Altria Group Inc. (NYSE:MO)

総資産回転率は、2019年から2021年にかけて一貫して上昇し、0.51から0.66へと増加しました。その後、2022年には0.68まで上昇しましたが、2023年には0.63にわずかに低下しました。調整後の総資産回転率も同様の傾向を示し、2023年には0.62となりました。

流動流動性比率は、2019年の0.59から2020年には0.79に大幅に改善されましたが、2021年には0.71に低下しました。2022年には0.84に再び上昇しましたが、2023年には0.49に大きく低下しました。調整後の現在の流動性比率も同様のパターンを示し、2023年には0.56となりました。

負債資本比率は、2019年の4.51から2020年には10.38へと大幅に増加しました。その後、データは欠損しています。調整後の有利子負債比率は、2019年の2.34から2020年の3.68に増加し、2021年には10.55に急増しました。その後、データは欠損しています。

総資本に対する負債比率は、2019年の0.82から2022年の1.17まで一貫して上昇しました。2023年には1.16にわずかに低下しました。調整後の総資本に対する負債比率も同様の傾向を示し、2023年には1.0となりました。

財務レバレッジ比率は、2019年の7.92から2020年の16.7へと大幅に増加しました。その後、データは欠損しています。調整後の財務レバレッジ比率は、2019年の4.16から2020年の5.99に増加し、2021年には15.08に急増しました。その後、データは欠損しています。

純利益率は、2019年には-5.15%でしたが、2020年には17.08%に大幅に改善されました。その後、2021年には9.51%、2022年には22.97%と上昇し、2023年には33.21%に達しました。調整後の当期純利益率も同様の傾向を示し、2023年には32.67%となりました。

自己資本利益率は、2019年には-20.78%でしたが、2020年には157.34%に大幅に改善されました。その後、データは欠損しています。調整後の自己資本利益率は、2019年の-15.11%から2020年の35.17%に増加し、2021年には97.78%に急増しました。その後、データは欠損しています。

総資産利益率は、2019年には-2.62%でしたが、2020年には9.42%に改善されました。その後、2021年には6.26%、2022年には15.6%、2023年には21.08%と上昇しました。調整後の総資産利益率も同様の傾向を示し、2023年には20.38%となりました。

近年の財務実績を分析すると、純売上高は2019年の25110百万米ドルから2020年に26153百万米ドルへと増加したが、その後は減少傾向にあり、2023年には24483百万米ドルとなった。この減少傾向は、売上高の成長が鈍化していることを示唆している。

総資産は、2019年の49271百万米ドルから2021年には39523百万米ドルまで減少した後、2023年には38570百万米ドルと若干の増加を見せている。調整後総資産も同様の傾向を示しており、2019年の49811百万米ドルから2021年には40096百万米ドルまで減少し、2023年には39242百万米ドルとなっている。資産規模の変動は、事業戦略や投資活動の変化を反映している可能性がある。

総資産回転率

総資産回転率は、2019年の0.51から2021年には0.66へと上昇し、2022年には0.68のピークに達した。しかし、2023年には0.63に低下している。これは、資産の利用効率が一時的に向上したものの、その後は低下していることを示唆している。

調整後総資産回転率

調整後総資産回転率も、総資産回転率と同様の傾向を示している。2019年の0.5から2022年には0.67へと上昇し、2023年には0.62に低下している。調整後の回転率も、資産の効率的な活用において同様のパターンを示している。

総資産回転率と調整後総資産回転率の推移を比較すると、両者の数値は概ね一致しており、調整が財務指標に大きな影響を与えていないことがわかる。全体として、売上高は減少傾向にある一方、資産規模は変動しており、資産の利用効率は一時的に向上したものの、近年は低下している。これらの傾向は、今後の事業戦略や財務パフォーマンスに影響を与える可能性がある。

近年の財務データから、いくつかの重要な傾向が観察されます。流動資産は、2019年から2020年にかけて大幅に増加しましたが、その後は変動し、2023年には2019年を下回る水準となりました。

一方、流動負債は一貫して増加傾向にあり、特に2023年には顕著な増加が見られます。この結果、流動流動性比率は2019年の0.59から2020年には0.79に改善されましたが、その後は低下し、2023年には0.49まで減少しました。これは、短期的な債務履行能力の低下を示唆しています。

流動資産

2020年に大幅に増加した後、2021年から2023年にかけて減少傾向にあります。2023年の値は2019年を下回っています。

流動負債

2019年から2023年まで一貫して増加しており、特に2023年の増加幅が大きくなっています。

調整流動資産を考慮した現在の流動性比率も、流動流動性比率と同様の傾向を示しています。2020年に改善が見られましたが、その後は低下し、2023年には0.56まで減少しました。調整後の流動性比率も、短期的な債務履行能力の低下を示唆しています。

流動流動性比率

2020年に一時的に改善しましたが、その後は一貫して低下しており、2023年には最も低い水準にあります。

現在の流動性比率(調整後)

流動流動性比率と同様に、2020年に改善が見られましたが、その後は低下し、2023年には低い水準にあります。

全体として、流動資産の減少と流動負債の増加により、短期的な流動性が低下していることが示唆されます。この傾向は、今後の財務戦略において注意すべき点です。

総負債は、2019年から2023年にかけて、全体的に減少傾向にある。2019年の28042百万米ドルから、2023年には26233百万米ドルまで減少している。ただし、2019年から2020年にかけては増加しており、29471百万米ドルとなっている。その後、2021年には28044百万米ドルとほぼ同水準に留まった後、2022年、2023年と継続的に減少している。

アルトリアに帰属する株主資本は、2019年から2023年にかけて一貫して減少している。2019年の6222百万米ドルから、2023年には-3540百万米ドルとマイナスに転落している。特に、2020年から2021年にかけての減少幅が大きく、2021年にはマイナス1606百万米ドルとなっている。この減少傾向は、2022年の-3973百万米ドル、2023年の-3540百万米ドルへと続いている。

負債資本比率は、2019年の4.51から2020年には10.38へと大幅に上昇している。2021年以降のデータは欠損しているため、その後の動向は不明である。2020年の急増は、株主資本の減少と負債の増加が組み合わさった結果と考えられる。

調整後自己資本総数は、2019年の11980百万米ドルから2023年には-19百万米ドルと大幅に減少している。2020年の7998百万米ドル、2021年の2659百万米ドルと段階的に減少した後、2022年には-401百万米ドルとマイナスに転落し、2023年にはさらに減少している。

有利子負債比率(調整後)は、2019年の2.34から2020年には3.68へと上昇している。2021年には10.55と大幅に上昇しているが、2022年以降のデータは欠損しているため、その後の動向は不明である。2021年の急増は、調整後自己資本総数の減少と有利子負債の増加が組み合わさった結果と考えられる。

総負債

2019年から2023年にかけて減少傾向にあるが、2019年から2020年にかけては増加している。

アルトリアに帰属する株主資本

2019年から2023年にかけて一貫して減少し、2021年以降はマイナスとなっている。

負債資本比率

2019年から2020年にかけて大幅に上昇している。2021年以降のデータは欠損している。

調整後自己資本総数

2019年から2023年にかけて大幅に減少し、2022年以降はマイナスとなっている。

有利子負債比率(調整後)

2019年から2021年にかけて上昇している。2022年以降のデータは欠損している。

総負債は、2019年から2020年にかけて増加し、その後2021年に若干減少、2022年と2023年にかけて緩やかに減少しています。2019年の28042百万米ドルから2020年には29471百万米ドルに増加しましたが、2023年には26233百万米ドルまで減少しました。

総資本金は、2019年から2023年にかけて一貫して減少傾向にあります。2019年の34264百万米ドルから、2023年には22693百万米ドルまで減少しています。この減少は、資本の返済、自社株買い、またはその他の資本構成の変化を示唆している可能性があります。

総資本に対する負債比率は、2019年の0.82から2022年には1.17まで上昇し、その後2023年には1.16に若干低下しています。この比率の上昇は、負債が資本よりも速いペースで増加していることを示しており、財務レバレッジが高まっていることを意味します。2023年のわずかな低下は、負債の増加が鈍化しているか、資本の減少が鈍化していることを示唆しています。

調整後総資本も、総資本金と同様に、2019年から2023年にかけて一貫して減少しています。2019年の40022百万米ドルから、2023年には26214百万米ドルまで減少しました。調整後総資本の減少は、特定の会計処理や非支配株主持分などの調整の影響を受けている可能性があります。

調整後総資本に対する負債比率は、2019年の0.7から2022年には1.02まで上昇し、2023年には1.00に低下しています。この比率は、総資本に対する負債比率と同様に、財務レバレッジの増加を示しています。2023年の低下は、負債の増加が鈍化しているか、調整後総資本の減少が鈍化していることを示唆しています。

総負債の傾向

2020年に増加した後、緩やかに減少。

総資本金の傾向

一貫して減少。

総資本に対する負債比率の傾向

2022年まで上昇し、その後若干低下。

調整後総資本の傾向

一貫して減少。

調整後総資本に対する負債比率の傾向

2022年まで上昇し、その後若干低下。

総資産は、2019年から2022年まで一貫して減少傾向にありましたが、2023年にはわずかに増加しました。2019年の49271百万米ドルから2022年には36954百万米ドルまで減少した後、2023年には38570百万米ドルに回復しました。

アルトリアに帰属する株主資本は、2019年から2023年まで一貫して減少しています。2019年の6222百万米ドルから、2023年には-3540百万米ドルとなり、赤字に転落しました。この減少傾向は、特に2020年以降加速しています。

財務レバレッジ比率は、2019年の7.92から2020年には16.7に大幅に上昇しました。その後、データは途絶えていますが、調整後財務レバレッジ比率を見ると、2020年の5.99から2021年には15.08へと大幅に上昇しています。これは、負債に対する自己資本の比率が上昇し、財務リスクが増加していることを示唆しています。

調整後総資産は、総資産と同様に、2019年から2022年まで減少傾向にありましたが、2023年には増加しました。2019年の49811百万米ドルから2022年には37579百万米ドルまで減少し、2023年には39242百万米ドルに回復しました。

調整後自己資本総数は、アルトリアに帰属する株主資本と同様に、2019年から2023年まで一貫して減少しています。2019年の11980百万米ドルから、2023年には-19百万米ドルとなり、赤字に転落しました。この減少傾向は、特に2021年以降加速しています。

調整後財務レバレッジ比率は、2020年の5.99から2021年には15.08へと大幅に上昇しました。データが途絶えているため、その後の動向は不明ですが、2021年の数値は、財務リスクの増加を示唆しています。

総資産の動向

2019年から2022年まで減少、2023年にわずかに増加。

株主資本の動向

2019年から2023年まで一貫して減少、2023年には赤字に転落。

財務レバレッジ比率の動向

2019年から2020年に大幅上昇、その後データ途絶。調整後財務レバレッジ比率も同様の傾向。

調整後総資産の動向

総資産と同様の傾向。

調整後自己資本総数の動向

株主資本と同様の傾向。

当期純利益は、2019年に損失を計上した後、2020年から2023年にかけて一貫して増加傾向にあります。2019年の-1293百万米ドルから、2023年には8130百万米ドルへと大きく改善しました。この増加は、特に2022年から2023年にかけて顕著です。

純売上高は、2019年から2020年にかけて増加しましたが、2021年以降は減少傾向にあります。2019年の25110百万米ドルから2020年には26153百万米ドルに増加しましたが、2023年には24483百万米ドルまで減少しました。この減少傾向は、収益の成長が鈍化している可能性を示唆しています。

純利益率は、当期純利益の増加と純売上高の減少により、2019年の-5.15%から2023年には33.21%へと大幅に改善しました。この改善は、収益性の向上を示唆しています。特に2022年から2023年にかけての増加幅が大きくなっています。

調整後純利益も、当期純利益と同様に、2019年の損失から2023年には大幅な利益へと転換しました。2019年の-1810百万米ドルから、2023年には7998百万米ドルに増加しました。この増加は、調整後の収益性の改善を示しています。

調整後当期純利益率は、調整後純利益の増加に伴い、2019年の-7.21%から2023年には32.67%へと大幅に改善しました。調整後当期純利益率の推移は、純利益率の推移と類似した傾向を示しており、調整項目が収益性に与える影響が限定的であると考えられます。

当期純利益の傾向

2019年の損失から2023年にかけて一貫して増加。

純売上高の傾向

2020年まで増加、その後減少。

純利益率の傾向

2019年のマイナスから2023年にかけて大幅に改善。

調整後純利益の傾向

当期純利益と同様に、2019年の損失から2023年にかけて大幅な利益へと転換。

調整後当期純利益率の傾向

調整後純利益の増加に伴い、大幅に改善。

当期純利益は、2019年に損失を計上したものの、2020年以降は一貫して増加傾向にあります。2023年には8130百万米ドルに達し、過去5年間の最高値を記録しました。

株主資本は、2019年から2021年にかけて減少しました。2020年には大幅な減少が見られ、2021年にはマイナス圏に突入しました。2022年と2023年には減少幅が縮小しましたが、依然としてマイナス状態が続いています。

自己資本利益率

2019年にはマイナス20.78%でしたが、2020年には157.34%と大幅に改善しました。しかし、2021年以降のデータは欠損しています。

調整後純利益は、当期純利益と同様に、2019年に損失を計上した後、2020年以降は増加傾向にあります。2023年には7998百万米ドルに達し、当期純利益を上回る水準となりました。

調整後株主資本は、2019年から2021年にかけて減少しましたが、2022年にはマイナス圏に転落しました。2023年にはマイナス19百万米ドルと、マイナス幅が拡大しています。

調整後自己資本利益率

2019年にはマイナス15.11%でしたが、2020年には35.17%に改善しました。2021年には97.78%と大幅に上昇しましたが、2022年以降のデータは欠損しています。

全体として、利益指標は改善傾向にある一方、株主資本は減少傾向にあります。調整後指標は、当期指標と比較して、より高い利益率を示しています。ただし、株主資本の減少は、財務の健全性に対する潜在的な懸念事項として認識されるべきです。自己資本利益率のデータ欠損は、詳細な分析を妨げる要因となります。

当期純利益は、2019年に損失を計上した後、2020年から2023年にかけて一貫して増加傾向にあります。2019年の-1293百万米ドルから、2023年には8130百万米ドルへと大きく改善しました。

総資産は、2019年から2022年まで減少傾向にありましたが、2023年には若干増加しました。2019年の49271百万米ドルから2022年には36954百万米ドルまで減少した後、2023年には38570百万米ドルとなりました。

総資産利益率は、当期純利益の増加と総資産の変動により、2019年の-2.62%から2023年には21.08%へと大幅に上昇しました。特に2022年から2023年にかけての増加幅が大きくなっています。

調整後純利益も、当期純利益と同様に、2019年の損失から2023年には大幅な利益へと転換しました。2019年の-1810百万米ドルから、2023年には7998百万米ドルへと増加しています。

調整後総資産は、総資産と同様に、2019年から2022年まで減少傾向にありましたが、2023年には増加しました。2019年の49811百万米ドルから2022年には37579百万米ドルまで減少した後、2023年には39242百万米ドルとなりました。

調整後総資産利益率も、調整後純利益の増加と調整後総資産の変動により、2019年の-3.63%から2023年には20.38%へと大幅に上昇しました。調整後総資産利益率も、総資産利益率と同様に、2022年から2023年にかけての増加幅が大きくなっています。

総資産利益率と調整後総資産利益率の比較

総資産利益率と調整後総資産利益率は、両方とも2019年から2023年にかけて大幅に改善していますが、調整後総資産利益率の方が若干高い水準を維持しています。これは、調整後の数値が、特定の非経常的な項目を除外していることを示唆しています。

全体として、これらの財務指標は、2019年以降、収益性の改善と資産効率の向上を示しています。特に、2022年から2023年にかけての改善が顕著です。