財務報告の品質: 累計額
収益は、現金コンポーネントと見越/繰延コンポーネントに分解できます。発生主義要素(総計上)は現金要素よりも持続性が低いことがわかっているため、(1)発生主義要素が高い利益は、発生主義要素が小さい利益よりも持続性が低く、他のすべてが同じです。(2)収益の現金部分は、会社の業績を評価するより高い重み付けを受けるべきです。
貸借対照表ベースの発生率
Take-Two Interactive Software Inc.、総計の貸借対照表計算
千米ドル
| 2025/03/31 | 2024/03/31 | 2023/03/31 | 2022/03/31 | 2021/03/31 | 2020/03/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 営業資産 | |||||||
| 総資産 | 9,180,700) | 12,216,900) | 15,862,100) | 6,546,219) | 6,028,218) | 4,948,832) | |
| レス： 現金および現金同等物 | 1,456,100) | 754,000) | 827,400) | 1,732,047) | 1,422,884) | 1,357,664) | |
| レス： 短期投資 | 9,400) | 22,000) | 187,000) | 820,060) | 1,308,692) | 644,003) | |
| レス： 制限付き現金および現金同等物 | 14,900) | 252,100) | 307,600) | 359,832) | 538,822) | 546,604) | |
| 営業資産 | 7,700,300) | 11,188,800) | 14,540,100) | 3,634,280) | 2,757,820) | 2,400,561) | |
| 営業負債 | |||||||
| 総負債 | 7,043,000) | 6,549,000) | 6,819,600) | 2,736,560) | 2,696,326) | 2,409,588) | |
| レス： 短期借入金(純額) | 1,148,500) | 24,600) | 1,346,800) | —) | —) | —) | |
| レス： 長期借入金(純額) | 2,512,600) | 3,058,300) | 1,733,000) | —) | —) | —) | |
| 営業負債 | 3,381,900) | 3,466,100) | 3,739,800) | 2,736,560) | 2,696,326) | 2,409,588) | |
| 純営業資産1 | 4,318,400) | 7,722,700) | 10,800,300) | 897,720) | 61,494) | (9,027) | |
| 貸借対照表ベースの累計計2 | (3,404,300) | (3,077,600) | 9,902,580) | 836,226) | 70,521) | —) | |
| 財務比率 | |||||||
| 貸借対照表ベースの発生率3 | -56.54% | -33.23% | 169.30% | 174.36% | 268.82% | — | |
| ベンチマーク | |||||||
| 貸借対照表ベースの発生率競合 他社4 | |||||||
| Alphabet Inc. | — | 26.92% | 17.24% | 21.43% | 22.86% | — | |
| Comcast Corp. | — | 2.10% | 1.29% | -6.76% | -0.48% | — | |
| Meta Platforms Inc. | — | 22.82% | 11.12% | 20.95% | 14.69% | — | |
| Netflix Inc. | — | 9.36% | -3.78% | 14.21% | 27.24% | — | |
| Trade Desk Inc. | — | 26.91% | 15.86% | 16.20% | 37.47% | — | |
| Walt Disney Co. | 3.76% | 0.01% | 0.08% | 3.09% | 1.73% | — | |
| 貸借対照表ベースの発生率セクター | |||||||
| メディア & エンターテイメント | 0.00% | 13.42% | 6.82% | 7.78% | 8.33% | — | |
| 貸借対照表ベースの発生率産業 | |||||||
| 通信サービス | 0.00% | 6.15% | 4.26% | -3.76% | 10.24% | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-03-31), 10-K (報告日: 2024-03-31), 10-K (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-03-31), 10-K (報告日: 2021-03-31), 10-K (報告日: 2020-03-31).
1 2025 計算
純営業資産 = 営業資産 – 営業負債
= 7,700,300 – 3,381,900 = 4,318,400
2 2025 計算
貸借対照表ベースの累計計 = 純営業資産2025 – 純営業資産2024
= 4,318,400 – 7,722,700 = -3,404,300
3 2025 計算
貸借対照表ベースの発生率 = 100 × 貸借対照表ベースの累計計 ÷ 平均純営業資産
= 100 × -3,404,300 ÷ [(4,318,400 + 7,722,700) ÷ 2] = -56.54%
4 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
純営業資産は、2021年から2023年まで一貫して増加傾向にあります。2021年度の61494千米ドルから、2023年度には10800300千米ドルへと大幅に増加しました。しかし、2024年度には7722700千米ドルに減少し、2025年度には4318400千米ドルへとさらに減少しています。この減少傾向は、資産の規模が縮小していることを示唆しています。
- 貸借対照表ベースの総計計上額
- 貸借対照表ベースの総計計上額も、純営業資産と同様に、2021年から2023年まで増加傾向にあります。2021年度の70521千米ドルから、2023年度には9902580千米ドルへと増加しました。しかし、2024年度には-3077600千米ドルに転じ、2025年度には-3404300千米ドルと、マイナスの値を示しています。これは、負債が資産を上回っている状態を示唆しています。
貸借対照表ベースの発生率は、純営業資産と貸借対照表ベースの総計計上額の関係を示す指標です。2021年度の268.82%から、2022年度の174.36%、2023年度の169.3%と低下傾向にあります。2024年度には-33.23%に転じ、2025年度には-56.54%と、大幅なマイナスの値を示しています。この発生率の低下とマイナス化は、純営業資産の増加が、貸借対照表ベースの総計計上額の増加に追いついていない、あるいは、総計計上額が減少していることを示唆しています。特に2024年度以降のマイナス値は、財務状況の悪化を示している可能性があります。
キャッシュ・フロー計算書ベースの見越比率
Take-Two Interactive Software Inc.、総計計のキャッシュフロー計算書の計算
千米ドル
| 2025/03/31 | 2024/03/31 | 2023/03/31 | 2022/03/31 | 2021/03/31 | 2020/03/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 当期純利益(損失) | (4,478,900) | (3,744,200) | (1,124,700) | 418,022) | 588,886) | 404,459) | |
| レス： 営業活動によってもたらされた(使用された)ネットキャッシュ | (45,200) | (16,100) | 1,100) | 257,984) | 912,318) | 685,678) | |
| レス： 投資活動によるネットキャッシュ(使用済み) | (151,500) | (28,200) | (2,876,300) | 139,216) | (806,724) | 4,049) | |
| キャッシュフロー計算書ベースの集計見越計上 | (4,282,200) | (3,699,900) | 1,750,500) | 20,822) | 483,292) | (285,268) | |
| 財務比率 | |||||||
| キャッシュ・フロー計算書ベースの見越比率1 | -71.13% | -39.95% | 29.93% | 4.34% | 1,842.27% | — | |
| ベンチマーク | |||||||
| キャッシュ・フロー計算書ベースの見越比率競合 他社2 | |||||||
| Alphabet Inc. | — | 9.42% | -0.52% | -7.90% | 17.48% | — | |
| Comcast Corp. | — | 2.38% | -3.44% | -3.88% | -0.83% | — | |
| Meta Platforms Inc. | — | 15.08% | -7.43% | 1.96% | -14.89% | — | |
| Netflix Inc. | — | 12.03% | -8.44% | 16.73% | 27.32% | — | |
| Trade Desk Inc. | — | -20.85% | -42.93% | -30.87% | -30.72% | — | |
| Walt Disney Co. | 1.58% | -1.46% | -1.97% | 1.50% | -0.29% | — | |
| キャッシュ・フロー計算書ベースの見越比率セクター | |||||||
| メディア & エンターテイメント | 0.00% | 6.38% | -3.21% | -1.72% | 2.46% | — | |
| キャッシュ・フロー計算書ベースの見越比率産業 | |||||||
| 通信サービス | 0.00% | 2.36% | -2.49% | -1.32% | 6.77% | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-03-31), 10-K (報告日: 2024-03-31), 10-K (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-03-31), 10-K (報告日: 2021-03-31), 10-K (報告日: 2020-03-31).
1 2025 計算
キャッシュ・フロー計算書ベースの見越比率 = 100 × キャッシュフロー計算書ベースの集計見越計上 ÷ 平均純営業資産
= 100 × -4,282,200 ÷ [(4,318,400 + 7,722,700) ÷ 2] = -71.13%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
純営業資産は、2021年から2023年にかけて顕著な増加傾向を示しました。2021年度の61494千米ドルから、2023年度には10800300千米ドルへと大幅に増加しています。しかし、2024年度には7722700千米ドルに減少し、2025年度には4318400千米ドルへとさらに減少しています。この減少傾向は、資産規模の縮小を示唆している可能性があります。
- キャッシュフロー計算書ベースの集計見越計上
- 2021年度には483292千米ドルとプラスでしたが、2022年度には20822千米ドルに大幅に減少しました。2023年度には1750500千米ドルと再び増加しましたが、2024年度には-3699900千米ドル、2025年度には-4282200千米ドルと、継続的にマイナスへと転換しています。この傾向は、現金収入が支出を上回らなくなっていることを示唆しています。
- キャッシュフロー計算書に基づく発生率
- 2021年度には1842.27%と非常に高い発生率を示しましたが、2022年度には4.34%に大幅に低下しました。2023年度には29.93%に回復したものの、2024年度には-39.95%、2025年度には-71.13%と、マイナスへと大きく転落しています。発生率のマイナス化は、キャッシュフローの生成能力が低下していることを示唆しており、集計見越計上のマイナス傾向と一致しています。
全体として、純営業資産は増加から減少へと転換し、キャッシュフロー計算書ベースの集計見越計上と発生率は、プラスからマイナスへと一貫して変化しています。これらの傾向は、財務状況の悪化を示唆しており、今後の事業戦略の見直しや、キャッシュフロー改善策の実施が必要となる可能性があります。