自己資本利益率 (ROE)
2005年以降

計算
競合他社との比較
産業部門との比較: ヘルスケア機器&サービス
業界との比較: 医療

計算

Humana Inc.、 ROE、長期トレンド計算

	ROE	=	100	×	ヒューマナに帰属する当期純利益¹	÷	株主資本¹
2023/12/31	15.31%	=	100	×	2,489)	÷	16,262)
2022/12/31	18.33%	=	100	×	2,806)	÷	15,311)
2021/12/31	18.24%	=	100	×	2,933)	÷	16,080)
2020/12/31	24.53%	=	100	×	3,367)	÷	13,728)
2019/12/31	22.49%	=	100	×	2,707)	÷	12,037)
2018/12/31	16.56%	=	100	×	1,683)	÷	10,161)
2017/12/31	24.87%	=	100	×	2,448)	÷	9,842)
2016/12/31	5.75%	=	100	×	614)	÷	10,685)
2015/12/31	12.33%	=	100	×	1,276)	÷	10,346)
2014/12/31	11.89%	=	100	×	1,147)	÷	9,646)
2013/12/31	13.21%	=	100	×	1,231)	÷	9,316)
2012/12/31	13.81%	=	100	×	1,222)	÷	8,847)
2011/12/31	17.60%	=	100	×	1,419)	÷	8,063)
2010/12/31	15.88%	=	100	×	1,099)	÷	6,924)
2009/12/31	18.00%	=	100	×	1,040)	÷	5,776)
2008/12/31	14.52%	=	100	×	647)	÷	4,457)
2007/12/31	20.69%	=	100	×	834)	÷	4,029)
2006/12/31	15.96%	=	100	×	487)	÷	3,054)
2005/12/31	12.47%	=	100	×	308)	÷	2,474)

¹ 百万米ドル

全体傾向と周期: 2005/12/31 から 2023/12/31 までの三つの指標は、期間を通じてボラティリティが顕著である。特に当期純利益は、2005年の308から2006年の487、2007年の834と上昇傾向を示した後、2008年の647へ減少し、2009年以降再び上昇局面へ入るが、2015年までの穏やかな成長の後、2016年には614へ急落。2017年以降は再度大きく回復し、2020年には3367と過去最大値を記録したが、その後は2021年-2023年にかけて再び低下して2489に落ち着いた。この動きは、直近3年間での成長加速が相殺され、相対的なベースが拡大したことを示唆している。
株主資本の推移と解釈: 株主資本は2005年の2474百万米ドルから一貫して増加傾向を示し、2016年には10685に達する。2017年には一時的な減少が見られるが、その後も2019年の12037、2020年の13728、2021年の16080と着実に拡大した。2022年は15311と小幅に減少したものの、2023年には16262へ回復している。全体として、長期的には株主資本が増加しており、資本基盤が強化されていることが読み取れる。
ROEの変動と要因の観察: ROEは年次ベースで大きく変動しており、2005年の12.47%、2007年の20.69%と比較的高水準で推移する一方、2016年には5.75%へ低下するなど、著しく変動している。2017年には24.87%と著しい回復を示し、2018年以降も2019年および2020年にはそれぞれ22.49%、24.53%と高位を保っている。その後は2021年-2023年にかけて18.24%、18.33%、15.31%と低下傾向にある。これらの推移は、純利益の大幅な変動と株主資本の増加が組み合わさった結果として読み取れる。特に2016年の低ROEは、同年の純利益の落ち込みと相まってROEを押し下げた可能性があり、2017年の急回復は、純利益の大幅増加がROEを押し上げた要因と解釈できる。

競合他社との比較

Humana Inc.、 ROE、長期トレンド、競合他社との比較

	Humana Inc.	Abbott Laboratories	Elevance Health Inc.	Intuitive Surgical Inc.	Medtronic PLC	UnitedHealth Group Inc.
2023/12/31	15.31%	14.83%	15.23%	13.51%	7.30%	25.22%
2022/12/31	18.33%	18.90%	16.59%	11.98%	9.59%	25.87%
2021/12/31	18.24%	19.75%	16.93%	14.32%	7.01%	24.09%
2020/12/31	24.53%	13.71%	13.77%	10.90%	9.44%	23.52%
2019/12/31	22.49%	11.86%	15.15%	16.69%	9.25%	24.02%
2018/12/31	16.56%	7.76%	13.14%	16.89%	6.12%	23.19%
2017/12/31	24.87%	1.54%	14.50%	13.97%	8.01%	22.10%
2016/12/31	5.75%	6.82%	9.84%	12.74%	6.80%	18.33%
2015/12/31	12.33%	20.85%	11.11%	13.63%	5.03%	17.18%
2014/12/31	11.89%	10.61%	10.60%	12.39%	15.76%	17.31%
2013/12/31	13.21%	10.23%	10.05%	19.16%	18.57%	17.50%
2012/12/31	13.81%	22.32%	11.16%	18.34%	21.14%	17.72%
2011/12/31	17.60%	19.35%	11.36%	18.71%	19.39%	18.17%
2010/12/31	15.88%	20.66%	12.12%	18.74%	21.18%	17.94%
2009/12/31	18.00%	25.14%	19.09%	15.13%	16.88%	16.19%
2008/12/31	14.52%	27.92%	11.62%	16.13%	19.34%	14.33%
2007/12/31	20.69%	20.28%	14.55%	16.26%	25.53%	23.20%
2006/12/31	15.96%	12.22%	12.59%	12.22%	27.14%	19.99%
2005/12/31	12.47%	23.39%	9.86%	21.27%	17.26%	18.61%

産業部門との比較: ヘルスケア機器&サービス

Humana Inc.、 ROE、長期トレンド、産業部門との比較: ヘルスケア機器&サービス

	Humana Inc.	ヘルスケア機器&サービス
2023/12/31	15.31%	17.13%
2022/12/31	18.33%	18.40%
2021/12/31	18.24%	17.28%
2020/12/31	24.53%	15.80%
2019/12/31	22.49%	15.85%
2018/12/31	16.56%	13.28%
2017/12/31	24.87%	12.21%
2016/12/31	5.75%	10.70%
2015/12/31	12.33%	11.84%
2014/12/31	11.89%	13.81%
2013/12/31	13.21%	14.22%
2012/12/31	13.81%	17.99%
2011/12/31	17.60%	17.02%
2010/12/31	15.88%	17.62%
2009/12/31	18.00%	19.50%
2008/12/31	14.52%	17.63%
2007/12/31	20.69%	20.02%
2006/12/31	15.96%	16.70%
2005/12/31	12.47%	16.22%

業界との比較: 医療

Humana Inc.、 ROE、長期トレンド、業界との比較: 医療

	Humana Inc.	医療
2023/12/31	15.31%	19.40%
2022/12/31	18.33%	24.82%
2021/12/31	18.24%	25.44%
2020/12/31	24.53%	16.70%
2019/12/31	22.49%	23.30%
2018/12/31	16.56%	21.27%
2017/12/31	24.87%	13.77%
2016/12/31	5.75%	18.53%
2015/12/31	12.33%	18.52%
2014/12/31	11.89%	19.17%
2013/12/31	13.21%	18.81%
2012/12/31	13.81%	18.20%
2011/12/31	17.60%	15.90%
2010/12/31	15.88%	14.85%
2009/12/31	18.00%	20.14%
2008/12/31	14.52%	20.29%
2007/12/31	20.69%	17.87%
2006/12/31	15.96%	20.49%
2005/12/31	12.47%	18.28%

Humana Inc. (NYSE:HUM)

自己資本利益率 (ROE) 2005年以降

計算

競合他社との比較

産業部門との比較: ヘルスケア機器&サービス

業界との比較: 医療

自己資本利益率 (ROE)
2005年以降