Analog Devices Inc. (NASDAQ:ADI)

株価純利益率 (P/E)

2019年から2021年にかけて、P/E比率は上昇傾向を示し、2021年にはピークの68.31に達した。その後、2022年に再度低下し、2023年には27.14に下落したが、2024年には大きく回復し66.48に達している。この推移は、市場の評価が一時的に高まり、その後調整され、最近の回復により投資家の期待が再び高まっていることを示唆している。

営業利益率 (P/OP)

営業利益率は、2019年から2021年にかけて顕著な上昇を示し、2021年に56.12と高水準に達した。その後、2022年には減少したものの、2023年には23.53と再び低下している。一方、2024年には53.48と高水準に回復しており、営業効率の改善と業績期待の回復を示している可能性がある。

株価収益率 (P/S)

P/S比率は、2019年から2021年にかけて上昇し、2021年には12.98と高値を記録した。その後、2022年と2023年にかけては低下し、2023年には7.31であったが、2024年に再び11.53に上昇している。この動きは、市場の企業評価や売上高に対する株価の関係性の変化を反映している可能性がある。

株価純資産比率 (P/BV)

P/BV比率は、2019年から2021年にかけて高値圏で推移し、2021年には2.5を示した。その後、2022年と2023年には低下し、2023年には2.53であったが、2024年には3.09に回復している。この変動は、市場が純資産に対してどのように企業価値を評価しているかの変化を示しているものである。

株価の推移は、2019年から2024年にかけて全体的に上昇傾向を示しているものの、2022年のピーク後にやや調整が見られる。特に2023年の株価は、2022年よりも若干高くなっていることから、市場の評価が持続的に良好であることが示唆される。

一株当たり利益（EPS）は、2019年から2022年までの間に一時的な減少を見せた後、2022年に大きく回復している。2023年には再び増加し、その後2024年には減少に転じている。これは、収益性の短期的な変動や利益の変動を反映していると考えられる。

P/Eレシオ（株価収益率）は、2019年から2021年にかけて増加傾向を示し、特に2021年にはピークに達している。その後、2022年には大きく低下し、その後は再び上昇に転じている。これは、市場が将来の成長期待や収益性の見通しに対して敏感に反応していることを示すとともに、投資家の評価基準の変化を示唆している。

全体として、株価とPERは相関して動く傾向があり、利益の変動に対して投資家の評価が敏感に反応していることが観察される。特に2023年の株価とEPSの伸びは、市場の期待と実績の間に一定のギャップが存在する可能性を示しており、今後の収益性や市場評価の動向に注視する必要があると考えられる。

株価の推移

株価は、2019年の114.89米ドルから2023年の181.25米ドルまで、概ね増加傾向にあり、その後2024年には219.05米ドルへとさらに上昇しています。特に2021年には一時的なピークを迎え、その後も高水準を維持していますが、2024年にかけての増加ペースはやや加速しています。

1株当たり営業利益の変動

2020年には4.05米ドルと比較的安定していたものの、2021年には3.22米ドルまで減少しています。その後、2022年には6.44米ドルまで上昇し、2023年には7.7米ドルと最高値を記録しましたが、2024年には4.1米ドルに減少しています。この変動は、売上の変動やコスト構造の変化を反映している可能性があります。

P/OP比率の変化

P/OP比率は、2019年の24.74から2021年の56.12にかけて大きく上昇し、その後2022年、2023年と減少していますが、2024年には再び53.48と高水準に戻っています。これにより、投資家の収益性や期待感の変化を示唆しており、2021年にかけて市場の評価が高まった一方、その後は安定した高評価が続いていることが読み取れます。

総合的な評価

株価は全体として上昇傾向にあり、利益指標も一定の変動を経つつも、その価値を保持しています。特に2021年の利益縮小とP/OP比率の急増は、市場の期待や投資家の評価が高まった時期と重なるため、企業の成長加速または戦略的な高評価が行われた可能性があります。2024年においても株価と評価指標が高水準にあることから、市場からは引き続き高い期待が寄せられていると考えられます。

株価の推移については、2019年から2024年にかけて全体的に上昇傾向が見られる。特に、2021年には一時的に最高値の180.79ドルを記録した後、2022年に若干の調整があったものの、2023年および2024年には再び増加しており、市場の評価は概ね良好と考えられる。

一株当たり売上高は、2019年から2020年にかけて減少し、その後2021年に底値をつけた後、2022年に大きく増加し、その後も高水準を維持している。2023年には若干の減少を示すが、全体としては増減の変動はあるものの、2022年以降の売上高は高水準を維持している。

P/Sレシオは、2019年から2021年にかけて上昇し、2021年のピークを迎えた後、2022年に大幅に低下している。2023年にはやや回復しているが、2021年のピークには及ばない水準にとどまっている。これらの変動は、市場の期待や企業の売上高に対する投資家の評価の変化を反映していると考えられる。

総じて、市場価格は一部の指標とともに堅調に推移しており、売上高の増加とともに投資家の関心も高まっている可能性を示唆している。一方、P/Sレシオの変動は、市場の評価と企業の実績の乖離に起因するものと解釈できる。今後の動向については、売上高および株価の動きに注視しながら、収益性や財務状況の詳細な分析が必要となる。

株価の推移

2019年から2024年にかけて、株価は全体的に上昇傾向を示している。特に2021年に大きく上昇し、その後も高い水準を維持していることから、市場の評価が堅調に推移していると考えられる。2024年11月時点では、219.05ドルまで回復しており、過去のピークに近づいている。

1株当たり簿価 (BVPS) の動向

2021年以降、BVPSは大幅に増加し、2021年には72.32ドルとなった。これは、企業の純資産の増加または自己資本の拡大を示唆している。以降はほぼ横ばいの状態を保ちつつ、2024年には70.88ドルとなり、帳簿価値は安定した推移を示している。

P/BV比率の変化

この比率は2019年から2020年にかけて上昇し、2020年に4.22に達した後、2021年には大きく下落し2.5となった。その後、2022年は2.35とやや低下し、2023年に再び2.53に上昇、2024年には3.09にまで回復している。P/BV比率の変動は、市場の企業評価に対する変化や投資家の期待の変動を反映していると考えられる。特に2021年の大きな下落は、市場の評価が調整された可能性を示す。