短期的な活動比率の分析
活動比率は、企業が売掛金の回収や在庫の管理など、日常業務をどれだけ効率的に遂行しているかを測定します。
短期活動比率(サマリー)
Moderna Inc.、短期活動率
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31).
- 在庫回転率の推移と洞察
- 2019年にはデータが欠損しているが、2020年以降顕著な増加傾向を示している。2020年に1.82、2021年に5.71、2022年には23.23と、在庫の回転が著しく速まっていることがわかる。この傾向は、在庫管理効率の向上や販売効率の改善を示唆しており、2023年にはさらに在庫回転が向上し、在庫保持期間の短縮に寄与している可能性が高い。
- 売掛金回転率の推移と洞察
- 売掛金回転率は、2020年に5.57に達した後、2021年に13.31と更に増加し、2022年に7.48へと減少している。2023年の値は不明だが、2021年の高い値は回収の効率化を示唆している。一方、2022年以降の減少は、回収期間の長期化や与信管理の変化を反映している可能性がある。
- 買掛金回転率の推移と洞察
- 買掛金回転率は2020年の8.67から2021年に11.12と増加し、その後2022年には9.03へと若干低下している。このことは、仕入れ代金の支払いサイクルの短縮または調整を示しており、資金繰りの改善や支払い条件の変化を反映している可能性がある。
- 運転資本回転率およびサイクルの変化
- 運転資本回転率は2019年の水準から大きく向上し、2020年には2.55、2021年には2.17となった。しかし2022年と2023年には0.91と低下している。この変化は運転資本の効率的運用の一時的な改善を示すもので、その後の低下は運転資本の管理の変化または資金効率の悪化を示唆している。これに伴い、運転サイクルおよび関連する日数も著しく短縮しており（例：在庫のローテーション日数やキャッシュコンバージョンサイクルの短縮）、資金回収と支払いサイクルの効率化が進んでいることが示される。
- 循環期間の短縮と資金効率
- 在庫のローテーション日数、売掛金のローテーション日数、およびキャッシュコンバージョンサイクルは、2020年から2023年にかけて大きく短縮されている。特に、2023年のキャッシュコンバージョンサイクルは25日と大幅に短縮されており、総じて資金回収と支払いのフローが効率化していることが明らかとなる。この傾向は、企業の資金管理力向上と運転資本効率化の結果と見られる。
離職率
平均日数の比率
在庫回転率
Moderna Inc.、在庫回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 売上原価 | 4,693) | 5,416) | 2,617) | 8) | —) | |
| 在庫 | 202) | 949) | 1,441) | 47) | —) | |
| 短期活動比率 | ||||||
| 在庫回転率1 | 23.23 | 5.71 | 1.82 | 0.17 | — | |
| ベンチマーク | ||||||
| 在庫回転率競合 他社2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 4.98 | 4.87 | 5.58 | 4.65 | — | |
| Amgen Inc. | 0.89 | 1.30 | 1.58 | 1.58 | — | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 4.02 | 4.33 | 4.74 | 5.68 | — | |
| Danaher Corp. | 3.80 | 4.03 | 4.16 | 4.28 | — | |
| Eli Lilly & Co. | 1.23 | 1.54 | 1.88 | 1.38 | — | |
| Gilead Sciences Inc. | 3.64 | 3.75 | 4.08 | 2.72 | — | |
| Johnson & Johnson | 2.37 | 2.49 | 2.87 | 3.04 | — | |
| Merck & Co. Inc. | 2.54 | 2.95 | 2.29 | 2.45 | — | |
| Pfizer Inc. | 2.45 | 3.82 | 3.40 | 1.08 | — | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 0.70 | 0.65 | 1.25 | 0.58 | — | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 5.06 | 4.60 | 3.88 | 4.02 | — | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 1.71 | 2.35 | 2.56 | 2.62 | — | |
| 在庫回転率セクター | ||||||
| 製薬、バイオテクノロジー、ライフサイエンス | 2.55 | 3.06 | 3.11 | 2.63 | — | |
| 在庫回転率産業 | ||||||
| 医療 | 7.36 | 7.85 | 7.90 | 6.97 | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31).
1 2023 計算
在庫回転率 = 売上原価 ÷ 在庫
= 4,693 ÷ 202 = 23.23
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 売上原価の推移
- 売上原価は2019年のデータが欠損しているものの、2020年以降においては、2021年に徐々に増加し、2022年にピークに達した後、2023年に減少しています。この変化は、製品のコスト構造や生産効率の改善、あるいは売上規模の変動による可能性があります。
- 在庫の変動
- 在庫は2020年に大幅に増加し、その後2021年には減少していますが、2022年に再び上昇し、2023年には再び減少しています。このパターンは、需要の変動や在庫管理戦略の調整、供給チェーンの変化を反映している可能性があります。
- 在庫回転率の推移
- 在庫回転率は2019年には非常に低く、0.17であったが、2020年には1.82に大きく跳ね上がり、その後も2021年には5.71に増加しています。そして2022年には23.23とさらに著しく高まり、2023年には同様に高い水準を維持しています。これらの変化は、在庫管理の効率化や販売サイクルの短縮を示唆しており、企業の供給体制や販売戦略の改善を反映していると考えられます。
売掛金回転率
Moderna Inc.、売掛金回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 純製品売上高 | 6,671) | 18,435) | 17,675) | 200) | —) | |
| 売掛金、純額 | 892) | 1,385) | 3,175) | 1,391) | 5) | |
| 短期活動比率 | ||||||
| 売掛金回転率1 | 7.48 | 13.31 | 5.57 | 0.14 | 0.00 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 売掛金回転率競合 他社2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 4.87 | 5.16 | 5.63 | 5.19 | — | |
| Amgen Inc. | 3.70 | 4.46 | 4.96 | 5.36 | — | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 4.93 | 5.48 | 5.65 | 5.72 | — | |
| Danaher Corp. | 6.09 | 6.40 | 6.36 | 5.51 | — | |
| Eli Lilly & Co. | 3.75 | 4.14 | 4.24 | 4.18 | — | |
| Gilead Sciences Inc. | 5.78 | 5.65 | 6.01 | 4.98 | — | |
| Johnson & Johnson | 5.73 | 5.88 | 6.14 | 6.08 | — | |
| Merck & Co. Inc. | 5.81 | 6.27 | 5.28 | 6.11 | — | |
| Pfizer Inc. | 5.33 | 9.24 | 7.16 | 5.38 | — | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 2.31 | 2.28 | 2.66 | 2.07 | — | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 5.21 | 5.53 | 4.92 | 5.61 | — | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 6.31 | 6.19 | 6.66 | 7.01 | — | |
| 売掛金回転率セクター | ||||||
| 製薬、バイオテクノロジー、ライフサイエンス | 4.96 | 5.76 | 5.54 | 5.34 | — | |
| 売掛金回転率産業 | ||||||
| 医療 | 7.66 | 8.22 | 8.00 | 7.88 | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31).
1 2023 計算
売掛金回転率 = 純製品売上高 ÷ 売掛金、純額
= 6,671 ÷ 892 = 7.48
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 純製品売上高の推移について
- 2019年から2023年までの期間において、純製品売上高は顕著な変動を示している。2019年にはデータが欠落しているが、2020年には約1,975百万米ドルに上昇した。その後、2021年には約17,675百万米ドルまで増加し、2022年も約18,435百万米ドルと高水準を維持した。一方、2023年には約6,671百万米ドルに大きく減少しており、売上が大きく縮小していることが示されている。これらの動きから、2021年から2022年にかけての成長期を経た後、2023年に売上高の大幅な減少が見られる。
- 売掛金の推移と割合について
- 売掛金純額は2019年には約5百万米ドルであったが、2020年には大きく増加し、約1,391百万米ドルとなった。以降、2021年には約3,175百万米ドルに増加したが、2022年には約1,385百万米ドルへと減少し、その後2023年には約892百万米ドルに低下している。この推移は、特に2020年と2021年の間に売掛金が急増したことを示している。売掛金回転率を見ると、2019年の0.14から2020年に約5.57へと増加、さらに2021年には13.31に達した後、2022年には7.48まで低下している。これらの変動は、売掛金の回収効率が2021年に非常に向上したことを示しているが、その後低下しつつあることも示唆している。全体として、売掛金の増減と回転率の動きは、売上高の変動や請求・回収の状況変化に連動している可能性が高い。
買掛金回転率
Moderna Inc.、買掛金回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 売上原価 | 4,693) | 5,416) | 2,617) | 8) | —) | |
| 買掛金 | 520) | 487) | 302) | 18) | 7) | |
| 短期活動比率 | ||||||
| 買掛金回転率1 | 9.03 | 11.12 | 8.67 | 0.43 | 0.00 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 買掛金回転率競合 他社2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 5.54 | 5.94 | 6.05 | 6.76 | — | |
| Amgen Inc. | 5.32 | 4.08 | 4.72 | 4.33 | — | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 3.28 | 3.33 | 3.37 | 4.34 | — | |
| Danaher Corp. | 5.58 | 5.45 | 4.48 | 4.79 | — | |
| Eli Lilly & Co. | 2.73 | 3.43 | 4.38 | 3.41 | — | |
| Gilead Sciences Inc. | 11.81 | 6.25 | 9.36 | 5.42 | — | |
| Johnson & Johnson | 2.76 | 2.66 | 2.70 | 2.99 | — | |
| Merck & Co. Inc. | 4.11 | 4.08 | 2.96 | 3.37 | — | |
| Pfizer Inc. | 3.72 | 5.04 | 5.53 | 2.02 | — | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 2.99 | 2.65 | 4.32 | 2.36 | — | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 8.97 | 7.67 | 6.83 | 7.45 | — | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 3.46 | 3.55 | 4.64 | 4.75 | — | |
| 買掛金回転率セクター | ||||||
| 製薬、バイオテクノロジー、ライフサイエンス | 4.25 | 4.28 | 4.23 | 3.86 | — | |
| 買掛金回転率産業 | ||||||
| 医療 | 5.97 | 5.79 | 5.84 | 5.57 | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31).
1 2023 計算
買掛金回転率 = 売上原価 ÷ 買掛金
= 4,693 ÷ 520 = 9.03
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 売上原価の推移
- 2019年から2023年にかけて、売上原価は大きく増加しており、特に2020年から2021年にかけて著しい上昇が見られる。2021年の売上原価は約2,617百万米ドルから2022年には約5,416百万米ドルに上昇し、その後2023年に4693百万米ドルとやや減少したものの、依然として高水準にある。これにより、売上原価は2020年以降、拡大傾向が顕著であることが示されている。
- 買掛金の推移
- 買掛金も同様に増加傾向にあり、2019年の7百万米ドルから2023年の520百万米ドルへと増加している。この増加は、企業の仕入高や取引先への未払金の増加を反映している可能性がある。特に2020年から2021年にかけての増加は顕著であり、売上原価の増加と合わせて、仕入れや支払い期間の変更などの影響が考えられる。
- 買掛金回転率の変化
- 買掛金回転率は、2019年にはデータがなく、2020年に0.43と非常に低い値を示した。その後、2021年には8.67、2022年には11.12へと大きく改善し、2023年には9.03に低下している。これらの変化は、買掛金の回収と支払いの管理が改善してきたことを示唆している。特に2021年には買掛金回転率が大きく向上しており、支払サイクルの短縮や支払管理の効率化が進んだことが考えられる。一方、2023年にはやや低下しているが、全体としては高い回転率を維持している。
運転資本回転率
Moderna Inc.、運転資本回転率計算、ベンチマークとの比較
| 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||
| 流動資産 | 10,325) | 13,431) | 16,071) | 6,298) | 1,129) | |
| レス： 流動負債 | 3,015) | 4,923) | 9,128) | 4,389) | 143) | |
| 運転資本 | 7,310) | 8,508) | 6,943) | 1,909) | 986) | |
| 純製品売上高 | 6,671) | 18,435) | 17,675) | 200) | —) | |
| 短期活動比率 | ||||||
| 運転資本回転率1 | 0.91 | 2.17 | 2.55 | 0.10 | 0.00 | |
| ベンチマーク | ||||||
| 運転資本回転率競合 他社2 | ||||||
| AbbVie Inc. | — | — | — | — | — | |
| Amgen Inc. | 2.25 | 3.82 | 3.37 | 2.55 | — | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 4.60 | 8.30 | 3.95 | 3.72 | — | |
| Danaher Corp. | 4.22 | 4.20 | 8.40 | 3.48 | — | |
| Eli Lilly & Co. | — | 31.84 | 8.33 | 4.93 | — | |
| Gilead Sciences Inc. | 5.61 | 8.42 | 8.54 | 5.30 | — | |
| Johnson & Johnson | 11.81 | — | 5.95 | 9.44 | — | |
| Merck & Co. Inc. | 9.29 | 5.16 | 7.62 | 109.83 | — | |
| Pfizer Inc. | — | 11.09 | 4.83 | 4.67 | — | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 0.82 | 0.96 | 1.59 | 1.20 | — | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 4.05 | 5.46 | 5.87 | 2.76 | — | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 0.93 | 0.85 | 1.02 | 0.99 | — | |
| 運転資本回転率セクター | ||||||
| 製薬、バイオテクノロジー、ライフサイエンス | 6.68 | 7.25 | 5.87 | 5.34 | — | |
| 運転資本回転率産業 | ||||||
| 医療 | 10.99 | 11.30 | 8.57 | 8.40 | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31).
1 2023 計算
運転資本回転率 = 純製品売上高 ÷ 運転資本
= 6,671 ÷ 7,310 = 0.91
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 運転資本の推移
- 2019年から2023年にかけて、運転資本は大幅に増加している。2019年の986百万米ドルから2023年の7,310百万米ドルに達し、特に2020年から2021年にかけて顕著な増加が見られる。これにより、企業の資産運用や流動性管理において拡大傾向が持続していることが示唆される。
- 純製品売上高の変動
- 2020年に大きな売上高増加を記録し、200百万米ドルから17,675百万米ドルへと急増している。これは、新製品や新興市場の拡大によるものである可能性が高い。一方、2022年には売上高が再び増加し、18,435百万米ドルに達したが、その後2023年には6,671百万米ドルへと減少している。この高い変動は、販売戦略や市場動向の変化、または一時的な要因によるものであると推測される。
- 運転資本回転率の動向
- 2020年には0.1から2.55へと著しく上昇し、その後2021年に2.17、2022年に0.91と推移している。この変動は、売上高に対する運転資本の割合や効率性の変化を反映しており、2021年においては効率的な運転資本の運用が進んでいたことが示される。一方、2023年には回転率が低下しており、資本の効率性や資金循環に何らかの調整が必要となっている可能性がある。
在庫のローテーション日数
Moderna Inc.、在庫のローテーションの日数計算、ベンチマークとの比較
| 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ | ||||||
| 在庫回転率 | 23.23 | 5.71 | 1.82 | 0.17 | — | |
| 短期活動比率 (日数) | ||||||
| 在庫のローテーション日数1 | 16 | 64 | 201 | 2,141 | — | |
| ベンチマーク (日数) | ||||||
| 在庫のローテーション日数競合 他社2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 73 | 75 | 65 | 79 | — | |
| Amgen Inc. | 411 | 281 | 231 | 231 | — | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 91 | 84 | 77 | 64 | — | |
| Danaher Corp. | 96 | 91 | 88 | 85 | — | |
| Eli Lilly & Co. | 298 | 237 | 194 | 265 | — | |
| Gilead Sciences Inc. | 100 | 97 | 89 | 134 | — | |
| Johnson & Johnson | 154 | 147 | 127 | 120 | — | |
| Merck & Co. Inc. | 144 | 124 | 159 | 149 | — | |
| Pfizer Inc. | 149 | 95 | 107 | 338 | — | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 519 | 562 | 292 | 625 | — | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 72 | 79 | 94 | 91 | — | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 214 | 156 | 143 | 139 | — | |
| 在庫のローテーション日数セクター | ||||||
| 製薬、バイオテクノロジー、ライフサイエンス | 143 | 119 | 117 | 139 | — | |
| 在庫のローテーション日数産業 | ||||||
| 医療 | 50 | 46 | 46 | 52 | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31).
1 2023 計算
在庫のローテーション日数 = 365 ÷ 在庫回転率
= 365 ÷ 23.23 = 16
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 在庫回転率の推移
- 2019年から2023年にかけて、在庫回転率は著しい上昇傾向を示している。2019年にはデータが欠損しているが、2020年には0.17と低い値であった。その後、2021年に1.82へと大きく増加し、以降2022年には5.71、2023年には23.23と急激に上昇している。これは、在庫の販売効率の改善を反映している可能性がある。
- 在庫のローテーション日数の推移
- 在庫のローテーション日数は、2019年に2141日と非常に長かったが、その後は継続的に減少している。2020年は201日と激減し、2021年には64日、2022年には16日と短縮が続いている。これにより、在庫の回転速度が向上し、在庫の効率的な管理が進展していることが示唆される。
- 総合的な分析
- これらのデータから、対象企業は在庫管理の効率化に成功していると考えられる。在庫回転率の増加とローテーション日数の短縮は、販売活動の活発化やオペレーションの効率向上を示しており、財務パフォーマンスの改善に寄与している可能性が高い。特に2023年の大幅な回転率の上昇は、在庫管理の最適化が完了したことを示唆している。
売掛金のローテーション日数
Moderna Inc.、売掛金のローテーション日数計算、ベンチマークとの比較
| 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ | ||||||
| 売掛金回転率 | 7.48 | 13.31 | 5.57 | 0.14 | 0.00 | |
| 短期活動比率 (日数) | ||||||
| 売掛金のローテーション日数1 | 49 | 27 | 66 | 2,539 | — | |
| ベンチマーク (日数) | ||||||
| 売掛金のローテーション日数競合 他社2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 75 | 71 | 65 | 70 | — | |
| Amgen Inc. | 99 | 82 | 74 | 68 | — | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 74 | 67 | 65 | 64 | — | |
| Danaher Corp. | 60 | 57 | 57 | 66 | — | |
| Eli Lilly & Co. | 97 | 88 | 86 | 87 | — | |
| Gilead Sciences Inc. | 63 | 65 | 61 | 73 | — | |
| Johnson & Johnson | 64 | 62 | 59 | 60 | — | |
| Merck & Co. Inc. | 63 | 58 | 69 | 60 | — | |
| Pfizer Inc. | 69 | 40 | 51 | 68 | — | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 158 | 160 | 137 | 177 | — | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 70 | 66 | 74 | 65 | — | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 58 | 59 | 55 | 52 | — | |
| 売掛金のローテーション日数セクター | ||||||
| 製薬、バイオテクノロジー、ライフサイエンス | 74 | 63 | 66 | 68 | — | |
| 売掛金のローテーション日数産業 | ||||||
| 医療 | 48 | 44 | 46 | 46 | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31).
1 2023 計算
売掛金のローテーション日数 = 365 ÷ 売掛金回転率
= 365 ÷ 7.48 = 49
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 売掛金回転率の推移
- 売掛金回転率は、2019年から2021年にかけて著しい改善を示しており、特に2020年と2021年において大きな上昇を記録している。2022年には一時的にやや低下したものの、それでも高い水準を維持している。2023年には再び減少したものの、2021年時点に比べると依然として高い水準にある。これにより、売掛金の回収効率が向上し、より迅速な資金回収体制を確立していることが示唆される。
- 売掛金のローテーション日数の変化
- 売掛金のローテーション日数は、2019年に2539日と非常に長い期間を示していたが、その後2020年には66日へと劇的に短縮されている。この期間の短縮は、売掛金の回収期間の大幅な改善を意味する。2021年以降は27日、2022年には49日と推移し、いずれも従来の水準に比べて大幅に短縮されている。これらの変化は、売掛金管理の効率化と資金回収の促進を反映している可能性が高い。
運転サイクル
Moderna Inc.、運転サイクル計算、ベンチマークとの比較
日数
| 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ | ||||||
| 在庫のローテーション日数 | 16 | 64 | 201 | 2,141 | — | |
| 売掛金のローテーション日数 | 49 | 27 | 66 | 2,539 | — | |
| 短期活動比率 | ||||||
| 運転サイクル1 | 65 | 91 | 267 | 4,680 | — | |
| ベンチマーク | ||||||
| 運転サイクル競合 他社2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 148 | 146 | 130 | 149 | — | |
| Amgen Inc. | 510 | 363 | 305 | 299 | — | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 165 | 151 | 142 | 128 | — | |
| Danaher Corp. | 156 | 148 | 145 | 151 | — | |
| Eli Lilly & Co. | 395 | 325 | 280 | 352 | — | |
| Gilead Sciences Inc. | 163 | 162 | 150 | 207 | — | |
| Johnson & Johnson | 218 | 209 | 186 | 180 | — | |
| Merck & Co. Inc. | 207 | 182 | 228 | 209 | — | |
| Pfizer Inc. | 218 | 135 | 158 | 406 | — | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 677 | 722 | 429 | 802 | — | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 142 | 145 | 168 | 156 | — | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 272 | 215 | 198 | 191 | — | |
| 運転サイクルセクター | ||||||
| 製薬、バイオテクノロジー、ライフサイエンス | 217 | 182 | 183 | 207 | — | |
| 運転サイクル産業 | ||||||
| 医療 | 98 | 90 | 92 | 98 | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31).
1 2023 計算
運転サイクル = 在庫のローテーション日数 + 売掛金のローテーション日数
= 16 + 49 = 65
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- 在庫のローテーション日数の推移:
- 2019年のデータは欠損しているが、それ以降は顕著な短縮傾向が見られる。2020年には2141日であったものが、2021年には201日、2022年には16日にまで減少している。この変化は、在庫管理の効率化や販売サイクルの短縮を示唆している可能性がある。
- 売掛金のローテーション日数の推移:
- こちらも2019年の値が欠損しているが、2020年には2539日と非常に長い期間を示していた。その後は2021年に66日、2022年に27日、2023年に49日に縮小しており、回収期間の短縮が観察される。これにより、売掛金の回収効率の向上、または顧客信用管理の改善が示唆される。
- 運転サイクルの推移:
- 運転サイクルも2019年の数値が欠損しているが、その後は4680日から2020年に267日、2021年には91日、2022年には65日にまで短縮している。これにより、資金繰りや運転資本の回転効率が向上していると考えられる。
総じて、これらの財務指標の推移から、2020年以降において在庫回転、売掛金回収ならびに運転サイクルの大幅な短縮が見られる。これらの変化は、キャッシュフローの改善や資金効率の向上をもたらすとともに、企業のオペレーション効率化や経営体制の強化を示している可能性がある。
買掛金のローテーション日数
Moderna Inc.、買掛金のローテーション日数計算、ベンチマークとの比較
| 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ | ||||||
| 買掛金回転率 | 9.03 | 11.12 | 8.67 | 0.43 | 0.00 | |
| 短期活動比率 (日数) | ||||||
| 買掛金のローテーション日数1 | 40 | 33 | 42 | 845 | — | |
| ベンチマーク (日数) | ||||||
| 買掛金のローテーション日数競合 他社2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 66 | 61 | 60 | 54 | — | |
| Amgen Inc. | 69 | 90 | 77 | 84 | — | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 111 | 109 | 108 | 84 | — | |
| Danaher Corp. | 65 | 67 | 82 | 76 | — | |
| Eli Lilly & Co. | 134 | 106 | 83 | 107 | — | |
| Gilead Sciences Inc. | 31 | 58 | 39 | 67 | — | |
| Johnson & Johnson | 132 | 137 | 135 | 122 | — | |
| Merck & Co. Inc. | 89 | 89 | 123 | 108 | — | |
| Pfizer Inc. | 98 | 72 | 66 | 181 | — | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 122 | 138 | 84 | 155 | — | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 41 | 48 | 53 | 49 | — | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 106 | 103 | 79 | 77 | — | |
| 買掛金のローテーション日数セクター | ||||||
| 製薬、バイオテクノロジー、ライフサイエンス | 86 | 85 | 86 | 95 | — | |
| 買掛金のローテーション日数産業 | ||||||
| 医療 | 61 | 63 | 63 | 66 | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31).
1 2023 計算
買掛金のローテーション日数 = 365 ÷ 買掛金回転率
= 365 ÷ 9.03 = 40
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- 買掛金回転率の推移について
- 2019年から2023年までの期間において、買掛金回転率は大きく変動している。2019年にはデータが欠損しているが、2020年には0.43と非常に低い値を示し、その後2021年に8.67、2022年に11.12と上昇傾向を示している。これは、買掛金の回収や支払の効率化、取引条件の改善などに起因する可能性が考えられる。特に、2021年と2022年の間に著しい増加を見せており、この期間において取引の支払いサイクルが短縮されたことを示唆している。
- 買掛金のローテーション日数の推移について
- 2020年以降、買掛金のローテーション日数は約42日から33日へ短縮し、2023年には40日にやや増加している。これらの変動は、支払いサイクルの調整やキャッシュフローの管理方針に関連している可能性がある。特に、2021年の回転日数の短縮は買掛金回転率の上昇と一致しており、企業が支払い期間を効率的に管理していることを示している。ただし、2023年には再び約40日に戻っているため、やや支払い期間の延長や取引条件の変化があった可能性も考えられる。
キャッシュコンバージョンサイクル
Moderna Inc.、現金換算サイクル計算、ベンチマークとの比較
日数
| 2023/12/31 | 2022/12/31 | 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ | ||||||
| 在庫のローテーション日数 | 16 | 64 | 201 | 2,141 | — | |
| 売掛金のローテーション日数 | 49 | 27 | 66 | 2,539 | — | |
| 買掛金のローテーション日数 | 40 | 33 | 42 | 845 | — | |
| 短期活動比率 | ||||||
| キャッシュコンバージョンサイクル1 | 25 | 58 | 225 | 3,835 | — | |
| ベンチマーク | ||||||
| キャッシュコンバージョンサイクル競合 他社2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 82 | 85 | 70 | 95 | — | |
| Amgen Inc. | 441 | 273 | 228 | 215 | — | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 54 | 42 | 34 | 44 | — | |
| Danaher Corp. | 91 | 81 | 63 | 75 | — | |
| Eli Lilly & Co. | 261 | 219 | 197 | 245 | — | |
| Gilead Sciences Inc. | 132 | 104 | 111 | 140 | — | |
| Johnson & Johnson | 86 | 72 | 51 | 58 | — | |
| Merck & Co. Inc. | 118 | 93 | 105 | 101 | — | |
| Pfizer Inc. | 120 | 63 | 92 | 225 | — | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 555 | 584 | 345 | 647 | — | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 101 | 97 | 115 | 107 | — | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 166 | 112 | 119 | 114 | — | |
| キャッシュコンバージョンサイクルセクター | ||||||
| 製薬、バイオテクノロジー、ライフサイエンス | 131 | 97 | 97 | 112 | — | |
| キャッシュコンバージョンサイクル産業 | ||||||
| 医療 | 37 | 27 | 29 | 32 | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31).
1 2023 計算
キャッシュコンバージョンサイクル = 在庫のローテーション日数 + 売掛金のローテーション日数 – 買掛金のローテーション日数
= 16 + 49 – 40 = 25
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 在庫のローテーション日数
- 2019年から2023年までの期間において、在庫のローテーション日数は大きく変動している。特に2020年に2141日と著しく増加し、その後勢いを失う形で2021年には201日、2022年には16日にまで減少している。この変化は、在庫管理や生産効率の改善の兆候を示している可能性がある。ただし、2023年に再び増加の兆しは見られない。
- 売掛金のローテーション日数
- 売掛金の回転期間も大きく変動しており、2020年に2539日と異常に長くなった後、2021年には66日に短縮されている。2022年には27日とさらに短くなり、その後2023年には49日へとやや増加している。この推移は、売掛の回収効率の向上と、回収期間の短縮に向けた施策の効果を反映していると考えられる。一方で、2020年の異常値は、特定の経済状況や取引条件の変化に起因している可能性も否定できない。
- 買掛金のローテーション日数
- 買掛金の回転期間は、2019年の845日から2020年に42日へと大きく短縮し、その後2021年と2022年には33日と40日で安定している。2023年にはやや長くなり40日となっている。これにより、仕入れの支払条件の改善や支払管理の効率化が示唆される。一方で、2020年の著しい短縮は、取引先との交渉や支払戦略の変更を反映している可能性がある。
- キャッシュコンバージェンスサイクル
- キャッシュコンバージョンサイクルは、2019年の3835日から2020年に225日へと大幅に短縮し、その後2021年には58日、2022年には25日にまで短縮されている。2023年にはやや長なったものの、依然として2022年より長くなっている。この変動は免責内での資金繰りの効率化や、資金回収の迅速化を示しており、運営の効率化とキャッシュフローの改善に寄与したことが窺える。しかし、2023年のやや長い期間はこれまでの改善の勢いが鈍化している可能性を示唆している。