財務報告の品質: 累計額
収益は、現金コンポーネントと見越/繰延コンポーネントに分解できます。発生主義要素(総計上)は現金要素よりも持続性が低いことがわかっているため、(1)発生主義要素が高い利益は、発生主義要素が小さい利益よりも持続性が低く、他のすべてが同じです。(2)収益の現金部分は、会社の業績を評価するより高い重み付けを受けるべきです。
貸借対照表ベースの発生率
Monolithic Power Systems Inc.、総計の貸借対照表計算
千米ドル
| 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 営業資産 | ||||||
| 総資産 | 3,617,097) | 2,434,353) | 2,058,885) | 1,585,825) | 1,208,491) | |
| レス： 現金および現金同等物 | 691,816) | 527,843) | 288,607) | 189,265) | 334,944) | |
| レス： 短期投資 | 171,130) | 580,633) | 449,266) | 535,817) | 260,169) | |
| レス： 現金制限 | —) | 33,204) | —) | —) | —) | |
| 営業資産 | 2,754,151) | 1,292,673) | 1,321,012) | 860,743) | 613,378) | |
| 営業負債 | ||||||
| 総負債 | 471,330) | 384,414) | 390,283) | 341,840) | 241,904) | |
| 営業負債 | 471,330) | 384,414) | 390,283) | 341,840) | 241,904) | |
| 純営業資産1 | 2,282,821) | 908,259) | 930,729) | 518,903) | 371,474) | |
| 貸借対照表ベースの累計計2 | 1,374,562) | (22,470) | 411,826) | 147,429) | —) | |
| 財務比率 | ||||||
| 貸借対照表ベースの発生率3 | 86.15% | -2.44% | 56.82% | 33.12% | — | |
| ベンチマーク | ||||||
| 貸借対照表ベースの発生率競合 他社4 | ||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | 2.94% | 2.36% | 169.75% | 8.05% | — | |
| Analog Devices Inc. | -2.83% | 0.03% | -2.94% | 90.70% | — | |
| Applied Materials Inc. | 4.18% | 0.48% | 20.73% | 17.33% | — | |
| Broadcom Inc. | 87.89% | -1.58% | -5.37% | -8.72% | — | |
| Intel Corp. | -0.91% | 13.69% | 10.73% | 11.61% | — | |
| KLA Corp. | -1.32% | 3.95% | 21.25% | 3.62% | — | |
| Lam Research Corp. | -2.70% | 1.57% | 16.02% | 8.38% | — | |
| Micron Technology Inc. | 5.22% | 0.78% | 12.07% | 11.51% | — | |
| NVIDIA Corp. | 29.90% | 18.88% | 28.31% | 115.40% | — | |
| Qualcomm Inc. | 7.33% | -5.53% | 68.49% | 22.56% | — | |
| Texas Instruments Inc. | 15.89% | 31.37% | 22.75% | 18.48% | — | |
| 貸借対照表ベースの発生率セクター | ||||||
| 半導体・半導体装置 | 19.65% | 6.33% | 24.66% | 19.53% | — | |
| 貸借対照表ベースの発生率産業 | ||||||
| 情報技術 | 21.35% | 8.92% | 18.19% | 19.59% | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31).
1 2024 計算
純営業資産 = 営業資産 – 営業負債
= 2,754,151 – 471,330 = 2,282,821
2 2024 計算
貸借対照表ベースの累計計 = 純営業資産2024 – 純営業資産2023
= 2,282,821 – 908,259 = 1,374,562
3 2024 計算
貸借対照表ベースの発生率 = 100 × 貸借対照表ベースの累計計 ÷ 平均純営業資産
= 100 × 1,374,562 ÷ [(2,282,821 + 908,259) ÷ 2] = 86.15%
4 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
純営業資産は、2021年から2023年まで増加傾向にありましたが、2023年から2024年にかけて大幅に増加しました。2021年末の518,903千米ドルから、2024年末には2,282,821千米ドルへと、期間全体で約3.4倍に増加しています。この増加は、事業活動の拡大または資産の効率的な活用を示唆している可能性があります。
- 貸借対照表ベースの総計上額
- 貸借対照表ベースの総計上額は、2021年から2022年にかけて大幅に増加しましたが、2022年から2023年にかけては減少に転じました。2023年から2024年にかけては再び増加し、2024年末には1,374,562千米ドルとなりました。この変動は、企業の財務戦略や市場環境の変化を反映している可能性があります。
貸借対照表ベースの発生率は、2021年から2022年にかけて上昇しましたが、2022年から2023年にかけてはマイナスに転じました。2023年から2024年にかけては大幅に上昇し、86.15%となりました。この発生率の変動は、総計上額と純営業資産の関係の変化を示しており、資産の収益性または効率性の変化を示唆している可能性があります。特に2024年の高い発生率は、純営業資産に対する総計上額の割合が大幅に増加したことを意味します。
キャッシュ・フロー計算書ベースの見越比率
Monolithic Power Systems Inc.、総計計のキャッシュフロー計算書の計算
千米ドル
| 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 手取り | 1,786,700) | 427,374) | 437,672) | 242,023) | 164,375) | |
| レス： 営業活動によるネットキャッシュ | 788,410) | 638,213) | 246,674) | 320,010) | 267,803) | |
| レス： 投資活動によるネットキャッシュ(使用済み) | 223,047) | (178,726) | (12,510) | (378,886) | (39,177) | |
| キャッシュフロー計算書ベースの集計見越計上 | 775,243) | (32,113) | 203,508) | 300,899) | (64,251) | |
| 財務比率 | ||||||
| キャッシュ・フロー計算書ベースの見越比率1 | 48.59% | -3.49% | 28.08% | 67.59% | — | |
| ベンチマーク | ||||||
| キャッシュ・フロー計算書ベースの見越比率競合 他社2 | ||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | -0.56% | 1.17% | -15.28% | 8.10% | — | |
| Analog Devices Inc. | -2.71% | -0.57% | -2.54% | -11.85% | — | |
| Applied Materials Inc. | 5.35% | -2.05% | 18.18% | 14.75% | — | |
| Broadcom Inc. | 10.29% | -6.71% | -8.94% | -12.34% | — | |
| Intel Corp. | -6.58% | 11.35% | 2.75% | 15.15% | — | |
| KLA Corp. | 16.82% | 3.66% | 18.30% | 9.27% | — | |
| Lam Research Corp. | -5.83% | -1.71% | 12.43% | 3.89% | — | |
| Micron Technology Inc. | 1.18% | -2.52% | 11.37% | 10.01% | — | |
| NVIDIA Corp. | 52.67% | -47.90% | 73.13% | 233.25% | — | |
| Qualcomm Inc. | 5.53% | -14.57% | 46.91% | 15.61% | — | |
| Texas Instruments Inc. | 7.93% | 26.35% | 28.24% | 29.95% | — | |
| キャッシュ・フロー計算書ベースの見越比率セクター | ||||||
| 半導体・半導体装置 | 3.46% | 0.45% | 7.45% | 12.36% | — | |
| キャッシュ・フロー計算書ベースの見越比率産業 | ||||||
| 情報技術 | 6.25% | 1.40% | 2.99% | 8.76% | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31).
1 2024 計算
キャッシュ・フロー計算書ベースの見越比率 = 100 × キャッシュフロー計算書ベースの集計見越計上 ÷ 平均純営業資産
= 100 × 775,243 ÷ [(2,282,821 + 908,259) ÷ 2] = 48.59%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
純営業資産は、2021年から2023年まで増加傾向にありましたが、2023年から2024年にかけて大幅に増加しました。2021年末の518,903千米ドルから、2024年末には2,282,821千米ドルへと、期間全体で約3.4倍に増加しています。この増加は、事業の拡大や資産の効率的な活用を示唆している可能性があります。
- キャッシュフロー計算書ベースの集計見越計上
- キャッシュフロー計算書ベースの集計見越計上は、2021年から2022年にかけて減少しましたが、2023年にはマイナスに転じ、2024年には大幅に増加しました。2021年の300,899千米ドルから、2023年には-32,113千米ドルまで減少し、2024年には775,243千米ドルへと回復しています。この変動は、営業活動からのキャッシュフローの変動、投資活動、および財務活動の影響を受けていると考えられます。
- キャッシュフロー計算書に基づく発生率
- キャッシュフロー計算書に基づく発生率は、2021年から2022年にかけて大幅に減少し、2023年にはマイナスに転じました。2021年の67.59%から、2022年には28.08%に低下し、2023年には-3.49%となりました。2024年には48.59%に回復しましたが、2021年の水準には達していません。この発生率の変動は、集計見越計上と純営業資産の関係の変化を示しており、キャッシュフローの質や効率性の変化を反映している可能性があります。
全体として、純営業資産は堅調に成長している一方、キャッシュフロー計算書ベースの集計見越計上と発生率は変動しており、事業活動におけるキャッシュフローの管理に注意が必要であると考えられます。特に2023年の発生率のマイナスは、キャッシュフローの状況を慎重に分析する必要があることを示唆しています。