Shockwave Medical Inc. (NASDAQ:SWAV)

在庫回転率は、2020年の第1四半期から第3四半期にかけて低下傾向にあり、その後、2021年の第2四半期にかけて若干の回復が見られました。2021年の第3四半期から2022年の第4四半期にかけては、概ね0.87から0.96の範囲で推移し、安定した水準を維持しました。2023年の第3四半期には0.9に達し、2024年の第1四半期には0.92とわずかに上昇しています。

売掛金回転率は、2020年の第1四半期から第2四半期にかけて上昇し、その後、2020年の第3四半期から2021年の第1四半期にかけて低下しました。2021年の第2四半期から2022年の第4四半期にかけては、6.08から8.03の範囲で変動し、全体的に安定した傾向を示しました。2023年の第2四半期には一時的に低下しましたが、その後は6.33から6.79の範囲で推移しています。

買掛金回転率は、2020年の第1四半期から第4四半期にかけて変動が大きく、特に第4四半期に大幅な上昇が見られました。2021年の第1四半期には低下しましたが、その後、2021年の第2四半期から第4四半期にかけて再び上昇しました。2022年の第1四半期には大幅に低下し、その後、2022年の第3四半期にピークを迎えました。2023年以降は、10.42から12.75の範囲で推移しています。

運転資本回転率は、2020年の第1四半期から2021年の第4四半期にかけて一貫して上昇しました。2022年の第1四半期から第4四半期にかけては、1.15から1.27の範囲で推移し、高い水準を維持しました。2023年の第2四半期には大幅に低下しましたが、その後は0.64から1.64の範囲で変動しています。

在庫のローテーション日数は、2020年の第1四半期から第3四半期にかけて増加し、その後、2021年の第2四半期にかけて減少しました。2021年の第3四半期から2024年の第1四半期にかけては、396日から525日の範囲で変動し、概ね400日台で推移しています。

売掛金のローテーション日数は、2020年の第1四半期から第2四半期にかけて減少しましたが、その後、2020年の第3四半期から2021年の第1四半期にかけて増加しました。2021年の第2四半期から2024年の第1四半期にかけては、53日から85日の範囲で変動し、全体的に50日台から60日台で推移しています。

運転サイクルは、2020年の第1四半期から第3四半期にかけて増加し、その後、2021年の第2四半期にかけて減少しました。2021年の第3四半期から2024年の第1四半期にかけては、437日から591日の範囲で変動し、概ね450日台から500日台で推移しています。

買掛金のローテーション日数は、2020年の第1四半期から第4四半期にかけて変動が大きく、特に第4四半期に大幅な減少が見られました。2021年の第1四半期には増加しましたが、その後、2021年の第2四半期から第4四半期にかけて再び減少しました。2022年以降は、21日から67日の範囲で推移しています。

キャッシュコンバージョンサイクルは、2020年の第1四半期から第3四半期にかけて増加し、その後、2021年の第2四半期にかけて減少しました。2021年の第3四半期から2024年の第1四半期にかけては、406日から557日の範囲で変動し、概ね400日台から500日台で推移しています。

収益コストは、2020年3月31日時点の5,651千米ドルから、2024年3月31日時点の28,207千米ドルへと一貫して増加しています。この増加傾向は、2022年3月31日と2022年6月30日の間に加速しており、その後も継続しています。

在庫は、2020年3月31日時点の15,921千米ドルから、2024年3月31日時点の111,215千米ドルへと大幅に増加しています。この増加は、2021年3月31日以降、特に2022年以降に顕著になっています。

在庫回転率

在庫回転率は、2020年3月31日時点の1.24から、2024年3月31日時点の0.92へと低下傾向にあります。2020年6月30日には0.82まで低下し、その後緩やかに回復しましたが、全体的な傾向としては低下しています。2023年9月30日には0.9まで上昇したものの、2024年3月31日には再び0.92となりました。

収益コストの増加と在庫の増加は、事業活動の拡大を示唆している可能性があります。しかし、在庫回転率の低下は、在庫管理の効率低下、または需要の変化を示唆している可能性があります。収益コストの増加率が在庫の増加率を上回っているため、売上高の増加が収益コストの増加をある程度相殺していると考えられます。ただし、在庫回転率の低下は、将来的に収益性に影響を与える可能性があるため、注意が必要です。

収入は、2020年3月31日を期末とする四半期から2024年3月31日を期末とする四半期にかけて、一貫して増加傾向にあります。2020年第2四半期には一時的に減少が見られましたが、その後は継続的な成長を示しています。特に、2021年第2四半期から2022年第2四半期にかけて、大幅な収入増加が観察されます。2023年第4四半期と2024年第1四半期にかけても、成長率は維持されています。

売掛金、純額

売掛金、純額もまた、2020年3月31日を期末とする四半期から2024年3月31日を期末とする四半期にかけて、全体的に増加傾向にあります。収入の増加と並行して、売掛金の額も増加していることが示唆されます。2022年第2四半期から2023年第2四半期にかけて、売掛金の増加幅が大きくなっています。

売掛金回転率は、2020年3月31日を期末とする四半期から2024年3月31日を期末とする四半期にかけて、概ね6.0から8.0の範囲内で推移しています。2020年第2四半期に最も高い水準を示し、2021年第1四半期に最も低い水準を示しています。2022年以降は、6.25から6.86の範囲内で比較的安定した水準を維持しています。売掛金回転率の変動は、売掛金の回収期間の変化を示唆する可能性があります。

収入の増加と売掛金の増加は相関関係にあるように見受けられます。売掛金回転率が比較的安定していることから、売掛金の回収期間は大きく変化していないと考えられます。全体として、財務データは、収入の継続的な成長と、それに伴う売掛金の増加を示しています。

収益コストは、2020年3月31日時点の5,651千米ドルから、2024年3月31日時点の28,207千米ドルへと一貫して増加傾向にあります。この増加は、特に2022年後半から2023年にかけて加速していることが観察されます。

買掛金

買掛金は、2020年3月31日の2,150千米ドルから2023年3月31日の11,050千米ドルまで増加しました。その後、2024年3月31日には9,843千米ドルに減少しています。全体としては、買掛金は変動しながらも増加傾向にあります。

買掛金回転率は、期間を通じて変動しています。2020年には9.18から7.49へと低下し、その後10.18、14.32と上昇しました。2021年には6.23、11.23、9.7、11.77と変動し、2022年には5.48、10.11、17.34、9.67と大きく変動しています。2023年には6.62、6.29、12.75、10.76と推移し、2024年3月31日には10.42となっています。全体的に見て、買掛金回転率は安定した水準を維持しているとは言えず、事業活動や支払い条件の変化を反映している可能性があります。

収益コストの増加と買掛金の変動は、事業規模の拡大やサプライチェーンの変化に関連している可能性があります。買掛金回転率の変動は、仕入先との交渉力、支払い条件、在庫管理の効率性など、複数の要因によって影響を受けると考えられます。これらの指標を総合的に分析することで、財務状況の変化をより深く理解することができます。

運転資本は、2020年3月31日時点の178,843千米ドルから、2023年12月31日時点の1,183,016千米ドルへと、全体的に増加傾向を示しています。特に2023年3月31日には一時的に376,142千米ドルまで減少しましたが、その後、2023年6月30日以降は大幅に増加しています。2024年3月31日時点では1,183,016千米ドルを維持しています。

収入は、2020年3月31日時点の15,197千米ドルから、2024年3月31日時点の218,805千米ドルへと、一貫して増加しています。2020年6月30日には一時的に10,286千米ドルまで減少しましたが、その後は継続的に増加し、2023年12月31日には202,979千米ドルに達しました。

運転資本回転率

運転資本回転率は、2020年3月31日時点の0.28から、2021年12月31日時点の1.01まで上昇しました。その後、2022年3月31日時点の1.15、2022年6月30日時点の1.27と上昇を続けましたが、2022年9月30日時点の1.26、2022年12月31日時点の1.24と若干の減少が見られました。2023年3月31日には1.64まで上昇しましたが、その後は2023年6月30日時点の0.64、2023年9月30日時点の0.65、2023年12月31日時点の0.67と大幅に低下しました。2024年3月31日時点では0.67を維持しています。

収入の増加と運転資本の増加を比較すると、運転資本回転率は2021年末まで上昇傾向にありましたが、その後は変動し、2023年以降は低下しています。これは、収入の増加に比べて運転資本の増加がより大きいことを示唆しています。運転資本回転率の低下は、資産の効率的な活用が低下している可能性を示唆しています。

在庫回転率は、2020年3月期に1.24を記録した後、緩やかな下降傾向を示し、2021年3月期には0.69まで低下しました。その後、2021年6月期から2021年12月期にかけて緩やかに回復し、0.96となりました。2022年を通じて、在庫回転率は0.87から0.89の間で推移し、安定した水準を維持しました。2023年には、0.88から0.90の間で変動し、2024年3月期には0.92に若干上昇しました。全体として、在庫回転率は2020年の高水準から低下し、その後、比較的狭い範囲で安定している傾向が見られます。

在庫のローテーション日数

在庫のローテーション日数は、在庫回転率の逆数として計算され、在庫が販売されるまでに要する平均日数を表します。2020年3月期には294日であったものが、2020年6月期には445日、2020年9月期には525日と大幅に増加しました。2020年12月期には519日と若干減少しましたが、2021年3月期には527日と再び増加しました。その後、2021年6月期には446日、2021年9月期には401日、2021年12月期には379日と減少傾向が続きました。2022年には、412日から422日の間で変動し、2023年には405日から418日の間で推移しました。2024年3月期には396日と、最も低い水準を記録しました。全体として、在庫のローテーション日数は、2020年の比較的低い水準から大幅に増加した後、徐々に減少する傾向が見られます。

在庫回転率と在庫のローテーション日数の両方のデータから、2020年には在庫管理に課題があった可能性が示唆されます。その後、在庫管理の改善が進み、在庫の回転が促進されたと考えられます。2022年以降は、在庫回転率と在庫のローテーション日数ともに安定しており、在庫管理が一定の水準に達していることが示唆されます。2024年3月期の在庫のローテーション日数の低下は、在庫効率のさらなる改善を示唆している可能性があります。

売掛金回転率は、2020年3月期に6.51を記録し、その後、2020年6月期に8.03まで上昇しました。しかし、2020年9月期には5.54に低下し、2020年12月期には5.8に若干回復しました。2021年3月期には4.31まで低下した後、2021年6月期に5.21、2021年9月期に5.86、2021年12月期に6.33と緩やかに増加しました。

2022年3月期には6.25となり、2022年6月期には6.08に減少しました。その後、2022年9月期には6.69に上昇し、2022年12月期には6.86まで増加しました。2023年3月期には6.61に低下し、2023年6月期には6.39、2023年9月期には6.79、2023年12月期には6.37となりました。2024年3月期には6.33を記録しています。

売掛金のローテーション日数

売掛金のローテーション日数は、売掛金回転率の逆数として計算されます。2020年3月期には56日であり、2020年6月期には45日に減少しました。その後、2020年9月期には66日に増加し、2020年12月期には63日となりました。2021年3月期には85日に増加し、2021年6月期には70日、2021年9月期には62日、2021年12月期には58日に減少しました。

2022年3月期には58日、2022年6月期には60日、2022年9月期には55日、2022年12月期には53日となりました。2023年3月期には55日、2023年6月期には57日、2023年9月期には54日、2023年12月期には57日です。2024年3月期には58日を記録しています。

全体として、売掛金回転率は2020年から2024年にかけて変動しており、明確な単調増加または減少傾向は見られません。売掛金のローテーション日数も同様に変動しており、売掛金回転率と逆相関の関係を示しています。2021年3月期に売掛金のローテーション日数が最も高く、売掛金回転率が最も低いことが観察されます。2022年12月期には、売掛金回転率が最も高く、売掛金のローテーション日数が最も低いことが観察されます。

在庫のローテーション日数は、2020年第1四半期から第3四半期にかけて一貫して増加し、294日から525日に増加しました。その後、2020年第4四半期に若干減少し、519日となりました。2021年には、比較的安定した水準で推移し、527日から379日へと減少しました。2022年には、419日から422日へと小幅な変動が見られましたが、全体としては安定した傾向を示しました。2023年には、415日から412日へとわずかに減少した後、2023年第4四半期には405日に達しました。2024年第1四半期には、396日に減少しています。全体として、2020年から2024年にかけて、在庫のローテーション日数は減少傾向にあります。

売掛金のローテーション日数は、2020年第1四半期の56日から第2四半期の45日に減少しました。その後、2020年第3四半期に66日に増加し、第4四半期には63日となりました。2021年には、85日から58日へと大きく変動し、その後は比較的安定した水準で推移しました。2022年には、58日から53日へと小幅な減少が見られ、その後は57日から58日へと若干増加しました。2023年には、55日から57日へと変動し、2024年第1四半期には58日となりました。全体として、売掛金のローテーション日数は、2020年から2024年にかけて、比較的安定した水準で推移しています。

運転サイクルは、2020年第1四半期の350日から第2四半期の490日に大幅に増加しました。その後、2020年第3四半期には591日に達し、第4四半期には582日に減少しました。2021年には、612日から437日へと大きく減少しました。2022年には、477日から472日へと小幅な変動が見られ、その後は473日から475日へと若干増加しました。2023年には、470日から469日へとわずかに減少した後、2024年第1四半期には454日に減少しています。全体として、運転サイクルは、2020年から2021年にかけて大きく減少した後、2022年から2024年にかけて比較的安定した水準で推移しています。

在庫のローテーション日数

2020年から2024年にかけて、全体的に減少傾向にあります。

売掛金のローテーション日数

2020年から2024年にかけて、比較的安定した水準で推移しています。

運転サイクル

2020年から2021年にかけて大きく減少した後、2022年から2024年にかけて比較的安定した水準で推移しています。

買掛金回転率は、2020年3月期に9.18と記録され、その後、2020年6月期に7.49に低下しました。しかし、2020年9月期には10.18に回復し、2020年12月期には14.32と大幅に増加しました。2021年3月期には6.23に低下し、その後、2021年6月期に11.23、2021年9月期に9.7、2021年12月期に11.77と変動しました。2022年3月期には5.48に低下し、2022年6月期に10.11、2022年9月期に17.34と大きく上昇しました。2022年12月期には9.67に低下し、2023年3月期には6.62、2023年6月期には6.29と低い水準で推移しました。2023年9月期には12.75に上昇し、2023年12月期には10.76、2024年3月期には10.42と推移しています。

買掛金回転率の傾向

買掛金回転率は、全体として変動が大きく、一貫したトレンドは見られません。2020年後半から2021年にかけては、比較的安定した水準で推移しましたが、2022年以降は変動幅が大きくなっています。特に、2022年9月期には顕著な上昇が見られます。

買掛金のローテーション日数

買掛金のローテーション日数は、買掛金回転率と逆相関の関係にあります。2020年3月期の40日から、2020年6月期には49日に増加し、その後、2020年9月期には36日に減少しました。2020年12月期には25日にまで短縮されましたが、2021年3月期には59日に増加し、その後、2021年6月期に32日、2021年9月期に38日、2021年12月期に31日と変動しました。2022年3月期には67日に増加し、2022年6月期に36日、2022年9月期に21日と減少しました。2022年12月期には38日、2023年3月期には55日、2023年6月期には58日と増加し、2023年9月期には29日、2023年12月期には34日、2024年3月期には35日と推移しています。

買掛金のローテーション日数は、2021年3月期に一時的に大幅に増加しましたが、その後は比較的安定した水準で推移しました。しかし、2022年3月期には再び増加し、2023年上半期も高い水準で推移しました。2023年9月期以降は、比較的低い水準で安定しています。

買掛金回転率と買掛金のローテーション日数の変動は、支払条件の変化、仕入先との交渉、または事業運営における季節的な要因などが影響している可能性があります。これらの指標の変動を継続的に監視することで、資金繰りの状況やサプライチェーンの効率性を評価することができます。

在庫のローテーション日数は、2020年3月期末の294日から、2020年6月期末にかけて445日に増加しました。その後、2020年9月期末の525日、2020年12月期末の519日と更に増加し、その後は緩やかに減少傾向に転じ、2021年12月期末には379日となりました。2022年を通じて410日台で推移し、2023年を通じて400日台前半で安定した後、2024年3月期末には396日に減少しています。

売掛金のローテーション日数は、2020年3月期末の56日から2020年6月期末にかけて45日に減少しました。その後、2020年9月期末の66日と増加し、その後は減少傾向に転じ、2021年12月期末には58日となりました。2022年を通じて50日台後半から60日台で推移し、2023年を通じて50日台前半で安定した後、2024年3月期末には58日に増加しています。

買掛金のローテーション日数は、2020年3月期末の40日から2020年6月期末にかけて49日に増加しました。その後、2020年9月期末の36日と減少しましたが、2020年12月期末には25日に大幅に減少しました。2021年3月期末には59日に増加し、その後は変動しながらも2022年3月期末には67日に増加しました。2023年を通じて50日台後半で推移し、2024年3月期末には35日に減少しています。

キャッシュコンバージョンサイクルは、2020年3月期末の310日から、2020年6月期末にかけて441日に増加しました。その後、2020年9月期末の555日、2020年12月期末の557日と更に増加し、2021年を通じて500日台で推移しました。2022年を通じて400日台前半で推移し、2023年を通じて410日台前半で安定した後、2024年3月期末には419日に増加しています。キャッシュコンバージョンサイクルは、在庫のローテーション日数、売掛金のローテーション日数、買掛金のローテーション日数の影響を受けて変動しています。

在庫のローテーション日数

2020年6月から2020年12月にかけて増加し、その後緩やかに減少する傾向が見られます。2024年3月期末には、最も低い水準を示しています。

売掛金のローテーション日数

2020年3月から2020年9月にかけて変動し、その後は比較的安定した水準で推移しています。2024年3月期末には、若干の増加が見られます。

買掛金のローテーション日数

2020年を通じて大きく変動し、その後は比較的安定した水準で推移しています。2024年3月期末には、減少傾向が見られます。

キャッシュコンバージョンサイクル

2020年6月から2020年12月にかけて大幅に増加し、その後は比較的安定した水準で推移しています。2024年3月期末には、若干の増加が見られます。