企業価値対 FCFF 比率 (EV/FCFF)
会社へのフリーキャッシュフロー(FCFF)
AbbVie Inc., FCFF計算
百万米ドル
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31).
1 詳しく見る »
- 営業活動によるキャッシュフローの推移
- 2020年から2022年にかけて、営業活動によるキャッシュフローは安定して増加傾向にあり、2022年には過去最高値を記録した。その後、2023年以降は減少に転じ、2024年には20,000百万米ドルを下回る水準になった。この動向は、営業活動の効率性や収益性の一時的な改善後に調整局面に入った可能性を示唆している。
- フリーキャッシュフローの推移
- 同様に、フリーキャッシュフローも2020年から2022年にかけて増加傾向にあり、2022年には最高値を記録した。その後の2023年と2024年には減少しているものの、2024年も2020年の水準を上回っており、長期的にはプラスのキャッシュフローを維持していることが確認できる。これにより、企業の資金繰りの安定性と投資可能性は依然として良好であると考えられる。
- 総じる評価
- これらのデータは、総じて企業のキャッシュフローが2020年以降に堅調な成長を示したものの、最新の年度にかけては一時的な減少が見られる。長期的な収益性と資金の流動性は依然として良好な水準にあるものの、短期的には景気変動や事業環境の変化によりキャッシュフローに変動が生じている可能性が示唆される。
支払利息(税引き後)
AbbVie Inc.、支払利息、税引き後計算
百万米ドル
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31).
1 詳しく見る »
2 2024 計算
支払利息(資本化部分控除後、税金) = 支払利息(資本化部分控除後) × EITR
= 2,811 × 21.00% = 590
- 実効所得税率 (EITR)
- 2020年から2024年までの期間において、実効所得税率は比較的安定して推移しており、20%以上の水準を維持している。2021年には最も低い11.1%を記録し、その後2022年には若干の上昇を示し、2023年・2024年には再び約21%台に回復している。これにより、税負担の変動は一定範囲内で推移しており、比較的安定した税環境が示唆される。
- 支払利息(資産計上部分控除後、税引後)
- 支払利息は、2020年の2,069百万米ドルから2024年の2,221百万米ドルまで、全体的にやや増加する傾向を示している。ただし、2021年に一時的に大きく増加した後、2022年にはやや減少し、その後再び増加を見せている。この変動は、同社の財務活動や資本調達の状況、あるいは金利環境の変化に関連している可能性がある。総じて、支払利息は安定的に推移しているものの、増加傾向が見られる点が注目される。
企業価値 FCFF 比率現在の
AbbVie Inc., EV/FCFF 計算、ベンチマークとの比較
| 選択した財務データ (百万米ドル) | |
| 企業価値 (EV) | 433,312) |
| 会社へのフリーキャッシュフロー(FCFF) | 20,053) |
| バリュエーション比率 | |
| EV/FCFF | 21.61 |
| ベンチマーク | |
| EV/FCFF競合 他社1 | |
| Amgen Inc. | 15.24 |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 8.78 |
| Danaher Corp. | 28.71 |
| Eli Lilly & Co. | 170.58 |
| Gilead Sciences Inc. | 14.30 |
| Johnson & Johnson | 20.39 |
| Merck & Co. Inc. | 12.16 |
| Pfizer Inc. | 14.76 |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 14.80 |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 24.20 |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | — |
| EV/FCFFセクター | |
| 製薬、バイオテクノロジー、ライフサイエンス | 22.44 |
| EV/FCFF産業 | |
| 医療 | 22.14 |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31).
1 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
会社のEV / FCFFがベンチマークのEV / FCFFよりも低い場合、会社は比較的過小評価されています。
そうでなければ、会社のEV/FCFFがベンチマークのEV/FCFFよりも高い場合、その会社は相対的に過大評価されています。
企業価値 FCFF 比率史的
AbbVie Inc., EV/FCFF計算、ベンチマークとの比較
| 2024/12/31 | 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 企業価値 (EV)1 | 402,112) | 357,064) | 321,803) | 321,636) | 263,033) | |
| 会社へのフリーキャッシュフロー(FCFF)2 | 20,053) | 23,988) | 26,486) | 24,401) | 18,859) | |
| バリュエーション比率 | ||||||
| EV/FCFF3 | 20.05 | 14.89 | 12.15 | 13.18 | 13.95 | |
| ベンチマーク | ||||||
| EV/FCFF競合 他社4 | ||||||
| Amgen Inc. | 15.35 | 22.22 | 16.01 | 15.82 | 14.51 | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 9.94 | 9.14 | 13.87 | 10.52 | 11.63 | |
| Danaher Corp. | 28.93 | 36.34 | 25.74 | 28.25 | 30.66 | |
| Eli Lilly & Co. | 200.93 | 655.33 | 59.14 | 38.37 | 39.01 | |
| Gilead Sciences Inc. | 14.50 | 13.41 | 13.58 | 8.42 | 13.60 | |
| Johnson & Johnson | 18.16 | 19.30 | 23.80 | 21.25 | 20.75 | |
| Merck & Co. Inc. | 13.24 | 37.84 | 19.09 | 23.27 | 34.12 | |
| Pfizer Inc. | 15.33 | 32.24 | 9.15 | 8.40 | 21.74 | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 19.30 | 23.99 | 17.96 | 9.81 | 25.74 | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 26.13 | 28.85 | 31.61 | 33.14 | 26.14 | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | — | 29.45 | 16.68 | 22.47 | 16.00 | |
| EV/FCFFセクター | ||||||
| 製薬、バイオテクノロジー、ライフサイエンス | 23.57 | 27.24 | 17.95 | 16.12 | 19.74 | |
| EV/FCFF産業 | ||||||
| 医療 | 24.03 | 25.94 | 18.56 | 17.80 | 19.47 | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31).
1 詳しく見る »
2 詳しく見る »
3 2024 計算
EV/FCFF = EV ÷ FCFF
= 402,112 ÷ 20,053 = 20.05
4 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 企業価値（EV）の推移について
- 調査期間を通じて、企業価値は全体的に上昇傾向にあり、2020年の263,033百万米ドルから2024年には402,112百万米ドルへと増加している。特に2023年から2024年にかけての伸びが顕著であり、市場の評価の向上を反映していると考えられる。
- フリーキャッシュフロー（FCFF）の動向
- フリーキャッシュフローは、2020年の18,859百万米ドルより2021年には24,401百万米ドルに増加し、それ以降も一貫して高水準を維持したまま推移している。2022年にはやや増加し、2023年には一旦やや減少したものの、2024年には再び減少していることから、キャッシュフローの変動が見られるが、概ね安定した収益生成能力を示すと考えられる。
- EVとFCFFの比率（EV/FCFF）の動向
- この比率は、2020年の13.95から2021年の13.18への低下を経て、2022年には12.15とさらに低下し、企業の価値に対するフリーキャッシュフローの純粋な評価が相対的に高まったことを示している。2023年には大きく14.89に上昇し、その後2024年には20.05と再び急増している。この変動は、企業価値の増加に対し、フリーキャッシュフローの成長が追いついていないことを示唆しており、投資家の企業評価が高まる一方で、キャッシュフローの増加ペースが遅れている可能性を示している。