ConocoPhillips (NYSE:COP)

分析期間において、現在の資産は一貫して増加傾向を示しています。2020年の349百万米ドルから、2024年には4060百万米ドルへと大幅に増加しました。この増加は、事業活動の拡大や資産の効率的な管理を示唆している可能性があります。

現在の資産

2020年から2024年にかけて、349百万米ドルから4060百万米ドルへと増加しました。特に2021年から2022年にかけての増加幅が大きくなっています。

遅延勘定は、2020年に-834百万米ドルという負の値を示し、その後2021年に1346百万米ドルへと大きく変動しました。2022年には2086百万米ドル、2023年には1144百万米ドル、そして2024年には367百万米ドルと、年々減少傾向にあります。この変動は、収益認識のタイミングや、将来の収益に関連する費用の計上方法の変化に関連している可能性があります。

遅延勘定

2020年に負の値を示した後、2021年に大幅に増加し、その後は一貫して減少しています。2023年から2024年にかけての減少幅は縮小しています。

所得税引当金（優遇措置）は、2020年に-485百万米ドルという負の値から始まり、2021年には4633百万米ドルへと大きく増加しました。その後、2022年には9548百万米ドル、2023年には5331百万米ドル、そして2024年には4427百万米ドルと、減少傾向にあります。この変動は、税制上の優遇措置の変更や、将来の税務上の影響に対する見積もりの修正に関連している可能性があります。

所得税引当金(優遇措置)

2020年に負の値を示した後、2021年から2022年にかけて大幅に増加し、その後は一貫して減少しています。2023年から2024年にかけての減少幅は縮小しています。

全体として、現在の資産の増加と、遅延勘定および所得税引当金（優遇措置）の変動は、事業活動の複雑さと、財務報告における重要な要素の変化を示唆しています。これらの変動を理解するためには、さらなる詳細な分析が必要となります。

分析期間において、連邦法定所得税率は一貫して21%で推移している。一方、米国以外の実効税率は変動しており、2020年には-6.2%であったが、2021年には15.1%に上昇し、その後は12.7%から13.3%へと緩やかに推移している。

オーストラリアの処分

2020年に11.1%を記録したが、その後データは提供されていない。

外部基盤の回復は、2020年の0.7%から2021年には-0.4%に低下し、2022年には-0.1%まで減少している。2023年以降のデータは提供されていない。

タックス・リザーブの調整

2020年の-0.6%から、2021年の-0.1%を経て、2022年には-2%に大きく低下し、2023年には-1.9%とほぼ同水準を維持している。2024年には-0.4%に改善されている。

評価引当金の調整

2020年には-14.6%であったが、2021年には-0.4%に大幅に改善された。その後、データは提供されていないが、2023年には-3%を記録し、変動が見られる。

州所得税は、2020年の3.6%から2021年の1.5%に低下し、2022年と2023年には1.4%と1.3%と緩やかに減少している。2024年には1.4%に若干上昇している。

他

2020年の0.5%から、2021年の-0.3%を経て、2022年の-0.2%、2023年の-0.4%と一貫してマイナスの値を示している。2024年には0.1%に転換している。

実効所得税率は、2020年の15.5%から2021年には36.4%に大幅に上昇し、その後は33.8%から32.7%へと低下傾向にある。2024年には32.4%を記録しており、全体として緩やかな低下傾向が示唆される。

福利厚生プランの見越計上は、2020年から2021年にかけて大幅に減少した後、2022年と2023年にかけて小幅に変動し、2024年にはわずかに増加しています。全体として、この項目は比較的安定した水準を維持しています。

資産除去義務と未払環境コストは、一貫して増加傾向にあります。2020年から2024年にかけて、継続的に増加しており、環境関連の負債が増加している可能性を示唆しています。

合弁事業への投資は、2020年から2024年にかけて着実に増加しています。この傾向は、戦略的なパートナーシップへの積極的な投資を示唆しています。

その他の財務上の見越計上および繰延は、2020年から2022年にかけて減少傾向にありましたが、2023年と2024年には増加しています。この変動は、特定の財務上の出来事や見積もりの変更による可能性があります。

損失とクレジットの繰越は、2020年から2024年にかけて一貫して減少しています。この減少は、過去の損失の解消または税務上のメリットの減少を示唆しています。

その他の項目（他）は、2020年から2021年にかけて増加しましたが、その後は減少傾向にあります。この変動は、特定の事業活動または会計上の調整による可能性があります。

繰延税金資産は、2020年から2024年にかけて一貫して減少しています。この減少は、税務上のメリットの減少または税務上の損失の発生の遅延を示唆しています。

評価引当金は、2020年から2024年にかけて一貫して減少しています。この減少は、資産価値の回復または引当金の減少による可能性があります。

評価引当金控除後の繰延税金資産は、2020年から2023年にかけて減少傾向にありましたが、2024年には大幅に増加しています。この増加は、評価引当金の減少と繰延税金資産の増加の組み合わせによる可能性があります。

PP&Eおよび無形資産は、2020年から2024年にかけて一貫して減少しています。この減少は、減価償却費、償却費、または資産の売却による可能性があります。

在庫は、2020年から2023年にかけて比較的安定していましたが、2024年には減少しています。この減少は、需要の減少または在庫管理の改善による可能性があります。

その他の項目（他）は、2020年から2024年にかけて一貫して減少しています。この減少は、特定の事業活動または会計上の調整による可能性があります。

繰延税金負債は、2020年から2024年にかけて一貫して増加しています。この増加は、将来の税務上の義務の増加を示唆しています。

正味繰延税金資産（負債）は、2020年から2024年にかけて一貫して負債の方向に増加しています。これは、繰延税金負債の増加と繰延税金資産の減少によるものです。全体として、税務上のポジションは悪化していることを示唆しています。

分析期間において、繰延税金資産は変動を示しています。2020年から2021年にかけては減少傾向にあり、363百万米ドルから340百万米ドルへと減少しました。その後、2022年には241百万米ドルとさらに減少しましたが、2023年には255百万米ドルと若干の増加が見られました。2024年には230百万米ドルと再び減少しています。

繰延税金資産の推移

2020年：363百万米ドル

2021年：340百万米ドル

2022年：241百万米ドル

2023年：255百万米ドル

2024年：230百万米ドル

一方、繰延税金負債は一貫して増加傾向にあります。2020年の3747百万米ドルから、2021年には6179百万米ドル、2022年には7726百万米ドル、2023年には8813百万米ドルと増加しました。2024年には11426百万米ドルと、さらに大幅な増加が見られます。この増加傾向は、将来の税金負担の増加を示唆している可能性があります。

繰延税金負債の推移

2020年：3747百万米ドル

2021年：6179百万米ドル

2022年：7726百万米ドル

2023年：8813百万米ドル

2024年：11426百万米ドル

繰延税金資産の減少と繰延税金負債の増加という対照的な傾向は、将来の税金ポジションの変化を示唆しています。繰延税金負債の増加ペースが、繰延税金資産の変動よりも大きいことから、全体として将来の税金負担が増加する可能性が考えられます。これらの動向は、税務戦略や将来の収益認識に影響を与える可能性があります。

総資産は、2020年から2024年にかけて一貫して増加傾向にある。2020年の62618百万米ドルから、2024年には122780百万米ドルへと、約2倍に増加した。調整後総資産も同様の増加傾向を示しており、2020年の62255百万米ドルから2024年の122550百万米ドルへと増加している。

総負債は2020年から2023年まで増加したが、2024年には増加ペースが鈍化している。2020年の32769百万米ドルから2023年の46645百万米ドルへと増加した後、2024年には57984百万米ドルとなった。調整後総負債も同様の傾向を示しており、2020年の29022百万米ドルから2024年の46558百万米ドルへと増加している。

普通株主資本は、2020年から2024年にかけて一貫して増加している。2020年の29849百万米ドルから、2024年には64796百万米ドルへと増加した。調整済み普通株主資本も同様の増加傾向を示しており、2020年の33233百万米ドルから2024年の75992百万米ドルへと増加している。

コノコフィリップスに帰属する当期純利益(損失)は、2020年に損失を計上したが、その後は大幅な改善を見せている。2020年には-2701百万米ドルの損失であったが、2021年には8079百万米ドルの利益に転換し、2022年には18680百万米ドル、2023年には10957百万米ドル、2024年には9245百万米ドルと、利益を維持している。調整後当期純利益(損失)も同様の傾向を示しており、2020年の-3535百万米ドルの損失から、2024年には9612百万米ドルの利益へと改善している。

総資産の増加

総資産の増加は、事業拡大や資産の取得を示唆している可能性がある。

負債の増加

負債の増加は、資金調達や投資活動に関連している可能性がある。ただし、負債の増加ペースが鈍化していることは、財務リスクの管理が進んでいる可能性を示唆している。

株主資本の増加

株主資本の増加は、利益の蓄積や増資によるものである可能性がある。

純利益の改善

純利益の改善は、収益性の向上やコスト削減の成果を示唆している可能性がある。

純利益率は、2020年の-14.38%から2021年には17.63%へと大きく改善し、2022年には23.8%のピークに達しました。その後、2023年には19.52%に減少し、2024年には16.89%となりました。調整後の当期純利益率も同様の傾向を示し、2020年の-18.82%から2022年には26.46%まで上昇し、その後は2024年に17.56%まで低下しています。調整値は、非調整値よりも低い値を示しており、特定の項目が利益に影響を与えていることが示唆されます。

総資産回転率は、2020年の0.3から2021年には0.51に増加し、2022年には0.84の最高値に達しました。しかし、2023年には0.59に減少し、2024年には0.45まで低下しました。調整後の総資産回転率は、調整前と同じ値を示しています。この変動は、資産の効率的な活用度合いが変化していることを示唆しています。

財務レバレッジ比率は、2020年の2.1から2021年には2.0に低下し、その後2022年には1.95、2023年には1.95、2024年には1.89と緩やかに減少しています。調整後の財務レバレッジ比率も同様の傾向を示し、2020年の1.87から2024年には1.61まで低下しています。調整値は、非調整値よりも低い値を示しており、負債の構成に違いがあることが示唆されます。全体的に、財務レバレッジは徐々に低下しており、財務リスクの軽減を示唆しています。

自己資本利益率は、2020年の-9.05%から2021年には17.79%に大幅に改善し、2022年には38.91%のピークに達しました。その後、2023年には22.23%に減少し、2024年には14.27%となりました。調整後の自己資本利益率も同様の傾向を示し、2022年には37.42%まで上昇し、その後は2024年に12.65%まで低下しています。調整値は、非調整値よりも低い値を示しており、特定の項目が自己資本利益率に影響を与えていることが示唆されます。

総資産利益率は、2020年の-4.31%から2021年には8.91%に改善し、2022年には19.91%のピークに達しました。その後、2023年には11.42%に減少し、2024年には7.53%となりました。調整後の総資産利益率も同様の傾向を示し、2022年には22.19%まで上昇し、その後は2024年に7.84%まで低下しています。調整値は、非調整値よりも低い値を示しており、特定の項目が総資産利益率に影響を与えていることが示唆されます。全体的に、総資産利益率は2022年をピークに低下傾向にあります。

当期純利益は、2020年に27億100万米ドルの損失を計上した後、2021年には80億7900万米ドルに大きく改善しました。この改善傾向は2022年に186億8000万米ドルへと加速し、2023年には109億5700万米ドル、2024年には92億4500万米ドルと推移しました。全体として、当期純利益は2020年から2022年にかけて顕著な増加を示し、その後は減少傾向に転じています。

調整後当期純利益も同様のパターンを示しています。2020年には35億3500万米ドルの損失を計上しましたが、2021年には94億2500万米ドルに回復しました。2022年には207億6600万米ドルと大幅に増加し、2023年には121億100万米ドル、2024年には96億1200万米ドルとなりました。調整後当期純利益も、2020年から2022年にかけての急増後、減少傾向を示しています。

純利益率

純利益率は、2020年には-14.38%でしたが、2021年には17.63%に上昇しました。2022年には23.8%とピークに達し、2023年には19.52%、2024年には16.89%と低下しました。純利益率は、当期純利益の変動と連動して推移しており、全体的に減少傾向にあります。

当期純利益率(調整後)

調整後当期純利益率は、2020年には-18.82%でしたが、2021年には20.57%に改善しました。2022年には26.46%と最高値を記録し、2023年には21.55%、2024年には17.56%と低下しました。調整後当期純利益率も、純利益率と同様に、2022年をピークとして減少傾向にあります。

純利益率と調整後当期純利益率の推移は、収益性の改善とそれに続く安定化を示唆しています。2022年の高い利益率は、市場環境の好転や事業戦略の成功によるものと考えられます。しかし、2023年と2024年の減少傾向は、外部環境の変化や競争の激化、あるいはコスト増加などの要因が影響している可能性を示唆しています。

財務データに基づき、分析結果を以下に要約します。

総資産

総資産は、2020年から2024年にかけて一貫して増加傾向にあります。2020年の62618百万米ドルから、2024年には122780百万米ドルへと、約2倍に増加しました。特に、2023年から2024年にかけての増加幅が大きくなっています。

調整後総資産

調整後総資産も、総資産と同様に2020年から2024年にかけて増加傾向にあります。2020年の62255百万米ドルから、2024年には122550百万米ドルへと増加しました。調整後総資産の増加傾向は、総資産の増加傾向とほぼ一致しています。

総資産回転率

総資産回転率は、2020年の0.3から2021年の0.51に増加し、2022年には0.84へと大幅に上昇しました。しかし、2023年には0.59に低下し、2024年には0.45まで減少しています。2022年の高い回転率は一時的なものであり、その後は低下傾向に転じていることが示唆されます。

調整後総資産回転率

調整後総資産回転率は、総資産回転率と同様の傾向を示しています。2020年の0.3から2021年の0.51に増加し、2022年には0.84へと上昇しました。その後、2023年には0.59に低下し、2024年には0.45まで減少しています。調整後総資産回転率も、2022年をピークとして低下傾向にあります。

総資産および調整後総資産は増加している一方で、総資産回転率および調整後総資産回転率は2022年を境に低下していることから、資産の効率的な活用という観点では、改善の余地があると考えられます。資産の増加が収益の増加に必ずしも比例していない可能性が示唆されます。

総資産は、2020年から2024年にかけて一貫して増加傾向にあります。2020年の62618百万米ドルから、2024年には122780百万米ドルへと、約2倍近くに増加しています。調整後総資産も同様の増加傾向を示しており、2020年の62255百万米ドルから2024年の122550百万米ドルへと増加しています。

普通株主資本も2020年から2024年にかけて増加しています。2020年の29849百万米ドルから、2024年には64796百万米ドルへと増加しています。調整済み普通株主資本は、普通株主資本よりも高い水準で、2020年の33233百万米ドルから2024年の75992百万米ドルへと増加しています。調整済み普通株主資本の増加幅は、普通株主資本の増加幅を上回っています。

財務レバレッジ比率

財務レバレッジ比率は、2020年の2.1から2024年の1.89へと低下傾向にあります。これは、総資産に対する負債の割合が減少していることを示唆しています。

財務レバレッジ比率(調整後)

調整後の財務レバレッジ比率も、2020年の1.87から2024年の1.61へと低下傾向にあります。調整後の比率は、調整前よりも低い水準で推移しており、負債の構成や会計処理の違いが影響している可能性があります。全体として、財務レバレッジは年々低下しており、財務リスクの軽減を示唆しています。

総資産と普通株主資本の増加は、事業規模の拡大や収益性の向上を示唆している可能性があります。財務レバレッジ比率の低下は、財務の健全性が改善していることを示唆しています。調整済み数値と未調整数値の比較から、会計上の調整が財務指標に影響を与えていることが示唆されます。

当期純利益は、2020年に損失を計上した後、2021年から2023年にかけて大幅に増加しました。2023年には109億5700万米ドルに達しましたが、2024年には92億4500万米ドルに減少しました。調整後当期純利益も同様の傾向を示し、2020年の損失から回復し、2022年には207億6600万米ドルというピークに達しました。2024年には96億1200万米ドルとなりました。

普通株主資本

普通株主資本は、2020年から2024年にかけて一貫して増加しました。2020年の298億4900万米ドルから、2024年には647億9600万米ドルに増加しました。この増加は、利益の蓄積やその他の資本取引によるものと考えられます。

調整済み普通株主資本

調整済み普通株主資本も、普通株主資本と同様に、2020年から2024年にかけて一貫して増加しました。2020年の332億3300万米ドルから、2024年には759億9200万米ドルに増加しました。調整済み普通株主資本は、普通株主資本に加えて、特定の調整項目を反映していると考えられます。

自己資本利益率は、当期純利益の変動に連動して推移しました。2020年にはマイナス9.05%でしたが、2021年には17.79%に上昇し、2022年には38.91%というピークに達しました。2023年には22.23%に低下し、2024年には14.27%となりました。調整後自己資本利益率も同様の傾向を示し、2022年には37.42%というピークに達し、2024年には12.65%となりました。自己資本利益率の低下は、利益の減少と資本の増加の両方が影響していると考えられます。

全体として、財務データは、2020年の困難な状況からの回復と、その後の成長を示しています。しかし、2023年から2024年にかけての利益と自己資本利益率の低下は、今後の動向を注視する必要があることを示唆しています。

当期純利益は、2020年に損失を計上した後、2021年から2023年にかけて大幅に増加しました。2021年には80億7900万米ドル、2022年には186億8000万米ドル、2023年には109億5700万米ドルと増加傾向にありましたが、2024年には92億4500万米ドルに減少しました。

調整後当期純利益も同様の傾向を示しており、2020年の損失から2021年に94億2500万米ドル、2022年には207億6600万米ドル、2023年には121億100万米ドルと増加しました。2024年には96億1200万米ドルに減少しています。調整後の数値は、当期純利益よりも高い水準を維持しています。

総資産は、2020年の626億1800万米ドルから、2021年には906億6100万米ドル、2022年には938億2900万米ドル、2023年には959億2400万米ドルと増加しました。2024年には1227億8000万米ドルと大幅に増加しています。

調整後総資産も同様の増加傾向を示しており、2020年の622億5500万米ドルから、2021年には903億2100万米ドル、2022年には935億8800万米ドル、2023年には956億6900万米ドル、2024年には1225億5000万米ドルと増加しています。調整後総資産は、総資産とほぼ同程度の水準です。

総資産利益率は、2020年には-4.31%でしたが、2021年には8.91%、2022年には19.91%、2023年には11.42%と大幅に改善しました。2024年には7.53%に低下しています。

調整後総資産利益率も同様の傾向を示しており、2020年には-5.68%でしたが、2021年には10.44%、2022年には22.19%、2023年には12.65%と改善しました。2024年には7.84%に低下しています。調整後の利益率は、総資産利益率よりも高い水準を維持しています。

総資産利益率

利益率のピークは2022年に見られ、その後2023年、2024年と低下しています。総資産の増加が、利益の増加に比べて大きいことが示唆されます。

調整後総資産利益率

調整後の利益率も同様に、2022年にピークを迎え、その後低下しています。調整後の数値は、調整前の数値よりも一貫して高い水準を維持しています。

総資産と調整後総資産

総資産と調整後総資産はほぼ同程度であり、調整による大きな差異は見られません。2024年の増加幅が特に大きいことが特徴です。