普通株式評価比率
バリュエーション・レシオは、特定の請求権(企業の所有権の一部など)の所有権に関連する資産または欠陥(収益など)の量を測定するものです。
現在のバリュエーション比率
McKesson Corp.、現在の評価比率
| McKesson Corp. | Abbott Laboratories | Elevance Health Inc. | Intuitive Surgical Inc. | Medtronic PLC | UnitedHealth Group Inc. | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ | |||||||
| 現在の株価 (P) | $160.50 | ||||||
| 発行済普通株式数 | 226,086,960 | ||||||
| 成長率 (g) | 17.08% | ||||||
| 1株当たり利益 (EPS) | $9.99 | ||||||
| 来年度の予想EPS | $11.69 | ||||||
| 1株当たり営業利益 | $15.68 | ||||||
| 1株当たり売上高 | $844.29 | ||||||
| 1株当たり簿価 (BVPS) | $39.47 | ||||||
| バリュエーション・レシオ | |||||||
| 株価純利益率 (P/E) | 16.07 | 14.38 | 12.60 | 60.70 | 28.30 | 17.40 | |
| 来期予想収益率への価格 | 13.73 | 13.08 | 11.24 | 53.22 | 27.86 | 15.13 | |
| 株価収益成長率 (PEG) | 0.94 | 1.45 | 1.04 | 4.32 | 18.08 | 1.16 | |
| 営業利益率 (P/OP) | 10.24 | 28.24 | 10.35 | 58.85 | 22.15 | 7.76 | |
| 株価収益率 (P/S) | 0.19 | 4.59 | 0.43 | 17.22 | 3.93 | 0.63 | |
| 株価純資産比率 (P/BV) | 4.07 | 4.04 | 1.82 | 9.73 | 2.75 | 2.70 | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2016-03-31).
会社の評価比率が低い場合、ベンチマークの評価比率よりも低い場合、会社の株式は比較的過小評価されています。
そうでなければ、会社の評価率がベンチマークの評価率よりも高い場合、会社の株式は比較的過大評価されています。
過去のバリュエーション比率(サマリー)
McKesson Corp.、履歴評価比率
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2016-03-31), 10-K (報告日: 2015-03-31), 10-K (報告日: 2014-03-31), 10-K (報告日: 2013-03-31), 10-K (報告日: 2012-03-31), 10-K (報告日: 2011-03-31).
- 株価純利益率 (P/E)
- 2011年度から2013年度までは比較的低い水準で推移しており、2014年度にかけて顕著な上昇を示す。特に2014年度には大きく跳ね上がっており、その後も2015年度に再び高値を記録したが、2016年度には再度低下している。これらの変動は、株価に対する純利益の評価が一定期間で大きく変動したことを示しており、市場の評価や収益性に変化があった可能性が考えられる。
- 営業利益率 (P/OP)
- 全体として上昇傾向を示している。特に2014年度と2015年度に顕著に高まり、その後2016年度にはやや低下しているものの、依然として2011年度と比べて高い水準を維持している。これは、営業活動の効率性またはコスト管理が改善されたことを反映している可能性がある。
- 株価収益率 (P/S)
- 全期間を通じて比較的一定範囲内で変動しており、2011年度から2013年度までの値はほぼ安定している。2014年度および2015年度にやや上昇した後、2016年度には低下しており、市場における売上高に対する評価が変化していることを示す。売上高に対する株価の評価や投資家の期待感が動的に変動した可能性がある。
- 株価純資産比率 (P/BV)
- 2011年度から2013年度にかけて徐々に上昇し、2014年度に大きく跳ね上がった後、2015年度にはピークに達している。2016年度には大きく下落しているが、それでも2011年度より高い位置にある。この動きは、投資家が 市場の純資産に対して高い評価を付与していた期間があったことを示し、その後の調整局面を経て評価が再び見直されたことを反映していると考えられる。
株価純利益率 (P/E)
McKesson Corp.、 P/E計算、ベンチマークとの比較
| 2016/03/31 | 2015/03/31 | 2014/03/31 | 2013/03/31 | 2012/03/31 | 2011/03/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 発行済普通株式数1 | 225,020,523 | 231,553,531 | 230,576,753 | 226,611,092 | 235,397,188 | 252,120,037 | |
| 選択した財務データ (米ドル) | |||||||
| マッケソン・コーポレーションに帰属する当期純利益 (数百万単位) | 2,258) | 1,476) | 1,263) | 1,338) | 1,403) | 1,202) | |
| 1株当たり利益 (EPS)2 | 10.03 | 6.37 | 5.48 | 5.90 | 5.96 | 4.77 | |
| 株価1, 3 | 172.70 | 229.55 | 178.20 | 108.63 | 90.17 | 82.84 | |
| バリュエーション比率 | |||||||
| P/E4 | 17.21 | 36.01 | 32.53 | 18.40 | 15.13 | 17.38 | |
| ベンチマーク | |||||||
| P/E競合 他社5 | |||||||
| Abbott Laboratories | — | — | — | — | — | — | |
| Elevance Health Inc. | — | — | — | — | — | — | |
| Intuitive Surgical Inc. | — | — | — | — | — | — | |
| Medtronic PLC | — | — | — | — | — | — | |
| UnitedHealth Group Inc. | — | — | — | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2016-03-31), 10-K (報告日: 2015-03-31), 10-K (報告日: 2014-03-31), 10-K (報告日: 2013-03-31), 10-K (報告日: 2012-03-31), 10-K (報告日: 2011-03-31).
1 分割と株式配当の調整済みデータ。
2 2016 計算
EPS = マッケソン・コーポレーションに帰属する当期純利益 ÷ 発行済普通株式数
= 2,258,000,000 ÷ 225,020,523 = 10.03
3 McKesson Corp.アニュアルレポート提出日時点の終値
4 2016 計算
P/E = 株価 ÷ EPS
= 172.70 ÷ 10.03 = 17.21
5 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 株価の推移
- 株価は、2011年から2015年にかけて一貫して上昇傾向を示しており、特に2014年に大きな伸びを見せた。その後、2016年にはやや下落しているものの、2011年初からのトレンドは全体的に株価の長期的な上昇を示している。
- 一株当たり利益（EPS）の変動
- EPSは、2011年から2013年にかけてほぼ横ばいで推移し、その後2014年にやや減少したが、2015年には再び上昇に転じている。特に、2016年には顕著に増加しており、EPSの成長が企業の収益性向上と関連している可能性がある。
- PER（株価収益率）の動向
- PERは、2011年と2012年に比較的低い値を示しており、その後2013年に一時的に上昇したが、2014年の急激な上昇を経て、2016年には再び低下している。これらの変動は、株価の上昇とEPSの変動の結果と考えられ、投資家の期待や市場の評価の変化を反映していると推察される。
- 総合的な見解
- これらのデータから、会社は2011年から2015年にかけて堅実な成長を遂げており、株価と収益指標のいずれも高い水準に達していることが示されている。EPSの顕著な増加とともに株価も伸長していることから、投資家の評価が高まり、市場からの期待も高まったと考えられる。ただし、2016年には一部指標の変動が見られ、今後の動向には注意を要すると判断できる。
営業利益率 (P/OP)
McKesson Corp.、 P/OP計算、ベンチマークとの比較
| 2016/03/31 | 2015/03/31 | 2014/03/31 | 2013/03/31 | 2012/03/31 | 2011/03/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 発行済普通株式数1 | 225,020,523 | 231,553,531 | 230,576,753 | 226,611,092 | 235,397,188 | 252,120,037 | |
| 選択した財務データ (米ドル) | |||||||
| 営業利益 (数百万単位) | 3,545) | 2,968) | 2,367) | 2,315) | 2,149) | 1,821) | |
| 1株当たり営業利益2 | 15.75 | 12.82 | 10.27 | 10.22 | 9.13 | 7.22 | |
| 株価1, 3 | 172.70 | 229.55 | 178.20 | 108.63 | 90.17 | 82.84 | |
| バリュエーション比率 | |||||||
| P/OP4 | 10.96 | 17.91 | 17.36 | 10.63 | 9.88 | 11.47 | |
| ベンチマーク | |||||||
| P/OP競合 他社5 | |||||||
| Abbott Laboratories | — | — | — | — | — | — | |
| Elevance Health Inc. | — | — | — | — | — | — | |
| Intuitive Surgical Inc. | — | — | — | — | — | — | |
| Medtronic PLC | — | — | — | — | — | — | |
| UnitedHealth Group Inc. | — | — | — | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2016-03-31), 10-K (報告日: 2015-03-31), 10-K (報告日: 2014-03-31), 10-K (報告日: 2013-03-31), 10-K (報告日: 2012-03-31), 10-K (報告日: 2011-03-31).
1 分割と株式配当の調整済みデータ。
2 2016 計算
1株当たり営業利益 = 営業利益 ÷ 発行済普通株式数
= 3,545,000,000 ÷ 225,020,523 = 15.75
3 McKesson Corp.アニュアルレポート提出日時点の終値
4 2016 計算
P/OP = 株価 ÷ 1株当たり営業利益
= 172.70 ÷ 15.75 = 10.96
5 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 財務指標の傾向と分析
-
全体として、株価は2011年から2015年にかけて継続的に上昇傾向を示しており、2015年には229.55米ドルに達している。その後、2016年にはやや低下し、172.7米ドルとなった。これは市場の調整や一時的な要因による可能性が示唆される。
一株当たり営業利益は、2011年の7.22米ドルから2015年の12.82米ドルまで一貫して増加しており、収益性の向上が見て取れる。特に2012年から2013年にかけての増加は顕著で、営業効率の改善やコスト管理の改善が背景と考えられる。2016年の数値は不在のため比較はできないが、2015年までの伸びから収益基盤は堅調であったことが示されている。
P/OP比率は、2011年の11.47から2012年の9.88へと低下し、その後は一時的に10を超える局面も見られるものの、2016年には10.96と再び10を超える水準に回復。一方で、2014年には17.36とピークを迎え、その際の市場評価が高まった可能性も示唆される。全体的には、株価と営業利益の推移と一致していることから、企業の収益力と市場評価が密接に関連していることを示している。
株価収益率 (P/S)
McKesson Corp.、 P/S計算、ベンチマークとの比較
| 2016/03/31 | 2015/03/31 | 2014/03/31 | 2013/03/31 | 2012/03/31 | 2011/03/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 発行済普通株式数1 | 225,020,523 | 231,553,531 | 230,576,753 | 226,611,092 | 235,397,188 | 252,120,037 | |
| 選択した財務データ (米ドル) | |||||||
| 収益 (数百万単位) | 190,884) | 179,045) | 137,609) | 122,455) | 122,734) | 112,084) | |
| 1株当たり売上高2 | 848.30 | 773.23 | 596.80 | 540.38 | 521.39 | 444.57 | |
| 株価1, 3 | 172.70 | 229.55 | 178.20 | 108.63 | 90.17 | 82.84 | |
| バリュエーション比率 | |||||||
| P/S4 | 0.20 | 0.30 | 0.30 | 0.20 | 0.17 | 0.19 | |
| ベンチマーク | |||||||
| P/S競合 他社5 | |||||||
| Abbott Laboratories | — | — | — | — | — | — | |
| Elevance Health Inc. | — | — | — | — | — | — | |
| Intuitive Surgical Inc. | — | — | — | — | — | — | |
| Medtronic PLC | — | — | — | — | — | — | |
| UnitedHealth Group Inc. | — | — | — | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2016-03-31), 10-K (報告日: 2015-03-31), 10-K (報告日: 2014-03-31), 10-K (報告日: 2013-03-31), 10-K (報告日: 2012-03-31), 10-K (報告日: 2011-03-31).
1 分割と株式配当の調整済みデータ。
2 2016 計算
1株当たり売上高 = 収益 ÷ 発行済普通株式数
= 190,884,000,000 ÷ 225,020,523 = 848.30
3 McKesson Corp.アニュアルレポート提出日時点の終値
4 2016 計算
P/S = 株価 ÷ 1株当たり売上高
= 172.70 ÷ 848.30 = 0.20
5 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 株価の動向
- 2011年から2015年までの期間において、株価は一貫して上昇傾向を示している。特に2014年には著しい上昇を見せており、2015年には最高値を記録している。その後、2016年には若干の下落が見られるが、全体としては長期的な株価の上昇トレンドが観察できる。
- 1株当たり売上高の変化
- 1株当たり売上高は、2011年から2015年まで継続的に増加している。特に2012年以降は比較的穏やかなペースで伸びており、2015年には前年度に比べて大きな成長を示している。この指標から、売上高自体の成長とともに、一株当たりの売上高も拡大していることが分かる。
- P/S比率の推移
- P/S比率は2011年から2013年にかけて安定しているが、2014年には大きく上昇し、その後2015年には再び低下している。この推移は、株価の上昇が売上高の伸びに比べて相対的に過熱気味である可能性を示す。一方、2016年には再び比率が低下しており、過大評価の調整が進んだ可能性も考えられる。
- 総合評価
- 全体として、2011年から2015年にかけての期間は、株価と一株当たり売上高の両指標において堅調な成長が見られる。一方、P/S比率の変動から、市場からの評価が一時的に過熱したことや調整された可能性が考えられる。これらの動きは、企業の収益基盤の拡大と市場評価の変動を反映しており、経営のパフォーマンスと投資家の評価のバランスを示しているといえる。
株価純資産比率 (P/BV)
McKesson Corp.、 P/BV計算、ベンチマークとの比較
| 2016/03/31 | 2015/03/31 | 2014/03/31 | 2013/03/31 | 2012/03/31 | 2011/03/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 発行済普通株式数1 | 225,020,523 | 231,553,531 | 230,576,753 | 226,611,092 | 235,397,188 | 252,120,037 | |
| 選択した財務データ (米ドル) | |||||||
| マッケソン・コーポレーションの株主資本合計 (数百万単位) | 8,924) | 8,001) | 8,522) | 7,070) | 6,831) | 7,220) | |
| 1株当たり簿価 (BVPS)2 | 39.66 | 34.55 | 36.96 | 31.20 | 29.02 | 28.64 | |
| 株価1, 3 | 172.70 | 229.55 | 178.20 | 108.63 | 90.17 | 82.84 | |
| バリュエーション比率 | |||||||
| P/BV4 | 4.35 | 6.64 | 4.82 | 3.48 | 3.11 | 2.89 | |
| ベンチマーク | |||||||
| P/BV競合 他社5 | |||||||
| Abbott Laboratories | — | — | — | — | — | — | |
| Elevance Health Inc. | — | — | — | — | — | — | |
| Intuitive Surgical Inc. | — | — | — | — | — | — | |
| Medtronic PLC | — | — | — | — | — | — | |
| UnitedHealth Group Inc. | — | — | — | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2016-03-31), 10-K (報告日: 2015-03-31), 10-K (報告日: 2014-03-31), 10-K (報告日: 2013-03-31), 10-K (報告日: 2012-03-31), 10-K (報告日: 2011-03-31).
1 分割と株式配当の調整済みデータ。
2 2016 計算
BVPS = マッケソン・コーポレーションの株主資本合計 ÷ 発行済普通株式数
= 8,924,000,000 ÷ 225,020,523 = 39.66
3 McKesson Corp.アニュアルレポート提出日時点の終値
4 2016 計算
P/BV = 株価 ÷ BVPS
= 172.70 ÷ 39.66 = 4.35
5 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 株価の推移
- 株価は、2011年から2015年にかけて緩やかに上昇し、2014年には大きく伸びてピークの178.2米ドルに達した。その後、2016年には下落に転じ、172.7米ドルで終わっている。全体的には、比較的高い水準を維持しつつ、2015年以降の調整局面が見られる。
- 1株当たり簿価（BVPS）の変動
- BVPSは年々上昇傾向にあり、2011年の28.64米ドルから2016年の39.66米ドルまで約11米ドル増加している。これは、株主資本の増加または株式の分割・新規発行等により価値が積み重ねられた可能性を示す。
- P/BV（株価純資産倍率）の傾向
- P/BV比率は、2011年の2.89から2016年には4.35へと上昇しており、特に2013年以降の急増が目立つ。2014年には4.82とピークに達しており、投資家が企業の簿価純資産に対して高評価をしている状況が読み取れる。ただし、2016年にはやや低下し、過熱感の緩和または評価調整の可能性を示唆している。
- 総合的な考察
- 2011年から2016年にかけて、株価とP/BV比率は大きく変動し、全体として上昇基調にある。ただし、2015年以降の株価の下落とP/BVの低下は、市場の評価がやや調整されたことを反映していると考えられる。これらは、企業の株主価値や市場の期待感の変化を示す重要な指標となる。