収益率の分析
収益率は、企業がそのリソース(資産)から収益性の高い売上を生み出す能力を測定します。
収益率(サマリー)
Steel Dynamics Inc.、収益率
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31).
- 売上総利益率の動向
- 2017年から2018年にかけて売上総利益率は上昇し、19.65％に達したが、その後は減少傾向を示し、2019年と2020年には14％台に低下した。一方、2021年には急激に29.13％へと回復しており、収益性の改善が見られる。
- 営業利益率の推移
- 2017年から2018年にかけて営業利益率は大幅に上昇し、14.57％に達した。その後は2020年まで減少し、8.82％と低迷したが、2021年には23.36％に回復し、経営効率や収益性の好転を示している。
- 純利益率の変動
- 純利益率は2017年の8.52％から2018年の10.64％へ増加したが、2019年と2020年にはそれぞれ6.41％、5.74％に減少した。2021年には17.46％と大きく回復し、純粋な収益性の改善が明らかになった。
- 自己資本利益率（ROE）の傾向
- ROEは2017年から2018年にかけて順調に増加し、31.98％まで達した。その後は2019年と2020年にかけて低下し、最終的に12.68％を記録したが、2021年には50.98％と著しい改善を見せており、株主資本に対する収益性の効率が向上した。
- 総資産利益率（ROA）の推移
- ROAは2017年から2018年にかけて顕著に向上し、16.34％まで上昇した。その後、2019年と2020年には低下し、5.94％となったが、2021年には25.65％へと大幅に回復し、資産運用の効率性が改善したことを示している。
- 総合的な分析
- これらのデータから、2017年から2020年にかけて一時的な収益性の低下が見られるものの、2021年には各種利益指標が劇的に改善し、収益性と資産運用効率の向上が認められる。特に2021年は、売上総利益率、営業利益率、純利益率、ROEおよびROAのすべてにおいて顕著な伸びを示し、事業の回復と効率化が図られたことが判断できる。
売上高利益率
投資収益率
売上総利益率
Steel Dynamics Inc.、売上総利益率計算、ベンチマークとの比較
| 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | 2017/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| 粗利 | 5,362,424) | 1,434,728) | 1,530,984) | 2,322,814) | 1,582,014) | |
| 売り上げ 高 | 18,408,850) | 9,601,482) | 10,464,991) | 11,821,839) | 9,538,797) | |
| 収益率 | ||||||
| 売上総利益率1 | 29.13% | 14.94% | 14.63% | 19.65% | 16.59% | |
| ベンチマーク | ||||||
| 売上総利益率競合 他社2 | ||||||
| Freeport-McMoRan Inc. | 38.59% | 17.91% | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31).
1 2021 計算
売上総利益率 = 100 × 粗利 ÷ 売り上げ 高
= 100 × 5,362,424 ÷ 18,408,850 = 29.13%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 売上高の動向
- 売上高は2017年から2019年まで増加傾向にあり、その後2020年には減少を見せるものの、2021年には再び著しい伸びを示し、過去最高値を記録している。特に2021年の売上高は、2017年と比較して約94%増加しており、堅調な需要拡大と販売活動の成果と考えられる。
- 粗利益の推移
- 粗利益は2017年から2019年まで変動が見られるが、2020年には一度減少した後、2021年に315万千米ドル超に急増している。これは売上高の増加に伴うものと推測され、利益率の向上も示唆している。
- 売上総利益率の変動
- 売上総利益率は2017年から2019年までだいたい15%前後で推移し、2020年には14.94%に若干低下した。2021年には29.13%へと大きく上昇しており、利益率の改善、もしくはコスト管理の効率化が進んだことを示すと考えられる。特に2021年は売上高と利益の両方が大きく伸びていることから、収益性の顕著な向上が見て取れる。
営業利益率
Steel Dynamics Inc.、営業利益率計算、ベンチマークとの比較
| 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | 2017/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| 営業利益 | 4,301,105) | 847,142) | 986,880) | 1,722,409) | 1,066,881) | |
| 売り上げ 高 | 18,408,850) | 9,601,482) | 10,464,991) | 11,821,839) | 9,538,797) | |
| 収益率 | ||||||
| 営業利益率1 | 23.36% | 8.82% | 9.43% | 14.57% | 11.18% | |
| ベンチマーク | ||||||
| 営業利益率競合 他社2 | ||||||
| Freeport-McMoRan Inc. | 36.62% | 17.16% | — | — | — | |
| 営業利益率産業 | ||||||
| 料 | 21.62% | 14.41% | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31).
1 2021 計算
営業利益率 = 100 × 営業利益 ÷ 売り上げ 高
= 100 × 4,301,105 ÷ 18,408,850 = 23.36%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 売上高の推移
- 売上高は、2017年から2021年にかけて総じて増加している。特に2021年には、約1.84兆米ドルと過去最高値を記録している。これにより、企業の収益規模が大幅に拡大していることが示唆される。
- 営業利益の変動
- 営業利益は、2017年から2019年にかけて一時的に減少した後、2020年に再び減少し、2021年に急激に増加している。2021年の営業利益は約4.30兆米ドルと、過去の水準から大きく跳ね上がっている。この動きは、市場環境やコスト構造の変動を反映している可能性がある。
- 営業利益率の分析
- 営業利益率は、2017年には約11.18%、2018年には約14.57%と比較的高い水準で推移し、その後2019年（約9.43%）と2020年（約8.82%）にかけて低下した。一方、2021年には約23.36%に向上しており、収益性の改善が顕著に見られる。このことは、売上増加に伴う効率改善やコスト管理の向上を示している可能性がある。
- 総括
- 総じて、売上高の持続的な増加とともに、営業利益も2021年には大きく拡大している。営業利益率の大幅な改善は、収益性の向上を示しており、企業の収益基盤の強化が見て取れる。ただし、2018年から2019年にかけての一時的な利益率低下は注意を要し、その要因の詳細分析が必要となる。全体として、企業の財務パフォーマンスは健全に推移していると考えられる。
純利益率
Steel Dynamics Inc.、純利益率計算、ベンチマークとの比較
| 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | 2017/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| Steel Dynamics, Inc.に帰属する当期純利益 | 3,214,066) | 550,822) | 671,103) | 1,258,379) | 812,741) | |
| 売り上げ 高 | 18,408,850) | 9,601,482) | 10,464,991) | 11,821,839) | 9,538,797) | |
| 収益率 | ||||||
| 純利益率1 | 17.46% | 5.74% | 6.41% | 10.64% | 8.52% | |
| ベンチマーク | ||||||
| 純利益率競合 他社2 | ||||||
| Freeport-McMoRan Inc. | 18.85% | 4.22% | — | — | — | |
| 純利益率産業 | ||||||
| 料 | 13.59% | 8.58% | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31).
1 2021 計算
純利益率 = 100 × Steel Dynamics, Inc.に帰属する当期純利益 ÷ 売り上げ 高
= 100 × 3,214,066 ÷ 18,408,850 = 17.46%
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- 当期純利益の推移と増加傾向
- 2017年から2021年にかけて、Steel Dynamics Inc.の当期純利益は全体的に増加傾向を示している。特に2021年には3,213,066千米ドルに到達し、他年度と比較して大きな成長を示している。この増加は、同期間における売上高の増加に伴うものと推測される。
- 売上高の変動と成長
- 売上高は、2017年の9,538,797千米ドルから2021年には18,408,850千米ドルへとほぼ倍増している。2020年には一時的に減少したが（9,601,482千米ドル）、その後の2021年には著しい回復と成長を遂げている。この動きから、市場環境の変動や業績の回復傾向がうかがえる。
- 純利益率の推移と変動
- 純利益率は、2017年から2018年にかけて上昇し（8.52%から10.64%）、2019年には一時的に低下（6.41%）している。2020年にはさらに低下し（5.74%）、その後2021年に大きく上昇し（17.46%）ている。この変動は、売上高の変動やコスト構造の調整、経営効率の改善などの要因による可能性がある。特に2021年の純利益率の急増は、売上高の大幅増に対して利益の拡大が追いついた結果と考えられる。
自己資本利益率 (ROE)
Steel Dynamics Inc.、 ROE計算、ベンチマークとの比較
| 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | 2017/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| Steel Dynamics, Inc.に帰属する当期純利益 | 3,214,066) | 550,822) | 671,103) | 1,258,379) | 812,741) | |
| Total Steel Dynamics, Inc.の持分比率 | 6,304,641) | 4,345,164) | 4,075,834) | 3,935,071) | 3,351,574) | |
| 収益率 | ||||||
| ROE1 | 50.98% | 12.68% | 16.47% | 31.98% | 24.25% | |
| ベンチマーク | ||||||
| ROE競合 他社2 | ||||||
| Freeport-McMoRan Inc. | 30.80% | 5.89% | — | — | — | |
| ROE産業 | ||||||
| 料 | 16.54% | 8.40% | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31).
1 2021 計算
ROE = 100 × Steel Dynamics, Inc.に帰属する当期純利益 ÷ Total Steel Dynamics, Inc.の持分比率
= 100 × 3,214,066 ÷ 6,304,641 = 50.98%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 当期純利益の推移
- Steel Dynamics, Inc.の当期純利益は、2017年から2018年にかけて著しく増加しており、その後2019年と2020年にかけて減少する傾向が見られる。2021年には再び大幅に増加しており、過去最高水準に達している。これにより、同社の収益性は変動しつつも、直近の年度においては大きな成長を示している。
- 総資産の推移
- 総資産は2017年から2018年および2019年にかけて安定的に増加し、その後2020年から2021年にかけて更に大きく拡大している。特に2021年には約63億ドルと顕著な増加を示しており、資産規模が拡大していることが伺える。
- 自己資本利益率（ROE）の変動
- ROEは2017年から2018年にかけて上昇し、その後2019年および2020年には低下している。しかし、2021年には50.98％と非常に高い水準に回復しており、資本に対する利益率の大きな改善が見られる。この傾向は、純利益の増加と資産の拡大による効果と考えられる。
- 総括
- 全体として、Steel Dynamics, Inc.は2017年以降、収益性と資産規模の両面で成長を続けている。特に2021年にかけては、純利益およびROEの顕著な改善が見られ、経営基盤の強化と資産運用の効率化が進んでいることを示している。ただし、2020年の一時的な純利益の減少も考慮に入れる必要がある。今後も同社の財務指標に注目し、継続的な成長の兆しとリスクのバランスを評価する必要があると考えられる。
総資産利益率 (ROA)
Steel Dynamics Inc.、 ROA計算、ベンチマークとの比較
| 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | 2017/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| Steel Dynamics, Inc.に帰属する当期純利益 | 3,214,066) | 550,822) | 671,103) | 1,258,379) | 812,741) | |
| 総資産 | 12,531,234) | 9,265,562) | 8,275,765) | 7,703,563) | 6,855,732) | |
| 収益率 | ||||||
| ROA1 | 25.65% | 5.94% | 8.11% | 16.34% | 11.85% | |
| ベンチマーク | ||||||
| ROA競合 他社2 | ||||||
| Freeport-McMoRan Inc. | 8.97% | 1.42% | — | — | — | |
| ROA産業 | ||||||
| 料 | 6.65% | 3.40% | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31).
1 2021 計算
ROA = 100 × Steel Dynamics, Inc.に帰属する当期純利益 ÷ 総資産
= 100 × 3,214,066 ÷ 12,531,234 = 25.65%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 当期純利益の推移
- 2017年から2021年までの期間にわたり、Steel Dynamics, Inc.の純利益は全体として増加傾向を示している。特に2021年には3,214,066千米ドルとピークに達し、過去の年度と比較して大きく成長している。2019年から2020年にかけては、一時的な収益の減少がみられるものの、2021年には回復し、最終的には過去最高を更新した。
- 総資産の推移
- 同期間における総資産は、2017年以降着実に増加している。2017年の6,855,732千米ドルから2021年には12,531,234千米ドルに拡大し、約1.8倍に達している。これは、資金調達や資産の積極的な拡充、事業規模の拡大を示唆している。
- ROA（総資産利益率）の変動
- ROAは2017年には11.85%であったが、2018年には16.34%へと上昇し、その後2019年には8.11%、2020年には5.94%と低下を見せている。一方、2021年には再び25.65%へと劇的に回復しており、この年度においては資産効率の大幅な改善を示している。この変動は、純利益と総資産の関係性や、年度ごとの収益性の変動を反映していると考えられる。