Apple Inc. (NASDAQ:AAPL)

分析期間において、複数の財務指標に顕著な変動が見られる。株価純利益率（P/E）は、2021年に低下した後、2023年まで緩やかに上昇し、その後は安定している。2020年の32.24から2021年の25.96への減少、そして2023年の28.33、2024年の35.95、2025年の35.67と推移している。

営業利益率（P/OP）は、2021年と2022年に連続して低下したが、2023年以降は回復傾向にある。2020年の27.92から2022年の20.74まで低下し、2023年の24.04、2024年の27.35、2025年の30.03と増加している。この傾向は、収益性の改善を示唆している可能性がある。

株価収益率（P/S）は、分析期間を通じて一貫して上昇している。2020年の6.74から2025年の9.6まで、着実に増加しており、これは売上高に対する株価の評価が高まっていることを示している。特に2024年から2025年にかけての増加幅が大きくなっている。

株価純資産比率（P/BV）は、2022年をピークに変動している。2020年の28.33から2022年の48.89まで大幅に上昇したが、2023年には44.21に低下し、その後2024年には59.17まで再び上昇、2025年には54.18となっている。この変動は、市場が企業の純資産価値をどのように評価しているかの変化を反映している可能性がある。

株価純利益率 (P/E)

2021年に低下し、その後安定化。市場の収益に対する期待値の変動を示唆。

営業利益率 (P/OP)

2021年と2022年に低下後、回復傾向。収益性の改善を示唆。

株価収益率 (P/S)

一貫して上昇。売上高に対する株価の評価が高まっている。

株価純資産比率 (P/BV)

2022年にピークを迎え、その後変動。純資産価値に対する市場の評価の変化を示唆。

分析期間において、株価は一貫して上昇傾向を示している。2020年の108.86米ドルから2025年には270.37米ドルへと、顕著な増加が見られる。

株価

2020年から2021年にかけて、株価は37.3%増加した。その後、2021年から2022年にかけては、増加率は鈍化し、約3.9%の上昇にとどまった。2022年から2023年にかけては、13.1%の増加を記録し、再び加速した。2023年から2024年にかけては、25.8%の大幅な増加を示し、2024年から2025年にかけても、21.8%の上昇を維持している。

1株当たり利益（EPS）は、2020年から2021年にかけて大幅に増加したが、その後の成長は鈍化している。

1株当たり利益 (EPS)

2020年から2021年にかけて、EPSは70.7%増加した。2021年から2022年にかけては、8.6%の増加に留まり、成長率は低下した。2022年から2023年にかけては、わずかに0.5%の減少を示し、2023年から2024年にかけても、0.8%の減少が続いた。しかし、2024年から2025年にかけては、22.2%の増加に転じている。

P/E比率は、株価の上昇に連動して変動しているが、EPSの成長鈍化の影響も受けている。

P/E

2020年から2021年にかけて、P/E比率は20.2%減少した。2021年から2022年にかけては、さらに7.5%の減少を示した。2022年から2023年にかけては、11.5%増加したが、2023年から2024年にかけては、27.3%の大幅な増加を記録した。2024年から2025年にかけては、わずかに0.3%の減少にとどまっている。

全体として、株価は着実に上昇しているものの、EPSの成長は鈍化しており、P/E比率は変動している。株価の上昇は、投資家の期待の高まりを反映している可能性がある。EPSの成長鈍化は、収益性の課題を示唆している可能性があり、P/E比率の変動は、市場の評価の変化を反映している可能性がある。

過去6年間の財務データに基づき、いくつかの重要な傾向が観察されます。

株価

株価は、2020年から2025年にかけて一貫して上昇傾向にあります。2020年の108.86米ドルから、2025年には270.37米ドルへと、大幅な増加を示しています。特に、2024年から2025年にかけての増加幅が大きく、成長が加速していることが示唆されます。

1株当たり営業利益

1株当たり営業利益も、全体的に上昇傾向にあります。2020年の3.9米ドルから、2025年には9米ドルへと増加しています。ただし、2021年から2022年にかけての増加率は高く、2022年から2023年にかけては若干鈍化しています。2024年以降は再び上昇傾向が強まっています。

P/OP (株価収益率)

P/OPは、2020年の27.92から2025年の30.03へと、緩やかな上昇傾向を示しています。2021年から2022年にかけては低下が見られましたが、その後は再び上昇しています。株価の上昇に連動してP/OPも上昇していることから、市場からの評価が安定的に高まっていると考えられます。

これらの指標を総合的に見ると、株価、1株当たり営業利益ともに増加しており、市場からの評価を示すP/OPも概ね安定していることがわかります。特に、株価の上昇ペースが加速していること、および1株当たり営業利益が継続的に増加していることは、企業の成長性と収益性の向上が評価されている可能性を示唆しています。

分析期間において、株価は一貫して上昇傾向を示している。2020年の108.86米ドルから2025年には270.37米ドルへと、顕著な増加が見られる。

1株当たり売上高もまた、全体的に増加傾向にある。2020年の16.15米ドルから2025年には28.16米ドルへと増加している。ただし、2021年から2022年にかけては増加率が鈍化し、2022年から2023年にかけてはわずかに減少している。その後、2023年から2025年にかけては再び増加に転じている。

株価売上高倍率（P/S）は、分析期間を通じて変動している。2020年の6.74から2021年の6.72とほぼ横ばいだったが、2022年には6.28へと低下した。その後、2023年には7.17に上昇し、2024年には8.62、2025年には9.6へと、継続的な上昇を示している。P/Sの増加は、株価の上昇が売上高の増加に比例していない可能性を示唆している。

株価の動向

一貫した上昇傾向。特に2024年以降の増加が顕著。

1株当たり売上高の動向

全体的な増加傾向。ただし、期間中に一時的な鈍化と減少が見られる。

P/Sの動向

変動しながらも、全体的には上昇傾向。株価の上昇が売上高の増加に追いついていない可能性を示唆。

分析期間において、株価は一貫して上昇傾向を示している。2020年の108.86米ドルから2025年には270.37米ドルへと、顕著な増加が見られる。特に、2024年から2025年にかけての増加幅が大きく、成長が加速していることが示唆される。

1株当たり簿価 (BVPS)

2020年から2021年にかけては横ばい状態であったが、2022年に一時的に減少した。その後、2023年に増加に転じ、2024年、2025年と継続的に上昇している。2025年の4.99米ドルは、分析期間を通じて最も高い水準である。

P/BV比率は、株価の上昇とBVPSの変動に連動して変化している。2020年から2022年にかけては上昇傾向が顕著であり、投資家が企業の潜在的な成長性を高く評価していたことが窺える。2023年には一時的に低下したが、2024年に再び上昇し、2025年も高い水準を維持している。2025年の54.18というP/BV比率は、依然として高い評価を示唆している。

全体として、株価は堅調に上昇しており、BVPSも徐々に増加している。P/BV比率の推移は、市場が企業の成長性を評価していることを示している。ただし、P/BV比率の高さは、株価が割高である可能性も示唆するため、投資判断においては慎重な検討が必要である。