Generac Holdings Inc. (NYSE:GNRC)

株価純利益率 (P/E)

2017年から2018年にかけては低下傾向を示したが、その後2020年に大幅に上昇し、2021年にかけてやや低下している。特に2020年のピークは、同社の収益性に対する投資家の期待が高まったことを示唆している。一方、2021年には値が減少し、利益に対する株価の評価が一時的に下がった可能性がある。

営業利益率 (P/OP)

同期間中に一貫して増加傾向を示しており、2017年の11.47%から2020年の43.7%まで急激に改善している。2021年には約25%に下落しているが、依然として高い利益率を維持している。これは、同社が効率的なコスト管理や収益性の高い事業展開を実現していることを反映していると考えられる。

株価収益率 (P/S)

2017年から2018年にかけて横ばいだったが、2019年に著しく増加し、その後2020年にピークを迎えた。2021年にかけて再び下落し、2017年水準に近づいている。これにより、売上高に対する投資家の期待値が2020年に高まったものの、その後調整された可能性が示唆される。

株価純資産比率 (P/BV)

2017年から2018年にかけてやや低下した後、2019年に再び上昇し、2020年には大きく跳ね上がっている。2021年にはかなりの水準に落ち着いているが、それでも2017年の水準を上回っている。高いP/BV比率は、市場が同社の帳簿価値を上回る成長期待を持っていることを示している。一方、ピーク時の比率は投資家の期待感が非常に高いことを示した。

株価の推移については、2017年から2019年までは緩やかな上昇傾向を示しているが、2020年に急激な上昇を見せている。その後、2021年にはやや下落しているものの、依然として歴史的な高値圏にあることから、市場の評価が大きく高まった時期があったと考えられる。

一株当たり利益（EPS）は、2017年から2019年にかけて緩やかに増加し、2020年に大きく伸びている。2021年にはさらに増加しており、売上高や純利益の増加とともに収益性が向上していることが示唆される。この傾向は、企業の収益力の向上と規模拡大を反映していると考えられる。

P/E（株価収益率）は、2017年には比較的低い水準であったが、2018年に一時的に低下した後、2019年に急激に増加している。2020年にはピークに達し、その後2021年にはやや低下しているものの、依然として高い水準にある。高いP/E比率は、市場が今後の成長に対して高い期待を寄せていることを示しているが、また同時に株価が純利益に比べて割高になっている可能性も考慮される。

株価の推移

2017年から2020年にかけて、株価は継続的に上昇し、2020年には333.04米ドルとピークを記録している。一方、2021年の終値は282.47米ドルにやや下落しているが、それでも2017年と比較して大きく上昇している。これにより、2020年までに株価は大幅に上昇したものの、2021年に調整局面を迎えた可能性が示唆される。

1株当たり営業利益の変動

営業利益の1株当たり値は2017年から2019年まで緩やかに増加し、2019年には5.95米ドルとなっている。2020年には7.62米ドルと前年対比で大きく増加し、その後、2021年には11.31米ドルへとさらなる増加を見せている。これらは収益力の向上を示していると考えられる。

P/OP倍率の動向

P/OP倍率は2017年には11.47と比較的低い水準であったが、2018年には9.04と下落した。その後、2019年には18.04と大きく上昇し、2020年には43.7とピークに達している。2021年には24.98へと再び低下している。P/OP倍率の大幅な変動は、市場の期待や投資家の評価の変動を反映している可能性がある。特に2020年の極端な上昇は、市場が将来的な収益性や成長性に対して高い期待を抱いていたことを示している。一方、2021年の減少はその期待が一部後退したことを示唆している。

株価の推移

株価は2017年から2019年にかけて緩やかに上昇し、2019年の107.31ドルから2020年には急騰し、333.04ドルに達した。その後、2021年には281.47ドルにやや調整されており、全体として高値圏を維持しているが、2020年の急騰後の調整局面が見られる。

1株当たり売上高の動向

この指標は2017年の26.83ドルから2018年の32.57ドルを経て、2019年には35.23ドルに増加し、その後2020年には39.53ドルとさらに上昇した。2021年に58.59ドルまで伸びており、純粋な売上高の成長とともに株式あたりの収益性の向上を示している。

P/S（株価売上高倍率）の変動

2017年の1.72から2018年に1.6にやや低下し、その後2019年には3.05まで上昇した。2020年には8.42と著しい増加を示し、2021年には4.82に調整された。これらの値は、市場の株価が売上に対して大きく上昇したことを反映しており、2020年には特に投機的または期待値の高まりがあった可能性を示唆している。

総合的な分析

株価と1株当たり売上高は全体的に堅調な伸びを示しており、収益性と市場の評価が向上していることがうかがえる。特に2020年には株価とP/S倍率が大きく上昇しており、その背景には市場からの期待の高まりや企業の成長に対する評価が反映されていると考えられる。一方、2021年にはP/S倍率が低下しているものの、引き続き売上高の対前年増加傾向が継続していることから、事業の拡大と市場評価の変動が見られる。

株価の推移

株価は2017年から2020年にかけて著しい上昇を示しており、2020年には333.04米ドルに達している。その後はやや下落し、2021年末には282.47米ドルとなっている。これにより、2020年をピークに若干の調整局面があったと推測される。

簿価（BVPS）の動向

1株当たり簿価は、2017年から2019年まで緩やかに増加し、2019年には16.50米ドルに達している。2020年には22.12米ドルとさらに上昇し、その後2021年には34.71米ドルへと大きく増加している。これらのデータは、純資産の増加を反映している可能性が高い。

P/BV比率の変化

P/BV比率は、2017年には5.15と比較的安定していたが、その後2018年には4.25へと下落した。2019年には6.5に上昇し、2020年には大きく15.06まで跳ね上がった。その後2021年には8.14に低下している。P/BV比率の変動は、株価の動きとともに、企業の市場評価と資産価値の関係に変動があったことを示唆している。

総合的な評価

株価と簿価の増加が顕著であり、これは企業の資産価値の向上および投資家の期待の高まりを反映していると考えられる。特に、2020年にかけて株価とP/BV比率の大幅な上昇は、市場からの高い評価を受けていることを示している。ただし、その後の調整局面も考慮する必要がある。全体として、資産価値の増加とともに株価も評価されており、企業の財務状況は比較的堅調に推移していると判断される。