Stock Analysis on Net
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Bristol-Myers Squibb Co. (NYSE:BMY)

デュポンの分析: ROE、ROA、純利益率の内訳 

Microsoft Excel

ROE分解では、純利益を株主資本で割ったものを構成比率の積として表します。

ROEを2つのコンポーネントに分解

Bristol-Myers Squibb Co.、ROEの分解

Microsoft Excel
ROE = ROA × 財務レバレッジ比率
2024/12/31 -54.78% = -9.66% × 5.67
2023/12/31 27.27% = 8.43% × 3.23
2022/12/31 20.37% = 6.53% × 3.12
2021/12/31 19.46% = 6.40% × 3.04
2020/12/31 -23.84% = -7.61% × 3.13

レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31).

2024年の株主資本利益率(ROE)が低下した主な理由は、総資産利益率(ROA)で測定した収益性の低下です。

ROEを3つの要素に分解

Bristol-Myers Squibb Co.、ROEの分解

Microsoft Excel
ROE = 純利益率 × 資産回転率 × 財務レバレッジ比率
2024/12/31 -54.78% = -18.53% × 0.52 × 5.67
2023/12/31 27.27% = 17.83% × 0.47 × 3.23
2022/12/31 20.37% = 13.71% × 0.48 × 3.12
2021/12/31 19.46% = 15.08% × 0.42 × 3.04
2020/12/31 -23.84% = -21.20% × 0.36 × 3.13

レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31).

2024年にかけて株主資本利益率(ROE)が低下した主な理由は、純利益率で測定した収益性の低下です。

ROEを5つの要素に分解

Bristol-Myers Squibb Co.、ROEの分解

Microsoft Excel
ROE = 税負担 × 利息負担 × EBITマージン × 資産回転率 × 財務レバレッジ比率
2024/12/31 -54.78% = — × — × -13.35% × 0.52 × 5.67
2023/12/31 27.27% = 0.95 × 0.88 × 21.31% × 0.47 × 3.23
2022/12/31 20.37% = 0.82 × 0.86 × 19.34% × 0.48 × 3.12
2021/12/31 19.46% = 0.87 × 0.86 × 20.29% × 0.42 × 3.04
2020/12/31 -23.84% = — × — × -12.87% × 0.36 × 3.13

レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31).

ROAを2つのコンポーネントに分解

Bristol-Myers Squibb Co.、ROAの分解

Microsoft Excel
ROA = 純利益率 × 資産回転率
2024/12/31 -9.66% = -18.53% × 0.52
2023/12/31 8.43% = 17.83% × 0.47
2022/12/31 6.53% = 13.71% × 0.48
2021/12/31 6.40% = 15.08% × 0.42
2020/12/31 -7.61% = -21.20% × 0.36

レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31).

2024年度の総資産利益率(ROA)の低下の主な理由は、純利益率で測定した収益性の低下です。

ROAを4つの要素に分解

Bristol-Myers Squibb Co.、ROAの分解

Microsoft Excel
ROA = 税負担 × 利息負担 × EBITマージン × 資産回転率
2024/12/31 -9.66% = — × — × -13.35% × 0.52
2023/12/31 8.43% = 0.95 × 0.88 × 21.31% × 0.47
2022/12/31 6.53% = 0.82 × 0.86 × 19.34% × 0.48
2021/12/31 6.40% = 0.87 × 0.86 × 20.29% × 0.42
2020/12/31 -7.61% = — × — × -12.87% × 0.36

レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31).

当期純利益率の分解

Bristol-Myers Squibb Co.、純利益率の分解

Microsoft Excel
純利益率 = 税負担 × 利息負担 × EBITマージン
2024/12/31 -18.53% = — × — × -13.35%
2023/12/31 17.83% = 0.95 × 0.88 × 21.31%
2022/12/31 13.71% = 0.82 × 0.86 × 19.34%
2021/12/31 15.08% = 0.87 × 0.86 × 20.29%
2020/12/31 -21.20% = — × — × -12.87%

レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31).