市場付加価値 (MVA)
市場付加価値(MVA)は、企業の公正価値とその投資資本の差です。 MVA は、企業がすでに企業に投入されているリソースを超えて生み出した価値の尺度です。
MVA
International Business Machines Corp., MVA計算
百万米ドル
| 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 債務の公正価値1 | ||||||
| オペレーティングリースの負債 | ||||||
| 普通株式の市場価値 | ||||||
| 非支配持分法 | ||||||
| レス： 有価証券 | ||||||
| IBMの市場(公正)価値 | ||||||
| レス： 投下資本2 | ||||||
| MVA |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31).
- IBMの市場（公正）価値
- 2020年から2024年にかけて、IBMの市場価値は一時的に減少した後、2023年に回復し、2024年には大幅に増加しています。特に2024年の市場価値は、前年度と比べて約68%増加しており、企業の株式市場における評価が顕著に高まっていることを示しています。
- 投下資本
- 投下資本は、2020年から2022年までの間に減少傾向が見られるものの、2023年にやや回復し、その後2024年にはほぼ横ばいとなっています。これにより、資本を効率的に配分しつつ、長期的な資本投入を慎重に進めている可能性が示唆されます。
- 市場付加価値（MVA）
- 市場付加価値は、2020年の約50923百万米ドルから2024年には約182256百万米ドルへと増加しており、4年を通じて堅調に拡大しています。特に2023年から2024年にかけての伸びは顕著であり、企業の長期的な価値創造と市場からの期待が高まっていることが推測されます。
時価付加スプレッド率
International Business Machines Corp.、時価付加スプレッド率計算、ベンチマークとの比較
| 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 市場付加価値 (MVA)1 | ||||||
| 投下資本2 | ||||||
| パフォーマンス比 | ||||||
| 時価付加スプレッド率3 | ||||||
| ベンチマーク | ||||||
| 時価付加スプレッド率競合 他社4 | ||||||
| Accenture PLC | ||||||
| Adobe Inc. | ||||||
| Cadence Design Systems Inc. | ||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | ||||||
| Datadog Inc. | ||||||
| Fair Isaac Corp. | ||||||
| Intuit Inc. | ||||||
| Microsoft Corp. | ||||||
| Oracle Corp. | ||||||
| Palantir Technologies Inc. | ||||||
| Palo Alto Networks Inc. | ||||||
| Salesforce Inc. | ||||||
| ServiceNow Inc. | ||||||
| Synopsys Inc. | ||||||
| Workday Inc. | ||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31).
1 MVA. 詳しく見る »
2 投下資本. 詳しく見る »
3 2024 計算
時価付加スプレッド率 = 100 × MVA ÷ 投下資本
= 100 × ÷ =
4 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 全体的な傾向
- 財務データから、企業の市場付加価値（MVA）は2020年の5.09億米ドルから2024年には18.23億米ドルへと着実に増加しており、長期的に価値創造が拡大していることを示している。特に2023年以降の伸びが顕著であり、2024年には過去最高値に近づいている。
- 投下資本の動向
- 投下資本はやや変動が見られるが、概ね安定傾向にあり、2020年の1億3017.6万米ドルから2024年には1億1196.5万米ドルに達している。2021年以降は投下資本の減少または安定化傾向が続き、資本の効率的な活用が継続している可能性を示している。
- 時価付加スプレッド率
- 時価付加スプレッド率は2020年の39.12%から2024年は162.78%へと大幅に増加している。これは、投下資本に対して企業が創出する価値の割合が増加していることを示し、価値創造効率が大きく向上したことを意味している。
- 総合的な評価
- これらのデータは、企業が市場における付加価値を大きく拡大し続けていることを示している。投下資本の効率的な運用と市場価値の増加に伴う付加価値の増大は、長期的な成長とパフォーマンスの向上を示唆している。ただし、投下資本の変動にも注意が必要であり、資本の効率的な管理を続けることが重要である。
時価付加証拠金率
International Business Machines Corp.、時価付加証拠金率計算、ベンチマークとの比較
| 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 市場付加価値 (MVA)1 | ||||||
| 収入 | ||||||
| もっとその： 繰延利益の増加(減少) | ||||||
| 調整後収益 | ||||||
| パフォーマンス比 | ||||||
| 時価付加証拠金率2 | ||||||
| ベンチマーク | ||||||
| 時価付加証拠金率競合 他社3 | ||||||
| Accenture PLC | ||||||
| Adobe Inc. | ||||||
| Cadence Design Systems Inc. | ||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | ||||||
| Datadog Inc. | ||||||
| Fair Isaac Corp. | ||||||
| Intuit Inc. | ||||||
| Microsoft Corp. | ||||||
| Oracle Corp. | ||||||
| Palantir Technologies Inc. | ||||||
| Palo Alto Networks Inc. | ||||||
| Salesforce Inc. | ||||||
| ServiceNow Inc. | ||||||
| Synopsys Inc. | ||||||
| Workday Inc. | ||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31).
- 市場付加価値 (MVA)の推移
- 2020年から2024年にかけて、市場付加価値は着実に増加しており、特に2023年と2024年には大きな伸びを見せている。2020年の約50億ドルから2024年には約182億ドルに達しており、企業の市場評価や企業価値が一貫して向上していること示唆される。
- 調整後収益の動向
- 調整後収益は、2020年の約75億ドルから2023年に約63億ドルへやや減少したが、2024年にはほぼ横ばいの水準にとどまっている。この間、一時的な収益減少が見られるが、2023年を底にして2024年には安定傾向にあると考えられる。
- 時価付加証拠金率の変化
- 時価付加証拠金率は、2020年の68.01%から2021年に一時的に104.85%へ上昇し、その後も104.54%と高水準を維持している。2023年以降は179.5%、そして2024年には287.93%と急激な上昇を示しており、企業の時価総額に対する資本ストラクチャーの変化や投資観点の変化を反映している可能性がある。
- 総合的な分析
- 総じて、企業の市場評価は著しく上昇しており、特に後期にかけて顕著である。一方、調整後収益はやや低迷した局面もあるが、最終的には安定もしくは改善に向かっている。時価付加証拠金率の増加は、市場の期待感や資本コストの変化を表しており、企業の成長見込みや投資魅力度が高まっていることを示していると解釈可能である。