Lockheed Martin Corp. (NYSE:LMT)

負債資本比率は、2022年3月27日の1.16から2024年6月30日の3.12まで、全体的に上昇傾向にあります。その後、2024年9月29日には2.68に低下しましたが、2024年12月31日には3.20まで再び上昇し、2025年6月29日には4.06とピークに達しました。2025年9月28日には3.59に減少し、2025年12月31日には3.23となりました。この変動は、資本構成の変化を示唆しています。

総資本に対する負債比率

総資本に対する負債比率は、2022年3月27日の0.54から2024年6月30日の0.76まで、緩やかな上昇傾向を示しました。その後、2025年12月31日には0.76で安定しています。この比率の上昇は、総資本に占める負債の割合が増加していることを意味します。

負債総資産比率は、2022年3月27日の0.23から2025年6月29日の0.37まで、一貫して上昇しています。2025年12月31日には0.36にわずかに低下しましたが、全体的な傾向は、総資産に対する負債の割合が増加していることを示しています。

財務レバレッジ比率

財務レバレッジ比率は、2022年3月27日の5.15から2024年6月30日の8.92まで、着実に増加しました。2024年9月29日には7.71に低下しましたが、2024年12月31日には8.78まで上昇し、2025年6月29日には11.04と大幅に増加しました。その後、2025年9月28日には9.75に減少し、2025年12月31日には8.90となりました。この比率の変動は、財務リスクの変化を示唆しています。

インタレスト・カバレッジ・レシオは、2022年3月27日の14.12から2025年6月29日の5.6まで、一貫して低下しています。2025年9月28日には5.5にさらに低下し、2025年12月31日には6.3に若干回復しました。この比率の低下は、金利支払いをカバーする能力が低下していることを示唆しています。

総負債は、2022年3月27日から2022年9月25日までの期間において、緩やかな減少傾向を示しました。しかし、2022年12月31日以降、継続的に増加し、2024年3月31日にはピークに達しました。その後、2024年6月30日には若干の減少が見られましたが、2024年9月29日以降は再び増加傾向に転じ、2025年3月30日には一時的に減少した後、2025年6月29日には増加し、2025年9月28日には減少、そして2025年12月31日には若干増加しています。全体として、総負債は増加傾向にあります。

株主資本は、2022年3月27日から2022年9月25日までの期間において、一貫して増加しました。しかし、2022年12月31日以降、大幅な減少が見られ、2023年12月31日に最低値を記録しました。その後、2024年3月31日までは緩やかに増加しましたが、2024年6月30日以降は再び減少傾向に転じ、2025年3月30日に最低値を記録しました。その後、2025年6月29日には増加し、2025年9月28日には増加、そして2025年12月31日には増加しています。株主資本は変動が大きく、全体としては減少傾向にあります。

負債資本比率

負債資本比率は、2022年3月27日から2022年9月25日までの期間において、低下傾向にありました。しかし、2022年12月31日以降、急激に上昇し、2023年12月31日にピークに達しました。その後、2024年3月31日までは上昇傾向が継続し、2024年6月30日にはさらに上昇しました。2024年9月29日以降は若干の低下が見られましたが、依然として高い水準を維持しています。2025年3月30日には低下し、2025年6月29日には増加、2025年9月28日には低下、そして2025年12月31日には若干増加しています。負債資本比率は全体的に上昇傾向にあり、財務レバレッジが増加していることを示唆しています。

総負債の増加と株主資本の減少により、負債資本比率は上昇しています。この傾向は、財務リスクの増加を示唆する可能性があります。特に、2023年以降の負債資本比率の上昇は顕著であり、注意が必要です。

総負債は、2022年3月27日から2022年12月31日までの期間において、11645百万米ドルから15547百万米ドルへと増加しました。その後、2023年3月26日には15600百万米ドルまで増加し、2023年6月25日には17545百万米ドル、2023年9月24日には17389百万米ドル、2023年12月31日には17459百万米ドルとなりました。2024年3月31日には19418百万米ドル、2024年6月30日には19257百万米ドル、2024年9月29日には19321百万米ドル、2024年12月31日には20270百万米ドルへと増加傾向が継続しました。2025年3月30日には20304百万米ドル、2025年6月29日には21638百万米ドル、2025年9月28日には22189百万米ドル、2025年12月31日には21700百万米ドルとなりました。

総資本金は、2022年3月27日の21647百万米ドルから、2022年12月31日には24813百万米ドルへと増加しました。2023年3月26日には25246百万米ドル、2023年6月25日には26785百万米ドル、2023年9月24日には26663百万米ドル、2023年12月31日には24294百万米ドルとなりました。2024年3月31日には26068百万米ドル、2024年6月30日には25432百万米ドル、2024年9月29日には26521百万米ドル、2024年12月31日には26603百万米ドルへと増加しました。2025年3月30日には26987百万米ドル、2025年6月29日には26972百万米ドル、2025年9月28日には28370百万米ドル、2025年12月31日には28421百万米ドルとなりました。

総資本に対する負債比率は、2022年3月27日の0.54から、2022年12月31日には0.63へと上昇しました。2023年3月26日には0.62、2023年6月25日には0.66、2023年9月24日には0.65、2023年12月31日には0.72となりました。2024年3月31日には0.74、2024年6月30日には0.76、2024年9月29日には0.73、2024年12月31日には0.76へと上昇しました。2025年3月30日には0.75、2025年6月29日には0.8、2025年9月28日には0.78、2025年12月31日には0.76となりました。全体として、負債比率は上昇傾向にあり、特に2024年と2025年にかけて顕著です。

総負債

継続的に増加傾向にあります。特に2024年以降の増加幅が大きくなっています。

総資本金

全体としては増加傾向にありますが、2023年12月には一時的に減少が見られます。2025年9月以降は増加が加速しています。

総資本に対する負債比率

一貫して上昇傾向にあり、財務レバレッジが増加していることを示唆しています。2025年6月には0.8に達し、過去最高水準となっています。

総負債は、2022年3月27日から2022年12月31日までの期間において、概ね安定した水準を維持していたが、その後増加傾向にある。2022年12月31日には15547百万米ドルに達し、2025年12月31日には21700百万米ドルまで増加した。特に、2024年3月31日以降の増加幅が大きくなっている。

総資産は、2022年3月27日から2023年6月25日までの期間において、着実に増加した。2023年6月25日には56978百万米ドルに達したが、その後2023年12月31日には52456百万米ドルまで減少した。2024年以降は再び増加傾向に転じ、2025年12月31日には59840百万米ドルとなった。

負債総資産比率

負債総資産比率は、2022年3月27日の0.23から、2025年12月31日には0.36まで上昇している。この比率の上昇は、総負債の増加が総資産の増加を上回っていることを示唆している。2022年3月27日から2022年9月25日までは0.22から0.22とほぼ横ばいだったが、2022年12月31日以降、継続的に上昇している。2024年以降の上昇ペースが加速している点に留意する必要がある。

総資産の変動は、負債総資産比率の変動に影響を与えている。総資産が減少した2023年12月31日には、負債総資産比率が一時的に上昇し、その後総資産が増加した2024年以降は、比率の上昇ペースが鈍化している。しかし、全体として負債総資産比率は上昇傾向にあるため、財務レバレッジが増加している可能性がある。

これらの傾向から、財務状況は、負債の増加と総資産の変動によって影響を受けていることがわかる。負債総資産比率の上昇は、将来的な財務リスクの増加を示唆する可能性があるため、継続的なモニタリングが必要である。

総資産は、2022年3月27日から2024年3月31日までの期間において、一貫して増加傾向を示しました。2022年3月27日の51510百万米ドルから、2024年3月31日には54963百万米ドルに増加しています。しかし、2024年6月30日には55076百万米ドルとわずかな増加に留まり、その後、2024年9月29日には55520百万米ドル、2024年12月31日には55617百万米ドルと増加幅が縮小しています。2025年3月30日には56669百万米ドルと再び増加し、2025年6月29日には58870百万米ドル、2025年9月28日には60276百万米ドルと増加が加速しています。2025年12月31日には59840百万米ドルと若干減少しています。

株主資本

株主資本は、2022年3月27日から2022年9月25日までの期間において増加傾向にあり、10002百万米ドルから11966百万米ドルへと増加しました。しかし、2022年12月31日には9266百万米ドルと大幅に減少しました。その後、2023年3月26日には9646百万米ドルと若干回復しましたが、2023年6月25日には9240百万米ドルと再び減少しました。2023年9月24日には9274百万米ドルとほぼ横ばいでしたが、2023年12月31日には6835百万米ドルと大幅に減少しました。2024年3月31日には6650百万米ドル、2024年6月30日には6175百万米ドルと減少傾向が継続し、2024年9月29日には7200百万米ドルと増加しましたが、2024年12月31日には6333百万米ドルと再び減少しました。2025年3月30日には5334百万米ドルと大幅に減少した後、2025年6月29日には6181百万米ドル、2025年9月28日には6721百万米ドルと増加し、2025年12月31日には若干減少しています。

財務レバレッジ比率は、2022年3月27日の5.15から2023年6月25日の6.17まで増加しました。その後、2023年9月24日には6.11に低下しましたが、2023年12月31日には7.67と大幅に増加しました。2024年3月31日には8.27、2024年6月30日には8.92と増加傾向が継続し、2024年9月29日には7.71に低下しました。2024年12月31日には8.78と再び増加し、2025年3月30日には8.48に低下しました。2025年6月29日には11.04と大幅に増加し、2025年9月28日には9.75、2025年12月31日には8.9と低下しています。全体的に、財務レバレッジ比率は変動しており、特に2023年末以降、高い水準で推移しています。

分析期間において、利息・税引前利益（EBIT）は変動を示しています。2022年の第2四半期に最低値の471百万米ドルを記録した後、その後上昇し、2022年第4四半期には2392百万米ドルに達しました。2023年の第1四半期には再び2196百万米ドルに低下しましたが、その後、2023年第4四半期には2399百万米ドルまで回復しました。2024年の第1四半期には2090百万米ドルに低下し、その後、2024年第2四半期には2209百万米ドルに若干上昇しました。しかし、2024年第3四半期には大幅に減少し783百万米ドルとなり、2024年第4四半期には691百万米ドルまで減少しました。2025年の第1四半期には2304百万米ドルに回復し、第2四半期には691百万米ドルから2224百万米ドルへと増加しました。その後、2025年第3四半期には1821百万米ドルに低下し、2025年第4四半期には2304百万米ドルから1821百万米ドルへと減少しました。

利息

利息は、分析期間を通じて一貫して増加傾向にあります。2022年第1四半期の135百万米ドルから、2025年第4四半期には290百万米ドルに増加しています。この増加は、借入金の増加または金利の上昇を示唆している可能性があります。

インタレスト・カバレッジ・レシオ

インタレスト・カバレッジ・レシオは、EBITの変動と利息の増加の影響を受けて変動しています。2022年第1四半期には14.12でしたが、その後低下し、2024年第3四半期には7.00まで低下しました。2025年第1四半期には7.12に若干回復しましたが、その後、2025年第3四半期には5.60に低下しました。2025年第4四半期には6.30に若干上昇しました。このレシオの低下は、利息を支払う能力が低下していることを示唆しており、財務リスクの増加を示している可能性があります。

全体として、EBITは四半期ごとに変動しており、インタレスト・カバレッジ・レシオは低下傾向にあります。利息の増加は、インタレスト・カバレッジ・レシオの低下に寄与しており、財務の健全性に対する潜在的な懸念を示唆しています。EBITの変動は、事業環境の変化、戦略的な意思決定、またはその他の要因によって引き起こされている可能性があります。