デュポン分析: ROE、ROA、純利益率の内訳
ROE分解では、純利益を株主資本で割ったものを構成比率の積として表します。
ROEを2つのコンポーネントに分解
Time Warner Cable Inc.、ROEの分解
| ROE | = | ROA | × | 財務レバレッジ比率 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 2015/12/31 | 20.50% | = | 3.74% | × | 5.48 |
| 2014/12/31 | 25.35% | = | 4.19% | × | 6.05 |
| 2013/12/31 | 28.14% | = | 4.05% | × | 6.95 |
| 2012/12/31 | 29.61% | = | 4.33% | × | 6.84 |
| 2011/12/31 | 22.11% | = | 3.45% | × | 6.41 |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2015-12-31), 10-K (報告日: 2014-12-31), 10-K (報告日: 2013-12-31), 10-K (報告日: 2012-12-31), 10-K (報告日: 2011-12-31).
2015年度の株主資本利益率(ROE)が低下した主な理由は、総資産利益率(ROA)で測定した収益性の低下です。
ROEを3つの要素に分解
Time Warner Cable Inc.、ROEの分解
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2015-12-31), 10-K (報告日: 2014-12-31), 10-K (報告日: 2013-12-31), 10-K (報告日: 2012-12-31), 10-K (報告日: 2011-12-31).
2015年度の株主資本利益率(ROE)が低下した主な理由は、純利益率で測定した収益性の低下です。
ROEを5つの要素に分解
Time Warner Cable Inc.、ROEの分解
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2015-12-31), 10-K (報告日: 2014-12-31), 10-K (報告日: 2013-12-31), 10-K (報告日: 2012-12-31), 10-K (報告日: 2011-12-31).
2015年の株主資本利益率(ROE)が低下した主な理由は、財務レバレッジ比率の低下です。
ROAを2つのコンポーネントに分解
Time Warner Cable Inc.、ROAの分解
| ROA | = | 純利益率 | × | 資産回転率 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 2015/12/31 | 3.74% | = | 7.78% | × | 0.48 |
| 2014/12/31 | 4.19% | = | 8.90% | × | 0.47 |
| 2013/12/31 | 4.05% | = | 8.83% | × | 0.46 |
| 2012/12/31 | 4.33% | = | 10.08% | × | 0.43 |
| 2011/12/31 | 3.45% | = | 8.46% | × | 0.41 |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2015-12-31), 10-K (報告日: 2014-12-31), 10-K (報告日: 2013-12-31), 10-K (報告日: 2012-12-31), 10-K (報告日: 2011-12-31).
2015年度の総資産利益率(ROA)の低下の主な理由は、純利益率で測定した収益性の低下です。
ROAを4つの要素に分解
Time Warner Cable Inc.、ROAの分解
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2015-12-31), 10-K (報告日: 2014-12-31), 10-K (報告日: 2013-12-31), 10-K (報告日: 2012-12-31), 10-K (報告日: 2011-12-31).
2015年度の総資産利益率(ROA)の低下の主な原因は、EBITマージン率で測定した営業利益率の低下です。
純利益率の分解
Time Warner Cable Inc.、純利益率の分解
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2015-12-31), 10-K (報告日: 2014-12-31), 10-K (報告日: 2013-12-31), 10-K (報告日: 2012-12-31), 10-K (報告日: 2011-12-31).
2015年度に比べて純利益率が低下した主な理由は、EBITマージン比率で測定した営業利益率の低下です。