デュポンの分析: ROE、ROA、純利益率の内訳
四半期データ
ROE分解では、純利益を株主資本で割ったものを構成比率の積として表します。
有料ユーザー向けエリア
無料で試す
今週はAccenture PLCページが無料で利用できます。
データは背後に隠されています: .
これは 1 回限りの支払いです。自動更新はありません。
私たちは受け入れます:
ROEを2つのコンポーネントに分解
Accenture PLC、 ROE の分解(四半期データ)
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-08-31), 10-Q (報告日: 2025-05-31), 10-Q (報告日: 2025-02-28), 10-Q (報告日: 2024-11-30), 10-K (報告日: 2024-08-31), 10-Q (報告日: 2024-05-31), 10-Q (報告日: 2024-02-29), 10-Q (報告日: 2023-11-30), 10-K (報告日: 2023-08-31), 10-Q (報告日: 2023-05-31), 10-Q (報告日: 2023-02-28), 10-Q (報告日: 2022-11-30), 10-K (報告日: 2022-08-31), 10-Q (報告日: 2022-05-31), 10-Q (報告日: 2022-02-28), 10-Q (報告日: 2021-11-30), 10-K (報告日: 2021-08-31), 10-Q (報告日: 2021-05-31), 10-Q (報告日: 2021-02-28), 10-Q (報告日: 2020-11-30), 10-K (報告日: 2020-08-31), 10-Q (報告日: 2020-05-31), 10-Q (報告日: 2020-02-29), 10-Q (報告日: 2019-11-30).
総資産利益率（ROA）は、2020年11月30日時点で13.78%を記録し、その後、2021年2月28日までに14.19%まで上昇しました。その後、2022年11月30日までに14.97%のピークに達し、その後は緩やかに低下傾向にあります。2025年2月28日には11.74%まで低下しています。全体として、ROAは2020年から2022年にかけて上昇し、その後は徐々に減少する傾向が見られます。
- 財務レバレッジ比率
- 財務レバレッジ比率は、2019年11月30日の2.19から、2021年8月31日の2.21までわずかに上昇しました。その後、2023年8月31日には1.93まで低下し、2025年2月28日には2.07まで若干の上昇が見られます。全体的に、この比率は2.0から2.2の範囲内で変動しており、比較的安定していると言えます。
自己資本利益率（ROE）は、2020年11月30日に30.05%を記録し、その後、2021年2月28日に30.45%まで上昇しました。2022年5月31日には31.11%のピークに達し、その後は緩やかに低下傾向にあります。2025年2月28日には24.61%まで低下しています。ROEは、ROAと同様に、2020年から2022年にかけて上昇し、その後は徐々に減少する傾向が見られます。ROEの低下幅はROAの低下幅よりも大きい傾向にあります。
これらの指標を総合的に見ると、収益性は2020年から2022年にかけて改善し、その後は低下していることが示唆されます。財務レバレッジ比率は比較的安定しており、資本構成に大きな変化は見られません。ROEの低下幅がROAの低下幅よりも大きいことから、自己資本の効率的な活用が低下している可能性が考えられます。
ROEを3つの要素に分解
Accenture PLC、 ROE の分解(四半期データ)
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-08-31), 10-Q (報告日: 2025-05-31), 10-Q (報告日: 2025-02-28), 10-Q (報告日: 2024-11-30), 10-K (報告日: 2024-08-31), 10-Q (報告日: 2024-05-31), 10-Q (報告日: 2024-02-29), 10-Q (報告日: 2023-11-30), 10-K (報告日: 2023-08-31), 10-Q (報告日: 2023-05-31), 10-Q (報告日: 2023-02-28), 10-Q (報告日: 2022-11-30), 10-K (報告日: 2022-08-31), 10-Q (報告日: 2022-05-31), 10-Q (報告日: 2022-02-28), 10-Q (報告日: 2021-11-30), 10-K (報告日: 2021-08-31), 10-Q (報告日: 2021-05-31), 10-Q (報告日: 2021-02-28), 10-Q (報告日: 2020-11-30), 10-K (報告日: 2020-08-31), 10-Q (報告日: 2020-05-31), 10-Q (報告日: 2020-02-29), 10-Q (報告日: 2019-11-30).
純利益率は、2020年11月30日時点で11.52%から、2021年11月30日までに11.69%へと緩やかな上昇を示しました。その後、2022年11月30日までに11.17%まで低下しましたが、2024年11月30日には11.61%まで回復しました。2025年2月28日には11.02%に低下し、2025年5月31日には11.43%、2025年8月31日には11.61%と、小幅な変動を繰り返しています。
- 資産回転率
- 資産回転率は、2020年8月31日の1.2から、2022年8月31日までに1.32まで一貫して上昇しました。しかし、その後は低下傾向に転じ、2025年8月31日には1.07まで減少しています。この傾向は、収益を生み出すための資産の効率的な利用が低下している可能性を示唆しています。
財務レバレッジ比率は、2019年11月30日の2.19から、2021年8月31日の2.21まで小幅な変動を繰り返しながら上昇しました。その後、2023年8月31日には1.93まで低下しましたが、2025年8月31日には2.10まで再び上昇しています。この変動は、負債を利用した財務構造の変化を示唆しています。
- 自己資本利益率 (ROE)
- 自己資本利益率は、2020年11月30日の30.05%から、2021年11月30日までに30.25%へと上昇しました。その後、2025年8月31日までに25.68%まで低下しています。この傾向は、株主資本に対する収益性の低下を示唆しています。特に、2022年以降の低下幅が大きくなっています。
ROEを5つの要素に分解
Accenture PLC、 ROE の分解(四半期データ)
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-08-31), 10-Q (報告日: 2025-05-31), 10-Q (報告日: 2025-02-28), 10-Q (報告日: 2024-11-30), 10-K (報告日: 2024-08-31), 10-Q (報告日: 2024-05-31), 10-Q (報告日: 2024-02-29), 10-Q (報告日: 2023-11-30), 10-K (報告日: 2023-08-31), 10-Q (報告日: 2023-05-31), 10-Q (報告日: 2023-02-28), 10-Q (報告日: 2022-11-30), 10-K (報告日: 2022-08-31), 10-Q (報告日: 2022-05-31), 10-Q (報告日: 2022-02-28), 10-Q (報告日: 2021-11-30), 10-K (報告日: 2021-08-31), 10-Q (報告日: 2021-05-31), 10-Q (報告日: 2021-02-28), 10-Q (報告日: 2020-11-30), 10-K (報告日: 2020-08-31), 10-Q (報告日: 2020-05-31), 10-Q (報告日: 2020-02-29), 10-Q (報告日: 2019-11-30).
税負担率は、2020年11月30日以降、概ね0.76から0.77の間で推移しており、安定した水準を維持している。わずかな変動は見られるものの、大きな傾向の変化は認められない。
利息負担率は、2020年2月29日から2022年2月28日までは1.0に近く、その後は0.98から0.99の間で推移している。全体的に見て、利息負担率は低い水準に保たれている。
EBITマージン率は、2020年11月30日に15.18%を記録した後、2021年8月31日に15.87%とピークに達した。その後は緩やかに低下し、2023年8月31日に14.05%まで落ち込んだが、2024年8月31日には15.42%と再び上昇している。全体的な傾向としては、緩やかな増減を繰り返している。
資産回転率は、2021年2月28日に1.23を記録し、その後、2022年2月28日と2022年5月31日に1.32とピークを迎えた。その後は徐々に低下し、2024年11月30日には1.07まで減少している。資産の効率的な活用度合いは低下傾向にあると考えられる。
財務レバレッジ比率は、2019年11月30日の2.19から、2023年8月31日の1.93まで低下傾向にあった。しかし、2025年8月31日には2.10まで上昇しており、レバレッジは再び増加している。全体としては、変動幅は大きいものの、2.0から2.2の範囲内で推移している。
- 自己資本利益率 (ROE)
- 自己資本利益率は、2020年11月30日に30.05%を記録した後、2021年2月28日に30.45%とピークに達した。その後は緩やかに低下し、2023年8月31日には25.79%まで落ち込んだ。2024年11月30日には26.27%と若干回復しているが、ピーク時の水準には戻っていない。自己資本の効率的な活用度は低下傾向にある。
ROAを2つのコンポーネントに分解
Accenture PLC、 ROA の分解(四半期データ)
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-08-31), 10-Q (報告日: 2025-05-31), 10-Q (報告日: 2025-02-28), 10-Q (報告日: 2024-11-30), 10-K (報告日: 2024-08-31), 10-Q (報告日: 2024-05-31), 10-Q (報告日: 2024-02-29), 10-Q (報告日: 2023-11-30), 10-K (報告日: 2023-08-31), 10-Q (報告日: 2023-05-31), 10-Q (報告日: 2023-02-28), 10-Q (報告日: 2022-11-30), 10-K (報告日: 2022-08-31), 10-Q (報告日: 2022-05-31), 10-Q (報告日: 2022-02-28), 10-Q (報告日: 2021-11-30), 10-K (報告日: 2021-08-31), 10-Q (報告日: 2021-05-31), 10-Q (報告日: 2021-02-28), 10-Q (報告日: 2020-11-30), 10-K (報告日: 2020-08-31), 10-Q (報告日: 2020-05-31), 10-Q (報告日: 2020-02-29), 10-Q (報告日: 2019-11-30).
純利益率は、2020年11月30日には11.52%で始まり、2021年8月31日には12.05%のピークに達しました。その後、2022年2月28日には11.12%まで低下し、2023年2月28日には10.65%まで減少しました。2024年2月29日には11.19%に回復し、2024年11月30日には11.61%まで上昇しました。2025年2月28日には11.02%となり、5月31日には11.41%、8月31日には11.43%と推移しています。全体として、純利益率は変動しながらも、10%台後半から12%台前半の範囲で推移しています。
- 資産回転率
- 資産回転率は、2020年8月31日に1.2を記録し、その後、2020年11月30日には1.17、2021年8月31日には1.23まで上昇しました。2022年8月31日には1.32のピークに達し、その後、2024年11月30日には1.08まで低下しました。2025年8月31日には1.11となっています。全体的に、資産回転率は徐々に低下傾向にあります。
総資産利益率（ROA）は、2020年11月30日に13.78%で始まり、2022年8月31日には14.97%のピークに達しました。その後、2023年8月31日には13.41%まで低下し、2024年2月29日には12.84%まで減少しました。2024年11月30日には12.83%となり、2025年2月28日には12.55%、5月31日には12.99%、8月31日には12.64%と推移しています。ROAは全体的に高い水準を維持していますが、ピーク以降は低下傾向にあります。
純利益率とROAの推移を比較すると、両指標は類似したパターンを示しており、2022年8月31日頃にピークを迎え、その後は低下傾向にあることがわかります。一方、資産回転率は、ROAや純利益率とは異なる動きを見せており、徐々に低下しています。このことは、収益性の改善が資産効率の低下によって相殺されている可能性を示唆しています。
ROAを4つの要素に分解
Accenture PLC、 ROA の分解(四半期データ)
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-08-31), 10-Q (報告日: 2025-05-31), 10-Q (報告日: 2025-02-28), 10-Q (報告日: 2024-11-30), 10-K (報告日: 2024-08-31), 10-Q (報告日: 2024-05-31), 10-Q (報告日: 2024-02-29), 10-Q (報告日: 2023-11-30), 10-K (報告日: 2023-08-31), 10-Q (報告日: 2023-05-31), 10-Q (報告日: 2023-02-28), 10-Q (報告日: 2022-11-30), 10-K (報告日: 2022-08-31), 10-Q (報告日: 2022-05-31), 10-Q (報告日: 2022-02-28), 10-Q (報告日: 2021-11-30), 10-K (報告日: 2021-08-31), 10-Q (報告日: 2021-05-31), 10-Q (報告日: 2021-02-28), 10-Q (報告日: 2020-11-30), 10-K (報告日: 2020-08-31), 10-Q (報告日: 2020-05-31), 10-Q (報告日: 2020-02-29), 10-Q (報告日: 2019-11-30).
税負担率は、2020年11月30日以降、概ね0.76から0.77の間で推移しています。わずかな変動が見られるものの、大きな傾向の変化は認められません。
利息負担率は、2020年2月29日から2022年8月31日まで1.0または0.99で安定していました。その後、2022年11月30日に0.99となり、2024年8月31日までに0.98まで低下しました。全体として、利息負担率は安定した水準を維持しています。
EBITマージン率は、2020年5月31日に15.18%から始まり、2021年8月31日に15.87%でピークを迎えました。その後、2022年5月31日に14.79%まで低下し、2024年5月31日に15.42%まで回復しました。直近の2024年11月30日には14.85%となっています。全体的に、EBITマージン率は変動しながらも、14%から16%の範囲内で推移しています。
資産回転率は、2020年11月30日に1.2から始まり、2022年2月28日に1.32でピークを迎えました。その後、2025年2月28日までに1.07まで低下しました。全体として、資産回転率は緩やかに低下傾向にあります。
総資産利益率（ROA）は、2020年11月30日に13.78%から始まり、2022年2月28日に14.97%でピークを迎えました。その後、2025年2月28日までに11.74%まで低下しました。全体として、ROAは緩やかに低下傾向にあります。ROAの低下は、資産回転率の低下と相まって、収益性の低下を示唆している可能性があります。
当期純利益率の分解
Accenture PLC、純利益率の分解(四半期データ)
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2025-08-31), 10-Q (報告日: 2025-05-31), 10-Q (報告日: 2025-02-28), 10-Q (報告日: 2024-11-30), 10-K (報告日: 2024-08-31), 10-Q (報告日: 2024-05-31), 10-Q (報告日: 2024-02-29), 10-Q (報告日: 2023-11-30), 10-K (報告日: 2023-08-31), 10-Q (報告日: 2023-05-31), 10-Q (報告日: 2023-02-28), 10-Q (報告日: 2022-11-30), 10-K (報告日: 2022-08-31), 10-Q (報告日: 2022-05-31), 10-Q (報告日: 2022-02-28), 10-Q (報告日: 2021-11-30), 10-K (報告日: 2021-08-31), 10-Q (報告日: 2021-05-31), 10-Q (報告日: 2021-02-28), 10-Q (報告日: 2020-11-30), 10-K (報告日: 2020-08-31), 10-Q (報告日: 2020-05-31), 10-Q (報告日: 2020-02-29), 10-Q (報告日: 2019-11-30).
税負担率は、2020年11月30日時点の0.76から、2025年8月31日時点の0.76まで、概ね0.76から0.77の間で推移しています。期間中に顕著な変動は見られず、安定した水準を維持していると考えられます。
- 利息負担率
- 利息負担率は、2020年2月29日から2022年11月30日までは1.00で安定していました。その後、2023年2月28日には0.99に低下し、2024年8月31日には0.98まで低下しました。2025年2月28日には再び0.99に戻り、その後0.98で推移しています。全体的に見て、わずかながら低下傾向が見られます。
EBITマージン率は、2019年11月30日から2021年8月31日までは一貫して上昇傾向にあり、15.18%から15.87%まで増加しました。2021年11月30日には15.31%に低下し、その後も変動を繰り返しながら、2023年8月31日には14.05%まで低下しました。2024年11月30日には15.42%まで回復し、2025年8月31日には15.18%となっています。全体として、EBITマージン率は周期的な変動を示しており、短期的には上昇と下降を繰り返しています。
- 純利益率
- 純利益率は、2020年2月29日から2021年8月31日まで一貫して上昇し、11.52%から12.05%まで増加しました。その後、2022年8月31日には11.12%まで低下し、2023年8月31日には10.65%まで低下しました。2024年11月30日には11.61%まで回復し、2025年8月31日には11.43%となっています。EBITマージン率と同様に、純利益率も周期的な変動を示しており、短期的には上昇と下降を繰り返しています。EBITマージン率の変動に連動する傾向が見られます。