流動性比率の分析
四半期データ
流動性比率は、企業が短期的な義務を果たす能力を測定するものです。
流動性比率(サマリー)
Apple Inc.、流動性比率(四半期データ)
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2025-06-28), 10-Q (報告日: 2025-03-29), 10-Q (報告日: 2024-12-28), 10-K (報告日: 2024-09-28), 10-Q (報告日: 2024-06-29), 10-Q (報告日: 2024-03-30), 10-Q (報告日: 2023-12-30), 10-K (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-07-01), 10-Q (報告日: 2023-04-01), 10-Q (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2022-09-24), 10-Q (報告日: 2022-06-25), 10-Q (報告日: 2022-03-26), 10-Q (報告日: 2021-12-25), 10-K (報告日: 2021-09-25), 10-Q (報告日: 2021-06-26), 10-Q (報告日: 2021-03-27), 10-Q (報告日: 2020-12-26), 10-K (報告日: 2020-09-26), 10-Q (報告日: 2020-06-27), 10-Q (報告日: 2020-03-28), 10-Q (報告日: 2019-12-28), 10-K (報告日: 2019-09-28), 10-Q (報告日: 2019-06-29), 10-Q (報告日: 2019-03-30), 10-Q (報告日: 2018-12-29).
流動比率の動向については、全体として一定の水準を維持しつつも、2021年以降にかけて徐々に低下傾向が見られる。特に2020年頃からの低下が顕著であり、最終的には0.82まで下落している。これにより、短期的な支払い能力に対して若干の圧迫が示唆される可能性がある。
迅速な流動比率は、2018年から2020年にかけて比較的高い水準で推移し、1.3～1.4の範囲で安定していた。2020年以降は徐々に低下し、2024年には0.68まで下がっている。この傾向は即座に現金や換金性の高い資産による支払能力の低下を示す可能性があることから、短期の流動性リスクの増大を示唆している。
現金流動性比率については、2018年から2020年にかけて比較的高い値を示していたが、その後は急激に下落し、2021年以降は0.34から0.55の間で推移している。特に2021年以降の値の低下は、現金や短期資産の比重が減少していることを反映し、流動性の確保に対する圧力が高まっている可能性を示すものである。
総じて、三つの流動性比率は2020年頃をピークにその後の低下傾向を示しているものの、依然として一定の水準を維持している。これにより、短期的な資金繰りに対する一定のリスクは存在するものの、直ちに深刻な流動性危機を招く水準ではないと判断される。ただし、今後の資産構成や資金管理方針の変化を注視する必要がある。
流動流動性比率
Apple Inc.、流動流動性比率、計算式(四半期データ)
| 2025/06/28 | 2025/03/29 | 2024/12/28 | 2024/09/28 | 2024/06/29 | 2024/03/30 | 2023/12/30 | 2023/09/30 | 2023/07/01 | 2023/04/01 | 2022/12/31 | 2022/09/24 | 2022/06/25 | 2022/03/26 | 2021/12/25 | 2021/09/25 | 2021/06/26 | 2021/03/27 | 2020/12/26 | 2020/09/26 | 2020/06/27 | 2020/03/28 | 2019/12/28 | 2019/09/28 | 2019/06/29 | 2019/03/30 | 2018/12/29 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 流動資産 | 122,491) | 118,674) | 133,240) | 152,987) | 125,435) | 128,416) | 143,692) | 143,566) | 122,659) | 112,913) | 128,777) | 135,405) | 112,292) | 118,180) | 153,154) | 134,836) | 114,423) | 121,465) | 154,106) | 143,713) | 140,065) | 143,753) | 163,231) | 162,819) | 134,973) | 123,346) | 140,828) | ||||||||
| 流動負債 | 141,120) | 144,571) | 144,365) | 176,392) | 131,624) | 123,822) | 133,973) | 145,308) | 124,963) | 120,075) | 137,286) | 153,982) | 129,873) | 127,508) | 147,574) | 125,481) | 107,754) | 106,385) | 132,507) | 105,392) | 95,318) | 96,094) | 102,161) | 105,718) | 89,704) | 93,772) | 108,283) | ||||||||
| 流動性比率 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 流動流動性比率1 | 0.87 | 0.82 | 0.92 | 0.87 | 0.95 | 1.04 | 1.07 | 0.99 | 0.98 | 0.94 | 0.94 | 0.88 | 0.86 | 0.93 | 1.04 | 1.07 | 1.06 | 1.14 | 1.16 | 1.36 | 1.47 | 1.50 | 1.60 | 1.54 | 1.50 | 1.32 | 1.30 | ||||||||
| ベンチマーク | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 流動流動性比率競合 他社2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Arista Networks Inc. | — | 3.33 | 3.93 | 4.36 | 4.47 | 4.55 | 5.01 | 4.39 | 4.15 | 4.14 | 3.96 | 4.29 | 4.01 | 3.70 | 3.73 | 4.34 | 5.06 | 5.03 | 5.09 | 4.99 | 5.50 | 5.59 | 5.82 | — | — | — | — | ||||||||
| Cisco Systems Inc. | 0.95 | 0.87 | 0.88 | 0.91 | 0.89 | 1.37 | 1.47 | 1.38 | 1.39 | 1.41 | 1.45 | 1.43 | 1.49 | 1.42 | 1.62 | 1.49 | 1.53 | 1.61 | 1.59 | 1.72 | 1.59 | 1.81 | 1.70 | — | — | — | — | ||||||||
| Dell Technologies Inc. | 0.77 | 0.72 | 0.73 | 0.74 | 0.76 | 0.77 | 0.80 | 0.82 | 0.75 | 0.77 | 0.78 | 0.80 | 0.82 | 0.79 | 0.77 | 0.80 | 0.77 | 0.76 | 0.82 | 0.70 | 0.71 | 0.75 | 0.77 | — | — | — | — | ||||||||
| Super Micro Computer Inc. | 6.66 | 6.38 | 3.43 | 3.81 | 4.69 | 2.43 | 2.23 | 2.31 | 2.49 | 2.89 | 2.13 | 1.91 | 1.79 | 1.91 | 1.85 | 1.93 | 2.10 | 2.29 | 2.51 | 2.25 | 2.10 | 2.26 | 2.41 | — | — | — | — | ||||||||
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2025-06-28), 10-Q (報告日: 2025-03-29), 10-Q (報告日: 2024-12-28), 10-K (報告日: 2024-09-28), 10-Q (報告日: 2024-06-29), 10-Q (報告日: 2024-03-30), 10-Q (報告日: 2023-12-30), 10-K (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-07-01), 10-Q (報告日: 2023-04-01), 10-Q (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2022-09-24), 10-Q (報告日: 2022-06-25), 10-Q (報告日: 2022-03-26), 10-Q (報告日: 2021-12-25), 10-K (報告日: 2021-09-25), 10-Q (報告日: 2021-06-26), 10-Q (報告日: 2021-03-27), 10-Q (報告日: 2020-12-26), 10-K (報告日: 2020-09-26), 10-Q (報告日: 2020-06-27), 10-Q (報告日: 2020-03-28), 10-Q (報告日: 2019-12-28), 10-K (報告日: 2019-09-28), 10-Q (報告日: 2019-06-29), 10-Q (報告日: 2019-03-30), 10-Q (報告日: 2018-12-29).
1 Q3 2025 計算
流動流動性比率 = 流動資産 ÷ 流動負債
= 122,491 ÷ 141,120 = 0.87
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 流動資産の動向
- 2018年末から2024年3月までの期間において、流動資産は一定の変動を示しつつも、比較的維持されていることが観察される。特に2019年9月期にピークの162,819百万米ドルを記録し、その後は2020年以降に一時的な減少と比較して安定したレベルに落ち着いている。全体として、流動資産は現金や短期資産の流動性確保を示しており、短期的な資金繰りの柔軟性を一定程度維持していると解釈される。
- 流動負債の変動
- 流動負債については、2018年末から2024年3月までにおいて増減の波が見られるものの、2020年と2021年にかけて特に高まっている傾向がある。2024年にかけて再び増加傾向にあり、特定の期間において負債の増加が資金負担の圧力として作用している可能性が示唆される。特に2024年の数値は、2020年に比べて著しく高くなっている点に注意が必要である。
- 流動性比率の推移
- 流動性比率は、2018年末の1.3から2024年3月の0.82まで、全体として縮小傾向にある。特に2020年から2022年にかけての比率低下が顕著であり、流動資産の増加に比して、流動負債の増加ペースも速くなっていることが反映されている。比率の低下は、短期的な支払い能力の相対的な低下を示しており、資金の流動性確保に課題が生じている可能性を示唆する。
迅速な流動性比率
Apple Inc.、クイック流動性比率、計算式(四半期データ)
| 2025/06/28 | 2025/03/29 | 2024/12/28 | 2024/09/28 | 2024/06/29 | 2024/03/30 | 2023/12/30 | 2023/09/30 | 2023/07/01 | 2023/04/01 | 2022/12/31 | 2022/09/24 | 2022/06/25 | 2022/03/26 | 2021/12/25 | 2021/09/25 | 2021/06/26 | 2021/03/27 | 2020/12/26 | 2020/09/26 | 2020/06/27 | 2020/03/28 | 2019/12/28 | 2019/09/28 | 2019/06/29 | 2019/03/30 | 2018/12/29 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 現金および現金同等物 | 36,269) | 28,162) | 30,299) | 29,943) | 25,565) | 32,695) | 40,760) | 29,965) | 28,408) | 24,687) | 20,535) | 23,646) | 27,502) | 28,098) | 37,119) | 34,940) | 34,050) | 38,466) | 36,010) | 38,016) | 33,383) | 40,174) | 39,771) | 48,844) | 50,530) | 37,988) | 44,771) | ||||||||
| 現在の有価証券 | 19,103) | 20,336) | 23,476) | 35,228) | 36,236) | 34,455) | 32,340) | 31,590) | 34,074) | 31,185) | 30,820) | 24,658) | 20,729) | 23,413) | 26,794) | 27,699) | 27,646) | 31,368) | 40,816) | 52,927) | 59,642) | 53,877) | 67,391) | 51,713) | 44,084) | 42,104) | 41,656) | ||||||||
| 売掛金、純額 | 27,557) | 26,136) | 29,639) | 33,410) | 22,795) | 21,837) | 23,194) | 29,508) | 19,549) | 17,936) | 23,752) | 28,184) | 21,803) | 20,815) | 30,213) | 26,278) | 17,475) | 18,503) | 27,101) | 16,120) | 17,882) | 15,722) | 20,970) | 22,926) | 14,148) | 15,085) | 18,077) | ||||||||
| ベンダーの非売掛金 | 19,278) | 23,662) | 29,667) | 32,833) | 20,377) | 19,313) | 26,908) | 31,477) | 19,637) | 17,963) | 30,428) | 32,748) | 20,439) | 24,585) | 35,040) | 25,228) | 16,433) | 14,533) | 31,519) | 21,325) | 14,193) | 14,955) | 18,976) | 22,878) | 12,326) | 11,193) | 18,904) | ||||||||
| クイックアセットの合計 | 102,207) | 98,296) | 113,081) | 131,414) | 104,973) | 108,300) | 123,202) | 122,540) | 101,668) | 91,771) | 105,535) | 109,236) | 90,473) | 96,911) | 129,166) | 114,145) | 95,604) | 102,870) | 135,446) | 128,388) | 125,100) | 124,728) | 147,108) | 146,361) | 121,088) | 106,370) | 123,408) | ||||||||
| 流動負債 | 141,120) | 144,571) | 144,365) | 176,392) | 131,624) | 123,822) | 133,973) | 145,308) | 124,963) | 120,075) | 137,286) | 153,982) | 129,873) | 127,508) | 147,574) | 125,481) | 107,754) | 106,385) | 132,507) | 105,392) | 95,318) | 96,094) | 102,161) | 105,718) | 89,704) | 93,772) | 108,283) | ||||||||
| 流動性比率 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 迅速な流動性比率1 | 0.72 | 0.68 | 0.78 | 0.75 | 0.80 | 0.87 | 0.92 | 0.84 | 0.81 | 0.76 | 0.77 | 0.71 | 0.70 | 0.76 | 0.88 | 0.91 | 0.89 | 0.97 | 1.02 | 1.22 | 1.31 | 1.30 | 1.44 | 1.38 | 1.35 | 1.13 | 1.14 | ||||||||
| ベンチマーク | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 迅速な流動性比率競合 他社2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Arista Networks Inc. | — | 2.58 | 3.07 | 3.46 | 3.52 | 3.47 | 3.67 | 3.16 | 2.86 | 2.73 | 2.65 | 3.05 | 2.89 | 2.73 | 2.97 | 3.54 | 4.23 | 4.24 | 4.33 | 4.25 | 4.73 | 4.94 | 5.22 | — | — | — | — | ||||||||
| Cisco Systems Inc. | 0.69 | 0.64 | 0.65 | 0.69 | 0.68 | 1.10 | 1.18 | 1.13 | 1.11 | 1.13 | 1.16 | 1.16 | 1.23 | 1.20 | 1.41 | 1.32 | 1.35 | 1.46 | 1.45 | 1.58 | 1.46 | 1.64 | 1.54 | — | — | — | — | ||||||||
| Dell Technologies Inc. | 0.43 | 0.40 | 0.40 | 0.44 | 0.47 | 0.47 | 0.48 | 0.52 | 0.41 | 0.44 | 0.44 | 0.49 | 0.60 | 0.53 | 0.55 | 0.59 | 0.55 | 0.51 | 0.56 | 0.51 | 0.50 | 0.54 | 0.55 | — | — | — | — | ||||||||
| Super Micro Computer Inc. | 3.63 | 3.31 | 1.68 | 1.88 | 2.19 | 1.12 | 0.87 | 1.16 | 0.95 | 1.17 | 0.72 | 0.75 | 0.62 | 0.62 | 0.66 | 0.72 | 0.75 | 0.95 | 1.06 | 0.87 | 0.81 | 1.00 | 1.01 | — | — | — | — | ||||||||
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2025-06-28), 10-Q (報告日: 2025-03-29), 10-Q (報告日: 2024-12-28), 10-K (報告日: 2024-09-28), 10-Q (報告日: 2024-06-29), 10-Q (報告日: 2024-03-30), 10-Q (報告日: 2023-12-30), 10-K (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-07-01), 10-Q (報告日: 2023-04-01), 10-Q (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2022-09-24), 10-Q (報告日: 2022-06-25), 10-Q (報告日: 2022-03-26), 10-Q (報告日: 2021-12-25), 10-K (報告日: 2021-09-25), 10-Q (報告日: 2021-06-26), 10-Q (報告日: 2021-03-27), 10-Q (報告日: 2020-12-26), 10-K (報告日: 2020-09-26), 10-Q (報告日: 2020-06-27), 10-Q (報告日: 2020-03-28), 10-Q (報告日: 2019-12-28), 10-K (報告日: 2019-09-28), 10-Q (報告日: 2019-06-29), 10-Q (報告日: 2019-03-30), 10-Q (報告日: 2018-12-29).
1 Q3 2025 計算
迅速な流動性比率 = クイックアセットの合計 ÷ 流動負債
= 102,207 ÷ 141,120 = 0.72
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 流動負債の推移
- 2018年末から2025年3月までの期間にわたり、流動負債は概ね増加傾向を示している。特に2020年にかけて顕著な増加が見られ、その後も高水準で推移しているものの、一部の期間ではやや減少傾向も観察される。
- クイックアセットの合計の変動
- クイックアセットの合計は、2018年のピークから一時的に減少した後、2020年以降は比較的安定して推移しているが、2022年、2023年といった後半の期間では若干の変動が見られる。2025年には再び増加傾向を示し、資産規模の拡大が伺える。
- 迅速な流動性比率の推移
- この比率は、2018年末の水準から2020年頃まで堅調に推移し、その後は一時的に低下傾向を示している。2022年以降はやや持ち直しつつあるが、2024年においては再び低い水準にとどまっている。全体として、短期的な支払い能力に波動が見られるが、2023年以降は安定化へ向かう兆しも見えている。
- 総合的な傾向と洞察
- 従属変数の推移から、全体としては資産と負債の両面で増加傾向が認められるが、流動性の面では変動が見られ、一時的な流動性の圧迫や改善の周期が存在している。特に、流動負債の増加に対して流動資産の増加ペースが遅れる場合もあり、短期的な支払い能力や資金効率の管理が引き続き重要な課題であると考えられる。
現金流動性比率
Apple Inc.、現金流動性比率、計算式(四半期データ)
| 2025/06/28 | 2025/03/29 | 2024/12/28 | 2024/09/28 | 2024/06/29 | 2024/03/30 | 2023/12/30 | 2023/09/30 | 2023/07/01 | 2023/04/01 | 2022/12/31 | 2022/09/24 | 2022/06/25 | 2022/03/26 | 2021/12/25 | 2021/09/25 | 2021/06/26 | 2021/03/27 | 2020/12/26 | 2020/09/26 | 2020/06/27 | 2020/03/28 | 2019/12/28 | 2019/09/28 | 2019/06/29 | 2019/03/30 | 2018/12/29 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 現金および現金同等物 | 36,269) | 28,162) | 30,299) | 29,943) | 25,565) | 32,695) | 40,760) | 29,965) | 28,408) | 24,687) | 20,535) | 23,646) | 27,502) | 28,098) | 37,119) | 34,940) | 34,050) | 38,466) | 36,010) | 38,016) | 33,383) | 40,174) | 39,771) | 48,844) | 50,530) | 37,988) | 44,771) | ||||||||
| 現在の有価証券 | 19,103) | 20,336) | 23,476) | 35,228) | 36,236) | 34,455) | 32,340) | 31,590) | 34,074) | 31,185) | 30,820) | 24,658) | 20,729) | 23,413) | 26,794) | 27,699) | 27,646) | 31,368) | 40,816) | 52,927) | 59,642) | 53,877) | 67,391) | 51,713) | 44,084) | 42,104) | 41,656) | ||||||||
| 現金資産総額 | 55,372) | 48,498) | 53,775) | 65,171) | 61,801) | 67,150) | 73,100) | 61,555) | 62,482) | 55,872) | 51,355) | 48,304) | 48,231) | 51,511) | 63,913) | 62,639) | 61,696) | 69,834) | 76,826) | 90,943) | 93,025) | 94,051) | 107,162) | 100,557) | 94,614) | 80,092) | 86,427) | ||||||||
| 流動負債 | 141,120) | 144,571) | 144,365) | 176,392) | 131,624) | 123,822) | 133,973) | 145,308) | 124,963) | 120,075) | 137,286) | 153,982) | 129,873) | 127,508) | 147,574) | 125,481) | 107,754) | 106,385) | 132,507) | 105,392) | 95,318) | 96,094) | 102,161) | 105,718) | 89,704) | 93,772) | 108,283) | ||||||||
| 流動性比率 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 現金流動性比率1 | 0.39 | 0.34 | 0.37 | 0.37 | 0.47 | 0.54 | 0.55 | 0.42 | 0.50 | 0.47 | 0.37 | 0.31 | 0.37 | 0.40 | 0.43 | 0.50 | 0.57 | 0.66 | 0.58 | 0.86 | 0.98 | 0.98 | 1.05 | 0.95 | 1.05 | 0.85 | 0.80 | ||||||||
| ベンチマーク | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 現金流動性比率競合 他社2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Arista Networks Inc. | — | 2.18 | 2.61 | 3.04 | 3.05 | 2.90 | 3.06 | 2.62 | 2.41 | 2.26 | 2.10 | 2.34 | 2.37 | 2.27 | 2.50 | 3.07 | 3.79 | 3.82 | 3.85 | 3.74 | 4.28 | 4.35 | 4.60 | — | — | — | — | ||||||||
| Cisco Systems Inc. | 0.45 | 0.42 | 0.46 | 0.44 | 0.47 | 0.83 | 0.87 | 0.84 | 0.81 | 0.81 | 0.79 | 0.75 | 0.83 | 0.81 | 1.00 | 0.93 | 0.97 | 1.12 | 1.11 | 1.16 | 1.10 | 1.23 | 1.14 | — | — | — | — | ||||||||
| Dell Technologies Inc. | 0.11 | 0.09 | 0.12 | 0.15 | 0.17 | 0.16 | 0.16 | 0.17 | 0.09 | 0.10 | 0.13 | 0.17 | 0.32 | 0.21 | 0.26 | 0.26 | 0.22 | 0.21 | 0.24 | 0.18 | 0.17 | 0.20 | 0.21 | — | — | — | — | ||||||||
| Super Micro Computer Inc. | 1.78 | 1.05 | 0.73 | 0.71 | 1.23 | 0.36 | 0.34 | 0.32 | 0.33 | 0.33 | 0.18 | 0.18 | 0.17 | 0.21 | 0.25 | 0.24 | 0.23 | 0.47 | 0.51 | 0.30 | 0.38 | 0.46 | 0.41 | — | — | — | — | ||||||||
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2025-06-28), 10-Q (報告日: 2025-03-29), 10-Q (報告日: 2024-12-28), 10-K (報告日: 2024-09-28), 10-Q (報告日: 2024-06-29), 10-Q (報告日: 2024-03-30), 10-Q (報告日: 2023-12-30), 10-K (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-07-01), 10-Q (報告日: 2023-04-01), 10-Q (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2022-09-24), 10-Q (報告日: 2022-06-25), 10-Q (報告日: 2022-03-26), 10-Q (報告日: 2021-12-25), 10-K (報告日: 2021-09-25), 10-Q (報告日: 2021-06-26), 10-Q (報告日: 2021-03-27), 10-Q (報告日: 2020-12-26), 10-K (報告日: 2020-09-26), 10-Q (報告日: 2020-06-27), 10-Q (報告日: 2020-03-28), 10-Q (報告日: 2019-12-28), 10-K (報告日: 2019-09-28), 10-Q (報告日: 2019-06-29), 10-Q (報告日: 2019-03-30), 10-Q (報告日: 2018-12-29).
1 Q3 2025 計算
現金流動性比率 = 現金資産総額 ÷ 流動負債
= 55,372 ÷ 141,120 = 0.39
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 現金資産総額の推移
- 2018年の約86,427百万米ドルから、2023年9月期までの期間において、全体的に増加傾向が見られる。特に、2019年12月期および2020年3月期にピークを迎え、その後も堅調に推移している。これにより、会社は流動性確保のための現金資産の積み増しに努めていることが示唆される。一方、2020年12月期以降、一時的に若干の減少が見られるものの、その後再び増加に転じており、流動性を維持しつつも資産の運用効率を高めていると考えられる。
- 流動負債の動向
- 流動負債は、2018年の約108,283百万米ドルから、2023年9月期の約144,571百万米ドルまで増加傾向を示している。特に、2020年のパンデミック期において、流動負債の増加が顕著であり、これは一時的な流動性リスクの増加を反映している可能性がある。ただし、2021年以降は流動負債の増加ペースが鈍化し、2024年9月期においても比較的安定している兆しが見られる。全体として、負債の増加は事業拡大や投資活動の一環と推測される。
- 現金流動性比率の変動
- 現金流動性比率は、2018年の0.8から2020年のピークの1.05まで上昇した後、2020年後半以降は一貫して低下傾向にあり、2024年9月期には0.39まで下落している。この比率の低下は、流動負債の増加に伴う短期支払い能力の相対的な低下を示している。一方、2020年までの上昇は、流動資産による短期支払い能力の改善を示唆しており、2021年以降の低下は、負債増加やキャッシュフローの圧縮に起因している可能性がある。この傾向は、流動性確保の観点から注意を要する。