0.75にほぼ横ばいとなっている。この低下は、資産の増加に対して売上高の伸びが追いついていないことを示唆しており、資産の効率的な活用の課題や事業規模の拡大に伴う効率性の低下を反映している可能性がある。
固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)
First Solar Inc.、固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)計算、ベンチマークとの比較
| 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| 売り上げ 高 | 3,318,602) | 2,619,319) | 2,923,377) | 2,711,332) | 3,063,117) | |
| 有形固定資産(ファイナンスリース資産を含む) | 4,414,334) | 3,536,902) | 2,649,587) | 2,402,285) | 2,181,149) | |
| オペレーティングリース資産 | 84,419) | 93,185) | 207,544) | 226,664) | 145,711) | |
| 有形固定資産(ファイナンス・リース資産、オペレーティング・リース、使用権資産を含む)を含む純額 | 4,498,753) | 3,630,087) | 2,857,131) | 2,628,949) | 2,326,860) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)1 | 0.74 | 0.72 | 1.02 | 1.03 | 1.32 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)競合 他社2 | ||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | 10.21 | 11.96 | 15.37 | — | — | |
| Analog Devices Inc. | 3.52 | 4.51 | 3.24 | 4.07 | — | |
| Applied Materials Inc. | 8.28 | 9.56 | 10.35 | 9.27 | — | |
| Broadcom Inc. | 13.69 | 12.12 | 9.35 | 7.71 | — | |
| Intel Corp. | 0.56 | 0.78 | 1.24 | — | — | |
| KLA Corp. | 8.46 | 9.43 | 9.03 | 9.36 | — | |
| Lam Research Corp. | 8.30 | 9.19 | 9.90 | 8.06 | — | |
| Micron Technology Inc. | 0.40 | 0.78 | 0.82 | 0.68 | — | |
| NVIDIA Corp. | 5.57 | 7.46 | 5.84 | 4.76 | — | |
| Qualcomm Inc. | 6.34 | 7.62 | 6.62 | 5.64 | — | |
| Texas Instruments Inc. | 1.66 | 2.74 | 3.27 | — | — | |
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)セクター | ||||||
| 半導体・半導体装置 | 1.60 | 2.04 | 2.23 | — | — | |
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)産業 | ||||||
| 情報技術 | 3.33 | 3.85 | 4.03 | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31).
1 2023 計算
固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む) = 売り上げ 高 ÷ 有形固定資産(ファイナンス・リース資産、オペレーティング・リース、使用権資産を含む)を含む純額
= 3,318,602 ÷ 4,498,753 = 0.74
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 売り上げ高
- 2019年から2021年にかけて売上高は比較的安定しているものの、2022年には減少傾向を示した。その後、2023年に大きく回復し、ピークを迎えており、全体としては長期的には売上高が増加していることがうかがえる。
- 有形固定資産の純額
- 同期間中、固定資産の純額は持続的に増加している。特に2022年と2023年の増加幅が顕著であり、資産規模の拡大を示していることから、積極的な資産投資が行われている可能性がある。
- 固定資産回転率
- 2019年の1.32から2021年までは減少傾向が続き、その後2022年と2023年にかけて0.72および0.74と、さらに低下・横ばいの傾向を示している。これは、固定資産に対する売上高の効率が低下していることを示唆しており、資産の増加ペースに対して売上の伸びが相対的に追いついていない可能性がある。
総資産回転率
First Solar Inc.、総資産回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| 売り上げ 高 | 3,318,602) | 2,619,319) | 2,923,377) | 2,711,332) | 3,063,117) | |
| 総資産 | 10,365,132) | 8,251,228) | 7,413,746) | 7,108,931) | 7,515,689) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 総資産回転率1 | 0.32 | 0.32 | 0.39 | 0.38 | 0.41 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 総資産回転率競合 他社2 | ||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | 0.33 | 0.35 | 1.32 | — | — | |
| Analog Devices Inc. | 0.25 | 0.24 | 0.14 | 0.26 | — | |
| Applied Materials Inc. | 0.86 | 0.96 | 0.89 | 0.77 | — | |
| Broadcom Inc. | 0.49 | 0.45 | 0.36 | 0.31 | — | |
| Intel Corp. | 0.28 | 0.35 | 0.47 | — | — | |
| KLA Corp. | 0.75 | 0.73 | 0.67 | 0.63 | — | |
| Lam Research Corp. | 0.93 | 1.00 | 0.92 | 0.69 | — | |
| Micron Technology Inc. | 0.24 | 0.46 | 0.47 | 0.40 | — | |
| NVIDIA Corp. | 0.65 | 0.61 | 0.58 | 0.63 | — | |
| Qualcomm Inc. | 0.70 | 0.90 | 0.81 | 0.66 | — | |
| Texas Instruments Inc. | 0.54 | 0.74 | 0.74 | — | — | |
| 総資産回転率セクター | ||||||
| 半導体・半導体装置 | 0.43 | 0.50 | 0.53 | — | — | |
| 総資産回転率産業 | ||||||
| 情報技術 | 0.61 | 0.65 | 0.62 | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31).
1 2023 計算
総資産回転率 = 売り上げ 高 ÷ 総資産
= 3,318,602 ÷ 10,365,132 = 0.32
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 売上高の推移
- 2019年から2022年にかけて売上高は減少傾向を示しているが、2023年には再び増加に転じており、年間での変動が見られる。特に、2022年の下落から2023年の回復が顕著であり、市場の需要や販売活動の変化を反映している可能性がある。
- 総資産の推移
- 総資産は全期間を通じて増加傾向にあり、2023年には約1.04兆米ドルと、2019年の約0.75兆米ドルに比べて大幅に拡大している。この成長は、資産規模の拡大を示し、投資や資産の増強が継続的に行われていることを示唆している。
- 総資産回転率の傾向
- 総資産回転率は、2019年の0.41から2023年の0.32にかけて低下傾向を示している。これは、総資産に対する売上高の効率性が相対的に低下していることを意味し、資産運用の効率性や営業効率の改善の余地が存在していると考えられる。
- 全体的な評価
- 売上高は変動しながらも2023年に回復しており、総資産の増加とともに規模は拡大している。一方、資産回転率の低下は、資産の効率的な活用に課題があることを示唆しており、今後は資産効率の改善が収益性の向上に寄与する可能性があると考えられる。
自己資本回転率
First Solar Inc.、自己資本回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| 売り上げ 高 | 3,318,602) | 2,619,319) | 2,923,377) | 2,711,332) | 3,063,117) | |
| 株主資本 | 6,687,469) | 5,836,055) | 5,959,551) | 5,520,928) | 5,096,767) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 自己資本回転率1 | 0.50 | 0.45 | 0.49 | 0.49 | 0.60 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 自己資本回転率競合 他社2 | ||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | 0.41 | 0.43 | 2.19 | — | — | |
| Analog Devices Inc. | 0.35 | 0.33 | 0.19 | 0.47 | — | |
| Applied Materials Inc. | 1.62 | 2.11 | 1.88 | 1.63 | — | |
| Broadcom Inc. | 1.49 | 1.46 | 1.10 | 1.00 | — | |
| Intel Corp. | 0.51 | 0.62 | 0.83 | — | — | |
| KLA Corp. | 3.59 | 6.57 | 2.05 | 2.18 | — | |
| Lam Research Corp. | 2.12 | 2.74 | 2.43 | 1.94 | — | |
| Micron Technology Inc. | 0.35 | 0.62 | 0.63 | 0.55 | — | |
| NVIDIA Corp. | 1.22 | 1.01 | 0.99 | 0.89 | — | |
| Qualcomm Inc. | 1.66 | 2.45 | 3.37 | 3.87 | — | |
| Texas Instruments Inc. | 1.04 | 1.37 | 1.38 | — | — | |
| 自己資本回転率セクター | ||||||
| 半導体・半導体装置 | 0.78 | 0.89 | 1.00 | — | — | |
| 自己資本回転率産業 | ||||||
| 情報技術 | 1.57 | 1.74 | 1.79 | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31).
1 2023 計算
自己資本回転率 = 売り上げ 高 ÷ 株主資本
= 3,318,602 ÷ 6,687,469 = 0.50
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 売上高の推移
- 過去5年間において、売上高は変動を示している。2019年には約3,063,117千米ドルを記録したが、2020年には減少しており、約2,711,332千米ドルとなった。2021年には再び増加し約2,923,377千米ドルに達したが、2022年には再び減少し、約2,619,319千米ドルとなった。2023年には増加傾向に転じ、約3,318,602千米ドルにまで回復している。これらのデータは、売上高が短期的に変動しながらも、2023年に大きな増加を見せていることを示している。
- 株主資本の推移
- 株主資本は、2019年から2023年まで一貫して増加を続けている。2019年には約5,096,767千米ドルであったが、2020年には約5,520,928千米ドルになり、その後も年々増加傾向を示している。2023年には約6,687,469千米ドルとなり、総じて資本の蓄積が進んでいることがわかる。この増加は企業の資本増強や利益の積み上げによるものと推察される。
- 自己資本回転率の動向
- 自己資本回転率は、全体的に低い水準で推移していることが特徴である。2019年には0.6であったが、その後一時的に0.49に低下し、その水準を維持したまま2022年には再び0.45まで低下した。2023年には0.5に若干回復している。これは、資本に対する売上高の回転速度が限定的であることを示唆しているが、2023年の回復は一定の改善傾向を示していると解釈できる。全体として、自己資本効率は比較的安定しているが、やや低い水準にあると考えられる。