Eaton Corp. plc (NYSE:ETN)

当期所得税費用は、2020年から2024年にかけて変動しています。2020年の456百万米ドルから2021年には780百万米ドルへと大幅に増加しましたが、2022年には573百万米ドルに減少しました。その後、2023年には922百万米ドルと再び増加し、2024年には786百万米ドルとなりました。

当期所得税費用

2021年に最も高い水準に達し、その後は減少傾向と増加傾向を繰り返しています。2024年の値は、2020年の水準を上回っています。

繰延所得税の優遇措置は、一貫してマイナスの値を示しており、税務上の利益を示唆しています。この優遇措置は、2020年の-125百万米ドルから2023年の-182百万米ドルへと増加傾向にありましたが、2024年には-154百万米ドルに減少しました。

繰延所得税の優遇措置

マイナスの値が継続しており、税務上の利益に貢献しています。2023年にピークを迎え、2024年には減少しています。

所得税費用は、当期所得税費用と繰延所得税の優遇措置の合計として算出されます。2020年の331百万米ドルから2021年には750百万米ドルへと増加し、2022年には445百万米ドルに減少しました。2023年には604百万米ドルに増加し、2024年には768百万米ドルとなりました。

所得税費用

当期所得税費用と同様に、変動が見られます。2021年に増加し、2022年に減少、その後は増加傾向にあります。2024年の値は、2020年と比較して大幅に増加しています。

全体として、所得税費用は当期所得税費用の変動に大きく影響を受けています。繰延所得税の優遇措置は、所得税費用の増加をある程度相殺する効果があるものの、その影響は限定的です。所得税費用の変動は、事業活動の結果や税法改正など、様々な要因によって引き起こされる可能性があります。

法人税実効経費率は、2020年の19%から2021年には25.9%へと上昇しました。その後、2022年には15.3%に低下し、2023年には15.8%で横ばいとなりました。2024年には16.8%に若干上昇しています。

取引所得に対するアイルランド税

2020年には-0.2%でしたが、2021年には-0.7%に、2022年には-1.3%に低下しました。2023年も-1.3%で横ばいでしたが、2024年には-0.9%に改善しました。

損金算入対象外の支払利息

2020年には2.7%でしたが、2021年には0.6%に、2022年には1%に低下しました。2023年には2.6%に上昇し、2024年には0.9%に低下しました。

アイルランドでの事業

2020年には2.9%でしたが、2021年には-0.3%に、2022年には-0.8%に低下しました。2023年には1.1%に上昇し、2024年には1.2%で横ばいとなりました。

事業売却に対する税制上の影響は、2020年には3.9%、2021年には9.1%と大きく変動しましたが、2022年以降はデータがありません。

適用される法定税率以外で課税される収益

2020年には-14%でしたが、2021年には-8%に、2022年には-10.2%に低下しました。2023年には-9.9%で横ばいでしたが、2024年には-6.7%に改善しました。

海外事業

2020年には-8.5%でしたが、2021年には1%に上昇しました。その後、2022年には-8.6%に、2023年には-7.7%に、2024年には-6.9%に低下しました。

評価引当金の調整

2020年には0.2%でしたが、2021年のデータはありません。2022年には0.1%でしたが、2023年には-2.4%に、2024年には-2.6%に低下しました。

ワールドワイドな事業展開

2020年には-0.4%でしたが、2021年には0.2%に上昇しました。その後、2022年には-0.3%に、2023年には-2.6%に、2024年には-2.5%に低下しました。

その他のアイテムは、2020年には1.6%でしたが、2021年には-0.1%に、2022年には1.6%に、2023年には2.2%に変動し、2024年には-0.2%に低下しました。

納税義務の調整とアイルランドのその他の調整（純額）は、全体的に小幅な変動を示しています。

従業員福利厚生費は、2020年から2021年にかけて大幅に増加した後、2022年と2023年にかけて減少傾向にあります。2024年には、わずかな増加が見られますが、2021年の水準を下回っています。

減価償却と償却

減価償却と償却費は、2020年から2023年にかけて一貫して減少しています。2024年には、減少幅が縮小しています。

その他の見越/繰延および調整は、2020年から2024年にかけて着実に増加しています。この増加傾向は、継続的な事業活動における調整の必要性を示唆している可能性があります。

見越計上とその他の調整

見越計上とその他の調整は、2021年から2022年にかけて大幅に増加しましたが、その後は減少傾向にあります。2024年には、最も低い水準に達しています。

アイルランドの所得税欠損金の繰越は、2020年から2022年にかけてわずかに増加した後、2023年に増加し、2024年には再び減少しています。この変動は、アイルランドにおける税務戦略の変化を反映している可能性があります。

外国法人欠損金繰越

外国法人欠損金繰越は、2020年から2022年にかけて増加傾向にありましたが、2023年と2024年には減少しています。この減少は、海外子会社の収益性の改善または税務上の戦略変更を示唆している可能性があります。

外国所得税額控除繰越は、2020年から2022年にかけて減少傾向にありましたが、2023年と2024年には安定しています。この安定は、海外子会社の税務上の状況が安定していることを示唆している可能性があります。

法人税欠損の評価引当金及び法人税額控除繰越

法人税欠損の評価引当金及び法人税額控除繰越は、2020年から2024年にかけて一貫して減少しています。この減少は、過去の税務上の損失が徐々に解消されていることを示唆している可能性があります。

その他の評価引当金は、2020年から2022年にかけて減少傾向にありましたが、2023年にわずかに増加し、2024年には減少しています。この変動は、特定の偶発事象に関連する引当金の調整を示唆している可能性があります。

繰延法人税

繰延法人税は、2020年から2022年にかけて減少傾向にありましたが、2023年に大幅に増加し、2024年にはさらに増加しています。この増加は、将来の課税所得に対する税務上の影響の増加を示唆している可能性があります。

分析期間において、繰延税金、固定資産は変動を示しています。2020年から2021年にかけては減少傾向にあり、426百万米ドルから392百万米ドルへと減少しました。その後、2022年には330百万米ドルまで低下しましたが、2023年には458百万米ドルと大幅に増加しました。2024年にはさらに増加し、609百万米ドルとなりました。この変動は、固定資産に関連する税務上の時差の変動を示唆しています。

繰延税金、固定資産の傾向

2020年から2021年にかけては減少、2021年から2022年にかけては更なる減少、2022年から2023年にかけては大幅な増加、2023年から2024年にかけては継続的な増加が見られます。

繰延法人税、固定負債も同様に変動しています。2020年から2021年にかけては、277百万米ドルから559百万米ドルへと増加しました。2022年には530百万米ドルに減少しましたが、2023年には402百万米ドルまで低下しました。2024年には275百万米ドルと、分析期間を通じて最も低い水準となりました。この変動は、固定負債に関連する税務上の時差の変化を示唆しています。

繰延法人税、固定負債の傾向

2020年から2021年にかけては増加、2021年から2022年にかけては小幅な減少、2022年から2023年にかけては更なる減少、2024年には大幅な減少が見られます。

両方の項目において、2023年から2024年にかけての減少幅が大きくなっている点に注目すべきです。これは、税務戦略の変更、資産の売却、または負債の返済などが考えられます。これらの変動の根本的な原因を特定するためには、追加的な情報が必要となります。

総資産は、2020年から2024年にかけて一貫して増加傾向にある。2020年の31824百万米ドルから2023年には38432百万米ドルまで増加したが、2024年には38381百万米ドルとわずかに減少した。調整後総資産も同様の傾向を示し、2020年の31398百万米ドルから2023年には37974百万米ドルまで増加し、2024年には37772百万米ドルとなった。

総負債は、2020年から2024年にかけて増加している。2020年の16851百万米ドルから2024年には19851百万米ドルまで増加した。調整後総負債も同様の増加傾向を示し、2020年の16574百万米ドルから2024年には19576百万米ドルとなった。

株主資本合計は、2020年から2023年まで増加傾向にある。2020年の14930百万米ドルから2023年には19036百万米ドルまで増加したが、2024年には18488百万米ドルと減少した。調整後株主資本合計も同様の傾向を示し、2020年の14778百万米ドルから2023年には18980百万米ドルまで増加し、2024年には18154百万米ドルとなった。

当期純利益は、2020年から2024年にかけて一貫して増加している。2020年の1410百万米ドルから2024年には3794百万米ドルまで増加した。調整後当期純利益も同様の増加傾向を示し、2020年の1285百万米ドルから2024年には3640百万米ドルとなった。利益の増加率は、調整後当期純利益の方が若干高い傾向にある。

総資産の成長

2020年から2023年まで一貫して成長しているが、2024年にはわずかに減少した。

負債の増加

2020年から2024年にかけて継続的に増加している。

株主資本の変動

2020年から2023年まで増加したが、2024年には減少した。

純利益の成長

2020年から2024年にかけて一貫して増加しており、調整後純利益の増加率が若干高い。

純利益率は、2020年から2024年にかけて一貫して上昇傾向にあります。2020年の7.9%から2024年には15.25%へと、着実に改善が見られます。調整後の当期純利益率も同様の傾向を示し、2020年の7.2%から2024年には14.63%に増加しています。この上昇は、収益性の改善を示唆しています。

総資産回転率は、2020年の0.56から2024年の0.65へと、緩やかな増加傾向にあります。調整後の総資産回転率も同様の傾向を示し、0.57から0.66へと上昇しています。この増加は、資産の効率的な活用が進んでいることを示唆しています。

財務レバレッジ比率は、2020年の2.13から2022年の2.06まで低下した後、2024年には2.08へと若干上昇しています。調整後の財務レバレッジ比率も同様のパターンを示し、2020年の2.12から2022年の2.01まで低下し、2024年には2.08に上昇しています。全体的に、財務レバレッジは安定していると考えられます。

自己資本利益率は、2020年の9.44%から2024年には20.52%へと大幅に上昇しています。調整後の自己資本利益率も同様に、2020年の8.7%から2024年には20.05%へと増加しています。この顕著な上昇は、自己資本に対する収益性が大幅に改善されたことを示しています。

総資産利益率は、2020年の4.43%から2024年には9.89%へと増加しています。調整後の総資産利益率も同様の傾向を示し、2020年の4.09%から2024年には9.64%に上昇しています。この上昇は、総資産を活用して収益を上げている効率が向上していることを示唆しています。

純利益率

2020年から2024年にかけて一貫して上昇。

総資産回転率

緩やかな増加傾向。

財務レバレッジ比率

安定している傾向。

自己資本利益率

2020年から2024年にかけて大幅に上昇。

総資産利益率

2020年から2024年にかけて増加。

近年の財務実績を分析すると、収益性の指標において一貫した改善が見られます。

イートン普通株主に帰属する当期純利益

2020年の14億1000万米ドルから、2024年には37億9400万米ドルへと、着実に増加しています。この5年間で、約169%の増加率を示しています。

イートン普通株主に帰属する調整後当期純利益

調整後当期純利益も同様に、2020年の12億8500万米ドルから2024年には36億4000万米ドルへと増加しています。この増加率は、約183%です。調整後の利益も、当期純利益と同様の成長傾向を示しています。

純利益率

純利益率は、2020年の7.9%から2024年には15.25%へと上昇しています。この上昇は、収益性の改善を示唆しており、売上高に対する利益の割合が増加していることを意味します。

当期純利益率(調整後)

調整後の当期純利益率も、2020年の7.2%から2024年には14.63%へと上昇しています。調整後の利益率の上昇は、特殊な項目を除いた基礎的な収益性の改善を示しています。

全体として、これらの指標は、収益性と効率性の両面で、継続的な改善が見られることを示しています。純利益率と調整後純利益率の上昇は、コスト管理の改善や、より収益性の高い事業への注力といった要因が考えられます。調整後の利益指標は、一時的な要因の影響を除いた、より安定した収益性の傾向を示唆しています。

総資産は、2020年から2024年にかけて一貫して増加傾向にあります。2020年の31824百万米ドルから、2024年には38381百万米ドルへと増加しました。ただし、2023年から2024年の増加幅は縮小しています。

調整後総資産も同様に、2020年から2024年にかけて増加しています。2020年の31398百万米ドルから、2024年には37772百万米ドルへと増加しました。調整後総資産の増加傾向も、2023年から2024年にかけて鈍化しています。

総資産回転率

総資産回転率は、2020年の0.56から2024年の0.65へと、継続的に上昇しています。この上昇は、資産を売上高に変換する効率が向上していることを示唆しています。

調整後総資産回転率

調整後総資産回転率も、2020年の0.57から2024年の0.66へと上昇しています。調整後総資産回転率の上昇幅は、総資産回転率の上昇幅よりも若干大きくなっています。これは、調整後の資産構成が、売上高の創出に貢献している可能性を示唆しています。

総資産回転率と調整後総資産回転率の両方において、2023年から2024年の上昇幅が大きくなっていることは注目に値します。これは、資産効率の改善が加速していることを示唆しており、経営戦略の効果が現れている可能性があります。

総資産は、2020年から2023年まで一貫して増加傾向にあります。2020年の31824百万米ドルから2023年には38432百万米ドルへと増加しましたが、2024年には38381百万米ドルとわずかに減少しました。調整後総資産も同様の傾向を示し、2020年の31398百万米ドルから2023年には37974百万米ドルへと増加し、2024年には37772百万米ドルとなりました。

Eatonの株主資本合計は、2020年から2023年まで増加傾向にあります。2020年の14930百万米ドルから2023年には19036百万米ドルへと増加しましたが、2024年には18488百万米ドルと減少しました。調整後Eaton株主資本合計も同様の傾向を示し、2020年の14778百万米ドルから2023年には18980百万米ドルへと増加し、2024年には18154百万米ドルとなりました。

財務レバレッジ比率

財務レバレッジ比率は、2020年の2.13から2023年の2.02へと緩やかに低下しましたが、2024年には2.08へとわずかに上昇しました。この比率は、負債水準が資産に対して相対的に安定していることを示唆しています。

財務レバレッジ比率(調整後)

調整後の財務レバレッジ比率も、2020年の2.12から2023年の2.00へと緩やかに低下しましたが、2024年には2.08へとわずかに上昇しました。調整後の比率も、調整後の負債水準が調整後の資産に対して相対的に安定していることを示唆しています。

全体として、総資産と株主資本合計は2020年から2023年まで増加傾向にありましたが、2024年にはわずかな減少が見られました。財務レバレッジ比率は、期間を通じて比較的安定しており、2024年にはわずかな上昇が見られました。これらの指標は、企業の財務状況が全体的に安定していることを示唆しています。

当期純利益は、2020年から2024年にかけて一貫して増加傾向にあります。2020年の14億1000万米ドルから、2024年には37億9400万米ドルへと、5年で約2.7倍に増加しています。調整後当期純利益も同様の増加傾向を示しており、2020年の12億8500万米ドルから、2024年には36億4000万米ドルへと増加しています。

株主資本合計

株主資本合計は、2020年から2023年まで増加傾向にありましたが、2024年には減少しています。2020年の1万4930百万米ドルから、2023年には1万9036百万米ドルまで増加しましたが、2024年には1万8488百万米ドルに減少しました。

調整後株主資本合計

調整後株主資本合計も、株主資本合計と同様に、2020年から2023年まで増加傾向にありましたが、2024年には減少しています。2020年の1万4778百万米ドルから、2023年には1万8980百万米ドルまで増加しましたが、2024年には1万8154百万米ドルに減少しました。

自己資本利益率は、2020年の9.44%から2024年には20.52%へと、着実に増加しています。調整後自己資本利益率も同様に増加しており、2020年の8.7%から2024年には20.05%へと上昇しています。両方の指標の増加は、利益の増加と、株主資本の増加が緩やかであること、または減少していることを示唆しています。

全体として、利益は着実に増加している一方で、株主資本は2024年に減少しており、その結果、自己資本利益率が上昇していることが示唆されます。利益の増加が株主資本の減少を上回っているため、自己資本利益率は改善しています。

当期純利益は、2020年から2024年にかけて一貫して増加傾向にあります。2020年の14億1000万米ドルから、2024年には37億9400万米ドルへと増加しています。調整後当期純利益も同様に増加しており、2020年の12億8500万米ドルから2024年には36億4000万米ドルとなっています。調整後の数値は、当期純利益の変動幅を若干抑制する傾向が見られます。

総資産は、2020年から2023年まで増加を続けましたが、2024年には若干減少しています。2020年の318億2400万米ドルから2023年には384億3200万米ドルまで増加し、2024年には383億8100万米ドルとなりました。調整後総資産も同様の傾向を示しており、2024年には若干の減少が見られます。

総資産利益率

総資産利益率は、2020年の4.43%から2024年には9.89%へと着実に上昇しています。この上昇は、利益の増加が資産の増加を上回っていることを示唆しています。

総資産利益率(調整後)

調整後の総資産利益率も、2020年の4.09%から2024年には9.64%へと上昇しています。調整後の数値は、調整前よりも若干低い水準で推移していますが、全体的な上昇傾向は一致しています。調整後の利益率の推移は、調整項目の影響を考慮した、より保守的な視点からの収益性評価を可能にします。

全体として、利益率は資産規模の拡大とともに改善しており、収益性の向上が示唆されます。2024年の総資産のわずかな減少は、利益率のさらなる向上に寄与している可能性があります。調整後の指標は、調整前の指標と同様の傾向を示しており、収益性の改善は一貫して確認できます。