流動性比率の分析
四半期データ
流動性比率は、企業が短期的な義務を果たす能力を測定するものです。
流動性比率(サマリー)
International Business Machines Corp.、流動性比率(四半期データ)
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2026-03-31), 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-Q (報告日: 2025-09-30), 10-Q (報告日: 2025-06-30), 10-Q (報告日: 2025-03-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-Q (報告日: 2024-09-30), 10-Q (報告日: 2024-06-30), 10-Q (報告日: 2024-03-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-Q (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-06-30), 10-Q (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-Q (報告日: 2022-09-30), 10-Q (報告日: 2022-06-30), 10-Q (報告日: 2022-03-31).
短期的な支払能力に関する分析結果は以下の通りである。
- 流動性比率の推移
- 流動流動性比率は2022年を通じて1.0を下回る水準で推移していたが、2023年3月には1.16まで上昇し、その後も2024年3月まで概ね1.0以上の水準を維持した。しかし、2025年6月以降は低下傾向に転じ、2026年3月には0.8まで低下する推移となっている。
- 即時的な支払能力の変動
- 迅速な流動性比率および現金流動性比率においても、流動流動性比率と同様のサイクルが確認される。迅速な流動性比率は2023年3月に0.99のピークを迎えた後、2026年3月に向けて0.65まで段階的に低下している。現金流動性比率は、2022年の0.24から0.32の範囲から、2024年3月には0.6まで大幅に上昇したが、最終的には0.29まで減少する傾向にある。
- 総合的な洞察
- 全体として、2023年から2024年にかけては短期的な流動性が強化された局面が見られるが、2025年以降はすべての指標において低下傾向が顕著である。これは、流動資産の減少または流動負債の増加により、短期的な支払余力が低下していることを示唆している。
流動流動性比率
International Business Machines Corp.、流動流動性比率、計算式(四半期データ)
| 2026/03/31 | 2025/12/31 | 2025/09/30 | 2025/06/30 | 2025/03/31 | 2024/12/31 | 2024/09/30 | 2024/06/30 | 2024/03/31 | 2023/12/31 | 2023/09/30 | 2023/06/30 | 2023/03/31 | 2022/12/31 | 2022/09/30 | 2022/06/30 | 2022/03/31 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | |||||||||||||||||||||||
| 流動資産 | |||||||||||||||||||||||
| 流動負債 | |||||||||||||||||||||||
| 流動性比率 | |||||||||||||||||||||||
| 流動流動性比率1 | |||||||||||||||||||||||
| ベンチマーク | |||||||||||||||||||||||
| 流動流動性比率競合 他社2 | |||||||||||||||||||||||
| Accenture PLC | |||||||||||||||||||||||
| Adobe Inc. | |||||||||||||||||||||||
| AppLovin Corp. | |||||||||||||||||||||||
| Cadence Design Systems Inc. | |||||||||||||||||||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Datadog Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Intuit Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Microsoft Corp. | |||||||||||||||||||||||
| Oracle Corp. | |||||||||||||||||||||||
| Palantir Technologies Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Palo Alto Networks Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Salesforce Inc. | |||||||||||||||||||||||
| ServiceNow Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Synopsys Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Workday Inc. | |||||||||||||||||||||||
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2026-03-31), 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-Q (報告日: 2025-09-30), 10-Q (報告日: 2025-06-30), 10-Q (報告日: 2025-03-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-Q (報告日: 2024-09-30), 10-Q (報告日: 2024-06-30), 10-Q (報告日: 2024-03-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-Q (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-06-30), 10-Q (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-Q (報告日: 2022-09-30), 10-Q (報告日: 2022-06-30), 10-Q (報告日: 2022-03-31).
1 Q1 2026 計算
流動流動性比率 = 流動資産 ÷ 流動負債
= ÷ =
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
短期的な支払能力および資産・負債の推移に関する分析結果は以下の通りである。
- 流動資産の推移
- 流動資産は、27,705百万米ドルから36,944百万米ドルの範囲で変動している。2023年3月および2025年12月にピークを記録するなど、四半期ごとに増減を繰り返しているが、概ね30,000百万米ドルから36,000百万米ドルの水準で推移している。直近の2026年3月時点では31,914百万米ドルとなっており、前四半期から減少に転じている。
- 流動負債の傾向
- 流動負債は、分析期間を通じて緩やかな増加傾向にある。2022年から2024年第3四半期までは30,000百万米ドル前後で推移していたが、2024年12月以降に増加傾向が強まり、2026年3月には40,101百万米ドルに達している。特に直近の1年間で負債額が顕著に増大していることが確認できる。
- 流動比率の変動と分析
- 流動比率は0.8から1.16の間で推移している。2023年3月に最大値の1.16を記録し、2024年を通じては1.0を超える水準を維持しており、短期的な支払能力が確保されていた。しかし、2025年に入ると低下傾向に転じ、2026年3月には0.8まで低下している。この低下は、流動資産が横ばいまたは減少傾向にある一方で、流動負債が急速に増加したことに起因しており、短期的な流動性の低下を示唆している。
迅速な流動性比率
International Business Machines Corp.、クイック流動性比率、計算式(四半期データ)
| 2026/03/31 | 2025/12/31 | 2025/09/30 | 2025/06/30 | 2025/03/31 | 2024/12/31 | 2024/09/30 | 2024/06/30 | 2024/03/31 | 2023/12/31 | 2023/09/30 | 2023/06/30 | 2023/03/31 | 2022/12/31 | 2022/09/30 | 2022/06/30 | 2022/03/31 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | |||||||||||||||||||||||
| 現金および現金同等物 | |||||||||||||||||||||||
| 現金制限 | |||||||||||||||||||||||
| 有価証券 | |||||||||||||||||||||||
| 手形および売掛金、営業、引当金控除後 | |||||||||||||||||||||||
| 短期借入金(投資目的で保有、引当金控除後) | |||||||||||||||||||||||
| 短期金融債権、売り出し | |||||||||||||||||||||||
| その他の売掛金(引当金控除後) | |||||||||||||||||||||||
| クイックアセットの合計 | |||||||||||||||||||||||
| 流動負債 | |||||||||||||||||||||||
| 流動性比率 | |||||||||||||||||||||||
| 迅速な流動性比率1 | |||||||||||||||||||||||
| ベンチマーク | |||||||||||||||||||||||
| 迅速な流動性比率競合 他社2 | |||||||||||||||||||||||
| Accenture PLC | |||||||||||||||||||||||
| Adobe Inc. | |||||||||||||||||||||||
| AppLovin Corp. | |||||||||||||||||||||||
| Cadence Design Systems Inc. | |||||||||||||||||||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Datadog Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Intuit Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Microsoft Corp. | |||||||||||||||||||||||
| Oracle Corp. | |||||||||||||||||||||||
| Palantir Technologies Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Palo Alto Networks Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Salesforce Inc. | |||||||||||||||||||||||
| ServiceNow Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Synopsys Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Workday Inc. | |||||||||||||||||||||||
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2026-03-31), 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-Q (報告日: 2025-09-30), 10-Q (報告日: 2025-06-30), 10-Q (報告日: 2025-03-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-Q (報告日: 2024-09-30), 10-Q (報告日: 2024-06-30), 10-Q (報告日: 2024-03-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-Q (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-06-30), 10-Q (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-Q (報告日: 2022-09-30), 10-Q (報告日: 2022-06-30), 10-Q (報告日: 2022-03-31).
1 Q1 2026 計算
迅速な流動性比率 = クイックアセットの合計 ÷ 流動負債
= ÷ =
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
短期的な支払能力および流動性の推移を分析した結果、流動負債の継続的な増加に対し、クイックアセットの伸びが追いつかず、流動性比率が低下傾向にあることが確認される。
- クイックアセットの推移
- 2022年第1四半期の24,905百万米ドルから、2025年第4四半期には32,110百万米ドルまで変動しながら推移している。年度ごとに増減を繰り返す傾向にあるが、2026年第1四半期には26,073百万米ドルまで減少しており、資産水準に不安定さが認められる。
- 流動負債の推移
- 2022年第1四半期の34,056百万米ドルから、2026年第1四半期には40,101百万米ドルまで上昇しており、長期的に増加傾向にある。特に2025年以降、負債額の増加速度が加速している。
- 迅速な流動性比率の分析
- 比率は0.65から0.99の範囲で推移している。2023年第1四半期（0.99）および2024年第1四半期（0.98）にピークを迎えたが、その後は低下傾向にあり、2026年第1四半期には分析期間中の最低値となる0.65まで下落している。
総じて、即時換金可能な資産による負債カバー率が低下しており、流動性の余裕が減少している。流動負債の拡大が進む一方で、資産側での十分な裏付けが得られていないことから、短期的な財務健全性の低下が示唆される。
現金流動性比率
International Business Machines Corp.、現金流動性比率、計算式(四半期データ)
| 2026/03/31 | 2025/12/31 | 2025/09/30 | 2025/06/30 | 2025/03/31 | 2024/12/31 | 2024/09/30 | 2024/06/30 | 2024/03/31 | 2023/12/31 | 2023/09/30 | 2023/06/30 | 2023/03/31 | 2022/12/31 | 2022/09/30 | 2022/06/30 | 2022/03/31 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | |||||||||||||||||||||||
| 現金および現金同等物 | |||||||||||||||||||||||
| 現金制限 | |||||||||||||||||||||||
| 有価証券 | |||||||||||||||||||||||
| 現金資産総額 | |||||||||||||||||||||||
| 流動負債 | |||||||||||||||||||||||
| 流動性比率 | |||||||||||||||||||||||
| 現金流動性比率1 | |||||||||||||||||||||||
| ベンチマーク | |||||||||||||||||||||||
| 現金流動性比率競合 他社2 | |||||||||||||||||||||||
| Accenture PLC | |||||||||||||||||||||||
| Adobe Inc. | |||||||||||||||||||||||
| AppLovin Corp. | |||||||||||||||||||||||
| Cadence Design Systems Inc. | |||||||||||||||||||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Datadog Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Intuit Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Microsoft Corp. | |||||||||||||||||||||||
| Oracle Corp. | |||||||||||||||||||||||
| Palantir Technologies Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Palo Alto Networks Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Salesforce Inc. | |||||||||||||||||||||||
| ServiceNow Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Synopsys Inc. | |||||||||||||||||||||||
| Workday Inc. | |||||||||||||||||||||||
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2026-03-31), 10-K (報告日: 2025-12-31), 10-Q (報告日: 2025-09-30), 10-Q (報告日: 2025-06-30), 10-Q (報告日: 2025-03-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-Q (報告日: 2024-09-30), 10-Q (報告日: 2024-06-30), 10-Q (報告日: 2024-03-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-Q (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-06-30), 10-Q (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-Q (報告日: 2022-09-30), 10-Q (報告日: 2022-06-30), 10-Q (報告日: 2022-03-31).
1 Q1 2026 計算
現金流動性比率 = 現金資産総額 ÷ 流動負債
= ÷ =
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
現金資産および流動負債の推移から、短期的流動性の変動傾向が認められる。
- 現金資産の推移
- 2022年第1四半期から2024年第1四半期にかけては、変動を伴いながらも全体として増加傾向にあり、2024年3月31日に最大値となる19,277百万米ドルを記録した。しかし、その後は緩やかな減少傾向に転じ、2026年3月31日には11,828百万米ドルまで低下する見通しとなっている。
- 流動負債の推移
- 2022年から2023年にかけては30,000百万米ドルから34,000百万米ドルの範囲で概ね安定して推移していた。一方で、2024年以降は増加傾向が顕著となっており、特に2025年以降は上昇幅が拡大し、2026年3月31日には40,101百万米ドルと、分析期間内で最高水準に達すると予測される。
- 現金流動性比率の変動と洞察
- 現金資産の増加に伴い、現金流動性比率は2024年3月31日にピークとなる0.6に達した。しかし、その後の現金資産の減少と流動負債の増加が同時に進行したことで、比率は段階的に低下している。2026年3月31日時点では0.29となる見込みであり、流動性は2022年当時の水準まで後退する傾向にある。