収益率の分析
収益率は、企業がそのリソース(資産)から収益性の高い売上を生み出す能力を測定します。
収益率(サマリー)
Royal Caribbean Cruises Ltd.、収益率
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31).
- 売上総利益率の推移
- 2017年から2019年にかけては、売上総利益率はおおむね安定しており、44%台前後で推移していることから、収益性は比較的良好であったと考えられる。しかし、2020年には大きなマイナスに転じ、-25.19%、2021年にはさらに深刻な-73.45%まで低下している。これにより、2020年以降の事業環境の劇的な悪化や経営環境の変動が影響していると推測される。
- 営業利益率の動向
- 2017年から2019年までの営業利益率は約19%前後で安定しているが、2020年には-208.33%、2021年には-252.61%と大きな赤字に転じている。この事態は、売上の減少やコスト増加、もしくは両者の組み合わせによるもので、深刻な経営困難を示唆している。
- 純利益率の動向
- 純利益率も同様に、安定した水準から2020年以降に大きなマイナスに転じている。2019年の17.16%から、2020年の-262.47%、2021年の-343.34%へと大幅に低下し、純益の喪失または純損失の拡大を反映している。これは、特にCOVID-19のパンデミックによる影響が大きいと考えられる。
- 自己資本利益率 (ROE)の変化
- 2017年から2019年までは約15%台で推移し、比較的良好な収益性を維持していたが、2020年には-66.18%、2021年には-103.44%と、自己資本に対して深刻な損失を出す状況に陥った。これにより、株主資本の毀損や経営の危機的状況を示すものである。
- 総資産利益率 (ROA) の動向
- 2017年から2019年にかけては約6-7%の間で安定していたが、2020年以降は-17.86%、-16.31%とマイナスに転じている。これは、総資産に対する収益性の著しい低下を示し、経営資源の効率性の悪化や資産の価値下落が推測される。
- 総合的な見解
- これらのデータから、2020年以降に経営環境の劇的な変化や外的要因（おそらく新型コロナウイルス感染症の影響）により、収益性と資本効率性が低下し、企業の財務状況が危機的な局面に陥ったことが示唆される。過去の安定した業績から大きく後退しており、今後の回復には経営戦略の見直しや外部環境の改善が必要と考えられる。
売上高利益率
投資収益率
売上総利益率
Royal Caribbean Cruises Ltd.、売上総利益率計算、ベンチマークとの比較
| 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | 2017/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| 売上総利益(損失) | (1,125,379) | (556,303) | 4,887,896) | 4,231,642) | 3,881,266) | |
| 収益 | 1,532,133) | 2,208,805) | 10,950,661) | 9,493,849) | 8,777,845) | |
| 収益率 | ||||||
| 売上総利益率1 | -73.45% | -25.19% | 44.64% | 44.57% | 44.22% | |
| ベンチマーク | ||||||
| 売上総利益率競合 他社2 | ||||||
| Airbnb Inc. | 80.71% | 74.07% | — | — | — | |
| Chipotle Mexican Grill Inc. | 22.62% | 17.40% | — | — | — | |
| DoorDash, Inc. | 52.17% | 52.60% | — | — | — | |
| McDonald’s Corp. | 54.17% | 50.77% | — | — | — | |
| Starbucks Corp. | 28.87% | 21.51% | 28.25% | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31).
1 2021 計算
売上総利益率 = 100 × 売上総利益(損失) ÷ 収益
= 100 × -1,125,379 ÷ 1,532,133 = -73.45%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 売上総利益の推移
- 2017年から2019年にかけては、売上総利益が安定的に増加しており、2017年の3,881,266千米ドルから2019年の4,887,896千米ドルへと上昇しています。これは、売上原価の抑制または販売価格の上昇に起因している可能性があります。一方、2020年と2021年には大幅な減少が見られ、特に2021年には-1,125,379千米ドルにまで落ち込み、損失を計上しています。これにより、経営環境の悪化や外部要因の影響を受けていると推測される。
- 収益の推移
- 収益についても、2017年から2019年にかけて継続的に増加し、2019年には10,950,661千米ドルに達しています。2020年にはコロナ禍の影響により、大きく落ち込み、2,208,805千米ドルとなっています。2021年も引き続き低水準で推移し、1,532,133千米ドルとなっています。これらの動向は、世界的な旅行・観光業の停滞と関連していると考えられる。
- 売上総利益率の変動
- 売上総利益率は、2017年から2019年にかけて安定しており、44.22%から44.64%へとほぼ横ばいで推移しています。これは、売上高に対して比較的効率的なコスト管理が行われていたことを示唆します。しかしながら、2020年と2021年には大きく悪化し、-25.19%、-73.45%と大幅な赤字を記録しています。特に2021年の利益率の低下は、売上高の大幅な減少とともに、コスト構造の悪化または一時的なコスト増を反映している可能性があります。
営業利益率
Royal Caribbean Cruises Ltd.、営業利益率計算、ベンチマークとの比較
| 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | 2017/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| 営業利益(損失) | (3,870,334) | (4,601,557) | 2,082,701) | 1,894,801) | 1,744,056) | |
| 収益 | 1,532,133) | 2,208,805) | 10,950,661) | 9,493,849) | 8,777,845) | |
| 収益率 | ||||||
| 営業利益率1 | -252.61% | -208.33% | 19.02% | 19.96% | 19.87% | |
| ベンチマーク | ||||||
| 営業利益率競合 他社2 | ||||||
| Airbnb Inc. | 7.17% | -106.27% | — | — | — | |
| Booking Holdings Inc. | 22.78% | -9.28% | — | — | — | |
| Chipotle Mexican Grill Inc. | 10.67% | 4.85% | — | — | — | |
| DoorDash, Inc. | -9.25% | -15.11% | — | — | — | |
| McDonald’s Corp. | 44.59% | 38.13% | — | — | — | |
| Starbucks Corp. | 16.77% | 6.64% | 15.38% | — | — | |
| 営業利益率セクター | ||||||
| 消費者サービス | 22.66% | 7.32% | — | — | — | |
| 営業利益率産業 | ||||||
| 消費者裁量 | 8.71% | 6.42% | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31).
1 2021 計算
営業利益率 = 100 × 営業利益(損失) ÷ 収益
= 100 × -3,870,334 ÷ 1,532,133 = -252.61%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 営業利益の推移
- 2017年から2019年にかけて営業利益は緩やかに増加しており、2019年度には約2,082,701千米ドルに達している。これに対し、2020年度以降は大きな赤字に転じており、2020年には約-4,601,557千米ドル、2021年には約-3,870,334千米ドルの営業損失を計上している。これらの損失は、主に新型コロナウイルス感染症の影響により、観光・旅行業界全体が深刻な打撃を受けたことに起因していると考えられる。
- 収益の推移
- 収益は2017年から2019年にかけて着実に増加し、2019年には約10,950,661千米ドルに達している。2020年以降は、著しい減少を示し、2020年度には約2,208,805千米ドル、2021年度には約1,532,133千米ドルとなっている。この減少は、コロナ禍による旅行・観光制限の影響を反映していると考えられる。
- 営業利益率の傾向
- 2017年から2019年にかけて営業利益率はおおむね1.9%から2.0%の範囲内で推移し、比較的安定していた。一方、2020年には約-208.33%、2021年には約-252.61%と、赤字の規模も拡大し、営業効率や収益性の著しい低下を示している。これにより、経営の収益性は深刻な打撃を受けていることが明らかとなる。
純利益率
Royal Caribbean Cruises Ltd.、純利益率計算、ベンチマークとの比較
| 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | 2017/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| Royal Caribbean Cruises Ltd.に帰属する当期純利益(損失) | (5,260,499) | (5,797,462) | 1,878,887) | 1,811,042) | 1,625,133) | |
| 収益 | 1,532,133) | 2,208,805) | 10,950,661) | 9,493,849) | 8,777,845) | |
| 収益率 | ||||||
| 純利益率1 | -343.34% | -262.47% | 17.16% | 19.08% | 18.51% | |
| ベンチマーク | ||||||
| 純利益率競合 他社2 | ||||||
| Airbnb Inc. | -5.88% | -135.71% | — | — | — | |
| Booking Holdings Inc. | 10.63% | 0.87% | — | — | — | |
| Chipotle Mexican Grill Inc. | 8.65% | 5.94% | — | — | — | |
| DoorDash, Inc. | -9.57% | -15.97% | — | — | — | |
| McDonald’s Corp. | 32.49% | 24.63% | — | — | — | |
| Starbucks Corp. | 14.45% | 3.95% | 13.58% | — | — | |
| 純利益率セクター | ||||||
| 消費者サービス | 15.60% | 1.66% | — | — | — | |
| 純利益率産業 | ||||||
| 消費者裁量 | 9.12% | 5.18% | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31).
1 2021 計算
純利益率 = 100 × Royal Caribbean Cruises Ltd.に帰属する当期純利益(損失) ÷ 収益
= 100 × -5,260,499 ÷ 1,532,133 = -343.34%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 収益の推移と変動傾向
- 2017年から2019年までの期間において、収益は着実に増加傾向にあり、特に2018年から2019年にかけては約1,048万ドルの増加を示している。一方、2020年には新型コロナウイルス感染拡大の影響により、大幅な減少を示し、約22億880万ドルに落ち込んでいる。2021年も回復が見られるものの、約15億3213万ドルと2020年の水準には満たず、依然として回復途上である。
- 純利益の変動と損益状況
- 2017年から2019年までの期間には、純利益は着実に増加し、2019年には約1,878,888千米ドルに達している。しかし、2020年においては、COVID-19の影響により損失が拡大し、約-5,797,462千米ドルの赤字を記録した。2021年も引き続き損失が続き、約-5,260,499千米ドルである。これにより、財務状況は大きく悪化していることが示されている。
- 純利益率の変動とその意味合い
- 2017年から2019年までの純利益率は一貫して良好であり、18.51%から17.16%までの範囲で推移している。特に2018年には19.08%と高い利益率を示している。一方、2020年には深刻な損失により、純利益率はマイナス262.47%、2021年にはマイナス343.34%へとさらに悪化し、極端な赤字状況を示している。これらの変化は、著しい収益減少および赤字拡大を反映しており、企業の収益性と財務の健全性に重大な影響を及ぼしていることが示唆される。
自己資本利益率 (ROE)
Royal Caribbean Cruises Ltd.、 ROE計算、ベンチマークとの比較
| 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | 2017/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| Royal Caribbean Cruises Ltd.に帰属する当期純利益(損失) | (5,260,499) | (5,797,462) | 1,878,887) | 1,811,042) | 1,625,133) | |
| 株主資本 | 5,085,556) | 8,760,669) | 12,163,846) | 11,105,461) | 10,702,303) | |
| 収益率 | ||||||
| ROE1 | -103.44% | -66.18% | 15.45% | 16.31% | 15.18% | |
| ベンチマーク | ||||||
| ROE競合 他社2 | ||||||
| Airbnb Inc. | -7.37% | -158.00% | — | — | — | |
| Booking Holdings Inc. | 18.86% | 1.21% | — | — | — | |
| Chipotle Mexican Grill Inc. | 28.42% | 17.61% | — | — | — | |
| DoorDash, Inc. | -10.03% | -9.81% | — | — | — | |
| McDonald’s Corp. | — | — | — | — | — | |
| Starbucks Corp. | — | — | — | — | — | |
| ROEセクター | ||||||
| 消費者サービス | 159.36% | — | — | — | — | |
| ROE産業 | ||||||
| 消費者裁量 | 33.71% | 24.49% | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31).
1 2021 計算
ROE = 100 × Royal Caribbean Cruises Ltd.に帰属する当期純利益(損失) ÷ 株主資本
= 100 × -5,260,499 ÷ 5,085,556 = -103.44%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 当期純利益の動向
- 2017年から2019年にかけて、当期純利益は着実に増加しており、2017年には約1,625百万ドルから2019年には約1,879百万ドルに達している。しかし、2020年および2021年には大きな赤字に転じており、2020年には約-5,798百万ドル、2021年には約-5,260百万ドルの損失を計上している。この大きな悪化は、2020年の世界的なパンデミックの影響によるものと考えられる。
- 株主資本の推移
- 株主資本は2017年から2019年にかけて増加傾向にあり、2017年には約10,702百万ドルから2019年には約12,164百万ドルに増加している。しかし、2020年には約8,760百万ドルと大きく減少し、その後も2021年には約5,086百万ドルとさらなる縮小を示している。この傾向は、純利益の赤字による株主資本の流出を反映していると考えられる。
- ROE（自己資本利益率）の変動
- ROEは2017年から2019年にかけて約15%台と比較的安定して推移していたが、2020年には-66.18%、2021年には-103.44%と、著しいマイナスに転じている。これらの値は、純利益の大幅な損失が自己資本に大きな打撃を与えたことを示している。ROEの急激な悪化は、企業の収益性に深刻な影響を及ぼしていることを示唆している。
総資産利益率 (ROA)
Royal Caribbean Cruises Ltd.、 ROA計算、ベンチマークとの比較
| 2021/12/31 | 2020/12/31 | 2019/12/31 | 2018/12/31 | 2017/12/31 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (千米ドル) | ||||||
| Royal Caribbean Cruises Ltd.に帰属する当期純利益(損失) | (5,260,499) | (5,797,462) | 1,878,887) | 1,811,042) | 1,625,133) | |
| 総資産 | 32,258,355) | 32,465,187) | 30,320,284) | 27,698,270) | 22,296,317) | |
| 収益率 | ||||||
| ROA1 | -16.31% | -17.86% | 6.20% | 6.54% | 7.29% | |
| ベンチマーク | ||||||
| ROA競合 他社2 | ||||||
| Airbnb Inc. | -2.57% | -43.70% | — | — | — | |
| Booking Holdings Inc. | 4.93% | 0.27% | — | — | — | |
| Chipotle Mexican Grill Inc. | 9.81% | 5.95% | — | — | — | |
| DoorDash, Inc. | -6.87% | -7.26% | — | — | — | |
| McDonald’s Corp. | 14.01% | 8.99% | — | — | — | |
| Starbucks Corp. | 13.38% | 3.16% | 18.73% | — | — | |
| ROAセクター | ||||||
| 消費者サービス | 9.37% | 0.81% | — | — | — | |
| ROA産業 | ||||||
| 消費者裁量 | 7.99% | 4.36% | — | — | — | |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-K (報告日: 2018-12-31), 10-K (報告日: 2017-12-31).
1 2021 計算
ROA = 100 × Royal Caribbean Cruises Ltd.に帰属する当期純利益(損失) ÷ 総資産
= 100 × -5,260,499 ÷ 32,258,355 = -16.31%
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 当期純利益の推移
- 2017年から2019年にかけて、ロイヤル・カリビアンの純利益は一貫して増加しており、2019年には約18.79億ドルに達した。その後、2020年および2021年には大幅な損失に見舞われ、2020年には約57.97億ドル、2021年には約52.60億ドルの純損失を計上している。これは、世界的なパンデミックの影響による需要減や運航停止等が要因と考えられる。
- 総資産の変動
- 総資産は2017年から2020年にかけて着実に増加し、2020年には約3,246億ドルに達した後、2021年にはわずかに減少し、約3,225億ドルとなった。この傾向は、英国の経済多角化と資産規模の拡大を示唆しているが、2020年以降の資産減少はおそらく損失計上による純資産の圧縮と関連している。
- ROA（総資産利益率）の動向
- ROAは2017年から2019年にかけて安定した水準で推移し、6.2%から7.29%の範囲内にあった。しかし、2020年にはマイナスの17.86%、2021年にもマイナスの16.31%と著しい低下を示し、効率的な資産運用が困難な状況に陥っていることを示している。この変動は、パンデミックに伴う運航停止や収益の激減によるものであり、同社の経営状況に極めて重大な影響を及ぼしている。