収益率の分析
収益率は、企業がそのリソース(資産)から収益性の高い売上を生み出す能力を測定します。
収益率(サマリー)
Eaton Corp. plc、収益率
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
近年の財務実績を分析すると、収益性と効率性の両面で一貫した改善が見られます。
- 売上総利益率
- 売上総利益率は、2021年の32.28%から2024年には38.2%まで上昇しました。2025年には若干減少し37.59%となりましたが、依然として高い水準を維持しています。この傾向は、コスト管理の改善や、より高付加価値な製品・サービスの販売に成功している可能性を示唆しています。
- 営業利益率
- 営業利益率は、2021年の15.69%から2025年には18.98%まで着実に増加しています。この上昇は、売上総利益率の改善に加え、販売費及び一般管理費の抑制などが寄与していると考えられます。営業利益率の向上は、本業における収益性の改善を示しています。
- 純利益率
- 純利益率は、2021年の10.92%から2024年には15.25%まで大幅に改善しました。2025年には14.89%に若干低下しましたが、依然として高い水準です。この改善は、営業利益率の向上に加え、金融収益の増加や金融費用の減少などが影響している可能性があります。
- 自己資本利益率 (ROE)
- 自己資本利益率は、2021年の13.06%から2025年には21.04%まで顕著な上昇を見せています。これは、利益の増加と自己資本の効率的な活用を示唆しています。ROEの上昇は、株主へのリターンの増加に繋がると考えられます。
- 総資産利益率 (ROA)
- 総資産利益率は、2021年の6.3%から2024年には9.89%まで増加し、2025年には9.91%でほぼ横ばいとなりました。ROAの向上は、資産の効率的な活用と収益性の改善を示しています。ROAの安定は、資産運用戦略の有効性を示唆しています。
全体として、これらの指標は、収益性、効率性、および資本の活用において、継続的な改善が見られることを示しています。ただし、2025年のいくつかの指標におけるわずかな低下は、今後の動向を注視する必要があることを示唆しています。
売上高利益率
投資収益率
売上総利益率
Eaton Corp. plc、売上総利益率計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 粗利 | 10,317) | 9,503) | 8,434) | 6,887) | 6,335) | |
| 売り上げ 高 | 27,448) | 24,878) | 23,196) | 20,752) | 19,628) | |
| 収益率 | ||||||
| 売上総利益率1 | 37.59% | 38.20% | 36.36% | 33.19% | 32.28% | |
| ベンチマーク | ||||||
| 売上総利益率競合 他社2 | ||||||
| Boeing Co. | 4.79% | -2.99% | 9.93% | 5.26% | 4.84% | |
| Caterpillar Inc. | 30.05% | 34.49% | 33.04% | 26.91% | 26.30% | |
| GE Aerospace | 31.55% | 30.79% | 21.95% | 24.55% | 24.19% | |
| Honeywell International Inc. | 36.93% | 38.09% | 37.28% | 36.99% | 35.85% | |
| Lockheed Martin Corp. | 10.15% | 9.75% | 12.55% | 12.56% | 13.52% | |
| RTX Corp. | 20.08% | 19.09% | 17.54% | 20.38% | 19.40% | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
売上総利益率 = 100 × 粗利 ÷ 売り上げ 高
= 100 × 10,317 ÷ 27,448 = 37.59%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
分析期間において、粗利は一貫して増加傾向を示しています。2021年の6335百万米ドルから、2025年には10317百万米ドルへと、着実な成長が見られます。特に2023年から2024年にかけての増加幅が大きく、事業規模の拡大と収益性の向上が示唆されます。
売り上げ高も同様に、2021年の19628百万米ドルから2025年には27448百万米ドルへと増加しています。この増加は、市場シェアの拡大、製品価格の上昇、または販売量の増加によるものと考えられます。粗利の増加と合わせて、売り上げ高の増加は、健全な事業成長を示唆しています。
- 売上総利益率
- 売上総利益率は、2021年の32.28%から2023年には36.36%まで上昇し、その後2024年には38.2%と最高値を記録しました。2025年には若干減少し37.59%となりましたが、依然として高い水準を維持しています。この傾向は、コスト管理の改善、製品ミックスの変化、または価格設定戦略の有効性によるものと考えられます。売上総利益率の向上は、収益性の改善に大きく貢献しています。
全体として、分析期間を通じて、粗利、売り上げ高、売上総利益率の全てが改善傾向にあります。これは、事業の健全な成長と収益性の向上を示しており、将来の成長に対するポジティブな兆候と解釈できます。ただし、売上総利益率の2025年のわずかな減少については、今後の動向を注視する必要があります。
営業利益率
Eaton Corp. plc、営業利益率計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 営業利益 | 5,209) | 4,632) | 3,885) | 3,019) | 3,080) | |
| 売り上げ 高 | 27,448) | 24,878) | 23,196) | 20,752) | 19,628) | |
| 収益率 | ||||||
| 営業利益率1 | 18.98% | 18.62% | 16.75% | 14.55% | 15.69% | |
| ベンチマーク | ||||||
| 営業利益率競合 他社2 | ||||||
| Boeing Co. | 4.79% | -16.10% | -0.99% | -5.33% | -4.66% | |
| Caterpillar Inc. | 17.43% | 21.30% | 20.30% | 13.97% | 14.27% | |
| GE Aerospace | 26.03% | 23.29% | 8.49% | 6.05% | 8.58% | |
| Honeywell International Inc. | 14.88% | 19.33% | 19.32% | 18.12% | 18.03% | |
| Lockheed Martin Corp. | 10.30% | 9.87% | 12.59% | 12.65% | 13.61% | |
| RTX Corp. | 10.50% | 8.10% | 5.17% | 8.07% | 7.70% | |
| 営業利益率セクター | ||||||
| 資本財 | 12.79% | 9.56% | 10.11% | 8.29% | 9.11% | |
| 営業利益率産業 | ||||||
| 工業 | 11.88% | 9.94% | 9.90% | 9.06% | 9.24% | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
営業利益率 = 100 × 営業利益 ÷ 売り上げ 高
= 100 × 5,209 ÷ 27,448 = 18.98%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
近年の財務実績を分析すると、一連の明確な傾向が明らかになります。営業利益は、2021年の3080百万米ドルから2025年には5209百万米ドルへと一貫して増加しています。この成長は、2022年にわずかな減少が見られたものの、その後の期間で加速しています。
売上高も同様に、2021年の19628百万米ドルから2025年には27448百万米ドルへと増加傾向にあります。売上高の伸びは、営業利益の増加と相関関係にあるように見受けられます。
営業利益率は、2021年の15.69%から2022年には14.55%に低下しましたが、その後は着実に改善し、2025年には18.98%に達しています。この改善は、売上高の増加と、営業利益のより大きな増加によって推進されていると考えられます。
- 営業利益の傾向
- 2021年から2025年にかけて、一貫して増加しています。2022年にわずかな減少が見られましたが、その後は成長が加速しています。
- 売上高の傾向
- 2021年から2025年にかけて、一貫して増加しています。成長率は安定しており、堅調な市場での地位を示唆しています。
- 営業利益率の傾向
- 2022年に一時的に低下しましたが、その後は改善し、2025年には15%台後半に達しています。これは、収益性の向上を示唆しています。
全体として、これらの財務指標は、収益性と効率性の両面で、健全な成長軌道を示しています。売上高と営業利益の増加、および営業利益率の改善は、経営陣の戦略的決定と市場環境への適応が奏功していることを示唆しています。
純利益率
Eaton Corp. plc、純利益率計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| イートン普通株主に帰属する当期純利益 | 4,087) | 3,794) | 3,218) | 2,462) | 2,144) | |
| 売り上げ 高 | 27,448) | 24,878) | 23,196) | 20,752) | 19,628) | |
| 収益率 | ||||||
| 純利益率1 | 14.89% | 15.25% | 13.87% | 11.86% | 10.92% | |
| ベンチマーク | ||||||
| 純利益率競合 他社2 | ||||||
| Boeing Co. | 2.50% | -17.77% | -2.86% | -7.41% | -6.75% | |
| Caterpillar Inc. | 13.89% | 17.59% | 16.18% | 11.85% | 13.47% | |
| GE Aerospace | 20.57% | 18.67% | 14.68% | 0.31% | -9.17% | |
| Honeywell International Inc. | 12.63% | 14.82% | 15.43% | 14.00% | 16.11% | |
| Lockheed Martin Corp. | 6.69% | 7.51% | 10.24% | 8.69% | 9.42% | |
| RTX Corp. | 7.60% | 5.91% | 4.64% | 7.75% | 6.00% | |
| 純利益率セクター | ||||||
| 資本財 | 9.52% | 6.65% | 9.09% | 5.27% | 3.71% | |
| 純利益率産業 | ||||||
| 工業 | 9.59% | 8.06% | 8.32% | 5.04% | 5.85% | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
純利益率 = 100 × イートン普通株主に帰属する当期純利益 ÷ 売り上げ 高
= 100 × 4,087 ÷ 27,448 = 14.89%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
近年の財務実績を分析すると、一連の明確な傾向が明らかになる。特に、当期純利益、売上高、純利益率の推移が注目される。
- 当期純利益
- イートン普通株主に帰属する当期純利益は、2021年の2144百万米ドルから2025年には4087百万米ドルへと一貫して増加している。この5年間の増加率は約90.7%に達し、収益性の著しい改善を示唆している。特に、2023年から2024年にかけての増加幅が大きく、成長の加速が認められる。
- 売上高
- 売上高も同様に、2021年の19628百万米ドルから2025年には27448百万米ドルへと増加傾向にある。この期間の売上高増加率は約40%であり、市場シェアの拡大や販売量の増加が考えられる。売上高の伸びは、当期純利益の増加を支える重要な要因となっている。
- 純利益率
- 純利益率は、2021年の10.92%から2024年には15.25%まで上昇し、収益性の向上が顕著であることを示している。2025年には14.89%に若干低下しているものの、依然として高い水準を維持している。純利益率の上昇は、コスト管理の改善や高付加価値製品へのシフトなどが考えられる。全体として、収益性の改善が継続的に行われていることが示唆される。
これらの指標を総合的に見ると、収益性と売上高の両面で堅調な成長を遂げていることがわかる。特に、純利益率の改善は、経営効率の向上を示唆しており、今後の持続的な成長の可能性を示している。ただし、2025年の純利益率のわずかな低下は、今後の動向を注視する必要がある点を示唆している。
自己資本利益率 (ROE)
Eaton Corp. plc、 ROE計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| イートン普通株主に帰属する当期純利益 | 4,087) | 3,794) | 3,218) | 2,462) | 2,144) | |
| Eatonの株主資本合計 | 19,425) | 18,488) | 19,036) | 17,038) | 16,413) | |
| 収益率 | ||||||
| ROE1 | 21.04% | 20.52% | 16.90% | 14.45% | 13.06% | |
| ベンチマーク | ||||||
| ROE競合 他社2 | ||||||
| Boeing Co. | 40.98% | — | — | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 41.67% | 55.37% | 53.02% | 42.25% | 39.37% | |
| GE Aerospace | 46.60% | 33.90% | 34.63% | 0.62% | -16.17% | |
| Honeywell International Inc. | 34.01% | 30.64% | 35.68% | 29.74% | 29.85% | |
| Lockheed Martin Corp. | 74.65% | 84.26% | 101.24% | 61.86% | 57.62% | |
| RTX Corp. | 10.32% | 7.94% | 5.34% | 7.16% | 5.29% | |
| ROEセクター | ||||||
| 資本財 | 26.79% | 18.15% | 27.89% | 13.39% | 8.48% | |
| ROE産業 | ||||||
| 工業 | 27.59% | 23.51% | 27.70% | 15.38% | 15.38% | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
ROE = 100 × イートン普通株主に帰属する当期純利益 ÷ Eatonの株主資本合計
= 100 × 4,087 ÷ 19,425 = 21.04%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
当期純利益は、2021年から2025年にかけて一貫して増加傾向にあります。2021年の2144百万米ドルから、2025年には4087百万米ドルへと、約2倍に増加しています。この増加は、2023年から2024年にかけて特に顕著であり、それぞれ3218百万米ドルから3794百万米ドルへと増加しています。
- 株主資本合計
- 株主資本合計は、2021年から2023年まで増加傾向にありましたが、2024年には減少しています。2021年の16413百万米ドルから2023年には19036百万米ドルへと増加しましたが、2024年には18488百万米ドルに減少しました。その後、2025年には19425百万米ドルへと再び増加しています。全体としては、5年間の期間で緩やかな増加傾向が見られます。
自己資本利益率（ROE）は、2021年から2025年にかけて継続的に上昇しています。2021年の13.06%から、2025年には21.04%へと、約8ポイント上昇しています。この上昇は、当期純利益の増加と、株主資本合計の比較的安定した成長に起因すると考えられます。ROEの上昇は、資本を効率的に活用して利益を生み出していることを示唆しています。
これらの財務指標を総合的に見ると、収益性の改善と資本効率の向上が見られます。特に、ROEの継続的な上昇は、投資家にとってポジティブなシグナルと言えるでしょう。ただし、株主資本合計の2024年の減少については、詳細な分析が必要となる可能性があります。
総資産利益率 (ROA)
Eaton Corp. plc、 ROA計算、ベンチマークとの比較
| 2025/12/31 | 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| イートン普通株主に帰属する当期純利益 | 4,087) | 3,794) | 3,218) | 2,462) | 2,144) | |
| 総資産 | 41,251) | 38,381) | 38,432) | 35,014) | 34,027) | |
| 収益率 | ||||||
| ROA1 | 9.91% | 9.89% | 8.37% | 7.03% | 6.30% | |
| ベンチマーク | ||||||
| ROA競合 他社2 | ||||||
| Boeing Co. | 1.33% | -7.56% | -1.62% | -3.60% | -3.03% | |
| Caterpillar Inc. | 9.01% | 12.30% | 11.81% | 8.18% | 7.84% | |
| GE Aerospace | 6.69% | 5.32% | 5.81% | 0.12% | -3.28% | |
| Honeywell International Inc. | 6.42% | 7.59% | 9.20% | 7.97% | 8.60% | |
| Lockheed Martin Corp. | 8.38% | 9.59% | 13.19% | 10.84% | 12.41% | |
| RTX Corp. | 3.94% | 2.93% | 1.97% | 3.27% | 2.39% | |
| ROAセクター | ||||||
| 資本財 | 5.44% | 3.59% | 5.21% | 2.84% | 1.86% | |
| ROA産業 | ||||||
| 工業 | 6.35% | 5.24% | 5.61% | 3.31% | 3.40% | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31).
1 2025 計算
ROA = 100 × イートン普通株主に帰属する当期純利益 ÷ 総資産
= 100 × 4,087 ÷ 41,251 = 9.91%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
当期純利益は、2021年から2025年にかけて一貫して増加傾向にあります。2021年の2144百万米ドルから、2025年には4087百万米ドルへと、約2倍に増加しています。増加率は、2022年から2023年にかけて特に顕著であり、その期間で756百万米ドルの増加を示しています。
総資産は、2021年から2023年まで増加傾向にありましたが、2024年にはわずかに減少しています。2021年の34027百万米ドルから、2023年には38432百万米ドルへと増加しましたが、2024年には38381百万米ドルに減少しました。しかし、2025年には41251百万米ドルへと再び増加しています。全体としては、5年間で約21%の増加を示しています。
- ROA
- ROA（総資産利益率）は、2021年の6.3%から2025年の9.91%へと一貫して上昇しています。この上昇は、収益性の改善を示唆しています。特に、2023年から2024年にかけてのROAの上昇は、総資産のわずかな減少にもかかわらず、当期純利益の増加が収益性に大きく貢献していることを示しています。2024年から2025年のROAの上昇幅は小さくなっていますが、依然として高い水準を維持しています。
これらの指標を総合的に見ると、収益性の改善と資産規模の拡大が確認できます。当期純利益の継続的な増加とROAの上昇は、経営効率の向上を示唆しており、総資産の増加は事業規模の拡大を示しています。2024年の総資産の減少は一時的なものであり、2025年には再び増加に転じていることから、長期的な成長軌道にあると考えられます。