流動性比率の分析
流動性比率は、企業が短期的な義務を果たす能力を測定するものです。
流動性比率(サマリー)
Kinder Morgan Inc.、流動性比率
| 2019/12/31 | 2018/12/31 | 2017/12/31 | 2016/12/31 | 2015/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 流動流動性比率 | 0.63 | 0.76 | 0.44 | 0.55 | 0.69 | |
| 迅速な流動性比率 | 0.49 | 0.64 | 0.29 | 0.36 | 0.39 | |
| 現金流動性比率 | 0.22 | 0.44 | 0.05 | 0.13 | 0.07 |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31), 10-K (報告日: 2016-12-31), 10-K (報告日: 2015-12-31).
- 流動性比率
- 2015年から2017年にかけて、流動性比率は低下傾向を示し、2017年には0.44まで落ち込んだ。その後、2018年に回復し、0.76とピークを示したが、2019年には再び低下し、0.63となった。これは短期的な支払い能力の変動を反映している可能性がある。
- 迅速な流動性比率
- この比率も2015年から2017年にかけて減少し、2017年には0.29と顕著に低下した。その後、2018年に0.64に回復し、2019年には0.49まで持ち直した。迅速な支援資産の比率に変動があったことが示唆される。
- 現金流動性比率
- 現金流動性比率は2015年には0.07と非常に低く、続いて2016年には0.13とわずかに改善した。2017年にはほぼ低下し0.05となったが、2018年に急激に0.44に増加した。その後、2019年には0.22に減少した。この指標は特に現金や現金同等物の利用状況および流動資産の流動性に大きな変動があったことを示している。
流動流動性比率
Kinder Morgan Inc.、流動流動性比率計算、ベンチマークとの比較
| 2019/12/31 | 2018/12/31 | 2017/12/31 | 2016/12/31 | 2015/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 流動資産 | 3,238) | 5,722) | 2,715) | 3,229) | 2,824) | |
| 流動負債 | 5,100) | 7,557) | 6,181) | 5,924) | 4,065) | |
| 流動性比率 | ||||||
| 流動流動性比率1 | 0.63 | 0.76 | 0.44 | 0.55 | 0.69 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 流動流動性比率競合 他社2 | ||||||
| Chevron Corp. | — | — | — | — | — | |
| ConocoPhillips | — | — | — | — | — | |
| Exxon Mobil Corp. | — | — | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31), 10-K (報告日: 2016-12-31), 10-K (報告日: 2015-12-31).
1 2019 計算
流動流動性比率 = 流動資産 ÷ 流動負債
= 3,238 ÷ 5,100 = 0.63
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 流動資産の推移
- 流動資産は2015年から2018年まで増加傾向にあり、特に2018年に大きく増加している。その後、2019年には再び減少しているが、2015年時点よりも高い水準を維持している。これにより、短期的な資産の積み増しが一時的に行われた可能性が示唆される。
- 流動負債の動向
- 流動負債は全期間を通じて増加傾向を示し、特に2018年に大きく上昇している。2019年にかけては減少したものの、2015年の水準を上回っている。これにより、短期的な負債の負担が増大したことがわかる。
- 流動性比率の変動
- 流動性比率は2015年には0.69、2016年には0.55と低下したが、その後2017年に0.44とさらに下落し、2018年に0.76と大きく回復している。2019年には0.63にやや下落している。これは、短期資産と負債のバランスの変化を反映しており、2018年に一時的に流動性が改善されたことを示唆している。ただし、全体的には2015年と比較して高い水準を維持している。
迅速な流動性比率
Kinder Morgan Inc.、クイック流動性比率計算、ベンチマークとの比較
| 2019/12/31 | 2018/12/31 | 2017/12/31 | 2016/12/31 | 2015/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 現金および現金同等物 | 185) | 3,280) | 264) | 684) | 229) | |
| 制限付き預金 | 24) | 51) | 62) | 103) | 60) | |
| 公正価値で市場性のある有価証券 | 925) | —) | —) | —) | —) | |
| 売掛金、純額 | 1,370) | 1,498) | 1,448) | 1,370) | 1,315) | |
| クイックアセットの合計 | 2,504) | 4,829) | 1,774) | 2,157) | 1,604) | |
| 流動負債 | 5,100) | 7,557) | 6,181) | 5,924) | 4,065) | |
| 流動性比率 | ||||||
| 迅速な流動性比率1 | 0.49 | 0.64 | 0.29 | 0.36 | 0.39 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 迅速な流動性比率競合 他社2 | ||||||
| Chevron Corp. | — | — | — | — | — | |
| ConocoPhillips | — | — | — | — | — | |
| Exxon Mobil Corp. | — | — | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31), 10-K (報告日: 2016-12-31), 10-K (報告日: 2015-12-31).
1 2019 計算
迅速な流動性比率 = クイックアセットの合計 ÷ 流動負債
= 2,504 ÷ 5,100 = 0.49
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 総資産の推移に関する分析
- クイックアセットの合計は、2015年から2019年までの期間において変動が見られるものの、基本的には増加傾向を示している。特に2018年には大幅に増加し、その後2019年にかけて減少しているが、2015年の水準を大きく上回っている点が注目される。これにより、流動性資産の増加に伴う資金調達や資産構成の変化が示唆される。
- 流動負債の変動とその意味合い
- 流動負債は、2015年から2018年にかけて一貫して増加し続けており、2018年には最大値に達している。一方、2019年には顕著に減少している。これは、短期的な負債の圧縮や資金繰りの改善を示す可能性があるが、負債圧縮の背景には資金調達方法の変更や運営の効率化も考えられる。
- 迅速な流動性比率の変化の解釈
- 迅速な流動性比率は、2015年の0.39から2017年にかけて低下し0.29まで下落しているが、2018年にかけて急激に上昇して0.64に回復している。その後2019年には再び0.49へ低下している。この動きは、2018年の資産増加に伴う流動性の改善を反映していると考えられ、一方で2019年の比率低下は流動資産の減少や負債圧縮の進行を示している可能性がある。全体として、短期的な支払能力の変動を示す重要な指標となっている。
現金流動性比率
Kinder Morgan Inc.、現金流動性比率計算、ベンチマークとの比較
| 2019/12/31 | 2018/12/31 | 2017/12/31 | 2016/12/31 | 2015/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 現金および現金同等物 | 185) | 3,280) | 264) | 684) | 229) | |
| 制限付き預金 | 24) | 51) | 62) | 103) | 60) | |
| 公正価値で市場性のある有価証券 | 925) | —) | —) | —) | —) | |
| 現金資産総額 | 1,134) | 3,331) | 326) | 787) | 289) | |
| 流動負債 | 5,100) | 7,557) | 6,181) | 5,924) | 4,065) | |
| 流動性比率 | ||||||
| 現金流動性比率1 | 0.22 | 0.44 | 0.05 | 0.13 | 0.07 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 現金流動性比率競合 他社2 | ||||||
| Chevron Corp. | — | — | — | — | — | |
| ConocoPhillips | — | — | — | — | — | |
| Exxon Mobil Corp. | — | — | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31), 10-K (報告日: 2016-12-31), 10-K (報告日: 2015-12-31).
1 2019 計算
現金流動性比率 = 現金資産総額 ÷ 流動負債
= 1,134 ÷ 5,100 = 0.22
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- 現金資産総額の推移
- 2015年から2019年にかけて、現金資産総額は一貫して増加傾向を示している。特に、2017年に大きな増加を見せ、その後も年度ごとに一定の増加または維持が続いていることから、流動性の確保を目的とした財務戦略の強化がうかがえる。
- 流動負債の推移
- 流動負債については、2015年から2018年にかけて増加傾向が続いているが、2019年にはやや減少している。これにより、会社は負債管理を進め、一定の負債圧縮を図った可能性が示唆される。
- 現金流動性比率の変化
- 現金流動性比率は2015年には0.07と低水準であったが、2016年に大きく上昇し0.13に達している。その後は2017年に0.05と低下するも、2018年に0.44まで上昇し、2019年には0.22にやや縮小している。この変動からは、流動性の改善や資金繰りの柔軟性向上を試みた時期と、それに調整を行った時期の双方が見て取れる。特に2018年の大幅な上昇は、一時的な資金流動性の向上を示している可能性がある。