長期活動比の分析
活動比率は、企業が売掛金の回収や在庫の管理など、日常業務をどれだけ効率的に遂行しているかを測定します。
長期活動比(サマリー)
Northrop Grumman Corp.、長期活動比
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31).
- 固定資産回転率の傾向
- 2018年から2020年までは、固定資産回転率は増加傾向を示し、2018年の4.72から2020年の5.2へと上昇している。しかし、その後の2021年と2022年には減少し、2022年の値は4.16となった。これは、固定資産の利用効率が一時的に向上していたが、2021年以降は効率の低下が見られることを示唆している。
- 固定資産回転率（オペレーティングリース・使用権資産込み）の傾向
- この指標も2018年から2019年にかけて大きく低下し、その後若干の回復を見せたものの、2022年には3.45と2018年の水準を下回っている。これは、リースや使用権資産を含めた場合も、固定資産の資産効率が全体として低下していることを示している。
- 総資産回転率の傾向
- 総資産回転率は、2018年から2022年まで一貫してほぼ横ばいで推移し、0.8から0.84の範囲で安定している。これは、総資産の利用効率がおおむね一定の水準に保たれていることを示している。
- 自己資本回転率の傾向
- 自己資本回転率は2018年の3.68から2019年にかけて若干上昇した後、その後は連続して低下し、2022年には2.39にまで下落している。これは、自己資本の効率的な利用が低下しており、資本に対する売上または収益の効率が減少していることを示している。
- 総合的な評価
- 全体として、固定資産回転率の一時的な改善が見られた後、2021年以降は資産の効率低下が続いており、特に自己資本回転率の低下は資本の効率性の劣化を示している。一方、総資産回転率は安定していることから、企業の資産全体の運用効率は比較的維持されていると考えられる。しかし、資本効率の低下は経営資源の活用に課題がある可能性を示している。今後は資本の効率的運用と固定資産の利用効率の改善に注力する必要があると考えられる。
固定資産回転率
Northrop Grumman Corp.、固定資産純回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| セールス | 36,602) | 35,667) | 36,799) | 33,841) | 30,095) | |
| 有形固定資産(減価償却累計額控除後) | 8,800) | 7,894) | 7,071) | 6,912) | 6,372) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 固定資産回転率1 | 4.16 | 4.52 | 5.20 | 4.90 | 4.72 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 固定資産回転率競合 他社2 | ||||||
| Boeing Co. | 6.31 | 5.70 | 4.92 | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 4.70 | 3.99 | 3.15 | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 6.59 | 6.41 | 6.02 | — | — | |
| GE Aerospace | 5.96 | 5.47 | 1.75 | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 6.48 | 6.18 | 5.86 | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 8.27 | 8.83 | 9.07 | — | — | |
| RTX Corp. | 4.42 | 4.30 | 3.78 | — | — | |
| 固定資産回転率セクター | ||||||
| 資本財 | 5.79 | 5.46 | 3.55 | — | — | |
| 固定資産回転率産業 | ||||||
| 工業 | 2.94 | 2.72 | 2.17 | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31).
1 2022 計算
固定資産回転率 = セールス ÷ 有形固定資産(減価償却累計額控除後)
= 36,602 ÷ 8,800 = 4.16
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 売上高の推移
- 売上高は2018年から2022年までの期間にわたり、概ね増加傾向を示している。特に、2019年から2020年にかけての増加幅が顕著であり、2020年には36,799百万米ドルに達した。その後、2021年には若干の減少が見られたものの、2022年には36,602百万米ドルと再び微増しており、一定の成長を示している。
- 有形固定資産（減価償却後）の動向
- 有形固定資産は、2018年の6,372百万米ドルから2022年の8,800百万米ドルまで増加している。各年度を通じて徐々に増加しており、資産規模の拡大を反映している。特に、2021年から2022年にかけての伸び率が高いことから、資産投資や設備拡充の傾向が続いていると考えられる。
- 固定資産回転率の変化
- 固定資産回転率は、2018年の4.72から2022年の4.16まで緩やかに低下している。これは、固定資産の増加に対して売上高の増加ペースがやや遅れている可能性を示唆しており、資産効率のやや低下を示している。ただし、2020年以降は少しずつ低下幅が縮小していることから、経営効率の改善または資産の最適化が進行している可能性も示唆される。
固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)
Northrop Grumman Corp.、固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)計算、ベンチマークとの比較
| 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| セールス | 36,602) | 35,667) | 36,799) | 33,841) | 30,095) | |
| 有形固定資産(減価償却累計額控除後) | 8,800) | 7,894) | 7,071) | 6,912) | 6,372) | |
| オペレーティングリース使用権資産 | 1,811) | 1,655) | 1,533) | 1,511) | —) | |
| 有形固定資産(減価償却累計額控除後)(オペレーティング・リース、使用権資産を含む) | 10,611) | 9,549) | 8,604) | 8,423) | 6,372) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)1 | 3.45 | 3.74 | 4.28 | 4.02 | 4.72 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)競合 他社2 | ||||||
| Boeing Co. | 5.55 | 5.04 | 4.45 | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 4.49 | 3.79 | 3.00 | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 5.58 | 5.60 | 5.26 | — | — | |
| GE Aerospace | 5.08 | 4.55 | 1.63 | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 5.58 | 5.28 | 5.15 | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 7.27 | 7.54 | 7.96 | — | — | |
| RTX Corp. | 3.95 | 3.80 | 3.36 | — | — | |
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)セクター | ||||||
| 資本財 | 5.13 | 4.80 | 3.25 | — | — | |
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)産業 | ||||||
| 工業 | 2.54 | 2.34 | 1.92 | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31).
1 2022 計算
固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む) = セールス ÷ 有形固定資産(減価償却累計額控除後)(オペレーティング・リース、使用権資産を含む)
= 36,602 ÷ 10,611 = 3.45
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 売上高の推移
- 2018年から2022年にかけて、売上高は全体的に増加する傾向を示している。特に2019年から2020年にかけて顕著な伸びを見せ、その後も堅調に推移している。このことから、市場の拡大や事業規模の拡大に伴う売上増加が見られる。
- 有形固定資産の推移
- 有形固定資産は、2018年の6372百万米ドルから2022年の10611百万米ドルに増加している。各年度で増加の傾向を示し、設備投資や資産の拡充を背景にしている可能性が高い。これにより、企業の資産規模が拡大していることが示唆される。
- 固定資産回転率の変化
- 固定資産回転率は2018年の4.72から2022年の3.45へと減少している。これは、売上高の増加に対して固定資産の増加速度がより高いことを反映している。資産の増加が売上を上回る結果となり、資産の効率的な利用がやや低下している可能性が指摘される。
- 総合的な評価
- 全体として、売上高および有形固定資産の増加傾向は、企業の事業拡大を示している。一方、固定資産回転率の低下は、資産効率の相対的な悪化を示すため、今後の資産管理や効率化に課題が存在する可能性がある。企業は、資産の増加ペースと売上の相関関係に注意を払いながら、資産効率の改善を目指す必要があると考えられる。
総資産回転率
Northrop Grumman Corp.、総資産回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| セールス | 36,602) | 35,667) | 36,799) | 33,841) | 30,095) | |
| 総資産 | 43,755) | 42,579) | 44,469) | 41,089) | 37,653) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 総資産回転率1 | 0.84 | 0.84 | 0.83 | 0.82 | 0.80 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 総資産回転率競合 他社2 | ||||||
| Boeing Co. | 0.49 | 0.45 | 0.38 | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 0.69 | 0.58 | 0.50 | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 0.59 | 0.58 | 0.56 | — | — | |
| GE Aerospace | 0.39 | 0.36 | 0.29 | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 0.57 | 0.53 | 0.51 | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 1.25 | 1.32 | 1.29 | — | — | |
| RTX Corp. | 0.42 | 0.40 | 0.35 | — | — | |
| 総資産回転率セクター | ||||||
| 資本財 | 0.54 | 0.50 | 0.43 | — | — | |
| 総資産回転率産業 | ||||||
| 工業 | 0.66 | 0.58 | 0.50 | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31).
1 2022 計算
総資産回転率 = セールス ÷ 総資産
= 36,602 ÷ 43,755 = 0.84
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 売上高の推移
- 売上高は2018年から2022年にかけてほぼ横ばいの範囲内で推移しており、最終年度の2022年には36,602百万米ドルに達している。期間中は一時的に増加傾向が見られるものの、大きな変動は見られず、安定した売上基盤を維持していると考えられる。
- 総資産の推移
- 総資産は2018年の37,653百万米ドルから2022年の43,755百万米ドルへと着実に増加している。特に2020年以降にかけての増加が顕著であり、資産規模の拡大が進んでいることを示している。ただし、2021年と2022年の間で資産額はほぼ横ばいとなっている。
- 総資産回転率の推移
- 総資産回転率は2018年の0.8から2022年には0.84まで上昇しており、資産の効率的な活用に改善がみられる。特に、2020年以降に安定して高い水準を維持していることから、資産を効率的に運用して売上に結びつけていることが示唆される。
- 総括
- 全体として、売上高は堅調に推移しており、総資産も拡大していることから、企業の財務基盤は安定していると考えられる。総資産回転率も向上しており、資産効率も改善しているため、企業としては資産を効果的に活用しつつ、安定した売上獲得を続けていると解釈できる。
自己資本回転率
Northrop Grumman Corp.、自己資本回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| セールス | 36,602) | 35,667) | 36,799) | 33,841) | 30,095) | |
| 株主資本 | 15,312) | 12,926) | 10,579) | 8,819) | 8,187) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 自己資本回転率1 | 2.39 | 2.76 | 3.48 | 3.84 | 3.68 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 自己資本回転率競合 他社2 | ||||||
| Boeing Co. | — | — | — | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 3.57 | 2.92 | 2.55 | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 1.22 | 1.20 | 1.20 | — | — | |
| GE Aerospace | 2.02 | 1.76 | 2.05 | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 2.12 | 1.85 | 1.86 | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 7.12 | 6.12 | 10.87 | — | — | |
| RTX Corp. | 0.92 | 0.88 | 0.78 | — | — | |
| 自己資本回転率セクター | ||||||
| 資本財 | 2.54 | 2.28 | 2.39 | — | — | |
| 自己資本回転率産業 | ||||||
| 工業 | 3.06 | 2.63 | 2.75 | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31).
1 2022 計算
自己資本回転率 = セールス ÷ 株主資本
= 36,602 ÷ 15,312 = 2.39
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 総売上高（セールス）
- 2018年から2022年までの期間において、売上高は全体的に増加傾向を示している。ただし、2020年には一時的な下落が見られ、その後2021年と2022年には回復し、過去最高値に近づいていることが示されている。これにより、収益の拡大は継続的に行われているものの、2020年には外部要因や市場変動による影響も考えられる。
- 株主資本
- 株主資本は2018年から2022年にかけて着実に増加している。特に2019年から2022年にかけての増加幅が顕著であり、資本の蓄積が進んでいることから、企業の財務的基盤が強化されていることが示唆される。
- 自己資本回転率
- 自己資本回転率は2018年から2022年までに継続的に低下している。2018年の3.68から2022年の2.39へと減少しており、資本に対する売上高の比率が縮小していることを示す。この傾向は、資本の拡大に伴い、収益性や資本効率が相対的に低下している可能性を示唆している。
総じて、売上高の増加とともに株主資本も増加している一方で、資本回転率の低下から収益性に対する効率性の課題も浮き彫りになっている。このため、今後の経営戦略においては、資本の効率的な運用改善や収益性向上に注力する必要があると考えられる。