経済的付加価値 (EVA)
経済的利益
Johnson Controls International plc、経済的利益計算
百万米ドル
| 12ヶ月終了 | 2023/09/30 | 2022/09/30 | 2021/09/30 | 2020/09/30 | 2019/09/30 | 2018/09/30 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 税引後営業利益 (NOPAT)1 | |||||||
| 資本コスト2 | |||||||
| 投下資本3 | |||||||
| 経済的利益4 | |||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-09-30), 10-K (報告日: 2022-09-30), 10-K (報告日: 2021-09-30), 10-K (報告日: 2020-09-30), 10-K (報告日: 2019-09-30), 10-K (報告日: 2018-09-30).
税引後営業利益 (NOPAT)
Johnson Controls International plc, NOPAT計算
百万米ドル
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-09-30), 10-K (報告日: 2022-09-30), 10-K (報告日: 2021-09-30), 10-K (報告日: 2020-09-30), 10-K (報告日: 2019-09-30), 10-K (報告日: 2018-09-30).
1 繰延税金費用の排除. 詳しく見る »
2 貸倒引当金の増減額.
3 繰延収益の増加(減少)の追加について.
4 リストラ準備金の増加(減少)の追加について.
5 ジョンソンコントロールズに帰属する当期純利益に対する持分相当額の増減を加算.
6 2023 計算
資産計上されたオペレーティング・リースの支払利息 = オペレーティングリースの負債 × 割引率
= × =
7 2023 計算
支払利息の税制上の優遇措置(資産計上利息控除後) = 調整後支払利息 (資産計上利息控除後) × 法定所得税率
= × 12.50% =
8 ジョンソンコントロールズに帰属する当期純利益への税引き後支払利息の追加.
9 2023 計算
投資収益の税金費用(利益) = 投資収益(税引前) × 法定所得税率
= × 12.50% =
10 税引き後の投資収益の排除。
11 非継続事業の廃止。
- 利益動向に関する分析
- ジョンソンコントロールズに帰属する当期純利益は、2018年から2019年にかけて著しい増加を示し、その後2020年には大きく減少しています。2020年の純利益は、前年の2019年と比較して大幅に縮小し、その後2021年から2023年にかけてはいずれも回復基調にあります。特に、2021年には前年を上回る水準に回復しており、2022年と2023年も一定の水準を維持しています。これにより、一時的な減益期を経た後、安定的な収益回復傾向が見られる。
- 営業利益に関する分析
- 税引後営業利益（NOPAT）は、2018年、2019年と比較して、2020年に著しく低下しています。2020年のNOPATは約448百万ドルとなり、前年と比較して約4分の1に縮小している。これは、2020年における純利益の大きな減少と一致しており、営業活動の収益性が一時的に悪化したことを示唆している。しかし、その後、2021年から2023年にかけては徐々に回復しており、2023年の値は2018年、2019年の水準に近づいています。これにより、営業利益も純利益の動きと類似した回復パターンを示していることがわかる。
- 総合的な財務パフォーマンスの概要
- 全体として、当期純利益と営業利益の両指標は、2018年から2023年にかけて、外的要因や企業の内部変動により大きく変動していることから、一時的な苦難や市場の変動に対する脆弱性が示唆される。一方で、2020年の低迷期を経た後の回復傾向は、同社の財務的な耐性と戦略的調整の成果として評価できる。今後もこの回復ラインを維持し、持続可能な成長を目指すことが重要と考えられる。
現金営業税
Johnson Controls International plc、現金営業税計算
百万米ドル
| 12ヶ月終了 | 2023/09/30 | 2022/09/30 | 2021/09/30 | 2020/09/30 | 2019/09/30 | 2018/09/30 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 所得税引当金(優遇措置) | |||||||
| レス： 繰延法人税費用(利益) | |||||||
| もっとその： 支払利息による節税額(資産計上利息控除後) | |||||||
| レス： 投資所得に対する税金 | |||||||
| 現金営業税 |
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-09-30), 10-K (報告日: 2022-09-30), 10-K (報告日: 2021-09-30), 10-K (報告日: 2020-09-30), 10-K (報告日: 2019-09-30), 10-K (報告日: 2018-09-30).
- 所得税引当金(優遇措置)の推移
- 2018年から2019年にかけて著しい減少を示し、その後2020年にかけて回復を見せた後、2021年に急増したが、その後は減少傾向にある。2022年と2023年には負の値となり、引当金の見積もりや調整に変動があった可能性を示唆している。
- 現金営業税の推移
- 2018年から2019年にかけて大きく減少した後、2020年にかけて再び増加し、その後も一定の増減を繰り返している。2023年には2022年に比べて増加しており、現金営業税の負担や資金流出に変化があったと考えられる。
- 一般的な傾向と観察
- 両項目ともに、2018年から2019年の大きな変動、2020年の回復または増加、そして2021年以降の変動と負の値の出現が見て取れる。これには税制の変更や評価方法の調整、または企業の経営環境の変化が影響していると推測される。特に、所得税引当金については負の数値の増加が顕著で、税務署や監査の影響を受けている可能性が考えられる。一方、現金営業税の変動は、営業活動や資金管理の効率性の変動を反映している可能性が高い。
投下資本
Johnson Controls International plc、投下資本計算 (資金調達アプローチ)
百万米ドル
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-09-30), 10-K (報告日: 2022-09-30), 10-K (報告日: 2021-09-30), 10-K (報告日: 2020-09-30), 10-K (報告日: 2019-09-30), 10-K (報告日: 2018-09-30).
1 資産計上オペレーティング・リースの追加。
2 資産および負債からの繰延税金の排除. 詳しく見る »
3 未収金引当金の追加。
4 繰延収益の追加.
5 リストラ準備金の追加.
6 ジョンソンコントロールズに帰属する株主資本に持分相当額を追加.
7 その他の包括利益の累計額の除去。
8 進行中の建設の減算.
- 総負債とリースの推移
- 報告された負債とリースの合計額は、2018年から2019年にかけて顕著に減少し、その後2020年の水準にほぼ維持されている。2021年以降には再び増加傾向を示し、2023年には2018年の水準よりやや高い水準に達している。この動きは、負債負担が一時的に軽減されたが、その後再び積み増し傾向にあることを示唆している。
- 株主資本の動向
- 株主資本は2018年から2019年にかけて減少し、その後2020年にかけてさらに縮小したが、その後はわずかに回復している。2023年時点では、2018年の水準よりも増加しており、累積的には低下局面から回復基調に転じていることが読み取れる。
- 投下資本の推移
- 投下資本は2018年から2019年の間に減少し、その後2020年にはさらに縮小したが、2021年以降は安定した水準を保っている。2023年時点では、2018年の水準に近い値に留まっていることから、投資規模は比較的一定範囲内で推移していることが示唆される。これらの動きは、資本投入の調整や事業の資本効率性に関する内部施策の反映と考えられる。
資本コスト
Johnson Controls International plc、資本コスト計算
| 資本金(公正価値)1 | 重み | 資本コスト | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 株主資本2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| 負債3 | ÷ | = | × | × (1 – 12.50%) | = | ||||||||
| オペレーティングリースの負債4 | ÷ | = | × | × (1 – 12.50%) | = | ||||||||
| トータル: | |||||||||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-09-30).
| 資本金(公正価値)1 | 重み | 資本コスト | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 株主資本2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| 負債3 | ÷ | = | × | × (1 – 12.50%) | = | ||||||||
| オペレーティングリースの負債4 | ÷ | = | × | × (1 – 12.50%) | = | ||||||||
| トータル: | |||||||||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2022-09-30).
| 資本金(公正価値)1 | 重み | 資本コスト | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 株主資本2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| 負債3 | ÷ | = | × | × (1 – 12.50%) | = | ||||||||
| オペレーティングリースの負債4 | ÷ | = | × | × (1 – 12.50%) | = | ||||||||
| トータル: | |||||||||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2021-09-30).
| 資本金(公正価値)1 | 重み | 資本コスト | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 株主資本2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| 負債3 | ÷ | = | × | × (1 – 12.50%) | = | ||||||||
| オペレーティングリースの負債4 | ÷ | = | × | × (1 – 12.50%) | = | ||||||||
| トータル: | |||||||||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2020-09-30).
| 資本金(公正価値)1 | 重み | 資本コスト | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 株主資本2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| 負債3 | ÷ | = | × | × (1 – 12.50%) | = | ||||||||
| オペレーティングリースの負債4 | ÷ | = | × | × (1 – 12.50%) | = | ||||||||
| トータル: | |||||||||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2019-09-30).
| 資本金(公正価値)1 | 重み | 資本コスト | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 株主資本2 | ÷ | = | × | = | |||||||||
| 負債3 | ÷ | = | × | × (1 – 12.50%) | = | ||||||||
| オペレーティングリースの負債4 | ÷ | = | × | × (1 – 12.50%) | = | ||||||||
| トータル: | |||||||||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2018-09-30).
経済スプレッド比率
Johnson Controls International plc、経済普及率計算、ベンチマークとの比較
| 2023/09/30 | 2022/09/30 | 2021/09/30 | 2020/09/30 | 2019/09/30 | 2018/09/30 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | |||||||
| 経済的利益1 | |||||||
| 投下資本2 | |||||||
| パフォーマンス比 | |||||||
| 経済スプレッド比率3 | |||||||
| ベンチマーク | |||||||
| 経済スプレッド比率競合 他社4 | |||||||
| Boeing Co. | |||||||
| Caterpillar Inc. | |||||||
| Eaton Corp. plc | |||||||
| GE Aerospace | |||||||
| Honeywell International Inc. | |||||||
| Lockheed Martin Corp. | |||||||
| RTX Corp. | |||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-09-30), 10-K (報告日: 2022-09-30), 10-K (報告日: 2021-09-30), 10-K (報告日: 2020-09-30), 10-K (報告日: 2019-09-30), 10-K (報告日: 2018-09-30).
経済利益率率
Johnson Controls International plc、経済利益率率計算、ベンチマークとの比較
| 2023/09/30 | 2022/09/30 | 2021/09/30 | 2020/09/30 | 2019/09/30 | 2018/09/30 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | |||||||
| 経済的利益1 | |||||||
| 売り上げ 高 | |||||||
| もっとその： 繰延収益の増加(減少) | |||||||
| 調整後売上高 | |||||||
| パフォーマンス比 | |||||||
| 経済利益率率2 | |||||||
| ベンチマーク | |||||||
| 経済利益率率競合 他社3 | |||||||
| Boeing Co. | |||||||
| Caterpillar Inc. | |||||||
| Eaton Corp. plc | |||||||
| GE Aerospace | |||||||
| Honeywell International Inc. | |||||||
| Lockheed Martin Corp. | |||||||
| RTX Corp. | |||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-09-30), 10-K (報告日: 2022-09-30), 10-K (報告日: 2021-09-30), 10-K (報告日: 2020-09-30), 10-K (報告日: 2019-09-30), 10-K (報告日: 2018-09-30).