Starbucks Corp. (NASDAQ:SBUX)

総資産利益率（ROA）は、2020年から2025年にかけて変動を示しています。2020年度は3.16%と比較的低い水準でしたが、2021年度には大幅に上昇し13.38%となりました。その後、2022年度には11.73%に低下し、2023年度には14.01%と再び上昇しています。2024年度は12%と若干の減少が見られ、2025年度には5.8%まで低下しています。この変動は、資産の効率的な活用度合いが年によって変化していることを示唆しています。特に、2025年度のROAの低下は、資産の収益性が低下している可能性を示唆しており、今後の動向を注視する必要があります。

総資産利益率 (ROA)

2020年度から2023年度にかけては上昇傾向にありましたが、2024年度、2025年度には低下しています。この変動は、収益性に対する資産効率の変化を示している可能性があります。

財務レバレッジ比率、自己資本利益率（ROE）については、データが欠損しているため、分析を行うことができません。これらの指標は、企業の財務構造や株主への収益性を評価する上で重要な情報となるため、今後のデータ収集と分析が望まれます。

純利益率は、2020年から2021年にかけて大幅な増加を示し、3.95%から14.45%へと上昇しました。その後、2022年には10.18%に低下し、2023年には11.46%に若干回復しました。2024年には10.4%に減少した後、2025年には4.99%まで低下しています。この変動は、収益性における不安定性を示唆しています。

資産回転率は、2020年の0.8から2021年の0.93へと緩やかに上昇しました。2022年には1.15に増加し、2023年には1.22のピークに達しました。2024年と2025年にはそれぞれ1.15と1.16に安定しており、資産の効率的な活用が継続されていることを示唆しています。全体的に、資産回転率は上昇傾向にあり、資産の利用効率が改善されていると考えられます。

財務レバレッジ比率および自己資本利益率（ROE）に関するデータは提供されていません。したがって、これらの指標に関する分析はできません。

税負担率は、2020年から2023年まで78%から76%へと緩やかに低下し、2024年と2025年には76%と74%へとさらに低下しています。この傾向は、税制上の変更、税額控除の利用、または課税所得の構成の変化を示唆している可能性があります。

利息負担率は、2020年の0.73から2021年には0.92へと上昇し、その後2022年の0.9、2023年の0.91を経て、2025年には0.82へと低下しています。この変動は、金利の変動、負債構成の変化、または収益性の変化に起因する可能性があります。

EBITマージン率は、2020年の6.82%から2021年には大幅に上昇し20.05%となりました。その後、2022年には14.61%に低下し、2023年には16.54%に回復しました。2024年には15.29%に若干低下し、2025年には8.2%へと大幅に減少しています。この変動は、売上高成長、コスト管理、または製品ミックスの変化に影響されていると考えられます。

資産回転率は、2020年の0.8から2021年には0.93へと上昇し、2022年には1.15、2023年には1.22へと増加しています。2024年には1.15に低下し、2025年には1.16へと若干上昇しています。この傾向は、資産の効率的な活用と売上高の増加を示唆しています。ただし、2024年の低下は、資産の活用効率の低下を示唆している可能性があります。

財務レバレッジ比率および自己資本利益率 (ROE) のデータは、提供されたデータセットには含まれていません。したがって、これらの指標に関する分析はできません。

近年の財務データに基づき、収益性と資産効率に関するいくつかの重要な傾向が観察されます。

純利益率

純利益率は、2020年度から2021年度にかけて大幅な増加を示し、3.95%から14.45%へと上昇しました。その後、2022年度には10.18%に低下し、2023年度には11.46%に若干回復しました。2024年度は10.4%で推移し、2025年度には4.99%まで低下する傾向が見られます。この変動は、収益性における不安定性を示唆しています。

資産回転率

資産回転率は、2020年度の0.8から2021年度の0.93へと緩やかに増加しました。2022年度には1.15に上昇し、2023年度には1.22へとさらに上昇しました。2024年度と2025年度はそれぞれ1.15と1.16と、横ばいの傾向を示しています。これは、資産の利用効率が改善していることを示唆しています。

総資産利益率 (ROA)

総資産利益率は、純利益率と同様に、2020年度から2021年度にかけて大幅な増加を示し、3.16%から13.38%へと上昇しました。2022年度には11.73%に低下し、2023年度には14.01%に再び上昇しました。2024年度は12%で推移し、2025年度には5.8%まで低下する傾向が見られます。ROAの変動は、純利益率の変動と相関関係があると考えられます。

全体として、収益性は変動しており、資産効率は改善傾向にありますが、近年は安定化しています。純利益率とROAの低下傾向は、今後の事業戦略において注視すべき点です。

税負担率は、2020年から2022年まで78%から79%の間で推移し、2023年と2024年には76%に低下、2025年には74%まで低下しています。この傾向は、税制上の変更や税務戦略の調整、あるいは収益構造の変化を示唆する可能性があります。

利息負担率

利息負担率は、2020年の0.73から2021年には0.92に上昇し、その後2022年は0.90、2023年は0.91とほぼ横ばいでしたが、2024年は0.90、2025年には0.82に低下しています。この変動は、負債構成の変化、金利の変動、または収益性の変化を反映している可能性があります。

EBITマージン率は、2020年の6.82%から2021年には20.05%に大幅に上昇し、その後2022年には14.61%、2023年には16.54%、2024年には15.29%と推移し、2025年には8.2%に低下しています。この変動は、売上高の成長、コスト管理、または製品ミックスの変化に起因する可能性があります。特に2025年の大幅な低下は、収益性の悪化を示唆している可能性があります。

資産回転率

資産回転率は、2020年の0.8から2021年には0.93に上昇し、2022年には1.15、2023年には1.22と増加傾向にありましたが、2024年は1.15、2025年は1.16と横ばいとなっています。この傾向は、資産の効率的な活用度合いの向上を示唆していますが、2024年以降は横ばいであることから、更なる改善の余地があると考えられます。

総資産利益率（ROA）は、2020年の3.16%から2021年には13.38%に大幅に上昇し、その後2022年には11.73%、2023年には14.01%、2024年には12.0%、2025年には5.8%と推移しています。ROAの変動は、EBITマージン率と資産回転率の両方の影響を受けており、特に2025年の大幅な低下は、収益性の低下と資産効率の低下の両方を反映している可能性があります。

分析期間において、税負担率は一貫した低下傾向を示しています。2020年の0.79から2025年には0.74まで低下しており、税制上の優遇措置や税務戦略の変化などが影響している可能性があります。

利息負担率

利息負担率は2021年に0.92まで上昇した後、2022年と2023年にほぼ横ばいを維持し、2024年に0.90、2025年には0.82まで低下しています。これは、負債構造の変化や金利の変動、あるいは収益性の改善が影響していると考えられます。

EBITマージン率は、2021年に大幅な増加を示し、20.05%に達しました。その後、2022年に14.61%に低下しましたが、2023年には16.54%まで回復しました。2024年は15.29%とやや低下し、2025年には8.2%まで大幅に減少しています。この変動は、売上高の成長、コスト構造の変化、あるいは事業環境の変化に起因する可能性があります。

純利益率

純利益率は2021年に14.45%と大幅に上昇しましたが、その後は徐々に低下し、2022年には10.18%、2023年には11.46%、2024年には10.4%となりました。2025年には4.99%まで大幅に低下しており、収益性の悪化や費用増加が影響していると考えられます。純利益率の低下は、EBITマージン率の低下と連動している可能性があります。

全体として、収益性は2021年にピークを迎え、その後は徐々に低下する傾向にあります。特に2025年の純利益率の大幅な低下は、今後の事業戦略の見直しやコスト削減策の必要性を示唆している可能性があります。