Altria Group Inc. (NYSE:MO)

分析期間において、好意は一貫して増加傾向を示しています。2019年から2022年まで5177百万米ドルで横ばいでしたが、2023年には6791百万米ドルへと大幅に増加しました。この増加は、買収や事業再編による影響が考えられます。

無期限の無形固定資産は、分析期間を通じて比較的安定しており、11676百万米ドルから11443百万米ドルへとわずかな減少が見られます。2023年も11443百万米ドルで横ばいです。この安定性は、ブランド価値や特許などの無期限の無形資産の持続的な価値を示唆しています。

確定的な生活の無形資産、総帳簿価額は、2019年から2021年まで1275百万米ドルから1260百万米ドルへと緩やかに減少しましたが、2022年には1411百万米ドル、2023年には2841百万米ドルへと大幅に増加しました。この増加は、新たな無形資産の取得や評価額の変動による可能性があります。

償却累計額は、一貫して増加しており、-264百万米ドルから-598百万米ドルへと減少幅が拡大しています。これは、無形固定資産の償却が進んでいることを示しています。

確定生活型無形固定資産、純額は、2019年の1011百万米ドルから2021年には863百万米ドルへと減少しましたが、2022年には941百万米ドル、2023年には2243百万米ドルへと増加しました。この変動は、償却と新たな取得の影響を受けたと考えられます。

その他の無形固定資産、純額は、2019年の12687百万米ドルから2023年の13686百万米ドルへと緩やかな増加傾向を示しています。この増加は、継続的な投資や事業の成長による可能性があります。

のれんおよびその他の無形固定資産、純額は、2019年の17864百万米ドルから2023年の20477百万米ドルへと一貫して増加しています。この増加は、買収活動の活発化を示唆しています。

好意

2023年に大幅な増加。

無期限の無形固定資産

分析期間を通じて安定。

確定的な生活の無形資産、総帳簿価額

2022年、2023年に大幅な増加。

償却累計額

一貫して増加。

確定生活型無形固定資産、純額

2022年、2023年に増加。

その他の無形固定資産、純額

緩やかな増加傾向。

のれんおよびその他の無形固定資産、純額

一貫して増加。

総資産は、2019年から2022年まで一貫して減少傾向にありましたが、2023年にはわずかに増加しました。2019年の49271百万米ドルから2022年には36954百万米ドルまで減少した後、2023年には38570百万米ドルに増加しています。調整後総資産も同様の傾向を示し、2019年の44094百万米ドルから2022年には31777百万米ドルまで減少し、2023年には31779百万米ドルでほぼ横ばいとなりました。

株主資本

アルトリアに帰属する株主資本は、2019年の6222百万米ドルから2023年には-3540百万米ドルまで、継続的に減少しています。特に2020年以降の減少幅が大きく、赤字に転落しています。調整後株主資本も同様に、2019年の1045百万米ドルから2023年には-10331百万米ドルまで、大幅な減少を示しています。調整後株主資本の減少幅は、株主資本の減少幅を上回っています。

当期純利益は、2019年に-1293百万米ドルの損失を計上した後、2020年から2023年まで一貫して利益を計上しています。2020年には4467百万米ドルの利益を計上し、その後も2021年には2475百万米ドル、2022年には5764百万米ドル、2023年には8130百万米ドルと増加傾向にあります。調整後純利益は、当期純利益と一致しており、同様の増加傾向を示しています。利益の増加は、株主資本の減少を相殺するには至っていません。

全体として、資産は減少傾向から横ばいに転換しているものの、株主資本は継続的に減少しており、利益は増加傾向にあります。株主資本の減少は、調整後株主資本の減少幅がより大きいことから、調整項目が株主資本に与える影響が大きいことが示唆されます。

純利益率は、2019年の-5.15%から2023年には33.21%へと大幅な改善を示しています。調整後当期純利益率も同様の傾向を示しており、2019年の-4.85%から2023年には33.21%に上昇しています。この改善は、収益性の著しい向上を示唆しています。

総資産回転率

総資産回転率は、2019年の0.51から2022年の0.68まで一貫して上昇しましたが、2023年には0.63に低下しました。調整後総資産回転率も同様のパターンを示し、2019年の0.57から2022年の0.79まで上昇し、2023年には0.77に減少しています。これらの指標は、資産の利用効率が全体的には改善しているものの、2023年には若干の低下が見られることを示唆しています。

財務レバレッジ比率は、2019年の7.92から2020年の16.7へと増加しましたが、2021年以降はデータがありません。調整後財務レバレッジ比率は、2019年の42.2で示されていますが、2020年以降はデータがありません。これらの指標の変化は、資本構成におけるレバレッジの利用状況を示唆していますが、データの欠如により詳細な分析は困難です。

自己資本利益率

自己資本利益率は、2019年の-20.78%から2020年の157.34%へと劇的に上昇しましたが、2021年以降はデータがありません。調整後自己資本利益率も同様に、2019年の-116.65%から大幅な改善を示していますが、2020年以降はデータがありません。これらの指標の変動は、自己資本に対する収益性の大きな変化を示唆していますが、データの欠如により長期的な傾向の評価は困難です。

総資産利益率は、2019年の-2.62%から2023年の21.08%へと大幅に改善しています。調整後総資産利益率も同様の傾向を示し、2019年の-2.76%から2023年の25.58%へと上昇しています。これらの指標は、資産全体に対する収益性の改善を示しており、純利益率の改善と一致しています。

当期純利益(損失)は、2019年の-12億9300万米ドルという損失から、2023年には81億3000万米ドルへと大幅な改善を示しています。2020年から2023年にかけて、一貫して利益を計上しており、その額は年々増加しています。

調整後純利益(損失)の推移は、当期純利益(損失)と同様の傾向を示しており、2019年の-12億1900万米ドルから2023年には81億3000万米ドルへと増加しています。調整後の数値も、2020年から2023年にかけて、継続的な利益成長を示しています。

純利益率

純利益率は、2019年の-5.15%から、2023年には33.21%へと大きく改善されています。2020年に17.08%まで上昇した後、2021年に9.51%に低下しましたが、その後は2022年の22.97%を経て、2023年には33.21%と大幅に上昇しています。

当期純利益率(調整後)

調整後の当期純利益率も、純利益率と同様の傾向を示しており、2019年の-4.85%から2023年には33.21%へと上昇しています。調整後の数値も、2020年に17.08%まで上昇し、2021年に9.51%に低下した後、2022年の22.97%を経て、2023年には33.21%と大幅に上昇しています。純利益率と調整後純利益率は、数値が一致しています。

全体として、これらの指標は、2019年以降、収益性の著しい改善を示しています。特に、純利益率と調整後純利益率の顕著な上昇は、事業運営の効率化や収益性の高い製品へのシフト、またはその他の要因による収益構造の変化を示唆しています。

総資産は、2019年から2022年まで一貫して減少傾向にありましたが、2023年にはわずかに増加しました。2019年の49271百万米ドルから2022年には36954百万米ドルまで減少しましたが、2023年には38570百万米ドルに回復しました。

調整後総資産も同様に、2019年から2022年まで減少傾向を示し、2023年には横ばいとなりました。2019年の44094百万米ドルから2022年には31777百万米ドルまで減少し、2023年には31779百万米ドルとなりました。

総資産回転率

総資産回転率は、2019年の0.51から2021年には0.66まで上昇し、2022年には0.68に達しました。しかし、2023年には0.63に低下しました。これは、資産を売上高に変換する効率が、2021年と2022年に向上し、2023年にはわずかに低下したことを示唆しています。

調整後総資産回転率

調整後総資産回転率は、総資産回転率と同様に、2019年の0.57から2021年には0.76まで上昇し、2022年には0.79に達しました。2023年には0.77に低下しました。調整後総資産回転率は、総資産回転率よりも一貫して高い値を示しており、調整後の資産構成が売上高の創出により効率的に貢献していることを示唆しています。

全体として、資産規模は縮小傾向にありますが、資産効率を示す回転率は、2021年と2022年に改善しました。2023年には回転率がわずかに低下しましたが、依然として2019年と比較して高い水準を維持しています。調整後総資産回転率の方が高いことから、調整後の資産構成がより効率的に売上高に貢献していると考えられます。

総資産は、2019年から2022年まで一貫して減少傾向にありましたが、2023年にはわずかに増加しました。2019年の49271百万米ドルから2022年には36954百万米ドルまで減少した後、2023年には38570百万米ドルに増加しています。

調整後総資産も同様に、2019年から2022年まで減少傾向にあり、2023年にはほぼ横ばいとなりました。2019年の44094百万米ドルから2022年には31777百万米ドルまで減少し、2023年には31779百万米ドルとなっています。

アルトリアに帰属する株主資本は、2019年から2023年まで一貫して減少しています。2019年の6222百万米ドルから、2023年には-3540百万米ドルとマイナスに転じています。この減少傾向は、特に2020年以降加速しています。

調整後株主資本も同様に、2019年から2023年まで一貫して減少しており、マイナスが拡大しています。2019年の1045百万米ドルから、2023年には-10331百万米ドルとなっています。この減少幅は、調整後株主資本の方が大きく、より顕著な影響を示唆しています。

財務レバレッジ比率

2019年は7.92、2020年は16.7と大きく上昇しましたが、2021年以降はデータがありません。この急増は、負債の増加または資本の減少を示唆している可能性があります。

財務レバレッジ比率(調整後)

2019年は42.2と非常に高い値を示しており、その後データがありません。調整後の財務レバレッジ比率が非常に高いことは、負債に対する資本の比率が極めて高いことを意味します。

全体として、総資産および調整後総資産は減少傾向にあり、株主資本は大幅に減少しています。財務レバレッジ比率のデータは限られていますが、利用可能なデータからは、負債水準が高いことが示唆されています。これらの傾向は、企業の財務状況に潜在的なリスクを示している可能性があります。

当期純利益は、2019年に損失を計上した後、2020年から2023年まで一貫して増加傾向にある。2023年には81億3000万米ドルに達し、過去5年間の最高値を記録した。調整後純利益も同様の傾向を示し、2019年の損失から回復し、2023年には81億3000万米ドルとなった。

一方、株主資本は2019年から2023年にかけて一貫して減少している。2023年末にはマイナス35億4000万米ドルとなり、赤字を計上している。調整後株主資本も同様に減少しており、2023年末にはマイナス103億3100万米ドルに達した。この減少傾向は、利益の増加とは対照的である。

自己資本利益率

2019年にはマイナス20.78%であった自己資本利益率は、2020年には157.34%と大幅に上昇したが、その後データは提供されていない。調整後自己資本利益率は、2019年にマイナス116.65%であったが、その後データは提供されていない。

純利益の増加と株主資本の減少という対照的な傾向が見られる。純利益の増加は企業の収益性の改善を示唆する一方、株主資本の減少は財務の健全性に対する懸念を引き起こす可能性がある。自己資本利益率のデータは限定的であり、長期的な傾向を評価するには不十分である。

当期純利益は、2019年に損失を計上した後、2020年から2023年まで一貫して増加傾向にある。2019年の-1293百万米ドルから、2023年には8130百万米ドルへと大きく改善した。調整後純利益も同様の傾向を示し、2019年の-1219百万米ドルから2023年には8130百万米ドルに増加している。

総資産は、2019年から2022年まで減少傾向にあった。2019年の49271百万米ドルから2022年には36954百万米ドルまで減少したが、2023年には38570百万米ドルと若干の増加を示した。調整後総資産も同様の傾向を示し、2019年の44094百万米ドルから2022年には31777百万米ドルまで減少、2023年には31779百万米ドルとほぼ横ばいとなった。

総資産利益率

総資産利益率は、2019年の-2.62%から、2020年の9.42%へと大きく改善し、その後も上昇を続け、2023年には21.08%となった。これは、利益の増加と総資産の減少が複合的に影響した結果と考えられる。

総資産利益率(調整後)

調整後総資産利益率も、総資産利益率と同様に、2019年の-2.76%から2020年の10.58%へと改善し、その後も上昇を続け、2023年には25.58%となった。調整後の数値の方が、総資産利益率よりも高い水準を維持している。

全体として、利益率は改善傾向にある一方、総資産は減少傾向にあったが、2023年には若干の増加が見られた。調整後指標は、調整前指標と比較して、より安定した傾向を示している。